Реферат: Оценка финансовых результатов

--PAGE_BREAK--



Рис.1. Классификация факторов, влияющих на величину прибыли
К внешним факторам относятся природные условия: уровень цен на потребляемые материально-сырьевые и топливно-энергетические ресурсы, тарифов, процентов, налогов ставок и льгот, штрафных санкций, нормы амортизационных отчислений и др. Эти факторы не зависят от деятельности предприятия но могут оказывать значительное влияние на величину прибыли.

Внутренние факторы делятся на производственные и внепроизводственные. Производственные факторы характеризуют наличие и использование средств и предметов труда, трудовых и финансовых ресурсов и, в свою очередь, могут подразделяться на экстенсивные и интенсивные.

Экстенсивные факторы воздействуют на процесс получения прибыли через «количественные» изменения:

*                    объема средств и предметов труда

*                    финансовых ресурсов

*                    времени работы оборудования

*                    численности персонала

*                    фонда рабочего времени и др.

Интенсивные факторы воздействуют на процесс получения прибыли через «качественные» изменения:

*                    повышение производительности оборудования и его качества

*использование прогрессивных видов материалов и совершенствование видов их обработки

*ускорение оборачиваемости оборотных средств

*повышение квалификации и производительности труда персонала

*снижение трудоемкости и материалоемкости продукции

*совершенствование организации труда и более эффективное использование финансовых ресурсов.

К внепроизводственнымфакторам относятся: снабженческо-сбытовая и природоохранная деятельность, социальные условия труда и сбыта и др.

При осуществлении финансово-хозяйственной деятельности предприятия все эти факторы находятся в тесной взаимосвязи и взаимозависимости.

Прибыль от реализации продукции, работ, услуг занимает  наибольший удельный вес в структуре балансовой прибыли предприятия. Ее величина формируется под воздействием трех основных факторов: себестоимости продукции, объема реализации и уровня действующих цен на реализуемую продукцию. Важнейшим из них является себестоимость. Количественно в структуре цены она занимает значительный удельный вес, поэтому снижение себестоимости очень заметно сказывается на росте прибыли при прочих равных условиях. Постатейный анализ себестоимости и поиск путей ее снижения в значительной мере обесценивается инфляцией и ростом цен на исходное сырье и топливно-энергетические ресурсы.

Увеличение объема реализации продукции в натуральном выражении при прочих равных условиях ведет к росту прибыли. Возрастающие объем производства продукции, пользующейся спросом, могут достигаться с помощью капитальных вложений, что требует направления прибыли на покупку более производительного оборудования, освоения новых технологий, расширение производства.

Прибыль предприятий растет высокими темпами за счет роста цен. При росте затрат на производство продукции и снижении объемов и выпуска прибыль растет вследствие повышения цен. Увеличение цены само по себе не является негативным фактором. Оно вполне обосновано, если связано с повышением уровня спроса на продукцию, улучшением технико-экономических параметров и потребительских свойств выпускаемой продукции.

Поскольку прибыль от реализации продукции занимает наибольший удельный вес в структуре балансовой прибыли, то анализ факторов, ее определяющих, имеет значение для выявления резервов роста всей балансовой прибыли.

При стабильных экономических условиях хозяйствования основной путь увеличения прибыли от реализации продукции состоит в снижении себестоимости в части материальных затрат.

На величину прибыли от реализации продукции влияет состав и размер нереализованных остатков на начало и конец отчетного периода. Значительная величина остатков приводит к неполному поступлению выручки и недополучению ожидаемой прибыли.

Остатки нереализованной продукции образуются по следующим причинам:

*                    часть готовой продукции закономерно оседает на складе в связи с необходимостью ее комплектации, упаковки, подготовки к отгрузке, накопления до размеров транспортной партии, выписки расчетных документов. Увеличение остатков готовой продукции на складе сверх нормативной величины должно быть предметом внимания финансовых служб предприятия: возможно продукция не находит сбыта из-за разрыва хозяйственных связей или не пользуется спросом по другой причине.

Такое влияние на прибыль остатков готовой продукции на складе имеет место на предприятиях, которые выпускают продукцию, имеющую натурально-вещественную форму. Выполненные работы и оказанные услуги в силу своей специальной формы как товара не могут принимать вид остатков продукции на складе.

