Реферат: Оценка финансового состояния предприятия и пути его совершенствования

Курсоваяработа

Тема:Оценка финансового состояния предприятия и пути его совершенствования

Содержание

 

Введение

1 Общеэкономическаяхарактеристика объекта исследования

2 Теоретические основы анализа финансового состояния предприятия

2.1Анализ финансового состояния предприятия

2.2 Показатели,характеризующие финансовое состояние предприятия

3 Оценка финансовогосостояния предприятия и пути его совершенствования (на примере ООО «БЕТОНИТ»)

3.1 Анализ структурыактива и пассива баланса

3.2 Оценка ликвидности иплатежеспособности организации

3.3 Анализ структурыкапитала и финансовой устойчивости

3.4 Анализ деловойактивности организации

3.5 Анализ прибыли ирентабельности

3.6 Резервы улучшенияфинансового состояния организации

Заключение

Список использованныхисточников

Приложение

Введение

 

Для эффективной деятельности любого предприятиянеобходимо тщательно планировать эту деятельность и регулярно проводить анализс целью выявления проблем, существующих на предприятии, и поиска методов ихрешения.

На современном этапе развития нашей экономики вопросанализа финансового состояния предприятияявляется очень актуальным. От финансового состояния предприятия зависит вомногом успех его деятельности. Поэтому анализу финансового состоянияпредприятия уделяется много внимания.

Финансовое состояние организации является однимиз основных стержней стабильной и успешной работы предприятия. Оно являетсяважнейшей характеристикой деловой активности и надежности, определяетконкурентоспособность, потенциал в деловом сотрудничестве, оценивает в какойстепени гарантированы экономические интересы самого предприятия и егопартнеров.

Цель данной курсовой работы состоит в анализефинансового состояния предприятия и выявлению направлений, по которымнеобходимо вести работу по его улучшению.

Для реализации поставленной цели необходиморешить следующие задачи:

-изучитьтеоретические основы финансового анализа предприятия;

-оценитьимущество организации и источников его формирования;

-оценитьплатежеспособность и финансовую устойчивость;

-оценитьликвидность предприятия.

Объект исследования: действующее строительноепредприятие ООО «БЕТОНИТ».

Предметом исследования является финансовоесостояние ООО «БЕТОНИТ».

При написании курсовой работы изученызаконодательно-нормативная основа предпринимательской деятельности и формированияприбыли (ГК РФ), а также финансовая отчетность ООО «БЕТОНИТ».

Исходными данными для расчета показателей ипроведения анализа служит бухгалтерская отчетность: Форма №1 «Бухгалтерскийбаланс» и Форма № 2 «Отчет о прибылях и убытках», которые прилагаются вПриложениях 1,2.

Анализ включает в себя анализ показателей заразличные временные периоды, изучается их динамика, выявляются основныетенденции в развитии предприятия.

Работа состоит из введения, трех глав изаключения, содержит 34 страницы (включая 14 таблиц и 2 приложения). Списокиспользованной литературы представлен 22 наименованиями.

1 Общеэкономическаяхарактеристика объекта исследования

Объектом исследования выбрано действующее строительное предприятиеООО «БЕТОНИТ» организованное в 2002 году. Учредителями Общества являютсяфизические лица.

Полное наименование предприятия «Общество с ограниченнойответственностью «ООО «БЕТОНИТ», создано в соответствии с Гражданским КодексомРФ, Федеральным Законом «Об обществах с ограниченной ответственностью» и инымзаконодательством, регулирующим деятельность хозяйственных Обществ.

Местонахождение «ООО «БЕТОНИТ»: РФ, г.Зеленогорск, Красноярскогокрая.

ООО «БЕТОНИТ» выбрало для себя приоритетом такуюотрасль как строительство, о чем свидетельствует непрерывная работа в этойсфере. Целями деятельности общества являются расширение рынка товаров и услуг,а также извлечение прибыли.

Основной вид деятельности: производство бетонных блоков разнойнаправленности; строительно-монтажные работы. Кроме того, предметом деятельности«ООО «БЕТОНИТ» является: организация оптовой и розничной бетонными блоками; атакже иные виды деятельности, не запрещенные действующим законодательствомРоссии.

Основной целью работы ООО «БЕТОНИТ» является получение прибыли.

Продукция предприятия в основном сбывается натерритории Красноярского края. Поэтому рынок можно охарактеризовать какрегиональный. Для нашего предприятия это рынок строительно-монтажных работ.

Общество самостоятельно планирует свою производственно-хозяйственнуюдеятельность, основу планов составляют договоры, заключаемые с потребителями продукциии услуг, а также поставщиками материально-технических и иных ресурсов.

Реализация продукции, выполнение работ и предоставление услугосуществляются по ценам и тарифам, устанавливаемым самостоятельно. Основнымипокупателями продукции и работ являются индивидуальные покупатели, физические июридические лица, также различные по размерам организации, расположенные врегионе. Многие из этих организаций являются постоянными клиентами.

У предприятия имеются производственные корпуса, которыеудовлетворяют условиям строительного процесса, существуют внутренниетранспортные коммуникации.

Предприятие имеет и свой магазин, с выставочным торговым залом. Функции работниковторгового зала сводятся в основном к консультированию покупателей, выкладкетоваров, контролю за ихсохранностью, атакже выполнениюрасчетных операций.

Основные показатели финансово-хозяйственной деятельности ООО«БЕТОНИТ» за 2007-2008 гг. по данным отчета о прибылях и убытках представлены втабл.1.

Таблица 1 — Основные показатели финансово-хозяйственнойдеятельности ООО «БЕТОНИТ» за 2007-2008 гг., тыс.руб.

Наименование показателя Код стр. 2008 2007 Отклонение (+,-) I. ДОХОДЫ И РАСХОДЫ ПО ВИДАМ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ Выручка от реализации товаров, продукции, работ, услуг 010 201 773,1 92 742,6 +109 030,5 Налоги, включаемые в выручку от реализации товаров, продукции, работ услуг 020 38 129,1 17 525,6 +20 603,5 Выручка от реализации товаров, продукции, работ, услуг (за минусом НДС, акцизов и иных аналогичных обязательных платежей) (010 — 020) 030 163 644,0 75 217,0 +88 427,0 Себестоимость реализованных товаров, продукции, работ, услуг 040 150 041 73 605 +76 436,0 Прибыль (убыток) от реализации (030-040-050-060) 070 13 603,0 1 612,0 +11 991,0 II. ОПЕРАЦИОННЫЕ ДОХОДЫ И РАСХОДЫ Операционные доходы 080 150,0 - +150,0 Операционные расходы 110 - - - Прибыль (убыток) от операционных доходов и расходов (100-110+/-120) 130 150,0 - +150,0 III. ВНЕРЕАЛИЗАЦИОННЫЕ ДОХОДЫ И РАСХОДЫ Внереализационные доходы 140 137 — 137,0 Внереализационные расходы 170 - - - Прибыль (убыток) от внереализационных доходов и расходов (160-170+180) 190 - 137,0 — 137,0

ПРИБЫЛЬ (УБЫТОК) ЗА ОТЧЕТНЫЙ ПЕРИОД

(+/-070+/-130+/-190)

200 13 753,0 1 749,0 +12 004,0 Налоги и сборы, производимые из прибыли 210 2 975 2 961 +14,0 Расходы и платежи из прибыли 220 - - - Сумма льготы по налогу на прибыль 230 - - -

ПРИБЫЛЬ (УБЫТОК) К РАСПРЕДЕЛЕНИЮ

(+/-200-210-220-230)

240 10 778,0 -1 212,0 +11 990,0

В 2008 году ООО «БЕТОНИТ» получена выручка от реализации товаров,продукции, работ, услуг в размере 201773,1 тыс. руб. По сравнению с 2007 годомона увеличилась на 109130,5 тыс. руб. или почти в два раза. Себестоимостьреализованных товаров, продукции, работ, услуг составила 150041,0 тыс. руб.,что на 76436,0 тыс. руб. больше чем в 2007 году. Пропорциональное увеличениевыручки от реализации и себестоимости свидетельствует о почти двукратномувеличении объемов производства продукции в отчетном периоде по сравнению с2007 годом.

По итогам работы за 2008 год предприятием получена прибыль вразмере 13753,0 тыс. руб., что в 7,9 раза больше чем в предыдущем отчетномпериоде, в том числе прибыль от реализации составила 13603,0 тыс. руб.

Финансовый результат, после уплаты налогов изприбыли, составил за 2008 год 10778,0 тыс. руб., для сравнения в 2007 году былполучен убыток в размере 1212,0 тыс. руб.

2 Теоретические основы анализа финансовогосостояния предприятия

 

2.1 Анализ финансового состояния предприятия

 

Финансовое состояние предприятия – это совокупностьпоказателей, отражающих его способность погасить свои долговые обязательства.

Финансовый анализ — это метод оценки ипрогнозирования финансового состояния предприятия на основе его бухгалтерскойотчетности. Основными задачами анализа финансового состояния предприятияявляются:

- Оценкадинамики состава и структуры активов, их состояния и движения.

- Оценкадинамики состава и структуры источников собственного и заемного капитала, ихсостояния и движения.

- Анализабсолютных относительных показателей финансовой устойчивости предприятия оценкаизменения ее уровня.

- Анализплатежеспособности предприятия и ликвидности активов его баланса.

Анализ финансового состоянияпредприятия включает в себя анализ бухгалтерских балансов и отчетов офинансовых результатах работы оцениваемого предприятия за прошедшие периоды длявыявления тенденций в его деятельности и определения основных финансовыхпоказателей. Анализ финансового состояния предприятия предполагает следующиеэтапы: анализ имущественного положения, анализ финансовых результатов, анализфинансового состояния.

Анализ имущественного положения. В процессефункционирования предприятия величина активов, их структура претерпеваютпостоянные изменения. Наиболее общее представление об имевших местокачественных изменениях в структуре средств и их источников, а также динамикеэтих изменений можно получить с помощью вертикального и горизонтального анализаотчетности.

Вертикальный анализ показывает структуру средств предприятия и ихисточников. Вертикальный анализ позволяет перейти к относительным оценкам ипроводить хозяйственные сравнения экономических показателей деятельностипредприятий, различающихся по величине использованных ресурсов, сглаживатьвлияние инфляционных процессов, искажающих абсолютные показатели финансовойотчетности.

