Реферат: Финансовые отношения организаций

Министерство образования инауки Российской Федерации

Владивостокский государственный университет

экономики и сервиса

Институт заочного и дистанционного обучения

кафедра буа

КУРСОВАЯРАБОТА

по дисциплине «Управление и планирование финансов  организации»

Тема:Финансовые отношения организаций

                                                                                    Выполнил студент: Швыдко А.А.  

                                                                                      Шифр:ДБУ-03-3313  

                                                                                    Адрес: 690065, ул. Сипягина, 31, кв.15. 

Владивосток 2006

Содержание

Введение……………………………………………………………………………………….3

Глава 1. Финансы, их роль в хозяйственной деятельностиорганизации………………....4

           1.1.Роль и функции финансов в хозяйственной деятельностиорганизации………4

           1.2.Основные принципы организации финансов………………………………...….6

           1.3.Финансовые отношения организации с банками, бюджетом,

                  социальными фондами и страховымиорганизациями…………………….…...8

           1.3.1 Финансовые отношения организации с коммерческимибанками……...…….8

           1.3.2 Финансовые отношения организации с бюджетом ивнебюджетными

                     фондами………………………………………………………………………......11

           1.3.3 Страхование………………………………………………………………...…….14

Глава 2.Оценка финансово-хозяйственной деятельности организации…………………...19

           2.1. Проблемы и методы оценки финансового состояния предприятия……...…….19

           2.2. Содержание финансового анализа………………………………………………..21

           2.2.1. Задачи анализа и данные, используемые прианализе……………….………..23

Заключение…………………………………………………………………..…………………27

Список использованной литературы………………………………………………………….28

Введение

     Рыночная экономика предполагает становление и развитие пред­приятийразличных организационно-правовых форм, основанных на разных видах частнойсобственности, появление новых собственников — как отдельных граждан, так итрудовых коллективов предприятий. Появился такой вид экономическойдеятельности, как предпринимательство — это хозяйственная деятельность, т.е.деятельность, связанная с производством и реализацией продукции, выполнениемработ, оказанием услуг или же продажей товаров, необходимых потребителю. Онаимеет регулярный характер и отличается, во-первых, свободой в выборенаправлений и методов деятельности, самостоятельностью в принятии решений(разумеется, в рамках законов и нравственных норм), во-вторых, ответственностьюза принимаемые решения и их последствия. В-третьих, этот вид деятельности неисключает риска, убытков и банкротств. Наконец, предпринимательство четкоориентировано на получение прибыли, чем в условиях развитой конкуренциидостигается и удовлетворение общественных потребностей. Это важнейшаяпредпосылка и причина заинтересованности в результатах финансово — хозяйственной деятельности. Реализация этого принципа на деле зависит не толькоот предоставленной предприятиям самостоятель­ности и необходимостифинансировать свои расходы без государственной поддержки, но и от той долиприбыли, которая остается в распоряжении предприятия после уплаты налогов.Кроме того, необходимо создать та­кую экономическую среду, в условиях которойвыгодно производить то­вары, получать прибыль, снижать издержки.

     Под финансированием предприятия понимают привлечениенеобходимого для приобретения основных и оборотных фондов предприятия капитала,иными словами, покрытие потребности в капитале.

     Финансовые отношения предприятия возникают тогда, когда на де­неж­нойоснове происходит формирование собственных средств предприя­тия, его доходов,привлечение заемных источников финансирования хо­зяй­ственной деятельности,распределение доходов, образующихся в ре­зультате этой дея­тельности, ихиспользование на цели развития предприя­тия.

Глава 1.  Финансы, их рольв хозяйственной деятельности организации.

1.1. Роль и функции финансов в хозяйственной деятельностиорганизации.

     В соответствии с Законом “О предприятиях и предпринимательскойдея­тельности в РСФСР” от 25 декабря 1990г. предприятие — это самостоя­тельныйхозяйствующий субъект, созданный для ведения  хозяйственной деятельности,которая осуществляется в целях извлечения прибыли и удо­влетворения обще­ственныхпотребностей.

     Как правило, предприятие выступает юридическим лицом, что опре­де­ляетсясовокупностью признаков: обособленностью имущества, ответ­ствен­ностью пообязательствам этим имуществом, наличием расчетного счета в банке, выступлениемот своего имени. Обособленность имущества выра­жается наличием самостоятельногобухгалтерского баланса, на кото­ром числится имущество предприятия.

     Организация хозяйственной деятельности требует соответствующегофи­нансового обеспечения, т. е. первоначального капитала, который об­разу­етсяиз вкладов учредителей предприятия и принимает форму  устав­ного ка­питала. Этоважнейший источник формирования имущества лю­бого пред­приятия.

     Конкретные способы образования уставного капитала зависят оторганиза­ционно — правовой формы предприятия.

     При создании предприятия уставной капитал направляется  на при­об­ре­тениеосновных фондов и формирование оборотных средств в разме­рах, необ­ходимых дляведения нормальной производственно — хозяйствен­ной деятель­ности, вкладываетсяв приобретение лицензий, патентов, ноу-хау, использова­ние которых являетсяважным доходообразующим факто­ром. Таким образом, первоначальный капиталинвестируется в производ­ство, в процессе которого создается стоимость,выражаемая ценой реали­зованной продукции. После реализации продукции онапринимает денеж­ную форму — форму выручки от реализации произведенных товаров,кото­рая поступает на расчетный счет предприятия.

     Выручка — это еще не доход, но источник возмещения затраченныхна производство продукции средств и формирования денежных фондов и фи­нан­совыхрезервов предприятия. В результате использования выручки из нее вы­деляютсякачественно разные составные части созданной стои­мости.

     Прежде всего, это связано с формированием амортизационногофонда, который образуется в виде амортизационных отчислений после того, как из­нососновных производственных фондов и нематериальных активов примет денежнуюформу. Обязательным условием образования амортиза­ционного фонда являетсяпродажа произведенных товаров по­требителю и поступление выручки.

     Поскольку материальную основу создаваемого товара составляют сы­рье,материалы, покупные комплектующие изделия и полуфабрикаты, их стоимость нарядус другими материальными затратами, износом основных производственных фондов,заработной платой работников со­ставляют из­держки предприятия по производствупродукции, прини­мающие форму се­бе­стоимости. До поступления выручки этииздержки финансируются за счет оборотных средств предприятия, которые не рас­ходуются,а авансируются в производство. После поступления выручки от реализации товаровоборот­ные средства восстанавливаются, а понесен­ные предприятием издержки попроиз­водству продукции возмещаются.

     Обособление издержек в виде себестоимости дает возможность со­по­ста­витьполученную от реализации продукции выручку и произведен­ные за­траты. Смыслинвестирования средств в производство продукции со­стоит в получении чистогодохода, и если выручка превышает себе­стои­мость, то предприятие получает его ввиде прибыли.