*                    остатки товаров отгруженных, срок оплаты которых не наступил, могут образовываться при применении определенных форм расчета за отгруженную продукцию. Полная предоплата отгружаемой продукции исключает образование таких остатков, она как форма расчетов имеет свои недостатки;

*                    часть товаров отгруженных не оплачена в срок покупателем. Непоступление выручки в этом случае практически не зависит от поставщика;

*                    продукция отгружена и получена покупателем, но последний на законных основаниях отказался от ее оплаты. Наиболее вероятными причинами отказа могут быть несоблюдение поставщиком условий договора поставки.

Резервом увеличения балансовой прибыли может быть прибыль, полученная от реализации основных фондов и иного имущества предприятия. Операции, связанные с выбытием основных фондов оказывают заметное влияние на финансовые результаты, так как предприятие вправе распоряжаться своим имуществом и оно может освободиться от излишнего и не установленного оборудования, предварительно взвесив, что выгоднее — продать его или сдать в аренду.

Финансовый результат от реализации иного имущества предприятия может быть и положительным, и отрицательным. Это зависит от состава и продажной цены реализуемых активов. Если речь идет о материальных активах, то следует исходить не столько из возможности получения прибыли, сколько из наличия запасов, которые из-за изменения экономической конъюнктуры, ассортимента выпускаемой продукции и по другим причинам оказываются ненужными, или по величине превышают уровень, достаточный для запланированного выпуска продукции.

Прибыль может быть получена от реализации нематериальных активов, имеющих спрос на рынке. Их продажная цена определяется способностью приносить доход. Для исчисления прибыли из продажной цены исключаются затраты, связанные с созданием или покупкой нематериальных активов с учетом расходов по их доведению до состояния, в котором они способны приносить доход.

Ценные бумаги приобретаются предприятием с разными целями. Поскольку они относятся к ликвидным средствам, то предприятие, быстро обратив их в деньги, может совершать платежи и расчеты, погашать обязательства. При покупке ценных бумаг важен их правильный выбор.

В составе внереализационных операций наиболее доходными могут быть финансовые вложения. Важно, чтобы они осуществлялись не в ущерб основной деятельности предприятия. Конкретные направления и структура финансовых вложений должны быть результатом продуманной политики предприятия на основе достоверной оценки их эффективности.

--PAGE_BREAK--



Рис.  2. Распределение прибыли предприятия
Распределение чистой прибыли — одно из направлений внутрифирменного планирования, значение которого в условиях рыночной экономики имеет большое значение. Порядок распределения и использования прибыли на предприятии фиксируется в уставе предприятия и определяется положением, которое разрабатывается соответствующими подразделениями экономических служб и утверждается руководящим органом предприятия. В соответствии с уставом предприятия могут составлять сметы расходов, финансируемых из прибыли, либо образовать фонды специального назначения: фонды накопления (фонд развития производства или фонд производственного и научно-технического развития, фонд социального развития) и фонды потребления (фонд материального поощрения).

В соответствии с действующим законодательством РФ и положениями учредительных документов на предприятии создается резервный фонд. Если в учредительных документах не предусмотрен пункт создания резервного фонда, то предприятие не имеет право его создавать. Отчисления в резервный фонд на предприятии ведется до налогообложения прибыли. Средства резервного фонда предназначены для покрытия балансового убытка за отчетный год, для погашения облигаций и выкупа акций акционерного общества при отсутствии других средств. Средства фонда могут быть частично использованы на выплату дивидендов при недостаточности средств прибыли отчетного года (если резервный фонд образовывался за счет отчислений из чистой прибыли). В уставе предприятия определены возможные направления использования средств резервного фонда. Предприятие делает отчисления в резервный фонд до момента соответствия резервного фонда с размером резервного фонда, установленным уставом предприятия. При использовании средств резервного фонда    не    по    назначению    (например,   для    выплаты   дивидендов    по

привилегированным акциям) дополнительные отчисления в фонд за счет уменьшения налогооблагаемой прибыли не производятся.