Горизонтальный анализ отчетности заключается в построении однойили нескольких аналитических таблиц, в которых абсолютные показателидополняются относительными темпами роста (снижения). Степень агрегированностипоказателей определяется аналитиком. Как правило, берутся базисные темпы ростаза ряд лет (смежных периодов), что позволяет анализировать не только изменениеотдельных показателей, но и прогнозировать их значения.

Горизонтальный и вертикальный анализы взаимодополняют друг друга.Поэтому на практике не редко строят аналитические таблицы, характеризующие какструктуру бухгалтерской отчетности, так и динамику отдельных ее показателей.Оба этих вида анализа особенно ценны при межхозяйственных сопоставлениях, таккак позволяют сравнивать отчетность различных по виду деятельности и объемампроизводства предприятий./>

Анализ финансовых результатов. Показатели рентабельности являютсяотносительными характеристиками финансовых результатов и эффективностидеятельности предприятия. Они измеряют доходность предприятия с различныхпозиций и группируются в соответствии с интересами участников экономическогопроцесса, рыночного объема. Показатели рентабельности являются важнымихарактеристиками факторной среды формирования прибыли и дохода предприятий. Результативностьи экономическая целесообразность функционирования предприятия измеряютсяабсолютными и относительными показателями: прибыль, уровень валовых доходов,рентабельность и др.

Анализ финансового состояния. Для этого проводится оценкадинамики и структуры статей бухгалтерского баланса. Финансовое состояние предприятияхарактеризуется размещением и использованием средств и источников их формирования.Для общей оценки динамики финансового состояния следует сгруппировать статьибаланса в отдельные специфические группы по признаку ликвидности и срочностиобязательств (агрегированный баланс). На основе агрегированного балансаосуществляется анализ структуры имущества предприятия. Непосредственно изаналитического баланса можно получить ряд важнейших характеристик финансовогосостояния предприятия. Динамический анализ этих показателей позволяетустановить их абсолютные приращения и темпы роста, что важно для характеристикифинансового состояния предприятия.

Далее проводится анализликвидности и платежеспособности баланса. Финансовое положениепредприятия можно оценивать с точки зрения краткосрочной и долгосрочнойперспектив. В первом случае критерии оценки финансового положения — ликвидностьи платежеспособность предприятия, т.е. способность своевременно и в полномобъеме произвести расчеты по краткосрочным обязательствам. Задача анализаликвидности баланса возникает в связи с необходимостью давать оценкукредитоспособности организации, т.е. ее способности своевременно и полностьюрассчитываться по всем своим обязательствам.

Ликвидность баланса определяется как степень покрытия обязательстворганизации ее активами, срок превращения которых в деньги соответствует срокупогашения обязательств. От ликвидности баланса следует отличать ликвидностьактивов, которая определяется как временная величина, необходимая дляпревращения их в денежные средства. Чем меньше время, которое потребуется,чтобы данный вид активов превратился в деньги, тем выше их ликвидность.Платежеспособность означает наличие у предприятия денежных средств и ихэквивалентов, достаточных для расчетов по кредиторской задолженности, требующейнемедленного погашения. Таким образом, основными признаками платежеспособностиявляются: а) наличие в достаточном объеме средств на расчетном счете; б)отсутствие просроченной кредиторской задолженности. Очевидно, что ликвидность иплатежеспособность не тождественны друг другу. Так, коэффициенты ликвидностимогут характеризовать финансовое положение как удовлетворительное, однако посуществу эта оценка может быть ошибочной, если в текущих активах значительныйудельный вес приходится на неликвиды и просроченную дебиторскую задолженность.

В зависимости от степени ликвидности, т.е. скорости превращения вденежные средства, активы Компании можно разделить на следующие группы:

А1. Наиболее ликвидные активы — к ним относятся всестатьи денежных средств предприятия и краткосрочные финансовые вложения.

А2. Быстро реализуемые активы — дебиторскаязадолженность, платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетнойдаты.

А3. Медленно реализуемые активы — статьи раздела IIактива баланса, включающие запасы, налог на добавленную стоимость, дебиторскуюзадолженность (платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев послеотчетной даты) и прочие оборотные активы.

А4. Трудно реализуемые активы — статьи раздела Iактива баланса — внеоборотные активы: Пассивы баланса группируются постепени срочности их оплаты.

П1. Наиболее срочные обязательства — к ним относитсякредиторская задолженность.

П2. Краткосрочные пассивы — это краткосрочныезаемные средства, и прочие краткосрочные обязательства.

П3. Долгосрочные пассивы — это статьи баланса,относящиеся к V и VI разделам, т.е. долгосрочные кредиты и заемные средства, атакже задолженность участникам по выплате доходов, доходы будущих периодов ирезервы предстоящих расходов.

П4. Постоянные пассивы или устойчивые — это статьи IV разделабаланса «Капитал и резервы». Если у организации есть убытки, то они вычитаются.

Для определения ликвидности баланса следует сопоставить итогиприведенных групп по активу и пассиву. Баланс считается абсолютно ликвидным,если имеют место следующие соотношения: А1 > П1; А2 > П2; А3 > П3; А4.Если выполняются первые три неравенства в данной системе, то это влечетвыполнение и четвертого неравенства, поэтому важно сопоставить итоги первыхтрех групп по активу и пассиву. В случае, когда одно или несколько неравенствсистемы имеют противоположный знак от зафиксированного в оптимальном варианте,ликвидность баланса в большей или меньшей степени отличается от абсолютной. Приэтом недостаток средств по одной группе активов компенсируется их избытком подругой группе в стоимостной оценке, в реальной же ситуации менее ликвидныеактивы не могут заместить более ликвидные.

Дальнейшее сопоставление ликвидных средств и обязательствпозволяет вычислить следующие показатели:

Текущая ликвидность ТЛ, которая свидетельствует о платежеспособности(+) или неплатежеспособности (-) организации на ближайший к рассматриваемомумоменту промежуток времени: ТЛ = (А1 + А2) — (П1 + П2).

Перспективная ликвидность ПЛ — это прогноз платежеспособности наоснове сравнения будущих поступлений и платежей: ПЛ = А3 – П3.

Оценка финансового состояния предприятия будет неполной безанализа финансовой устойчивости. Финансовая независимость – определенноесостояние счетов предприятия, гарантирующих его постоянную платежеспособность.Анализ финансовой независимости на ту или иную дату позволяет ответить навопрос: насколько правильно организация управляла финансовыми ресурсами втечение периода предшествующего этой дате. Сущность финансовой независимостиопределяется эффективным формированием, распределением и использованиемфинансовых ресурсов. Важным показателем, который характеризует финансовоесостояние предприятия и его независимость является обеспеченность материальныхоборотных средств собственными источниками, т.е. финансовая независимость –обеспеченность запасов источниками их формирования, а платежеспособность –внешнее её проявление. Важна не только способность предприятия возвращатьзаемные средства, но и его финансовая устойчивость, т.е. финансоваянезависимость предприятия, способность маневрировать собственными средствами,достаточная финансовая обеспеченность бесперебойного процесса деятельности.

Задачами анализа финансовой устойчивости предприятия являетсяоценка величины и структуры активов и пассивов – это необходимо для того, чтобывыяснить: а) насколько предприятие независимо с финансовой точки зрения; б)растет или снижается уровень этой независимости и отвечает ли состояние активови пассивов задачам финансово-хозяйственной деятельности предприятия.

Финансовая независимость характеризуется системой абсолютных иотносительных показателей. Абсолютные применяются для характеристики финансовойситуации возникающей в рамках одного предприятия. Относительные – дляхарактеристики финансовой ситуации в экономике, их называют финансовымикоэффициентами. Наиболее обобщающим показателем финансовой независимостиявляется излишек или недостаток источника средств для формирования запасов.Смысл анализа финансовой независимости с помощью абсолютного показателязаключается в том, чтобы проверить какие источники средств и в каком размереиспользуются для покрытия запасов.

1.2 Показатели, характеризующие финансовое состояние предприятия

Показатели, характеризующие финансовое состояние можно условноразделить на группы, отражающие различные стороны финансового состоянияпредприятия. К ним относятся коэффициенты ликвидности; показатели структурыкапитала (коэффициенты устойчивости); коэффициенты рентабельности; коэффициентыделовой активности.

Степень платежеспособности предприятия обычно оценивается при помощифинансовых коэффициентов ликвидности:

1. Коэффициент абсолютной ликвидности рассчитывают как отношениеденежных средств и быстрореализуемых краткосрочных ценных бумаг к текущей –краткосрочной задолженности

/>

В мировой практике достаточным считается значение коэффициентаабсолютной ликвидности, равное 0,2 — 0,3, то есть предприятие может немедленнопогасить 20 — 30 % текущих обязательств.

2. Коэффициент ликвидности определяют как отношение денежныхсредств, краткосрочных финансовых вложений и дебиторской задолженности ктекущим обязательствам

/>

По оценкам, принятым в практике, значение коэффициента должно быть0,8 — 1.

3. Общий коэффициент покрытия, который часто называют простокоэффициентом покрытия, дает общую оценку платежеспособности предприятия.Коэффициент покрытия представляет интерес для покупателей и держателей акций иоблигаций предприятия. Его вычисляют по формуле

/>

Нормальное значение этого коэффициента составляет 2,0-2,5.

Финансовую устойчивость и автономность отражает структура баланса(соотношение между отдельными разделами актива и пассива), которая характеризуетсянесколькими показателями.

1. Коэффициент автономии характеризует зависимость предприятия отвнешних займов. Чем ниже значение коэффициента, тем больше займов у компании,тем выше риск неплатежеспособности. Низкое значение коэффициента отражает такжепотенциальную опасность возникновения у предприятия дефицита денежных средств

/>

Считается нормальным, если значение показателя коэффициентаавтономии больше 0,5, то есть финансирование деятельности предприятияосуществляется не менее, чем на 50% из собственных источников.

2. Долю заемных средств определяют по формуле

/>

Данное отношение показывает, сколько заемных средств привлекалопредприятие на 1 руб. собственных средств, вложенных в активы.

3. Коэффициент инвестирования — соотношение заемных и собственныхсредств – является еще одной формой представления коэффициента финансовойнезависимости

/>

Рекомендуемые значения: 0,25 – 1.

Коэффициенты рентабельности. Кроме уже рассмотренных коэффициентоврентабельности, при анализе финансового состояния рассчитывают и другиемодификации, характеризующие различные стороны деятельности предприятия.