     Прибыль и амортизационные отчисления являются результатом кру­го­оборотасредств, вложенных в производство, и относятся к собствен­ным фи­нансовымресурсам предприятия, которыми они распоряжаются само­стоя­тельно. Оптимальноеиспользование амортизационных отчисле­ний и прибыли по целевому назначениюпозволяет возобновить произ­водство  продукции на расширенной основе.

     Назначение амортизационных отчислений — обеспечивать воспроиз­вод­ствоосновных производственных фондов и нематериальных активов.

      В отли­чие  от амортизационных отчислений, прибыль не остаетсяполнос­тью в рас­поряжении предприятия, ее значительная часть в виде налоговпоступает в бюджет, что определяет еще одну сферу финансовых отноше­ний, которыевоз­никают между предприятием и государством по поводу распределения соз­данногочистого дохода.

     Прибыль, остающаяся в распоряжении предприятия — это многоце­ле­войисточник финансирования его потребностей, но основные направ­ле­ния ее ис­пользованияможно определить как накопление и потребление. Про­порции распределения прибылина накопление и потребление опреде­ляют перспек­тивы развития предприятия.

     Амортизационные отчисления и часть прибыли, направляемая на на­копление,составляют денежные ресурсы предприятия, используемые на его производственное инаучно — техническое развитие, формирование финан­со­вых активов — приобретениеценных бумаг, вклады в уставной ка­питал дру­гих предприятий и т. п. Другаячасть прибыли, используемая на накоп­ление, на­правляется на социальноеразвитие предприятия. Часть прибыли исполь­зуется на потребление, в результатечего возникают фи­нансовые от­ношения между предприятием и лицами, какзанятыми, так и не занятыми на пред­приятии.

     В современных условиях хозяйствования распределение и использо­ваниеамортизационных отчислений и прибыли на предприятиях не всегда сопро­вождаетсясозданием обособленных денежных фондов. Амортиза­ци­онный фонд  как таковой неформируется, а решение вопроса о распре­де­ле­нии при­были в фонды специальногоназначения оставлено в компе­тен­ции предприя­тия, но это не меняет сущностираспределительных про­цес­сов, от­ражающих использование финансовых ресурсовпредприя­тия.

1.2. Основные принципы организации финансов.

     Поскольку  финансы предприятия как отношения являются частьюэко­номических отношений, возникающих в процессе хозяйственной дея­тельности,принципы их организации определяются основами хозяй­ствен­ной деятель­ностипредприятий.

     Исходя из вышесказанного, принципы органи­зации финансов можносформулировать следующим образом: самостоятель­ность в области финансо­войдеятельности, самофинансирование, за­инте­ресован­ность в итогах финан­сово-хозяйственнойдеятельности, от­вет­ственность за ее результаты, контроль за финансово-хозяйственнойдея­тельностью пред­приятия.

      Хозяйственная деятельность предприятия неразрывно связана сего финансовой деятельностью. Предприятие самостоятельно финансирует всенаправления своих расходов в соответствии с производственными планами,распоряжается имеющимися финансовыми ресурсами, вклады­вая их в производствопродукции в целях получении прибыли. Самостоятельность в использованиисобственных и приравненных к ним средств обеспечивает необходимую маневренностьресурсов, которая в свою очередь позволяет концентрировать финансовые ресурсына нужных направлениях хозяйственной и других видов деятельности предприятия.

     Самофинансирование — обязательное условие успешной хозяйствен­нойдеятельности предприятий в условиях рыночной экономики. Этот принцип базируетсяна полной окупаемости затрат по производству про­дукции и расширениюпроизводственно — технической базы предприятия, он означает, что каждоепредприятие покрывает свои текущие и капи­тальные затраты за счет собственныхисточников. При временной недо­статочности в средствах потребность в них можетобеспечиваться за счет краткосрочных ссуд банка и коммерческого кредита, еслиречь идет о те­кущих затратах, и долгосрочных банковских кредитов, используемыхна капитальные вложения.

     Финансовые ресурсы предприятия, направляемые на его развитие,формируются за счет:

амортизационных отчислений;

прибыли, получаемой от всех видов хозяйственной и финансо­войдеятельности;

дополнительных паевых взносов участников в товариществах;

средств, получаемых от выпуска облигаций;

средств, мобилизуемых с помощью выпуска и размещения ак­ций вакционерных обществах открытого и закрытого типов;

долгосрочного кредита банка и других кредиторов (кроме об­лигационныхвзносов предприятий, организаций, граждан).

    Финансовый результат на предприятии является качественнымпоказателем деятельности как руководства предприятия, так и всего коллективапредприятия.          Ответственность возникает по поводу всех тех рисков,которые принимает на себя предприятие в условиях рынка. Принцип ответственностипредприятий за результаты своей финансовой деятельности реализуется в случаеобразования убытков, неспособности предприятия удовлетворять требованиякредиторов по оплате товаров, работ, услуг и обеспечивать финансированиепроизводственного процесса, т.е. при наступлении банкротства предприятия.Последнее является естественным и целесообразным в условиях  развитой рыночнойэкономики.

     Необходимость контроля за финансово-хозяйственной деятельностьюпредприятия очевидна и определена самой сущностью финансов как денежныхотношений.

     Финансово-хозяйственная деятельность предприятий связана сформированием и расходованием денежных средств, то есть затрагивает интересыгосударства, работников предприятия, акционеров и т.д.

     Контроль проявляется через анализ финансовых показателейдеятельности предприятия и проводится специальными органами.  Государственныйконтроль осуществляет Контрольно-ревизионное управление Министерства финансовРФ по отношению к государственным предприятиям. Органы Министерства РФ поналогам и сборам в пределах своей компетенции проводят  проверки отдельныхсторон финансово-хозяйственной деятельности предприятий независимо от ихорганизационно-правовых форм и форм собственности, контролируют своевременностьи полноту уплаты налогов.

1.3. Финансовые отношения организации с банками, бюджетом,социальными фондами и страховыми организациями.

1.3.1.Финансовые отношения организаций и коммерческих банков.

    Всовременных экономических условиях, коммерческие банки становятся важнымэлементом рыночной инфраструктуры.

     Поскольку коммерческие банки создаются и функционируют в форметовариществ с ограниченной ответственностью или акционерных обществ, ихдеятельность возможна только при условии получения собственной прибыли. Такимобразом, взаимоотношения предприятий и банков строятся с учетом взаимныхинтересов и должны приносить пользу обеим сторонам.

     Отношения между организацией и банком возникают по поводурасчетно-кассового и кредитного обслуживания, а так же в связи с появлениемновых услуг, характерных для рыночной экономики. Важной особенностью этихотношений является их договорной характер. Инициатива заключения договоровисходит от предприятия, которое самостоятельно выбирает банк для своегорасчетно-кассового и кредитного обслуживания.