В соответствии с Положением о бухгалтерском учете и отчетности в РФ в настоящее время на предприятии возможно создание резервов по сомнительным долгам. Этот резерв создается за счет прибыли отчетного года по результатам проведенной инвентаризации, что в приказе по учетной политике предусмотрено создание этого резерва. За счет средств этого резерва по решению руководителя можно списать сомнительные долги (дебиторская задолженность, не погашенная в установленные договором сроки и не обеспеченная соответствующей гарантией, долги, не реальные для взыскания). Величину резерва по каждому сомнительному долгу определяют отдельно (в зависимости от платежеспособности должника и вероятности погашения долга).

Фонд накопления, образуемый за счет прибыли, используется на приобретение и строительство основных фондов производственного и непроизводственного назначения и осуществления других капитальных вложений, которые не носят безвозвратный характер. Часть средств фонда накопления, направленная на долгосрочные инвестиции, не расходуется безвозвратно. Вместо потраченных денежных средств, которые числились в активе баланса на расчетном счете, появляется эквивалентная стоимость другого имущества, созданного на эти средства и также отраженного в активе, но по другой статье (например, «Основные средства», «Нематериальные активы» и др.).

Кроме того, за счет фонда накопления финансируются расходы, которые носят безвозвратный характер:

*                    на техническое перевооружение, расширение и реконструкцию действующего производства с целью освоения производства новой продукции;

*                    на проведение научно-исследовательских мероприятий;

*                    на организацию эмиссии ценных бумаг;

*                    на взносы в создаваемые совместные предприятия, ассоциации, акционерные общества, инвестиционные фонды;

*                    на покрытие превышения отдельных видов расходов (компенсации за использование личных легковых автомобилей для служебных целей, затраты по оплате процентов банков, представительские расходы, расходы на рекламу, командировочные расходы) сверх установленных норм их списания на себестоимость;

*                    на финансирование природоохранных мероприятий;

*                    уплата штрафных санкций в случае сокрытия (занижения) прибыли.

Если предприятие использует средства фонда на покрытие убытков отчетного года, на распределение прибыли между учредителями, а также на списание затрат, не включаемых в первоначальную стоимость вводимых в эксплуатацию объектов основных средств, то величина фонда накопления уменьшается.

Для контроля за движением средств рекомендуется в составе фонда накопления разделять фонд накопления образованный и фонд накопления использованный.

Распределение прибыли на социальные нужды включает в себя расходы по эксплуатации социально-бытовых объектов, находящихся на балансе предприятия, организации и развития подсобного сельского хозяйства, проведения оздоровительных, культурно-массовых мероприятий и т.п.

Фонд потребления относится к фондам специального назначения предприятия и создается за счет средств чистой прибыли, за счет средств учредителей, а также из других источников. Размер фонда потребления устанавливается предприятием самостоятельно. Средства этого фонда используются согласно сметы на финансирование мероприятий по социальному развитию предприятия, на материальное поощрение работников в виде:

*                    единовременных поощрений за выполнение особо важных производственных заданий;

*                    выплаты премий за создание, освоение и внедрение новой техники;

*                    расходов на оказание материальной помощи рабочим и служащим;

*                    единовременных пособий ветеранов труда, уходящих на пенсию;

*                    надбавок к пенсиям, компенсаций работникам в других целях.

Вся прибыль, остающаяся в распоряжении предприятия, подразделяется на две части. Первая увеличивает имущество предприятия и участвует в процессе накопления. Вторая характеризует долю прибыли, используемой на потребление. При этом не обязательно всю прибыль, направляемую на накопление, использовать полностью.

Нераспределенная прибыль в широком смысле как прибыль, использованная на накопление, и нераспределенная прибыль прошлых лет свидетельствуют о финансовой устойчивости предприятия, о наличии источника для последующего развития.

Налогообложение прибыли.

При формировании финансовых результатов предприятия и чистой прибыли важную роль играют налоги и сборы, уплачиваемые в ходе финансово-хозяйственной деятельности.

В состав налогов, уплачиваемых предприятиями, входят федеральные налоги, налоги субъектов Российской Федерации и местные налоги. Федеральные налоги являются обязательными на всей территории России, налоги субъектов Федерации вводятся  соответствующими органами власти, а также являются обязательными на данной территории. Из числа местных налогов общеобязательным для предприятий является только земельный налог, остальные вводятся местными органами власти на данной территории в соответствии с перечнем местных налогов, установленных законом РФ «Об основах налоговой системы в Российской Федерации» от 27 декабря 1991 года.