1. Коэффициент рентабельности продаж: доля чистой прибыли в объемепродаж предприятия

/>

2. Коэффициент рентабельности собственного капитала позволяетопределить эффективность использования капитала, инвестированногособственниками предприятия. Рентабельность собственного капитала показывает,сколько денежных единиц чистой прибыли заработала каждая единица, вложеннаясобственниками компании

/>

3. Коэффициент рентабельности оборотных активов, это возможностьпредприятия в обеспечении достаточного объема прибыли по отношению киспользуемым оборотным средствам компании. Чем выше значение этогокоэффициента, тем более эффективно используются оборотные средства

/>

4. Коэффициент рентабельности внеоборотных активов демонстрируетспособность предприятия обеспечивать достаточный объем прибыли по отношению косновным средствам компании. Чем выше значение данного коэффициента, тем болееэффективно используются основные средства

/>

5. Коэффициент рентабельности инвестиций показывает, сколькоденежных единиц потребовалось предприятию для получения одной денежной единицыприбыли. Этот показатель является одним из наиболее важных индикаторовконкурентоспособности:

/>

Коэффициенты деловой активности позволяют проанализировать, насколько эффективнопредприятие использует свои средства. Среди этих коэффициентов рассматриваютсятакие показатели как фондоотдача, когда речь идет о внеоборотных активах,оборачиваемость оборотных средств, а также оборачиваемость всего капитала.

 
3Оценка финансового состояния предприятия и пути его совершенствования (напримере ООО «БЕТОНИТ»)

 

3.1/>/>/>Анализ структуры актива и пассива баланса

 

Для общей характеристики имущества предприятия на основе данныхбухгалтерского баланса ООО «БЕТОНИТ» на 01 января 2009 г., изучим их наличие,состав и структуру, а так же произошедшие в них изменения (табл.2).

Таблица2 — Общая оценка актива бухгалтерского баланса и его основных разделовООО «БЕТОНИТ», тыс.руб.

Наименование статей баланса организации Показатели структуры актива в валюте (итоге) баланса на начало периода на конец периода прирост (+), снижение (-) абсолютная величина уд.вес,% абсолютная величина уд.вес,% абсолютная величина уд.вес,% Внеоборотные активы (стр. 190) 116 000,0 59,1% 194 498,0 65,4% 78 498,0 6,3% Основные средства (стр. 110) 78 457,0 40,0% 155 588,0 52,3% 77 131,0 12,3% Нематериальные активы (стр. 120) 468,0 0,24% 336,0 0,11% -132,0 -0,13% Доходные вложения в материаль-ные ценности (стр. 130) - 0,0% - 0,0% - 0,0% Вложения во внеоборотные активы (стр. 140) 37 075,0 18,9% 38 574,0 13,0% 1 499,0 -5,9% Прочие внеоборотные активы (стр.150) - 0,0% - 0,0% - 0,0%

Оборотные активы

(стр. 290)

80 197,0 40,9% 102 935,0 34,6% 22 738,0 -6,3% Запасы и затраты (стр. 210) 44 097,0 22,5% 55 294,0 18,6% 11 197,0 -3,9% сырье, материалы и другие ценности, животные на выращивании и откорме (сумма строк 211 и 212) 42 337,0 21,6% 53 387,0 17,9% 11 050,0 -3,6% незавершенное производство (издержки обращения) (стр. 213) 87,0 0,0% 1 907,0 0,6% 1 820,0 0,6% прочие запасы и затраты (стр. 214) 1 673,0 0,9% - 0,0% -1 673,0 -0,9% Налоги по приобретенным ценностям (стр. 220) 4 216,0 2,1% 16 156,0 5,4% 11 940,0 3,3% Готовая продукция (стр. 230) - 0,0% - 0,0% - 0,0% Товары отгруженные, выполненные работы, оказанные услуги (стр. 240) - 0,0% - 0,0% - 0,0% Дебиторская задолженность (стр. 250) 300,0 0,2% 11 176,0 3,8% 10 876,0 3,6% Финансовые вложения (стр. 260) 10 643,0 5,4% 12 697,0 4,3% 2 054,0 -1,2% Денежные средства (стр. 270) 20 941,0 10,7% 7 612,0 2,6% -13 329,0 -8,1% Прочие оборотные активы (стр. 280) - 0,0% - 0,0% - 0,0% Баланс (стр. 390) 196 197,0 100% 297 433,0 100% 101 236,0 Х

Данные табл. 2 показывают, что общая сумма средств предприятияувеличилась на 101236,0 тыс. руб. или на 51,6%. Распределение средств междувнеоборотными и оборотными активами на начало года составляло 59,1% к 40,9%. Наконец года произошли существенные изменения в этих группах средств, как вабсолютной сумме, так и в структуре. Прирост внеоборотных активов составил78498,0 тыс. руб. или 67,7%, а оборотных активов 22738,0 тыс. руб. или 28,4%. Всвязи со значительным абсолютным приростом внеоборотных активов, который почтив 3,5 раза превысил прирост за соответствующий период оборотных активов,соотношение между ними составило на конец года 65,4% к 34,6%. Таким образом,удельный вес внеоборотных активов в общей сумме средств возрос на 6,3процентных пункта. В табл. 2 приведена информация о доле основных группоборотных средств в общей стоимости имущества. Ее изучение говорит о том, чтона начало года запасы и затраты составляли 22,5% от стоимости всего имущества иоколо 55% от стоимости оборотных активов (42337,0: 80197,0*100); долядебиторской задолженности в общей сумме имущества составляла 0,2%, денежныесредства – 10,7%, финансовые вложения – 5,4%. За истекший год в структуреоборотных средств произошли определенные изменения. Так запасы и затратыувеличились на 11050,0 тыс. руб. (в том числе сырье и материалы на 11050,0 тыс.руб.) при этом их удельный вес сократился на 3,9 процентных пункта. Существенноснизилась доля денежных средств и финансовых вложений – на 8,1 процентныхпункта (-13329,0 тыс. руб.) и 1,2 процентных пункта (+2054,0 тыс. руб.)соответственно. При этом возросла доля дебиторской задолженности. Такиеизменения свидетельствуют об отвлечении оборотных активов в дебиторскуюзадолженность, которая увеличилась за год на 10876,0 тыс. руб. и составила наконец года 11176,0 тыс. руб. Эти средства иммобилизированы, временно изъяты изоборота, другими словами, не могут использоваться предприятием для его нужд иснижают его платежеспособность. По данным табл. 2 можно оценитьпроизводственный потенциал предприятия и его изменение за год. Производственныйпотенциал определяется, как совокупность основных средств, производственныхзапасов и незавершенного производства. На начало года он был равен 122641,0тыс. руб. (78457+44097+87), или 62,5% от общей стоимости имущества(122641:196197•100); на конец года – 212789,0 тыс. руб. (155588+55294+1907),или 71,5% в общей стоимости имущества на конец года (212789:297433•100). Приведенныеданные показывают, что за истекший год предприятие нарастило своюматериально-техническую базу на 9 процентных пункта.

На основе данных табл.3 произведем анализ внеоборотных активов.

Таблица3 — Анализ наличия, состава и структуры внеоборотных активов ООО «БЕТОНИТ»,тыс.руб.

Состав внеоборотных активов На начало периода На конец периода Прирост (+), снижение(-) абсолютная величина уд.вес,% абсолютная величина уд.вес,% абсолютная величина уд.вес,% Внеоборотные активы 116 000,0 100,0% 194 498,0 100,0% 78 498,0 х Основные средства 78 457,0 67,6% 155 588,0 80,0% 77 131,0 12,4% Нематериальные активы 468,0 0,4% 336,0 0,2% -132,0 -0,2% Доходные вложения в материальные ценности - 0,0% - 0,0% - 0,0% Вложения во внеоборотные активы 37 075,0 32,0% 38 574,0 19,8% 1 499,0 -12,1%

Анализируя внеоборотные активы предприятия, можно сделать вывод опроисходящем на предприятии обновлении средств труда. Об этом свидетельствуетприрост основных средств на 77131,0 тыс. руб. или на 98,3%. Такой выводподтверждает и тот факт, что 13% активов предприятия занимают незавершенныекапитальные вложения – 38574,0 тыс. руб., которые увеличились за год на 1499,0тыс. руб. Это говорит о правильной технической политике на предприятии,поскольку результаты работы дали значительный прирост выручки от реализации иприбыли. В структуре внеоборотных активов основные средства занимают наибольшийудельный вес (67,6% — на начало года и 80% на конец года). Увеличение доли основныхсредств на 12,4 процентных пункта сопровождалось соответствующим уменьшениемудельного веса остальных внеоборотных активов. Так, доля незавершенныхкапитальных вложений сократилась на 12,1 процентных пункта, нематериальныхактивов на 0,2 процентных пункта.

Значительный удельный вес в общей сумме средств, которымирасполагает предприятие, занимают оборотные активы (оборотные средства). Отрациональности их размещения и эффективности использования в большой мерезависит успешный результат работы предприятия. Поэтому изучим структуруоборотных активов, эффективность использования, определим группы оборотныхактивов, оказывающих наиболее существенное влияние на платежеспособность ифинансовую устойчивость предприятия. Прежде всего, дадим общую оценку измененийв наличии и структуре оборотных активов по важнейшим их группам (табл. 4).

Данные табл. 4 подтверждают сделанный ранее вывод об измененияхструктуры оборотных активов, вызванных в основном освоением новогопроизводства, ростом более чем в 37 раз дебиторской задолженности (11176: 300),которая в общей сумме оборотных активов составила 10,9%. При этом 92,9% отсуммы дебиторской задолженности составляет задолженность покупателей изаказчиков за отгруженную продукцию. Это свидетельствует о том, что в условияхнарастающей конкуренции предприятие вынуждено предоставлять коммерческий кредитпокупателям и заказчикам, обеспечивая тем самым для них более льготные условияпокупки продукции. Данный факт подтверждает отсутствие просроченнойзадолженности покупателей и заказчиков за отгруженную продукцию. Изучениеналичия, состава и структуры производственных запасов и затрат позволяетсделать вывод о неблагоприятной тенденции связанной с наличием их излишков наскладе предприятия. Удельный вес производственных запасов в общей суммеоборотных активов составляет 53,7%, в абсолютном выражении они выросли посравнению с началом года на 11197,0 тыс. руб. Отсутствие остатков готовойпродукции и товаров на складе свидетельствует о том, что предприятиеосуществляет производство и отгрузку продукции на основании предварительнополученных от покупателей заказов.

Таблица4 — Анализ наличия, состава и структуры оборотных активовООО «БЕТОНИТ», тыс.руб.