     Для расчетного обслуживания предприятие заключает с банкомдоговор банковского счета, что является необходимым для организации безналичныхрасчетов. В соответствии с договором банк открывает предприятию как клиентурасчетный и другие счета, зачисляет на них денежные средства, поступающие какот предприятия, так и предприятию, списывает со счета предприятия по егопоручению суммы на счета поставщиков, кредиторов, соответствующих бюджетных и внебюджетныхфондов. Кроме этого, банк обязуется принимать от предприятия-клиента и выдаватьему или по его поручению наличные деньги, выплачивать проценты за хранениеденег на счетах.

     Основной счет предприятия как юридического лица – расчетныйсчет. Предприятие вправе открыть несколько расчетных счетов в разных банках. Нарасчетный счет зачисляется выручка от реализации продукции (работ, услуг), понему осуществляются расчеты по обязательствам предприятия. Другие счета –текущий, ссудный, валютный – организация вправе открыть в любом количестве вразных банках.[1]

     Расчетный субсчет открывается предприятию, которое имеетотдельные структурные подразделения вне места своего нахождения. По месту ихрасположения в банках открываются счета на имя предприятия. Поскольку расчетныйсубсчет имеет подсобное значение, на нем аккумулируется выручка отподразделения для последующего перечисления на основной расчетный счет предприятия.

     Текущие счета открываются филиалам, отделениям и другимнехозрасчетным подразделениям предприятия. По ним проводятся ограниченныерасчетные операции, связанные в основном с оплатой труда иадминистративно-хозяйственными расходами.

     При открытии в банке текущего валютного счета автоматическиоткрывается транзитный валютный счет, на который поступают валютныеперечисления от внешнеэкономической деятельности предприятия. После продажичасти валютной выручки остаток валютных средств перечисляется на текущий счет.

     В процессе расчетно-кассового обслуживания между предприятием ибанком складываются определенные финансовые отношения, сопровождающиесядвижением денежных средств и затрагивающие формирование доходов предприятия ибанка.

     Многие банки взимают плату за оформление счетов клиентов ипроведение расчетных и кассовых операций, чтобы возместить расходы по ихпроведению. Другие, для привлечения клиентуры, открывают расчетные счетабесплатно. Каждый банк за хранение у него денежных средств предприятийвыплачивает в пользу последних определенную плату (исключение составляеттранзитный валютный счет). Размер платы устанавливается по взаимномусоглашению, если речь идет о расчетном счете. На срочные депозитные счетапредприятие помещает временно свободные средства на условиях банка, которыйустанавливает проценты по вкладам в зависимости от сроков хранения денег.

     Расходы организации по оплате услуг банка включаются всебестоимость продукции (работ, услуг), доходы, полученные от хранения средствна счетах банков, учитываются в составе балансовой прибыли предприятия каквнереализационные доходы.

     Банки не вправе контролировать расчеты предприятия с бюджетом,другими предприятиями или иные безналичные расчеты, хотя они проводятся в установленныхформах. Однако банк несет определенную ответственность за соблюдение правилрасчетной дисциплины, которая установлена нормативными актами Центральногобанка РФ и определяется договорами между предприятием и коммерческим банком. Занесвоевременное либо неправильное списание средств со счетов предприятия, а также за несвоевременное или неправильное зачисление средств, поступившихпредприятию, оно вправе требовать от банка уплатить штраф в свою пользу вразмере 0,5% этих сумм за каждый день задержки. В договоре банка и предприятиямогут быть так же предусмотрены другие (дополнительные) формы ответственности.

     Ответственность предприятий перед банком устанавливается вдоговорах банковского счета и вклада, кредитных договорах.

     Отметим, что роль кредита в обеспечении нормальногофункционирования предприятия в современных условиях безусловно немаловажна.

    Кредиты банка являются важнейшим источником обеспеченияфинансовыми ресурсами потребностей предприятий, связанных с производством иреализацией продукции. Временная потребность в денежных средствах особенночасто возникает у предприятий, где имеют место сезонные колебания объемовпроизводства и реализации продукции. Но она может возникнуть в результатевременного разрыва между поступлением источников определенных видов затрат ипотребностью в средствах на эту цель, например, про осуществлении ремонтныхработ. Объединения и предприятия промышленности, работающие в условияхсамофинансирования, кредитуются по совокупности материальных запасов и производственныхзатрат.

     Общий принцип проверки обеспечения кредита заключается вследующем. Фактическая задолженность сравнивается с суммой сверхнормативногооплаченного остатка запасов ценностей и затрат производства в пределах плана итоваров отгруженных в размере их остатка по балансу.

     Практически проверку обеспечения учреждения банка осуществляютодновременно по совокупности запасов и затрат и товарам отгруженным. Припревышении задолженности над плановым размером кредита учреждение банка совместнос предприятием рассматривает  причины, вызвавшие сверхплановую потребность вкредите.

     Может быть принято решение о предоставлении кредита навременные нужды на полную или частичную сумму сверхплановых материальныхзапасов и производственных затрат, а также товаров отгруженных. Если эти мерыпозволяют довести задолженность до планового периода, то учреждение банка можетпредоставить кредит на временные нужды.

     В случае невозможности доведения в установленные сроки задолженности по ссуде до планового уровня, а также при возникновениипросроченной задолженности по ссудам банка вводится ограничение кредитования впределах планового размера кредита.

     При превышении планового размера кредита из-за сверхплановогороста товаров отгруженных, сроки оплаты которых еще не наступили, онипринимаются к кредитованию без ограничения суммой и сроком. Санкции в этомслучае банк не применяет.

     При проверке остатки незавершенного производства, готовойпродукции и товаров отгруженных принимаются к кредитованию по фактическойстоимости, но не выше плановой, а все другие запасы и затраты — по балансовойоценке. Стоимость запасов уменьшается на суммы износа ценностей, резерва напокрытие предстоящих расходов или потерь, а также торговых скидок, если товарыучитываются на балансе по розничным или оптовым ценам.

     Банк может предоставлять кредиты на затраты в основные фондыпри недостатке у предприятия средств фондов стимулирования. Анализвзаимоотношений предприятия с банком по таким кредитам заключается в проверкецелевого использования кредитов и эффективности проведенных за счет нихмероприятий.

     Кредитование — это метод возвратного финансированияпредприятия. Он является традиционной услугой банков. Предприятие имеет правона получение кредита и в том банке, где ему открыт расчетный счет, и в любомдругом банке. Кредитование осуществляется на основе кредитного договора,определяющего права и обязанности сторон, а так же ответственность за нарушениеусловий договора с учетом характера предоставляемого кредита и финансовогосостояния предприятия-заемщика.

     В зависимости от характера потребностей предприятия в заемныхсредствах различают краткосрочный кредит (до года), среднесрочный (от года дотрех лет) и долгосрочный кредит (свыше трех лет).

     За пользование кредитом, который необходимо вернуть вустановленный договором срок, предприятие уплачивает банку проценты. Процентныеставки зависят от срока использования заемного капитала с учетом спроса ипредложения. В разных банках процентные ставки могут различаться.