Значительная часть налогов оказывает влияние на формирование финансовых результатов хозяйственной деятельности предприятий и размер чистой прибыли, используемой непосредственно на предприятии на цели накопления и потребления. Некоторые налоги включаются в состав затрат по производству продукции, то есть относятся на себестоимость. Это, например, земельный налог, плата за воду, транспортный налог и другие налоги и сборы, поступающие в бюджет, и налоги, направляемые в дорожные фонды (налог на реализацию ГСМ, налог на пользователей автомобильных дорог, налог на приобретение транспортных средств, налог с владельцев транспортных средств).

Часть налогов относится на финансовые результаты хозяйственной деятельности предприятия, то есть начисляется по дебету счета 80 «Прибыли и убытки». К ним относятся налоги субъектов РФ:

·                налог на имущество (основные средства, нематериальные активы, материалы, малоценные и быстроизнашивающиеся предметы, незавершенное производство, некапитальные работы, расходы будущих периодов, готовая продукция и товары (по себестоимости);

·                 сбор на нужды образовательных учреждений.

·                Также на финансовые результаты относят некоторые местные                 налоги :

·                целевые сборы с предприятий независимо от их организационно-правовых форм на содержание милиции,

·                 на благоустройство и другие цели,


·                 налог на рекламу,


·                 сбор за парковку автотранспорта,


·                 сбор за уборку территорий населенных пунктов,


·                 сбор за проведение кино- и телесъемок,


·                налог на содержание жилищного фонда и объектов социально-культурной сферы.


Эти налоги уплачиваются предприятиями, если они введены на данной территории местными органами власти.

Непосредственно из прибыли, полученной в результате финансово-хозяйственной деятельности предприятия уплачивают налог на прибыль, являющийся федеральным налогом. Остальные федеральные налоги (налог на операции с ценными бумагами, сбор за использование названия «Россия»), а также часть местных налогов уплачиваются из прибыли, оставшейся в распоряжении предприятия (налог на строительство объектов производственного назначения в курортной зоне; сбор за право торговли, налог на перепродажу автомобилей, вычислительной техники, лицензионный сбор за право торговли спиртными напитками, лицензионный сбор за право проведения местных аукционов и лотерей; сбор за использование местной символики, сбор за открытие игорного бизнеса), если они введены на данной территории.

Налог на прибыль является основной формой изъятия прибыли в бюджет. Порядок исчисления и уплаты налога на прибыль устанавливается законодательными актами РФ.

Налог на прибыль исчисляется и взимается в соответствии с Законом РФ «О налоге на прибыль с предприятий и организаций», принятым в декабре 1991 года (с последующими изменениями и дополнениями), инструкциями Государственной налоговой службы РФ.

Финансовая работа по исчислению налога на прибыль на предприятии состоит из нескольких этапов: определение размера налогооблагаемой прибыли, правильное применение ставок налога и льгот, обеспечение своевременности и полноты расчетов с бюджетом.

Плательщиками налога на прибыль являются предприятия и организации — юридические лица, а также филиалы предприятий, имеющие отдельный баланс и расчетный счет.

Исходная базовая величина для исчисления налогооблагаемой прибыли — валовая прибыль предприятия. Для ее определения используется величина балансовой прибыли предприятия, исчисленная в установленном порядке. Она

увеличивается для предприятий, осуществляющих прямой обмен или реализацию продукции по ценам не выше себестоимости. В целях налогообложения по таким операциям определяется прибыль как разница между суммой, рассчитанной по рыночным ценам, действующим при реализации предприятием аналогичной продукции, и себестоимостью продукции.

При осуществлении прямого обмена по основным средствам и иному имуществу или реализации этих видов имущества по ценам не выше их балансовой стоимости сумма сделки определяется по рыночной стоимости имущества. Из нее исключается балансовая стоимость реализованного или выбывшего имущества и на сумму исчисленной таким образом прибыли увеличивается валовая прибыль предприятия.