Состав оборотных активов На начало периода На конец периода Прирост (+), снижение (-) абсолютная величина уд.вес,% абсолютная величина уд.вес,% абсолютная величина уд.вес,% Оборотные активы (стр. 290) 80 197,0 100,0% 102 935,0 100,0% 22 738,0 х Запасы и затраты (стр. 210) 44 097,0 55,0% 55 294,0 53,7% 11 197,0 -1,3%

сырье, материалы и другие ценности, животные на выращивании и откорме

(сумма строк 211 и 212)

42 337,0 52,8% 53 387,0 51,9% 11 050,0 -0,9% незавершенное производство (издержки обращения) (стр. 213) 87,0 0,1% 1 907,0 1,9% 1 820,0 1,7% прочие запасы и затраты (стр 214) 1 673,0 2,1% - 0,0% -1 673,0 -2,1% Налоги по приобретенным ценностям (стр. 220) 4 216,0 5,3% 16 156,0 15,7% 11 940,0 10,4% Готовая продукция и товары (стр.230) - 0,0% - 0,0% - 0,0% Товары отгруженные, выполнен-ные работы, оказанные услуги (стр. 240) - 0,0% - 0,0% - 0,0% Дебиторская задолженность (стр. 250) 300,0 0,4% 11 176,0 10,9% 10 876,0 10,5% расчеты с покупателями и заказчиками за отгруженные товары, работы, услуги 300,0 0,4% 10 383,0 10,1% 10 083,0 9,7% авансы выданные - 0,0% - 0,0% - 0,0% векселя переданные - 0,0% - 0,0% - 0,0% прочие дебиторы 0,0% 793,000 0,8% 793,0 0,8% прочие обязательства - 0,0% - 0,0% - 0,0% Финансовые вложения (стр. 260) 10 643,0 13,3% 12 697,0 12,3% 2 054,0 -0,9% Денежные средства (стр. 270) 20 941,0 26,1% 7 612,0 7,4% -13 329,0 -18,7% Прочие оборотные активы (стр. 280) - 0,0% - 0,0% - 0,0%

Денежные средства и финансовые вложения (наличность) занимают наанализируемом предприятии соответственно 12,3% и 7,4% от стоимости оборотныхактивов. Причем остатки денежных средств сократились за анализируемый период на18,7 процентных пункта или 13329,0 тыс. руб. Такое положение дает основание дляпредположения о недостаточном уровне ликвидности, анализу которой посвященпункт 2.3 дипломного проекта.

Предприятие может приобретать основные, оборотные средства инематериальные активы за счет собственных и заемных источников. Ихпредварительная оценка, на основании пассива баланса, представлена в табл. 5.

Данные таблицы 5 показывают, что общий прирост источников составил101236,0 тыс. руб., или 51,6%. Этот прирост получен за счет роста привлеченныхисточников, которые по сравнению с началом анализируемого периода увеличились в3.3 раза (111352,0:33621,0), а так же собственных источников, которыеувеличились на 15,2% (187232,0:162576,0•100). Существенные изменения к концуанализируемого периода произошли в структуре источников. Так, если на началогода собственные источники составляли 82,9%, то к концу – 62,9%, заемные жеисточники составляли на начало года 17,1%, а к концу – 37,4%. В основномизменение структуры вызвано значительным увеличением (на 16,2 процентныхпункта) кредиторской задолженности по расчетам с поставщиками и подрядчиками.

Таблица5 — Общая оценка источников средств предприятияООО «БЕТОНИТ», тыс.руб.

Наименование статей баланса организации Показатели структуры пассива в валюте (итоге) баланса на начало периода на конец периода прирост (+), снижение (-) абсолютная величина уд.вес,% абсолютная величина уд.вес,% абсолютная величина уд.вес,% Источники собственных средств (стр. 590) 162 576,0 82,9% 187 232,0 62,9% 24 656,0 -19,9% Доходы и расходы (стр. 690) - 0,0% -1 151,0 -0,4% -1 151,0 -0,4% Расчеты (стр. 790) 33 621,0 17,1% 111 352,0 37,4% 77 731,0 20,3% Долгосрочные кредиты и займы (стр. 720) - 0,0% - 0,0% - 0,0% Краткосрочные кредиты и займы (стр.710) 1 728,0 0,9% - 0,0% -1 728,0 -0,9% Кредиторская задолженность (стр. 730) 31 893,0 16,3% 111 352,0 37,4% 79 459,0 21,2% Расчеты с поставщиками и подрядчиками (стр. 731) 24 713,0 12,6% 85 624,0 28,8% 60 911,0 16,2% Расчеты по оплате труда (стр. 732) 2 697,0 1,4% 3 469,0 1,2% 772,0 -0,2% Расчеты по прочим операциям с персоналом (стр. 733) - 0,0% 39,0 0,0% 39,0 0,0% Расчеты по налогам и сборам (стр.734) 3 479,0 1,8% 7 612,0 2,6% 4 133,0 0,8% Расчеты по социальному страхованию и обеспечению (стр. 735) 784,0 0,4% 1 108,0 0,4% 324,0 0,0% Расчеты с акционерами (учредителями) по выплате доходов (дивидендов) (стр. 736) - 0,0% - 0,0% - 0,0%

Расчеты с разными дебиторами и кредиторами

(стр. 737)

220,0 0,1% 13 500,0 4,5% 13 280,0 4,4% Прочие виды обязательств (стр. 740) - 0,0% - 0,0% - 0,0% Баланс (стр. 890) 196 197,0 100,0% 297 433,0 100,0% 101 236,0 х

Для предприятий, функционирующих в условияхразвитых рыночных отношений, нормальным положением, обеспечивающим достаточностабильное финансовое положение в глазах инвесторов и кредиторов, считаетсяотношение собственных источников к общей их сумме на уровне 60%. Отношениесобственных источников к их общей сумме называется коэффициентом собственности(в нашем примере он равен 62,9%). Этот коэффициент характеризует соотношениеинтересов собственников предприятия, заимодавцев и кредиторов.

Для понимания происходящих на предприятиипроцессов формирования и изменения пассивов необходимо их изучение, включающеесравнительный анализ источников и средств предприятия по различнымнаправлениям. Сравнение активов и пассивов предприятия дает возможность делатьзаключение об эффективности финансовой политики за изучаемый период. Длярешения этой задачи целесообразно изучать источники: внеоборотных активов сразличной степенью детализации, оборотных активов; текущей хозяйственнойдеятельности, внутренних и внешних инвестиций и др. Для анализа составим табл.6.

Таблица6 — Анализ источников активов предприятияООО «БЕТОНИТ», тыс.руб.

Активы На начало года на конец года Изменение за отчетный период Источники покрытия активов На начало года На конец года Изменение за отчетный период

1. Вне оборотные активы

(стр. 190)

116000 194498 78498 1. Источники собственных средств (стр. 590) 162576 187232 24656 1.1 Используемые на покрытие внеоборотных активов 116000 187232 71232 2. Расчеты (стр. 790) 33621 111352 77731 в т.ч. расчеты с поставщиками и подрядчиками (стр. 60) 24713 85 624 60911 2.1 Используемые на покрытие внеоборотных активов - 7266 7266 3. Итого (стр. 1.1 + стр. 2.1) 116000 194498 78498 2. Оборот-ные активы (стр. 290) 80197 102935 22738 4. Доходы и расходы (стр. 690) - -1151 -1151 5. Собственные источники, использованные на покрытие оборотных активов (собственные оборотные средства) (стр.1-стр.1.1) 46576 -46576 6. Заемные источники, использованные на покрытие оборотных активов (стр.2-стр.2.1+4) 33621 102935 69314 7. Итого (стр. 4 + стр. 5) 80197 102935 22738

Данные табл. 6 показывают, что если на началогода внеоборотные активы полностью покрывались собственными источниками, то наконец года за их счет покрывалось 96,3% (187232: 194498х100). За счет собственных оборотных средств на началогода покрывалось 58% (46576:80197•100) оборотных активов, на конец года оборотные активыполностью покрывались за счет заемных источников. Такое положение на конец годасложилось за счет роста остатка внеоборотных активов на 67,7%, в том числе засчет двукратного увеличения основных средств, а также увеличения на 28,4%оборотных активов, в том числе за счет роста остатка запасов и затрат на 25,4%.При этом темп роста источников собственных средств предприятия составил лишь115,% (187232:162576•100), в то время как по заемным источникамданный показатель составил 331,2%. Фактически, предприятие на 76,9%(85 624:111352•100) финансирует свои оборотные активы за счет средствпоставщиков и подрядчиков. В связи с тем, что значительный удельный вес всоставе источников средств предприятия занимают заемные (37,4%), целесообразноизучить состав и структуру кредиторской задолженности, произошедшие изменения,провести сравнительный анализ с дебиторской задолженностью. Для изучениясостава и структуры кредиторской задолженности используем табл.7.

Таблица7 — Анализ заемных источников предприятия ООО «БЕТОНИТ», тыс.руб.