     Практика российских банков в сфере кредитованиясвидетельствует, что их деятельность в этой области почти целиком состоит изкраткосрочных ссуд, сконцентрированных в сфере торгово-закупочного бизнеса. Восновном заемные средства имеют направленность на посреднические операции, длякоторых характерна быстрая оборачиваемость средств и высокая прибыль. 

     Поскольку банки осуществляют кредитование на коммерческойоснове, принципами кредитования являются обеспеченность кредита, целевой характер,срочность, платность и возвратность ссуды. В данном случае это и определяетпредпочтения конкретных видов кредитных операций и их подавляющее численноепревосходство.

1.3.2. Финансовые отношения организации с бюджетом ивнебюджетными фондами

      Денежные отношения между государством и предприятием возникаютв процессе хозяйственной деятельности последнего, так как эта деятельностьнаправлена на получение прибыли. Происходит мобилизация денежных средств нанужды государства путем налогообложения.

     Целостная налоговая система РФ действует с 1992 г. Посовокупности и структуре входящих в нее налогов, формам и методам ее построениясуществующая налоговая система не отвечает современным  задачам финансовойполитики. Данному налоговому механизму присуща фискальная направленность, астимулирующая функция налогов в этой ситуации не реализуется. Другими словами,налоговые методы не обеспечивают развитие предпринимательства. На практикевыявляются недостатки, противоречия действующих законов.

     Государственная система налогообложения самым существеннымобразом влияет на предпринимательскую деятельность. Налоговое бремя может бытьтаким, что даже у нормально функционирующего предприятия не будет оставатьсясредств не только для расширения производства, но и простого  воспроизводства. Множественностьналогов, налоговых ставок и льгот, нечеткие формулировки законодательства инормативных актов затрудняют налогоплательщику правильную уплату налогов.

     Ответственность в налоговом законодательстве, тем не менее,установлена достаточно жестко. Несмотря на то, что большая часть нарушенийсвязана с недостаточной осведомленностью налогоплательщиков о действующемналоговом законодательстве и происходящих в нем изменениях, никакойразъяснительной работы в этом направлении, по сути дела, не проводится.

        Положительный эффект воздействия системы налогообложения напредприятия возможен, но для этого необходимы некоторые условия. Говоря оконкретных условиях, можно определить следующее: разумное налоговое бремя, нелишающее предприятие источников финансирования расширения производства ивоспроизводственных процессов; оптимальное количество взимаемых налогов;простой порядок их исчисления и взимания; одинаковая система налогообложениядля предприятий любых форм собственности.

Все эти условия необходимы для развития тех предприятий, вдеятельности которых заинтересовано общество. Гибкая система налогообложенияможет способствовать этому процессу и при помощи налоговых льгот.

     Налоги классифицируются по видам и объектам налогообложения.Установлены федеральные налоги, налоги субъектов Федерации, местные налоги –всего 40 видов.

Объектами налогообложения выступают: прибыль, доходы, имуществопредприятий, стоимость товаров определенного вида, отдельные виды деятельности,финансовые операции, добавленная стоимость продукции, работ и услуг,пользование природными ресурсами.

     Существует три вида налогообложения:

 - прогрессивное – чем выше доход, тем непропорционально большая егочасть его изымается в виде налога;

 -  пропорциональная система предполагает одинаковую долю налога вдоходах независимо от их величины;

 - регрессивное налогообложение предусматривает снижение ставкиналога по возрастании доходов.

      На практике встречаются все три вида налогообложения. Налогина прибыль организаций чаще всего рассчитываются по прогрессивной шкале.

     Как правило, предприятия выступают налогоплательщиками и тольконекоторые из них получают из бюджета дотации и ассигнования на капитальныевложения. Например, это предприятия агропромышленного комплекса и угольнойпромышленности. Финансирование происходит из республиканского бюджета в рамкахцелевых государственных программ и инвестиций (финансирование предприятийоборонного комплекса) или через специальные фонды, такие как фонд поддержкипредпринимательства.

     Система государственных внебюджетных фондов функционируетпараллельно с бюджетом.

     Эта система состоит из фондов производственного и социальногоназначения, аккумулирующих значительные финансовые ресурсы. Объем этих ресурсовпо отношению к доходам консолидированного бюджета составляет не менее половиныпоследнего. Из них большая часть перечисляется в централизованные внебюджетныефонды.

     К внебюджетным фондам производственного назначения относятсяфонды финансирования отраслевых и межотраслевых НИЭР и мероприятий по освоениюновых видов продукции, создаваемые в министерствах, ведомствах, концернах,ассоциациях за счет отчислений предприятий в размере до 1,5% к себестоимостипродукции. В эту же категорию относят дорожные фонды РФ, формируемые за счетспециальных налогов, взимаемых с предприятий и включающихся в себестоимостьпродукции.

     Наиболее значительные средства поступают в фонды социальногоназначения. К ним относятся:

Пенсионный фонд,

Фонд социального страхования,

Фонд занятости,

Фонд обязательного медицинского страхования.

     Одним из источников образования этих фондов являютсяобязательные платежи предприятий, включаемые в себестоимость продукции. Общийразмер отчислений предприятий во внебюджетные социальные фонды в настоящеевремя составляет в среднем 39% к начисленной оплате труда. При этом сумманалога исчисляется и уплачивается налогоплательщиками отдельно в отношениикаждого фонда и определяется как соответствующая процентная доля налоговойбазы.

1.3.3. Страхование.

     Страхование — одна из древнейших категорий общественныхотношений. Первоначальный смысл этого понятия связан со словом «страх».Владельцы имущества, вступая между собой в производственные отношения,испытывают страх за сохранность, за возможность уничтожения или утраты в связисо стихийными бедствиями, пожарами, грабежами и другими непредвиденнымиопасностями экономической жизни.

/>     Рискованный характерпроизводства — главная причина беспокойства каждого собственникаимущества и товаропроизводителя за свое материальное благополучие. На этойпочве закономерно возникла идея возмещения материального ущерба путемсолидарной его раскладки между заинтересованными владельцами имущества. Если быкаждый отдельно взятый собственник пытался возместить ущерб за свой счет, то онбыл бы вынужден создавать материальные и денежные резервы, равные по величинестоимости своего имущества, что, естественно, разорительно.

     Между тем жизненный опыт, основанный на многолетних наблюдениях,позволил сделать вывод о случайном характере наступления чрезвычайных событий инеравномерности нанесения ущерба. Было замечено, что число заинтересованныххозяйств часто бывает больше числа пострадавших от разных опасностей. При такихусловиях солидарная раскладка ущерба между заинтересованными хозяйствамизаметно сглаживает последствия стихий и других случайностей. При этом, чембольшее количество хозяйств участвует в раскладке ущерба, тем меньшая долясредств приходится на одного участника. Так возникло страхование, сущностькоторого составляет солидарная замкнутая раскладка ущерба.