В состав доходов от внереализационных операций включаются также денежные средства, получаемые безвозмездно от других предприятий при отсутствии совместной деятельности. Налогообложению в этом случае также подлежат и полученные безвозмездно основные фонды, товары, другие виды имущества. Для определения налогооблагаемой прибыли по имуществу, полученному безвозмездно, его стоимость оценивается не ниже балансовой, по которой оно числится у передающего предприятия.



--PAGE_BREAK--строительство на территории Воронежской области объектов промышленного, жилищного, социально-бытового назначения и других объектов и сооружений

*                    с сентября 1994 года участвовало в реализации программы жилищного строительства для военнослужащих из состава, выведенных из Германии Российских войск.

Организация в пользовании и аренде земельных участков не имеет, собственного строительства не ведет.

Предприятие является генподрядной организацией и на данный момент имеет следующее количество объектов строительства:

*                    жилой дом позиция 1 по ул. Свободы-Станкевича

*                    жилой дом позиция 1 по ул. Плехановская — Донбасская

*                    капремонт «Дворец пятидесятилетия»

*                    прочие объекты.

Приступая к анализу финансовых результатов, необходимо прежде всего выявить, в соответствии ли с установленным порядком рассчитана балансовая прибыль (убыток) и все исходные составляющие для ее формирования, в частности такие, как выручка от реализации товаров, продукции, работ, услуг; себестоимость реализации товаров, продукции, работ, услуг; коммерческие и управленческие расходы; проценты к получению и уплате; прочие операционные и внереализационные доходы и расходы.

На основе представленных в форме №2 «Отчет о финансовых результатах» за 1998год ОАО «Воронежстрой-Холдинг» (см. приложение 1) необходимо оценить состав, структуру и динамику факторов (элементов) формирования финансовых результатов организации (табл.1).   

Таблица 1

Динамика и факторы изменения структуры формирования финансовых результатов, тыс. р.

Показатели

Предыдущий год

Отчетный год

Отклонение  (+,-)

Темп роста, %



сумма

В % к итогу

сумма

В % к итогу





А

1

2

3

4

5

6

1. Выручка (нетто) от реализации товаров, продукции, работ, услуг (за минусом НДС, акцизов и аналогичных обязательных платежей)

3277



10007



+6730

305,4

2. Себестоимость реализации товаров, продукции, работ, услуг

3493



9331



+5838

267,13

3. Коммерческие расходы

Х

Х

Х

Х

Х

Х

А

1

2

3

4

5

6

4. Управленческие расходы

Х

Х

Х

Х

Х

Х

5. Прибыль (убыток) от реализации

-216

-39,3

676

117,97

+892

312,9

6. Проценты к получению

Х

Х

Х

Х

Х

Х

7. Проценты к уплате

Х

Х

Х

Х

Х

Х

8. Доходы от участия в других организациях

Х

Х

Х

Х

Х

Х

9. Прочие операционные доходы

906

164,73

1

0,17

-905

0,11

10. Прочие операционные расходы

132

24

96

16,75

-36

72,73

11. Прибыль (убыток) от финансово-хозяйственной деятельности

558

101,45

581

101,4

+23

104,12

12. Прочие внереализационные доходы

Х

Х

Х

Х

Х

Х

13. Прочие внереализационные расходы

8

1,45

8

1,4

0

100

14. Балансовая прибыль (убыток) отчетного периода

550

100,0

573

100,0

+23

104,18



Как свидетельствует представленная в табл.1 бухгалтерская и аналитическая информация, балансовая прибыль в 1998 году по сравнению с предыдущим годом возросла  в 1,04 раза, в то время как прибыль от реализации — в 3,1 раза, прибыль от финансово-хозяйственной деятельности — в 1,04 раза. Рост прибыли от реализации и финансово-хозяйственной деятельности сопровождался ростом выручки от реализации в 3,05 раза; себестоимости реализации товаров, продукции, работ, услуг — в 2,6 раза. Следует также отметить снижение роста операционных доходов, а также уменьшение операционных расходов — в 0,7 раз.