Наименование статей баланса организации Показатели структуры пассива в валюте (итоге) баланса на начало периода на конец периода прирост (+), снижение (-) абсолютная величина уд.вес,% абсолютная величина уд.вес,% абсолютная величина уд.вес,% Расчеты (стр. 790) 33 621,0 100,0% 111 352,0 100,0% 77 731,0 х Долгосрочные кредиты и займы (стр. 720) - 0,0% - 0,0% - 0,0 Краткосрочные кредиты и займы (стр.710) 1 728,0 5,1% - 0,0% -1 728,0 -5,1 Кредиторская задолженность (стр. 730) 31 893,0 94,9% 111 352,0 100,0% 79 459,0 5,1 Расчеты с поставщиками и подрядчиками (стр. 731) 24 713,0 73,5% 85 624,0 76,9% 60 911,0 3,4 Расчеты по оплате труда (стр. 732) 2 697,0 8,0% 3 469,0 3,1% 772,0 -4,9

Расчеты по прочим операциям с персоналом

(стр. 733)

- 0,0% 39,0 0,0% 39,0 0,0 Расчеты по налогам и сборам (стр.734) 3 479,0 10,3% 7 612,0 6,8% 4 133,0 -3,5 Расчеты по социальному страхованию и обеспечению (стр. 735) 784,0 2,3% 1 108,0 1,0% 324,0 -1,3

Расчеты с акционерами (учредителями) по выплате доходов (дивидендов)

(стр. 736)

- 0,0% - 0,0% - 0,0

Расчеты с разными дебиторами и кредиторами

(стр. 737)

220,0 0,7% 13 500,0 12,1% 13 280,0 11,5 прочие виды обязательств (стр. 740) - 0,0% - 0,0% - 0,0 /> /> /> /> /> /> /> /> /> />

Данные табл. 7 показывают, что в составе и структуре кредиторскойзадолженности анализируемого предприятия произошли определенные изменения. Еслина начало года заемные источники предприятия состояли на 5,1% из краткосрочныхкредитов и займов и на 94,9% из кредиторской задолженности, то на конец годазаемные источники полностью состояли из кредиторской задолженности. Львинуюдолю (76,9%) заемных источников предприятия составляет кредиторскаязадолженность по расчетам с поставщиками и подрядчиками. За анализируемыйпериод она увеличилась на 60911,0 тыс. руб. или в 3,5 раза (85624,0:24713,0), в структуре расчетов данныйпоказатель увеличился на 3,4 процентных пункта. Кредиторская задолженность порасчетам с разными дебиторами и кредиторами выросла по сравнению с началом годав 61,4 раза (13500,0: 220,0) и составила вструктуре заемных источников 12,1%. 6,8% в структуре заемных источниковзанимают расчеты по налогам и сборам (-3,5 процентных пункта посравнению с началом года), 3,1% — расчеты по оплате труда (-4,9 процентныхпункта по сравнению с началом года). Основной причиной столь существенныхизменений структуры кредиторской задолженности явились взаимные неплатежи. Этоподтверждают и данные сравнительного анализа кредиторской и дебиторскойзадолженности (табл. 8).

Таблица8 — Сравнительный анализ дебиторской и кредиторской задолженности ООО «БЕТОНИТ» на конец года,тыс. руб.

Расчеты Дебиторская задолженность Кредиторская задолженность Превышение задолженности дебиторской кредиторской Расчеты с покупателями и заказчиками за отгруженные товары, работы, услуги (расчеты с поставщиками и подрядчиками) 10383 85624 - 75241  Расчеты по оплате труда - 3508 - 3508 Расчеты с бюджетом и ФСЗН - 8720 - 8720 С прочими 793 13500 - 12707 Итого 11176 111352 - 100176

Дебиторская задолженность составляла на конец года 11176,0 тыс.руб., а превышение ее кредиторской задолженностью – 100176,0 тыс. руб. Взаимныенеплатежи налицо, однако не в ущерб предприятию. Такая ситуация не влечет засобой ухудшения финансового положения, так как предприятие использует этузадолженность как привлеченные источники на момент изучения./>/>/>

 

3.2Оценка ликвидности и платежеспособностиорганизации

 

Ликвидность – это способность хозяйствующего субъекта своевременнопогашать свои текущие финансовые обязательства путем быстрого превращения частиимущества в денежные средства. От степени ликвидности баланса зависит платежеспособностьпредприятия. Используя табл. 9 произведем группировку оборотных активов предприятияпо степени ликвидности.

Из данных табл. 9 видно, что первая группа, включающая в себяабсолютно ликвидные активы (денежные средства и финансовые вложения) в абсолютнойсумме сократилась на 11275,0 тыс. руб. (20 309,0-31 584,0), темп роста 64,3%.Их доля, рассчитанная по отношению к оборотным активам, уменьшилась на конец2005 года по сравнению с его началом на 19,65 процентных пункта и составила19,73%.

Таблица9 — Группировка оборотных активов по степени ликвидности ООО «БЕТОНИТ» за 2008год

Показатели Сумма, тыс. руб. Темп роста, % Структура, % на начало года на конец года на начало года на конец года Отклонение (+,-) Денежные средства (стр. 270) 20 941,0 7 612,0 36,35% 26,11% 7,39% -18,72 Финансовые вложения (стр. 260) 10 643,0 12 697,0 119,30% 13,27% 12,33% -0,94 Итого по первой группе 31 584,0 20 309,0 64,30% 39,38% 19,73% -19,65

Готовая продукция и товары

(стр. 230)

- - - 0,00% 0,00% 0,00 Товары отгруженные, выпол-ненные работы, оказанные услуги (стр. 240) - - - 0,00% 0,00% 0,00

Дебиторская задолженность

(стр. 250)

300,0 11 176,0 3725,33% 0,37% 10,86% 10,48 Итого по второй группе 300,0 11 176,0 3725,33% 0,37% 10,86% 10,48 Сырье, материалы и другие ценности (сумма строк 211 и 212) 42 337,0 53 387,0 126,10% 52,79% 51,86% -0,93 Прочие запасы и затраты (стр. 214) 1 673,0 - 0,00% 2,09% 0,00% -2,09 Незавершенное производство (издержки обращения) (стр. 213) 87,0 1 907,0 2191,95% 0,11% 1,85% 1,74 Прочие оборотные активы 4 216,0 16 156,0 383,21% 5,26% 15,70% 10,44 Итого по третьей группе 48 313,0 71 450,0 147,89% 60,24% 69,41% 9,17 Итого оборотные активы 80 197,0 102 935,0 128,35% 100,0% 100,0% - Сумма срочных обязательств 33 621,0 111 352,0 331,20% 41,92% 108,18% 66,25

Вторая группа активов, включающая быстрореализуемые активы(дебиторская задолженность за отгруженную продукцию, расчеты с прочимидебиторами), составляет 0,37% и 10,86% соответственно на начало и конец года.Их доля в оборотных активах увеличилась на конец года на 10,48 процентныхпункта. Наибольшую долю в структуре оборотных активов занимаюттруднореализуемые активы (третья группа). По сравнению с началом года активытретьей группы увеличились на 23137,0 тыс. руб. (71450,0-48313,0), темп ростапо данной группе составил 147,89%. Их доля в структуре оборотных активовувеличилась на конец года по сравнению с началом года на 9,17 процентныхпункта. Кроме того, на конец года сложилась ситуация, при которой сумма срочныхобязательств превысила сумму всех оборотных активов предприятия на 8417,0 тыс.руб. (11352,0-102932,0). Значит, не обеспечивается резервный запас длякомпенсации убытков, которые может понести предприятие при размещении иликвидации всех оборотных активов, кроме наличности. Таким образом, долгипредприятия могут быть не погашены своевременно, и предприятие можно признатьвременно неплатежеспособным, а структуру баланса неудовлетворительной.

Далее произведем расчет показателей ликвидности предприятия (табл.10). Каквидно из табл. 10, коэффициент текущей ликвидности на конец года снизился на1,5 и составил 0,92 при минимальном значении от 1 до 2. Если производить расчетпоказателя ликвидности по такой схеме, то почти каждое предприятие, накопившеебольшие материальные ценности, даже часть которых трудно реализовать,оказывается платежеспособным, поэтому банки и другие инвесторы отдаютпредпочтение коэффициенту промежуточной ликвидности, при исчислении которогопроизводственные запасы в расчет не принимаются. На анализируемом предприятиизначение коэффициента промежуточной ликвидности далеко не достигает норматива.На конец 2008 года он составил лишь 0,43 при минимальном нормативе – 0,7.

Таблица10 — Показатели ликвидности ООО «БЕТОНИТ»

Показатели Сумма, тыс. руб. отклонение(+,-) на начало года на конец года 1. Оборотные активы 80 197,0 102 935,0 + 22 738,0 1.1. запасы и затраты (стр. 210) 44 097,0 55 294,0 + 11 197,0 1.2.финансовые вложения (стр. 260) 10643 12697 + 2 054,0 1.3. денежные средства (стр. 270) 20941 7612 — 13 329,0 2. Краткосрочные обязательства (стр.790-стр. 720) 33 621,0 111 352,0 + 77 731,0 3. Коэффициент текущей ликвидности (стр.1: стр. 2) 2,39 0,92 — 1,5 4. Коэффициент промежуточной ликвидности [(стр.1-стр.1.1): стр.2] 1,07 0,43 — 0,65 5. Коэффициент абсолютной ликвидности [(стр. 1.2+стр. 1.3): стр. 2] 0,94 0,18 — 0,76

Сравнивая изменение коэффициентов текущей и промежуточнойликвидности можно сделать вывод о росте запасов и о замедлении оборота капитала.Платежеспособность предприятия считается нормальной, если оно в каждый моменттолько за счет денежных средств может погасить не менее 20% имеющейсязадолженности.

В нашем случае коэффициент абсолютной ликвидности стремится наконец 2008 года к нормативу и составляет 0,18. В целом отмечается резкое падениепоказателей ликвидности предприятия на конец 2008 года по сравнению с егоначалом. Низкая ликвидность баланса является сигналом о возникновениитрудностей с погашением задолженности.

Одним из показателей, характеризующих финансовое состояние предприятия,является его платежеспособность, т.е. возможность денежными ресурсамисвоевременно погасить свои платежные обязательства.

Критерии оценки платежеспособности:

— коэффициент текущей ликвидности (К1);

— коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами (К2);

Рассчитаем вышеуказанные коэффициенты для анализируемогопредприятия:

Наименование показателя На начало периода (года)

На конец

периода (года)

Норматив

коэффициента

Коэффициент текущей ликвидности К1 = стр.290 / (стр.790-стр.720) 2,39 0,92 К1 >= 1,5 Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами К2 = (стр.590+стр.690-стр.190) / стр.290 0,58 -0,08 К2 >= 0,2

Как видно из таблицы, анализируемые коэффициенты на конецотчетного года значительно ниже установленного норматива. Это может являтьсяоснованием для признания предприятия неплатежеспособным. В связи с этим,представляется целесообразным рассчитать коэффициент обеспеченности финансовыхобязательств активами (К3):

Наименование показателя На начало периода (года)

На момент установления неплатежеспособности

(на конец года)

Норматив коэффициента Коэффициент обеспеченности финансовых обязательств активами К3 = стр.790/стр.390 или стр.890 0,17 0,37 К3 <= 0,85

В анализируемом периоде у предприятия отсутствует просроченнаязадолженность, поэтому коэффициент обеспеченности просроченных финансовыхобязательств активами (К4) нами не рассчитывается. На основании исчисленныхкоэффициентов можно сделать вывод, что структура баланса анализируемогопредприятия является неудовлетворительной. В то же время оно не являетсяпотенциальным банкротом:

К1=0,92<1,5;                К2=-0,8<0,2;                К3=0,37<0,85./>/>/>

 

3.3Анализ структуры капитала и финансовой устойчивости

Рассчитаем коэффициенты, характеризующие финансовую устойчивостьанализируемого предприятия, и тем самым определим структуру капитала (табл.11).