/>     Страхование в русском языке определяется как«обеспечение кого-либо от возможности ущерба за счет периодического внесениявзносов специальному учреждению, которое в случае наступившего ущербавыплачивает денежное вознаграждение».

     Или другое определение: />государственноестрахование — «это система мер по созданию целевого фонда денежных средств иего использование для оказания материальной помощи участникам этого фонда пристихийных бедствиях, случайных неблагоприятных явлениях при наступленииопределенных событий в жизни граждан.

     Можно сделать вывод о том, что страхование — это экономическоеотношение, в котором участвуют как минимум две стороны (два лица, субъектаотношения).

      Одна сторона (субъект) — это страховая организация(государственная, акционерная или частная), которую называют />страховщиком. Страховщик вырабатывает условия страхования (вчастности, обязуется возместить страхователю ущерб при страховом событии) ипредлагает их своим />клиентам — юридическим и физическим лицам.Если клиентов устраивают эти условия, то они подписывают договор страхованияустановленной формы и однократно или регулярно в течение согласованного периодаплатят страховщику страховые премии (платежи, взносы) в соответствии сдоговором.

     Другая сторона (субъект) страхового экономического отношения — это юридические и физические лица, называемые страхователями, которых вышеименовали клиентами. />    Страхователь — это юридическое или физическое лицо, обладающее полной гражданскойдееспособностью, которое страхует свой собственный интерес, или интерес третьейстороны, уплачивает для этого страховые премии (платежи, взносы) и имеет правопо закону или договору страхования получить страховое возмещение (компенсацию)при наступлении страхового события (случая).

     При наступлении страхового случая, при котором страхователюнанесен ущерб (экономический или его здоровью), страховщик в соответствии сусловиями договора выплачивает страхователю компенсацию, возмещение.

     Из анализируемых определений следует, что страховщик истрахователь регулируют страховое экономическое отношение специальнымдоговором. В мировой практике он получил название />полис[2].Полис — документ (именной или на предъявителя), удостоверяющий заключениястрахового договора и содержащий обязательство страховщика выплатитьстрахователю при наступлении страхового события определенную сумму денег(страховую компенсацию или возмещение).

     Наконец, в вышеприведенных определениях есть такое понятие, как/>«страховой (денежный) фонд». Считается,что это та сумма денежных средств, которая образуется у страховщика за счетвзносов страхователей.

     Страхование во все времена считалось доходным делом. Такиефирмы, как например, английская «Ллойдс», являются явными лидерами по сборуприбыли в странах с рыночной экономикой.

/>     Обязательное страхование- форма страхования, базирующаяся на принципе обязательности для страхования истраховщика. То есть обязательное страхование устанавливается законом, согласнокоторому страховщик обязан застраховать соответствующие объекты, а страхователи- вносить причитающиеся страховые платежи. Закон обычно предусматривает:

1.  переченьподлежащих обязательному страхованию объектов;

2.  объемстраховой ответственности;

3.  уровеньи нормы страхового обеспечения;

4.  порядокустановления тарифных ставок или средние размеры этих ставок с предоставлениемправа на их дифференциации на местах;

5.  периодичностьвнесения страховых платежей;

6.  основныеправа и обязанности страховщика и страхователей.

     Закон, как правило, возлагает проведение обязательногострахования на государственные страховые органы.

     Кроме этого, страховые органы ежегодно проводят по всей странерегистрацию застрахованных объектов, начисление страховых платежей и ихвзимание в установленные сроки.

     Автоматически  распространяется обязательное страхования наобъекты, указанные в законе. Страхователь не должен заявлять в страховой органо появлении в хозяйстве подлежащего страхованию объекта. Данное имуществоавтоматически включается в сферу страхования. При очередной регистрации онобудет уточнено, а страхователю предъявлены к уплате страховые взносы.

     Действие обязательного страхования независимо от внесениястраховых платежей. В случаях, когда страхователь не уплатил причитающиесястраховые взносы, они взыскиваются в судебном порядке. В случае гибели илиповреждения застрахованного имущества, не оплаченного страховыми взносами,страховое возмещение подлежит выплате с удержанием задолженности по страховымплатежам. На невнесенные в срок страховые платежи начисляются пени.

     Обязательное страхование бессрочно и  действует в течение всегопериода, пока страхователь пользуется застрахованным имуществом. Толькобесхозное и ветхое имущество не подлежит страхованию. При переходе имущества кдругому страхователю страхование не прекращается. Оно теряет силу только пригибели застрахованного имущества.

     В целях упрощения страховой оценки и порядка выплаты страховоговозмещения устанавливаются нормы страхового обеспечения в процентах отстраховой оценки или в рублях на один объект.

     Заметим так же, что иногда государственное обязательноестрахование вводится с фискальной целью, как особый источник доходовгосударственного бюджета.

     Важнейшая отрасль страхового бизнеса в странах с рыночнойэкономикой — />страхование ответственности. Экономическая основаданной отрасли страхования в условиях жестких законов рыночной экономикисвязана с постоянной денежной ответственностью граждан или юридических лиц заэти действия. Многие виды, необходимые для нормального функционированияобщества, деятельности таят в себе одновременно угрозу безопасности и здоровьюграждан, возможность нанесения ущерба третьим лицам. В соответствие собщепринятой мировой практикой виновная сторона обязана при этом полностьюкомпенсировать ущерб, причиненный третьей стороне, даже в том случае, если ущербносил незначительный, случайный характер. В этой ситуации договор страхованияответственности, заключенный страхователем со страховой организацией, с однойстороны, защищает страхователя от финансовых потерь, которые он может понести врезультате предъявления к нему по решению исков о погашении ущерба,причиненного третьей стороне. С другой стороны, система страхованияответственности защищает имущественные интересы и третьих лиц, поскольку увиновной в нанесении ущерба стороны может попросту не оказаться достаточносредств, чтобы оплатить убытки. Именно поэтому во многих странах ряд видовдеятельности, таящих в себе постоянную угрозу для общества, подлежатобязательному страхованию. При этом страхователь полностью свободен в выборестраховой организации. Главное, что должно быть в наличии, — это страховойполис. В противном случае наступает уголовная ответственность.

     Таким обязательным видом страхования ответственности являетсястрахование ответственности предпринимателей перед работающими по найму.Работодатель отвечает за предоставление рабочим и служащим безопасных условийтруда. Страхование в данном случае выступает в качестве одного из важнейшихэлементов социальной защиты человека.

     В ряде стран обязательному страхованию подлежат также некоторыеэкологические риски. Например, введена ответственность судовладельцев зазагрязнение моря нефтью. Кроме того, ряд видов деятельности требует дляосуществления специальных государственных лицензий, которые не выдаются безпредъявления соответствующего страхового полиса. К таким видам деятельностиотносятся авиаперевозки. Авиакомпания несет перед пассажирами ответственность,которая должна быть застрахована.