Таблица11 — Коэффициенты, характеризующие финансовую устойчивость ООО «БЕТОНИТ»

Показатели Сумма, тыс.руб. отклонение (+,-)

на

начало года

на

конец года

1. Коэффициент автономии [(стр.590+стр. 690): стр.890] 0,83 0,63 — 0,20 2. Коэффициент финансовой неустойчивости [стр.790:(стр.590+стр.690)] 0,21 0,60 + 0,39 3. Коэффициент долгосрочной финансовой независимости [(стр.590+стр.690+стр.720): стр.890] 0,83 0,63 — 0,20

4. Уточненный коэффициент финансовой неустойчивости

[(стр.790-стр.720):(стр. 590+стр.690+стр.720)]

0,21 0,60 + 0,39 5. Коэффициент соотношения собственных и привлеченных средств [(стр.590+стр.690): стр.790] 4,8 1,7 — 3,16

6. Коэффициент маневренности собственного капитала

[(стр.590+стр.690-стр.190):(стр.590+стр.690)]

0,29 — 0,05 — 0,33 7. Коэффициент структуры долгосрочных вложений [стр.720: стр.190] 8. Коэффициент долгосрочного привлечения заемных средств [стр.720:(стр.890-стр.720)] - - 9. Доля дебиторской задолженности в активе баланса [(стр.240+стр.250): стр.390] 0,00153 0,03757 +0,03605 10. Коэффициент соотношения кредиторской и дебиторской задолженности [стр.730:(стр.240+стр.250)] 106,31 9,96 -96,35

Данные табл. 11 позволяют сделать следующие выводы. Коэффициентавтономии значительно снизился — на 0,20. Если на начало года собственныесредства предприятия составляли 83% в общем капитале, то к концу года данныйпоказатель составил 63%. На каждую 1000 рублей собственных средств, предприятиепривлекло на начало года 210 рублей, а на конец 600 рублей, рост составил 390рублей. Это свидетельствует об увеличении финансовой зависимости предприятия, иесли эта тенденция сохранится, то данный показатель может приблизиться ккритическому значению. В рассматриваемом примере, коэффициент долгосрочногопривлечения заемных средств равен нулю, в связи с тем, что у предприятияотсутствуют остатки по долгосрочным кредитам и займам, как на начало года, таки на конец. Коэффициент маневренности собственного капитала на начало года составлял0,29, на конец он имел отрицательное значение – 0,05. Коэффициент соотношениякредиторской и дебиторской задолженности на конец года снизился в 10,7 раза посравнению с началом года. Это вызвано, прежде всего, значительным увеличениемдебиторской задолженности.

В целом на основе данных проведенного анализа можно сделать вывод,что предприятие находится в неустойчивом финансовом положении, обусловленномкак внешними факторами (общее состояние экономики, инфляция, установленныегосударством валютные ограничения, процентные ставки по кредитам) так ивнутренними (прежде всего дефицит собственного оборотного капитала).

/>/>/>3.4 Анализ деловой активности организации

 

Важным элементом анализа финансового состояния предприятияявляется оценка его деловой активности. Его результаты свидетельствуют омасштабах деятельности предприятия, степени использования производственногопотенциала и о тенденциях развития. Основными показателями, характеризующимиделовую активность предприятия, являются показатели оборачиваемости капитала. Дляанализа указанных показателей составим табл. 12.

Таблица12 — Коэффициенты, характеризующие деловую активность ООО «БЕТОНИТ»

Наименование показателя Значение 1. Коэффициент деловой активности стр.010ф.2:[(стр.390н.г.+стр.390к.г.) ф.1/2] 0,82 2. Коэффициент оборачиваемости мобильных средств стр.010ф.2:[(стр.290н.г.+стр.290к.г.) ф.1/2] 2,20

3. Коэффициент оборачиваемости материальных оборотных средств

стр.010ф.2:[ ((стр.210+стр.220+стр.230)н.г.+(стр.210+стр.220+стр.230)к.г.)ф.1/2]

3,37

4. Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности

стр.010ф.2: [ ((стр.240+стр.250)н.г.+ (стр.240+стр.250)к.г.)ф.1/2]

35,16 5. Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности [(стр.730н.г.+ стр.730к.г.)ф.1/2х365)/стр.040ф.2] 348,47

6. Коэффициент оборачиваемости собственного капитала

[стр.010 ф.2:((стр.590+стр.690)н.г.+ (стр.590+стр.690)к.г.) ф.1/2]

1,16

Вышеуказанные показатели целесообразно анализировать в динамике,однако в связи с отсутствием информации за предыдущий отчетный периодрассмотрим имеющиеся результаты. Данные табл. 12 показывают, что за отчетныйпериод оборачиваемость совокупных активов составила 0,82 в год. Невысокийпоказатель коэффициента деловой активности во многом связан с вводом вэксплуатацию новых основных средств. Коэффициент оборачиваемости мобильныхсредств и материальных оборотных средств также не высоки 2,2 и 3,37соответственно. Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности вотчетном году является достаточно высоким – 35,16 и свидетельствует, что предприятиеосуществляет реализацию продукции либо по предоплате, либо с отсрочкой платежа,которая в среднем не превышает 10 дней. Коэффициент оборачиваемостикредиторской задолженности равный 348,5 дням свидетельствует, о том, чтозначительная доля покупок предприятия осуществляется в кредит (с отсрочкойплатежа).

Данные таблицы свидетельствуют о чрезвычайно низкой эффективностииспользования капитала предприятия. Результаты анализа отражают тенденцию кбездействию части собственных средств./>/>/>/>

 

3.5Анализ прибыли и рентабельности

 

Конечным финансовым результатом хозяйственной деятельностипредприятия является прибыль. Используя данные табл.13 проанализируемсоставляющие прибыли предприятия.

Таблица13 — Анализ структуры и использование прибыли ООО «БЕТОНИТ», тыс.руб.

Наименование показателей За отчетный период

За соответствующий

период прошлого года

/> /> абсолютное значение удельный вес, % абсолютное значение удельный вес, % /> Прибыль (убыток) отчетного периода (ф.2, стр. 200) 13 753,0 100,0% 1 749,0 100,0% /> Прибыль (убыток) от реализации (ф. 2, стр. 070) 13 603,0 98,9% 1 612,0 92,2% /> Прибыль (убыток) от операционных доходов и расходов (ф. 2, стр. 130) 150,0 1,1% - 0,0% /> Прибыль (убыток) от внереализационных доходов и расходов (ф. 2, стр. 190) - 0,0% 137,0 7,8% /> Налоги и сборы, платежи и расходы, производимые из прибыли (ф. 2, стр.210 + стр.220 + стр.230) 2 975,0 21,6% 2 961,0 169,3% /> Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток) (ф. 2, стр.240) 10 778,0 78,4% -1 212,0 -69,3% /> Резервные фонды (ф.3, стр. 020, гр. 4 «Начислено») 274,0 2,0% 0,0% /> Фонды накопления (ф.3, стр. 060, гр. 4 «Начислено») - 0,0% 0,0% /> Фонды потребления (ф.3, стр. 070, гр. 4 «Начислено») - 0,0% 0,0% /> Резервы предстоящих расходов (ф.3, стр. 090, гр. 4 «Начислено») - 0,0% 0,0% />

Как видно из табл. 13, в отчетном периоде прибыль предприятияпочти полностью состояла из прибыли от реализации продукции – 98,9%. По сравнениюс 2007 годом структура прибыли существенно не изменилась, но при этом прибыль в2008 году выросла на 12004,0 тыс. руб. или в 7,9 раза. Финансовый результатдеятельности предприятия после уплаты налогов и других обязательных платежей изприбыли (чистая, нераспределенная прибыль) составил в 2005 году 10778,0 тыс.рублей, притом, что по итогам работы за 2004 год предприятием получен убыток вразмере 1212,0 руб. Анализируя таблицу 13, мы видим, что предприятие неформирует фонды накопления и потребления, резервный фонд сформирован внезначительной сумме 274,0 тыс. руб.

Одним из основных показателей, характеризующих эффективностьработы предприятия, является рентабельность, которая отражает степень отдачисредств, используемых в производстве. В свою очередь рентабельность имеет рядпоказателей, которые характеризуют финансовые результаты деятельностиорганизации. Для анализа указанных показателей составим табл.14.

Таблица14 — Показатели, характеризующие рентабельность ООО «БЕТОНИТ»

Наименование показателя За отчетный период За аналогичный период прошлого года 1. Выручка от реализации товаров, продукции, работ, услуг, тыс. руб. 201 773,1 92 742,6 2. Себестоимость реализованных товаров, продукции, работ, услуг, тыс. руб. 150 041 73 605 3. Прибыль (убыток) от реализации, тыс. руб. 13 603,0 1 612,0 4. Прибыль (убыток) отчетного периода, тыс. руб. 13 753,0 1 749,0 5. Совокупные активы, тыс. руб. 196 197,0 297 433,0 6. Источники собственных средств, тыс. руб. 162 576,0 187 232,0 7. Рентабельность продукции (п.3/п.2), % 9,07% 2,19% 8. Рентабельность продаж (п.3/п.1), % 6,74% 1,74% 9. Рентабельность активов (п.4/п.5), % 7,01% 0,59% 10. Рентабельность собственного капитала (п.4/п.6), % 8,46% 0,93%

Как видно из табл. 14, показатели рентабельности предприятия в 2008году значительно улучшились по сравнению с 2007 годом:

— рентабельность продукции возросла в 4,1 раза и составила вотчетном периоде 9,07%;

— рентабельность продаж выросла в 3,9 раза и составила в отчетномпериоде 6,74%;

— рентабельность активов увеличилась в 11,9 раза и составила вотчетном периоде 7,01%;

— рентабельность собственного капитала составила в отчетномпериоде 8,46%. Данный показатель увеличился в 9 раз.

Таким образом, в 2008 году наметилась положительная тенденция кросту рентабельности предприятия, однако достигнутых показателей явно недостаточно для обеспечения стабильного расширенного воспроизводства иустойчивого финансового состояния предприятия./>/>/>/>

3.6Резервы улучшения финансового состояния организации

Подводя итог проведенного анализа, постараемся обобщить полученныеданные и дать общую оценку финансового состояния предприятия, выявитьнаметившиеся тенденции и предложить пути и способы улучшения его финансовыхпоказателей.

Данные, анализа финансового состояния ООО «БЕТОНИТ» показывают,что финансовое положение предприятия в отчетном году изменилось кардинальнымобразом, причем в значительной степени оно ухудшилось (произошло падениебольшинства показателей характеризующих финансовое состояние предприятия). Всвязи со значительным абсолютным приростом внеоборотных активов, который почтив 3,5 раза превысил прирост за соответствующий период оборотных активов,соотношение между ними составило на конец года 65,4% к 34,6%. Наибольшую долю вструктуре оборотных активов занимают труднореализуемые активы. Запасы и затратыувеличились на 11050,0 тыс. руб. (в том числе сырье и материалы на 11050,0 тыс.руб.). Существенно снизилась доля денежных средств и финансовых вложений – на8,1 процентный пункт (-13329,0 тыс. руб.) и 1,2 процентных пункта (+2054,0 тыс.руб.) соответственно. При этом возросла доля дебиторской задолженности, котораяувеличилась за год на 10876,0 тыс. руб. и составила на конец года 11176,0 тыс.руб. Удельный вес производственных запасов в общей сумме оборотных активовсоставляет 53,7%, в абсолютном выражении они выросли по сравнению с началомгода на 11197,0 тыс. руб. Существенные изменения к концу анализируемого периодапроизошли в структуре источников. Так, если на начало года собственные источникисоставляли 82,9%, то к концу – 62,9%, заемные же источники составляли на началогода 17,1%, а к концу – 37,4%.

На начало года внеоборотные активы полностьюпокрывались собственными источниками, в то время как на конец года за их счетпокрывалось 96,3% (187232:194498•100).

За счет собственных оборотных средств на начало года покрывалось58% (46576:80197•100) оборотных активов, на конец года оборотные активыполностью покрывались за счет заемных источников. 76,9% заемных источниковпредприятия составляет кредиторская задолженность по расчетам с поставщиками иподрядчиками. За анализируемый период она увеличилась на 60911,0 тыс. руб. илив 3,5 раза. На конец года сложилась ситуация, при которой сумма срочныхобязательств превысила сумму всех оборотных активов предприятия на 8417,0 тыс.руб. (11352,0-102932,0).

Наблюдается резкое падение показателей ликвидности предприятия наконец 2008 года по сравнению с его началом. Низкая ликвидность баланса являетсясигналом о возникновении трудностей с погашением задолженности.

Невысокими являются и показатели, характеризующие деловуюактивность предприятия. Отмечая отрицательные моменты, характеризующиефинансовое состояние анализируемого предприятия следует отметить и определенныеположительные тенденции, наметившиеся в его работе. К ним можно отнести, преждевсего, почти двукратное увеличение в 2008 году выручки от реализации продукциии тот факт, что все-таки, по итогам работы за 2008 год, предприятием полученаприбыль в размере 13753,0 тыс. руб., что в 7,9 раза больше чем в предыдущемотчетном периоде. Увеличились также и показатели рентабельности предприятия.Капитализация предприятия увеличилась почти в 1,5 раза.

В целом на основе данных проведенного анализа можно сделать вывод,что предприятие находится в неустойчивом финансовом положении, обусловленномкак внешними факторами (общее состояние экономики) так и внутренними (преждевсего дефицит собственного оборотного капитала), структура балансаанализируемого предприятия является неудовлетворительной. В то же время оно неявляется потенциальным банкротом.

Основной причиной структурных изменений и того финансовогоположения, в котором оказалось ООО «БЕТОНИТ» к концу 2008 года стал то, что в 2008 году значительныесредства предприятия были направлены на приобретение нового производственногооборудования. Об этом свидетельствует прирост основных средств на 77131,0 тыс.руб. или на 98,3%. Введение в эксплуатацию новых основных фондов обеспечилозначительный прирост выручки от реализации и прибыли, вместе с тем анализ показал,что предприятие не смогло привлечь долгосрочные кредитные ресурсы дляфинансирования данного проекта, и фактически было вынуждено провеститехническое перевооружение за счет собственных оборотных средств (полностью ихизрасходовав), что негативным образом повлияло, прежде всего, на ликвидность иплатежеспособность предприятия, а также другие показатели. Сложилась ситуация,при которой предприятие на 76,9% вынуждено финансировать свои оборотные активыза счет средств поставщиков и подрядчиков. Кроме того, изучение наличия,состава и структуры производственных запасов и затрат позволяет сделать вывод онеблагоприятной тенденции связанной с наличием их излишков на складепредприятия и замедлением оборота капитала. Частой причиной непредусмотренныхколебаний фактических запасов могут быть недостатки в организации производства:неритмичность выпуска продукции, невыполнение плана освоения новых ее видов,изменение ассортимента продукции, недостатки в организации ее сбыта, недостаткипланирования и учета и др.

Исходя из проведенного анализа, можно сделать следующиепредложения, которые позволят предприятию улучшить его финансовое состояние. Первостепеннойзадачей, которую должно поставить перед собой предприятие является увеличениесобственных оборотных средств, дабы не допустить ситуации, при которой онобудет вынуждено реализовывать свои внеоборотные активы с целью покрытия срочныхобязательств. На первоначальном этапе целесообразным является получениебанковского кредита на эти цели.

Быстро исправить ситуацию с потерей предприятием собственныхоборотных средств можно путем заключения сделки с банком или лизинговойкомпанией, при которой последний выкупает у ООО «БЕТОНИТ» часть оборудования ипередает его предприятию на условиях лизинга («возвратный лизинг»). Основнымисточником пополнения собственных оборотных средств, да и собственныхисточников предприятия в целом, должна стать прибыль от реализации товаров,выполнения работ (оказания услуг). В этой связи предприятию необходимонаращивать объемы производства и реализации продукции за счет привлечения новыхклиентов, путем расширения ассортимента выпускаемой продукции.

Одновременно должна вестись работа по повышениюконкурентоспособности выпускаемой продукции, прежде всего за счет повышения еекачества и снижения затрат на производство, рационального использованияматериальных, трудовых и финансовых ресурсов. Чтобы обеспечить бесперебойныйпроизводственный процесс и реализацию продукции, производственные запасы должныбыть оптимальными. В связи с тем, в отчетном периоде выявлены значительныеизлишние запасы, то следует установить виновных лиц, внести необходимыеизменения в договоры с поставщиками. Надо уточнить, не завозятся ли сырье иматериалы необоснованно крупными партиями и преимущественно в конце месяца. Наосновании карточек складского учета сырье и материалы необходимо распределитьна следующие группы: материалы и сырье, длительное время находящиеся бездвижения; длительное время не вовлекаемые в производство, но продолжающиепоступать на предприятие; материалы, поступление которых значительно превышаетих расход. Мероприятия, направленные на сокращение излишних остатков сырья иматериалов позволят предприятию увеличить наличность и сократить кредиторскуюзадолженность перед поставщиками.

В целях повышения деловой активности предприятия, ускоренияоборачиваемости его оборотных активов, при предоставлении покупателям изаказчикам коммерческого (товарного) кредита, целесообразным являетсяиспользование такого банковского инструмента как факторинг (финансирование подуступку денежного требования). Кроме того, для стимулирования клиентов, чтобыони покупали продукцию по предоплате или с минимальной отсрочкой платежа можноразработать систему поощрений, включающую скидки от цены поставляемых товаров.

Одним из способов кардинальным образом улучшить финансовоесостояние предприятия, может быть привлечение средств учредителей, путемувеличения ими уставного фонда предприятия, либо поиск стратегическогоинвестора.

/>/>/>Заключение

Подводя итог отметим, что анализ финансового состояния –обязательная составляющая финансового менеджмента любого предприятия, которыйпозволяет оценить результаты хозяйственной деятельности предприятия, определитьего финансовое положение в конкретном отрезке времени. Финансовый анализоснован на расчете абсолютных и относительных показателей, характеризующихразличные аспекты деятельности предприятия и его финансовое положение. Подробныйфинансовый анализ предприятия необходимо проводить в динамике, за ряд периодов,для экспресс-анализа достаточно сопоставить данные на начало и на конецанализируемого периода.

Проведенный анализ по оценке финансового состояния ООО «БЕТОНИТ»показал:

1. Наибольшую долю в активах предприятия занимают внеоборотныеактивы.

2. В структуре оборотных активов наибольшую долю занимаюттруднореализуемые активы.

3. На конец года сложилась ситуация, при которой сумма срочныхобязательств превысила сумму всех оборотных активов предприятия.

4. В структуре капитала преобладают собственные источники, в то жевремя произошел значительный рост кредиторской задолженности.

5. У предприятия наблюдаются проблемы с ликвидностью иплатежеспособностью.

6. Ощущается дефицит собственных оборотных средств.

7. Низкие показатели деловой активности.

8. Предприятием закуплено новое оборудование, ввод в эксплуатациюкоторого позволил увеличить выручку от реализации продукции почти в 2 раза, априбыль в 7,9 раза, увеличились показатели рентабельности.

В целом, предприятие находится в неустойчивом финансовомположении, обусловленном как внешними факторами (общее состояние экономики) таки внутренними (прежде всего дефицит собственного оборотного капитала), структурабаланса анализируемого предприятия является неудовлетворительной. В то же времяоно не является потенциальным банкротом. Исследования показали, чтопервостепенными задачами предприятия по улучшению финансового состоянияявляются: пополнение собственных оборотных средств и сокращение излишков сырьяи материалов на складе.

ООО «БЕТОНИТ» является сравнительно молодым предприятием,находящимся в стадии своего развития. Поэтому, безусловно, от грамотных,выверенных решений в области финансовой политики, будет во многом зависеть,сможет ли оно, вырасти в крупную, процветающую компанию и достичь тех целей,которые ставят учредители и менеджмент.

/>/>/>Список использованных источников

 

1.  Анализ хозяйственнойдеятельности в промышленности: Учебник / В.И.Стражев, Л.А.Богдановская,О.Ф.Мигун и др.; Под общ. ред. В.И.Стражева. – Мн.: Выш. шк., 2003. – 480 с.

2. АртеменкоВ.Г. Анализ финансовой отчетности: учебное пособие для студентов. / В.Г.Артеменко,В.В.Остапова. – Москва: Издательство «Омега», 2006. – 270 с.

3.  Балабанов И.Т. Финансовыйанализ и планирование хозяйствующего субъекта / И.Т.Балабанов. – М.: Финансы истатистика, 2002. – 208 с.

4. БанкВ.Р. Финансовый анализ / В.Р.Банк, С.В.Банк, А.В.Тараскина. – М.: ТК Велби,2005. – 344 с.