     Существует и страхование профессиональной ответственности — данный вид страхования действует, как правило, в отношении следующих профессий- врач, бухгалтер, адвокат, инженер, архитектор. Целью данного вида страхованияявляется покрытие ответственности за нанесение имущественного ущерба врезультате ошибочных действий представителей вышеназванных профессий.

     Не менее важным является страхование ответственности закачество продукции — страхование ответственности производителей продукции передее потребителями в случае, если в результате потребления продукции из-за ееплохого качества потребителю нанесен имущественный ущерб.

Глава.2. Оценкаэффективности финансово-хозяйственной деятельности организации.

2.1. Проблемы и методы оценки финансового состояния предприятия

     Сегодня основная методологическая база для оценки финансовогосостояния предприятий — анализ балансовых коэффициентов. Данный подход надежен,он применялся еще при плановой экономике и даже выступал в качествеметодологической основы для таких практических моделей, как оценкакредитоспособности.

     Секрет его популярности кроется не только в простоте, но и ввозможности как текущего, так и перспективного сравнительного анализа. Ноименно в этом одновременно скрывается и его слабость. Таблицы отраслевыхкоэффициентов, публикуемые на Западе в помощь теоретикам и практикам,представляют собой своеобразную систему координат, построенную на многолетнихданных о достаточно устойчивом экономическом развитии. Иными словами, то жезначение коэффициента абсолютной ликвидности порядка 0.2 — 0.25, предлагаемое нашимиспециалистами в качестве ориентира, отражает пропорцию, складывавшуюся втечение десятилетий более или менее стабильного хозяйствования, а не некоторуютеоретически обоснованную величину.

     Однако, считая этими же методами, мы получим коэффициентликвидности порядка 0,0005 или скорости оборота запасов в 700 дней.

     Причины, приведшие к искажению балансовых пропорций отчетностипредприятий, достаточно ясны. Это и институциональные преобразования, и резкиеколебания экономической конъюнктуры, и непоследовательное поведение самихпредприятий. Анализ затрудняется и достаточно противоречивым наследием плановойэкономики, когда искажение стоимостных параметров не могло не отражаться наобщем финансовом состоянии предприятий.

     То есть предложенный последовательный подход к определениюстоимости предприятий, не дает полной  объективности оценки.

     Существуют ли способы оценить состояние предприятия в стользапутанных противоречивых условиях? Один из них — аудиторская проверка. Но, какпоказывает практика, аудит промышленного предприятия пусть среднего масштаба —это не проверка коммерческого магазина и даже не банка. В принципе полноценныйаудит промышленных предприятий — задача, которая  многим отечественнымаудиторским фирмам не под силу. Хотя польза даже от поверхностных проверокбудет немалая.

     Второй способ – определение стоимости капитала предприятия иего рыночной цены на основе не балансовых показателей, а ориентировочныхрыночных оценок активов. При этом возникает масса проблем, решение которыхприводит к очень противоречивым результатам. Весьма показательным являетсяприменение зарубежных методик риелторскими фирмами при оценке объектовнедвижимости. Получаемые данные иногда значительно разнятся. Еще сложнееоценить ликвидность оборудования и запасов. Имеющиеся на сегодня рыночныеоценки также могут нести искаженную информацию. Между тем пообъектная оценкаактивов предполагает существование именно развитых рынков с устоявшимисяценовыми пропорциями и элементами затрат, включающих в большей или меньшейстепени даже трансакционные издержки.

     Третий метод определения цены предприятия — оценка егодоходности, так как цена любого актива представляет собой дисконтированнуювеличину будущих доходов. В случае с предприятием его цена выступает в качественекой постоянной величины; при этом чистый доход дисконтируется по стоимостикапитала предприятия. Стоимость капитала традиционно рассчитывается каксредневзвешенная по стоимости собственного и заемного капитала, где базойрасчетов являются процент и доходность акций. И если стоимость заемногокапитала может приниматься по рыночной ставке, то доходность собственногокапитала практически нигде не указывается. Правда, стоит учесть и то, что долязаемного капитала за последние годы заметно возросла.

     В этой ситуации можно предположить, что предприятие полностьюраспределяет чистый доход. В таком случае доходность акций становится равнойдоходности самого предприятия, и стоимость капитала принимается близкой крентабельности. Но поскольку рентабельность сама определяется через доход, товозникает своеобразный замкнутый круг.

     Возможное решение проблемы — интегрирование в значениестоимости капитала фактора инфляции. Методологически это будет верным шагом,поскольку стоимость капитала есть ставка дисконта, которая и должна включать всебя фактор инфляции, в то время как рентабельность есть одномоментныйпоказатель. Тогда чистый доход должен быть разделен на произведение факторарентабельности и фактора инфляции, что и дает нам рыночную цену фирмы нанастоящий момент.

     Возникает еще одна проблема: выбор фактора инфляции. При этоминфляцию желательно учитывать в параметрах, близких к движению оптовых цен.

     После корректировки на стоимость заемных средств, в том числе икраткосрочных, если их абсолютные значения сопоставимы с величиной собственногокапитала, мы получаем цену предприятия, наиболее близкую к рыночной. Какпоказывают предварительные расчеты, в промышленности она может отличаться отбалансовой стоимости в несколько раз. В большинстве случаев при анализеположения предприятий тяжелой промышленности расчетная рыночная цена колеблетсяв пределах 10 — 40% балансовой стоимости активов.

     Именно полученная величина и должна являться отправной точкойдля анализа финансового состояния предприятия. Она отвечает сразу несколькимцелям.

     Во-первых, расчетная рыночная цена служит базой для определенияцены собственного акционерного капитала. Задавая различные значения долидивидендов, мы получаем основу для расчета цены акций. Отклонения текущихкотировок от расчетных дают возможность оценить распределение информации нарынке капиталов.

     Во-вторых, расчетная рыночная цена позволяет намреконструировать баланс предприятия. Активы могут быть диверсифицированы постепени ликвидности. Если принять денежные средства со степенью, равнойединице, а прочие оборотные активы взять с меньшими коэффициентами всоответствии со скоростью их оборота, то основные фонды будут оценены поостаточному принципу. По приблизительно такой же схеме реконструируется ипассив. В результате мы получаем обновленный баланс, который может служитьтеперь базой для расчетов всевозможных коэффициентов.

     Отдельный разговор о таких активах предприятия, которые сегодняможно отнести к нематериальным. Прежде всего, это его инвестиционный портфель,стоимость которого может внести существенные корректировки как в поэлементнуюоценку (в форме поправки на резервы основных фондов), так и в рыночную ценупредприятия.

     В целом финансовое состояние предприятия — совокупностьпоказателей, оценивающих степень удовлетворения потребностей предприятия вфинансовых ресурсах, необходимых для его нормального функционирования,отражающих обеспеченность или необеспеченность предприятия денежными средствамидля осуществления нормальной хозяйственной деятельности.долженностей и т.д.)________________________________________________________________________________________________

2.1.Содержание финансового анализа.