5.  Грищенко, О.В. Анализ идиагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия: Учебное пособие./ О.В.Грищенко. — Таганрог: Изд-во ТРТУ, 2000. – 112 с.

6. ДонцоваЛ.В. Анализ финансовой отчетности: учебник / Л.В.Донцова, Н.А.Никифорова. – М.:Издательство «Дело и Сервис», 2006. – 368 с.

7.  Ковалев В.В. Финансовыйанализ: методы и процедуры / В.В.Ковалев. – М.: Финансы и статистика, 2005. –560 с.

8.  Колпина Л.Г. Финансыпредприятий: Учебник / Л.Г.Колпина, Т.Н.Кондратьева, А.А.Лапко и др.; Под общ.ред. Л.Г.Колпиной. – Мн.: Выш. шк., 2004. – 336 с.

9.  Коротаев С.Л.Планирование, учет и анализ финансовых результатов деятельности предприятий всовременных условиях хозяйствования / С.Л.Коротаев // Бухгалтерский учет ианализ. – 2005. – №4. – С.3–12.

10.  Кравченко Л.И.Современные методики анализа и оценки эффективности и интенсификациихозяйствования / Л.И.Кравченко // Бухгалтерский учет и анализ. – 2005. – №5. –С.16–21.

11.  Остапенко В.В. Финансыпредприятий: Учеб. пособие / В.В.Остапенко. – М.: Омега-Л, 2004. – 304 с.

12.  Панкевич С.П. Методикапроведения экономического анализа деятельности предприятия с использованиемпоказателей годовой бухгалтерской отчетности / С.П.Панкевич // Вестник-ИНФО. –2005. – №12. – С.44–65.

13.  Савицкая Г.В. Анализ хозяйственнойдеятельности предприятия: Учебник / Г.В.Савицкая. – М.: ИНФРА-М, 2007. – 512 с.

14.  Савицкая Г.В. Оценкафинансовой устойчивости предприятия / Г.В.Савицкая. // Финансовый директор. –2005. – №3. – С.40–55.

15.  Самсонова С. Системапоказателей анализа финансового состояния предприятия / С.Самсонова //Планово-экономический отдел. – 2005. – №8. – С.32–37.

16.  Сергеев И.В., ВеретенниковаИ.И. Экономика организаций (предприятий): учеб./ И.В.Сергеев. – М.: ТК Велби,Изд-во Проспект, 2005. – 560 с.

17.  Ткачук М.И. Основыфинансового менеджмента. Учеб. пособие / М.И.Ткачук, Е.Ф.Киреева. – М.: Велби,2002. — 416 с.

18.  Харламенкова И. Методикаоценки и анализа финансового состояния организации / И. Харламенкова // Вестникминистерства по налогам и сборам. — 2003. — №8. – С.24-29.

19.  Чечевицина Л.Н. Анализфинансово-хозяйственной деятельности: учебник / Л.Н.Чечевицина, Н.Н.Чуев. – М.:Маркетинг, 2002. – 352 с.

20.  Шеремет А.Д. Финансы предприятий:менеджмент и анализ / А.Д.Шеремет, А.Ф.Ионова. – М.: ИНФРА-М, 2007. – 479 с.

21.  Экономический анализ:учебник для вузов / Л.Т.Гиляровская, Г.В.Корнякова, Н.С. Пласкова и др.; подред. Л.Т.Гиляровской. – М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2001. – 527 с.

22.  Юркова Т.И. Экономикапредприятия / Т.И.Юркова, С.В.Юрков. – Красноярск: КГАЦМиЗ, 2006. — 119 с.

/>Приложение 1

 

Бухгалтерскийбаланс ООО «БЕТОНИТ» на 01 января 2009

А К Т И В Код стр. На начало отчетного года На конец отчетного периода 1 2 3 4 I. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ Основные средства (01, 02) 110 78 457 155 588 Нематериальные активы (04, 05) 120 468 336 Доходные вложения в материальные ценности (02, 03) 130 - - Вложения во внеоборотные активы (07, 08, 16, 60) 140 37 075 38 574 Прочие внеоборотные активы 150 - - ИТОГО по разделу I 190 116 000,0 194 498,0 II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ Запасы и затраты 210 44 097 55 294 в том числе: сырье, материалы и другие аналогичные ценности (10, 14, 15, 16) 211 42 337 53 387 животные на выращивании и откорме (11) 212 - - незавершённое производство (издержки обращения) (20, 21, 23, 29, 44) 213 87 1 907 прочие запасы и затраты 214 1 673 - Налоги по приобретенным ценностям (18, 76) 220 4 216 16 156 Готовая продукция и товары (40,41, 43) 230 - - Товары отгруженные, выполненные работы, оказанные услуги (45, 46) 240 - - Дебиторская задолженность 250 300 11 176 в том числе: расчеты с покупатели и заказчики (62, 63) 251 - - расчеты с учредителями по вкладам в уставный фонд (75) 252 - - расчеты с разными дебиторами и кредиторами (76) 253 300 10 383 прочая дебиторская задолженность 254 - 793 Финансовые вложения (58, 59) 260 10 643 12 697 Денежные средства (50, 51, 52, 55, 57) 270 20 941 7 612 Прочие оборотные активы 280 - - ИТОГО по подразделу II 290 80 197,0 102 935,0 БАЛАНС 390 196 197,0 297 433,0 П А С С И В Код стр. На начало отчетного года На конец отчетного периода 1 2 3 4 III. ИСТОЧНИКИ СОБСТВЕННЫХ СРЕДСТВ Уставный фонд (80) 510 7 800 7 800 Собственные акции (доли), выкупленные у акционеров (учредителей) (81) 515 - - Резервный фонд (82) 520 1 599 1 873 Добавочный фонд (83) 530 121 138 132 997 Нераспределённая прибыль (84) 540 32 039 44 562 Нераспределённый убыток (84) 550 - - Целевое финансирование (86) 560 - - ИТОГО по разделу III 590 162 576,0 187 232,0 IV. ДОХОДЫ И РАСХОДЫ Резервы предстоящих расходов (96) 610 - - Расходы будущих периодов (97) 620 - -1 151 Доходы будущих периодов (98) 630 - - Прибыль отчетного года (99) 640 - - Убыток отчетного года (99) 650 - - Прочие доходы и расходы 660 - - ИТОГО по разделу IV 690 - -1 151,0 V. РАСЧЕТЫ Краткосрочные кредиты и займы (66) 710 1 728 - Долгосрочные кредиты и займы (67) 720 - - Кредиторская задолженность: 730 31 893 111 352 в том числе: расчеты с поставщиками и подрядчиками (60) 731 24 713 85 624 расчеты по оплате труда (70) 732 2 697 3 469 расчеты по прочим операциям с персоналом 733 - 39 расчеты по налогам и сборам (68) 734 3 479 7 612 расчеты по социальному страхованию и обеспечению (69) 735 784 1 108 расчеты с акционерами (учредителями) по выплате доходов (дивидендов) (75) 736 - - расчеты с разными дебиторами и кредиторами (76) 737 220 13 500 Прочие виды обязательства 740 - - ИТОГО по разделу V 790 33 621,0 111 352,0 БАЛАНС 890 196 197,0 297 433,0

/>Приложение 2

 

Отчето прибылях и убытках ООО «БЕТОНИТ»

с01 января 2008 по 31 декабря 2008 гг.

Наименование показателя Код стр. За отчетный период За аналогичный период прошлого года I. Доходы и расходы по видам деятельности Выручка от реализации товаров, продукции, работ, услуг 010 201 773,1 92 742,6 Налоги, включаемые в выручку от реализации товаров, продукции, работ услуг 020 38 129,1 17 525,6 Выручка от реализации товаров, продукции, работ, услуг (за минусом НДС, акцизов и иных аналогичных обязательных платежей) (010 — 020) 030 163 644,0 75 217,0 в том числе бюджетные субсидии на покрытие разницы в ценах и тарифах 031 - - Себестоимость реализованных товаров, продукции, работ, услуг 040 150 041 73 605 Управленческие расходы 050 - - Расходы на реализацию 060 - - Прибыль (убыток) от реализации (030-040-050-060) 070 13 603,0 1 612,0 Ii. Операционные доходы и расходы Операционные доходы 080 - - Налоги, включаемые в операционные доходы 090 - - Операционные доходы (за минусом НДС, иных аналогичных обязательных платежей) (080 — 090) 100 - - в том числе: доходы, полученные от продажи активов (кроме ценных бумаг и иностранной валюты) 101 - - доходы от операций с ценными бумагами 102 - - доходы от участия в уставных фондах других организаций 103 - - прочие операционные доходы 104 150,0 - Операционные расходы 110 - - в том числе: расходы, полученные от продажи активов (кроме ценных бумаг и иностранной валюты) 111 - - расходы от операций с ценными бумагами 112 - - прочие операционные расходы 113 - - Прибыль (убыток) от совместной деятельности 120 - -

Прибыль (убыток) от операционных доходов и расходов

(100-110+/-120)

130 150,0 - Iii. Внереализационные доходы и расходы Внереализационные доходы 140 137 Налоги, включаемые во внереализационные доходы 150 - - Внереализационные доходы (за минусом НДС, иных аналогичных обязательных платежей) (140 — 150) 160 - 137,0 Внереализационные расходы 170 - - Сумма источников собственных средств, направленная на покрытие убытков 180 - -

Прибыль (убыток) от внереализационных доходов и расходов

(160-170+180)

190 - 137,0 Прибыль (убыток) за отчетный период (+/-070+/-130+/-190) 200 13 753,0 1 749,0 Налоги и сборы, производимые из прибыли 210 2 975 2 961 Расходы и платежи из прибыли 220 - - Сумма льготы по налогу на прибыль 230 - - Прибыль (убыток) к распределению (+/-200-210-220-230) 240 10 778,0 -1 212,0 СПРАВКА. Расшифровка отдельных внереализационных доходов и расходов Наименование показателей Код стр. На конец отчетного периода Доходы Расходы 1 2 5 6 Расходы на содержание обслуживающих производств и хозяйств 171 - - Штрафы, пени, неустойки по неисполнению хозяйственных договоров 172 - - Списанная дебиторская и кредиторская задолженность 173 - - Курсовые и суммовые разницы 174 - 137,0 Благотворительная помощь 175 - - Недостачи, потери и порча активов 176 - - Доходы, потери и расходы в связи с чрезвычайными обстоятельствами 177 - - Прочие доходы и расходы 178 - -