     Финансовый анализ является частью общего, полного анализахозяйственной деятельности, который состоит из двух тесно взаимосвязанныхразделов: финансового анализа и производственного управленческого анализа.

     Разделение анализа на финансовый и управленческий обусловленосложившимся на практике разделением системы бухгалтерского учета в масштабепредприятия на финансовый учет и управленческий учет. Такое разделение анализанесколько условно, потому что внутренний анализ может рассматриваться какпродолжение внешнего анализа и наоборот.

      Для управленческого анализа характерна ориентация результатовна свое руководство; использование всех источников информации для анализа;отсутствие регламентации анализа со стороны; комплексность анализа, изучениевсех сторон деятельности предприятия; интеграция учета, анализа, планирования ипринятия решения; максимальная закрытость результатов анализа в целяхсохранения коммерческой тайны.

     Финансовый анализ, основывающийся на данных толькобухгалтерской отчетности, приобретает характер внешнего анализа, т.е. анализа,проводимого за пределами предприятия его заинтересованными контрагентами,собственниками или государственными органами. Этот анализ на основе толькоотчетных данных, которые содержат лишь весьма ограниченную часть информации одеятельности предприятия, не позволяет раскрыть всех секретов успеха фирмы.

      Особенностями внешнего финансового анализа являются:

            — множественность субъектов анализа, пользователейинформации о деятельности предприятия;

            — разнообразие целей  и интересов субъектов анализа;

            — наличие типовых методик анализа, стандартов учета иотчетности;

            — ориентация анализа только на публичную, внешнююотчетность предприятия;

            — ограниченность задач анализа как следствие предыдущегофактора;

            — максимальная открытость результатов анализа дляпользователей информации о деятельности предприятия.

   Основное содержание внешнего финансового анализа, осуществляемогопартнерами предприятия по данным публичной финансовой отчетности, составляетанализ некоторых показателей (абсолютных показателей прибыли; относительныхпоказателей рентабельности; финансового состояния, рыночной устойчивости,ликвидности баланса, платежеспособности предприятия; эффективности использованиязаемного капитала).

     Проводится экономическая диагностика финансового состоянияпредприятия и рейтинговая оценка эмитентов.

     Существует многообразная экономическая информация одеятельности предприятий и множество способов анализа этой деятельности.Финансовый анализ по данным финансовой отчетности называют классическим способоманализа. Внутрихозяйственный финансовый анализ использует в качестве источникаинформации и другие данные системного бухгалтерского учета, данные отехнической подготовке производства, нормативную и плановую информацию и пр.

     Основное содержание внутрихозяйственного финансового анализаможет быть дополнено и другими аспектами, имеющими значение для оптимизацииуправления, например такими, как анализ эффективности авансирования капитала,анализ взаимосвязи издержек, оборота и прибыли. В системе внутрихозяйственногоуправленческого анализа есть возможность углубления финансового анализа за счетпривлечения данных управленческого производственного учета, иными словами,имеется возможность проведения комплексного экономического анализа и оценкиэффективности хозяйственной деятельности. Вопросы финансового ипроизводственного анализа  взаимосвязаны при обосновании бизнес-планов, приконтроле за их реализацией, в системе маркетинга, т.е. в системе управленияпроизводством и реализацией продукции, работ и услуг, ориентированной на рынок.

            2.2.1.Задачи анализа и данные, используемые прианализе.

     Финансовое состояние предприятия необходимо анализировать спозиций  и краткосрочной, и долгосрочной перспектив, так как критерии егооценки могут быть различны.

      Состояние финансов предприятия характеризуется размещением егосредств и источников их формирования, анализ финансового состоя­ния проводитсяс целью установить, насколько эффективно используются финансовые ресурсы,находящиеся в распоряжении предприятия. Финан­совую эффективность работыпредприятия отражают: обеспеченность собственными оборотными средствами и ихсохранность, состояние нормируемых запасов товарно-материальных ценностей,состояние и дина­мика дебиторской и кредиторской задолженности, оборачиваемостьобо­ротных средств, материальное обеспечение банковских кредитов, плате­жеспособность.

     Устойчивое финансовое положение предприятия, прежде всего,зависит от улучшения таких качественных показателей, как производи­тельностьтруда, рентабельность производства, фондоотдача, а также вы­полнения плана поприбыли. Рациональному размещению средств пред­приятия способствует правильнаяорганизация материально-технического обеспечения производства, оперативнаядеятельность по ускорению денежного оборота. Поэтому, анализ финансовогосостояния производится на завершающей стадии анализа финансово-хозяйственнойдеятельности. В то же время финансовые затруднения предприятия, отсутствиесредств для своевременных расчетов могут повлиять на стабильность поставок,нарушить ритм материально-технического снабжения. В связи с этим ана­лизфинансового состояния предприятия и анализ других сторон его дея­тельностидолжны взаимно дополнять друг друга.

     Задачами анализа является общая оценка финансового анализа, про­веркарасходования средств по целевому назначению, выявление причин финансовыхзатруднений, возможностей улучшения использования фи­нансовых ресурсов,ускорения оборота средств и укрепления финансового положения.

     В связи с различным функциональным назначением и особенностя­мииспользования в планировании и учете средства предприятия подраз­деляются наосновные и оборотные.

К основным относятся средства стоимостью не менее 500 т.р. за еди­ницунезависимо от срока службы, а так же со сроком службы не менее одного года,независимо от их стоимости. Основные средства функциони­руют в течение рядалет, не меняя формы. Их стоимость относится на за­траты производства  в течениевсего срока их эксплуатации. К оборотным относятся средства предприятия, обеспечивающиесоздание производственных запасов и авансирование затрат в процессепроизводства и реа­лизации продукции. Наряду с запасами сырья и материалов онивключают незавершенное строительство, готовую продукцию до ее реализации, де­нежныесредства и дебиторскую задолженность.

     Главным фактором, определяющим финансовое положение пред­приятия,является состояние его оборотных средств. Оборотными средствами называютсяденежные ресурсы, необходимые для создания производственных запасов,авансирования затрат для обеспечения непре­рывности процесса производства иреализации продукции. По методам планирования они делятся на нормируемые иненормируемые.

     Нормируемые – это оборотные средства, по которым устана­вливаетсянорматив минимальных запасов, необходимых для производ­ства и реализации продукции.Ненормируемыми называют оборотные средства, по которым нормативы неустанавливаются (денежные средства, расчеты с покупателями за отгруженнуюпродукцию, различные расчеты с организациями и лицами, недостачи и т.п.).

     Оборотные средства, обслуживающие производство, включая мате­риалы,топливо, малоценные предметы, тару, запасные части называются средствами всфере производства. В них сосредоточена основная часть оборотных средствпредприятия.       

     Оборотные средства в сфере обращения предназначены длябесперебойного процесса реализации продукции, своевременного совершениярасчетов и состоят из готовой продукции, то­варов отгруженных, денежных средстви средств в расчетах.

      Источники формирования оборотных средств делятся насобственные и заемные. Собственные и приравненные к ним средства выделяются напокрытие за­пасов и расходов будущих периодов в минимальных размерах и постоян­нонаходятся в распоряжении предприятия. Заемные оборотные средства используютсядля покрытия сезонных затрат и запасов и временных по­требностей в средствах,связанных, например, с перевыполнением произ­водственных заданий.

     Основной источник данных для анализа финансовой деятельностипредприятия — отчетный бухгалтерский баланс, приложения к балансу. Движениеуставного фонда и другие отчетные формы, которые детализи­руют содержание егоотдельных статей и позволяют исследовать факторы, повлиявшие на финансовыепоказатели. Кроме того, привлеченные дан­ные финансового плана, показываютсроки образования дебиторской и кредиторской задолженности и д.р.

     Бухгалтерский баланс характеризует состав, размещение и назначе­ниесредств предприятия на определенную дату. Баланс имеет форму таб­лицы, состоитиз двух частей — актива и пассива. В активе  показывают со­став, размещение ииспользование средств, сгруппированных в зависи­мости от их функциональной ролив хозяйстве.

     Группировка экономически однородных статей баланса увязана систочниками их образования. Анализ баланса заключается в раскрытии внутреннейсвязи и взаимозависимости отдельных разделов актива и пас­сива баланса.

      Раздел I актива “Основные средства (фонды) и внеоборотные акти­вы”отражает основные и отвлеченные средства предприятия. В активе баланса основныесредства (фонды) отражаются по первоначальной стои­мости с одновременнымотражением их износа в пассиве баланса. К от­влеченным относятся средства,изъятые из хозяйственного оборота пред­приятия (платежи из прибыли в бюджет,уплата банку процентов за кре­дит, перечисление средств вышестоящейорганизации), отчисления в фонды. В этом же разделе отражаются убытки./>

     Раздел II актива “Нормируемые оборотные средства” отражает нетолько фактические остатки, но и установленные нормативы по всей группесредств. Поэтому данный раздел баланса содержит четыре графы показателей:нормативы и фактические остатки на начало и конец отчет­ного периода.

     Раздел I пассива “Источники собственных  и приравненных к нимсредств” включает уставной фонд, износ основных средств, безвозвратноефинансирование и прибыль.

     В заключительном балансе безвозвратное финансированиеприсоединяется к уставному фонду.

     К источникам, приравненным к собственным, относятся устойчивыепассивы — привлеченные предприятием средства, имеющие постоянный (устойчивый)характер. Здесь же отражаются средства, изъятые у пред­приятия в связи скредитованием по обороту.

     Раздел I пассива является источником покрытия I и II разделовакти­ва. При этом раздел I актива покрывается разделом I пассива полностью, араздел II актива  разделом I пассива  только в размере установленногонорматива.

     В разделе II пассива “Кредиты банка под нормируемые оборотныесредства” отражается задолженность банку по ссудам. Этот раздел являет­сяисточником покрытия раздела II актива в части запасов  товарно-мате­риальныхценностей. За общим итогом  этого  раздела показывается регулирующая статьяII-1 “Износ малоценных и быстроизнашивающихся предметов”, которые  в активеотражаются по первоначальной стоимости. Здесь же отражается статья II-2 “Резервна покрытие предстоящих расходов или потерь”.

     В разделе III актива  показаны как ненормируемые оборотные сред­ства,так и другие вложения, связанные с основной деятельностью, а в разделе IIIпассива — их источники.

     Раздел III актива “Денежные средства, расчеты и прочие активы”отражает ненормируемые средства: кассу, расчетный счет и прочие счета в банке,прочие денежные средства, товары отгруженные, дебиторскую за­долженность.Денежные средства показываются в сумме действительного наличия, другие статьи — в размере фактической задолженности на день составления баланса. В этом жеразделе показываются расходы, не пере­крытые средствами специальных фондов ицелевого финансирования, из­лишне внесенная в банк амортизация, недостачитоварно-материальных ценностей сверх норм естественной прибыли. В отдельныйподраздел по активу  и пассиву выделены средства на капитальный ремонт и всезатра­ты, включая авансы поставщикам и подрядчикам.

     В общем, цели анализа достигаются в результате решенияопределенного взаимосвязанного набора аналитических задач. Аналитическая задачапредставляет собой конкретизацию целей анализа с учетом организационных,информационных, технических и методических возможностей проведения анализа.Основным фактором в конечном счете является объем и качество исходнойинформации. При этом надо иметь в виду, что периодическая бухгалтерская илифинансовая отчетность предприятия — это в принципе “сырая информация”,подготовленная в ходе выполнения на предприятии учетных процедур.

     Чтобы принимать решения по управлению в области производства,сбыта, финансов, инвестиций и нововведений руководству нужна постоянная деловаяосведомленность по соответствующим вопросам, которая является результатомотбора, обработки, оценки и концентрации исходной сырой информации, необходимоаналитическое прочтение исходных данных исходя из целей анализа и управления.

Заключение

     Под />финансами понимаетсясистема образования, распределения и использования денежных ресурсов в процессеобщественного производства./>

    Финансы занимают особое место в экономических отношениях, онивсегда выступают в денежной форме, имеют распределительный характер и отражаютформирование и использование различных видов доходов и накоплений субъектовхозяйственной деятельности сферы материального производства, государства иучастников непроизводственной сферы.

     Финансовые отношения пронизывают всю хозяйственную деятельностьи существуют объективно, но имеют конкретные формы проявления, соответствующиехарактеру производственных отношений в обществе. В современных условиях формыфинансовых отношений претерпевают серьезные изменения. Становление рынка ипредпринимательства в России предполагает не только разгосударствлениеэкономики, приватизацию предприятий, их демонополизацию для создания свободногоэкономического сектора, развитие конкуренции, либерализацию цен ивнешнеэкономических связей предприятий, но и финансовое оздоровление народногохозяйства, создание адекватной системы финансовых отношений.

     Финансы предприятий, будучи частью общей системы финансовыхотношений, отражают процесс образования, распределения и использования доходовна предприятиях различных отраслей народного хозяйства и тесно связаны спредпринимательством, поскольку предприятие является формой предпринимательскойдеятельности.                                         

/>

Список использованнойлитературы

1.  АрхиповА.П., Эффективность страховой деятельности, — М.: Финансы, 1999 г.

2.  БольшаковС.В., Проблемы укрепления финансов предприятия, — М.: Финансы,

1999 г.

3.    Злобина А.А., Финансы, — М.: МГУП,2001 г.

4.    Шуляк. П.Н., Финансы предприятий, — М.: Издательско-торговая корпорация      «Дашков и К», 2003 г.