Особое внимание в процессе анализа и оценки финансовых результатов следует обратить на наиболее значимую статью их формирования – прибыль (убыток) от реализации товаров, продукции, работ, услуг как важнейшую составляющую балансовой прибыли и зачастую по своему объему превышающую ее. Так данные табл. 1 свидетельствуют о том, что если в предыдущем периоде прибыль от реализации составляла -39,3 % в балансовой прибыли, то в 1998 году – уже  117,97 %, т.е. балансовая прибыль формируется преимущественно из прибыли от реализации и тех объективных и субъективных факторов, которые воздействуют на ее величину. В этих целях рекомендуется проводить многофакторный анализ изменения прибыли от реализации продукции в отчетном периоде по сравнением с предыдущим под воздействием факторов, оказывающих либо положительное, либо отрицательное влияние на ее изменение.

Для проведения факторного анализа используется необходимая информационная табл.1 и аналитическая табл.2, исходные данные которых позволяют рассчитать влияние факторов на изменение прибыли от реализации продукции.

Таблица 2

Динамика факторов формирования прибыли от реализации товаров, продукции, работ, услуг, тыс. р.

Показатели

Предыдущий год (базисный)

Цены и затраты по базису на фактический объем реализации отчетного года

Отчетный год

А

1

2

3

1. Выручка от реализации товаров, продукции, работ, услуг (без НДС, акцизов и аналогичных бязат.платежей)

3277

7129

10007

А

1

2

3

2. Себестоимость (производственная) реализации товаров, работ, услуг

3493

7167

9331

3. Коммерческие расходы

Х

Х

Х

4. Управленческие расходы

Х

Х

Х

5. Полная себестоимость реализации товаров, продукции, работ, услуг

3493

7114

9331

6. Прибыль (убыток) от реализации

-216

438

676

7. Темп роста объема реализации, рассчитанный в ценах базисного года, %

3277

7129

217,5



Расчет влияния факторов на изменение прибыли (убытков) от реализации приведен в табл.3

Таблица 3

Расчет влияния факторов на изменение прибыли (убытков) от реализации товаров, продукции, работ, услуг



Фактор изменения прибыли от реализации

Результат расчета, тыс. р.

Влияние фактора на изменение прибыли, тыс. р. (+,-)

А

2

3

А. Общее изменение прибыли от реализации

892

Х

1. Изменения объема реализации

-216*117.5:100=-253,9

-253,9

2. Изменения производственной себестоимости реализации

9331-7167=+2164

-2164

3. Изменение коммерческих расходов

Х

Х

4. Изменение управленческих расходов

Х

Х

5. Изменение цен

10007-7129=+2878

+2878

6. Структура реализации

892-(-253,9-2164+2878)=431,9

+431,9

7. Совокупное влияние факторов на изменение прибыли от реализации

-

+892



          Приведенные расчеты в табл.3 наглядно показывают, что данная организация располагает достаточными резервами увеличения прибыли от реализации продукции и прежде всего за счет снижения производственной себестоимости реализации, а также за счет возрастания удельного веса в объеме реализации более рентабельных товаров и изделий.

          Используя данные формы №2 «Отчет о финансовых результатах» и табл.2, можно рассчитать ряд показателей оценки качественного уровня достижения определенных финансовых результатов деятельности хозяйствующих субъектов, в частности таких как:

·        маржинальный доход, обеспечивающий покрытие постоянных затрат и получение прибыли (МД), тыс. р.;

·        запас финансовой прочности (ЗВП), тыс. р. Оптимальное значение этого показателя – свыше 60% от объемов продаж;

Порядок исчисления названных показателе представлен в табл.4

Таблица 4
Исходные данные для расчета показателей оценки качественного уровня достижения финансовых результатов



Показатели

Код строки ф. №2

Сумма, тыс. р.

Изменение (+,-)





баз.

отч.



А

1

2

3

4

1. Объем продаж N

010

3277

10007

+6730

Себестоимость (производственная) продаж –переменные затраты Sпре

020

3493

9331

+5838

3. Маржинальный доход МД

Х

-216

676

+892

4.Доля маржинального дохода в объеме продаж К

Х

0,066

0,067

+0,001

5. Постоянные затраты Sпос

030+040

Х

Х

Х

6.Запас финансовой прочности ЗФП

Х

3277

10007

+6730

7. Прибыль от объема продаж

-

-216

676

+892



Данные табл.4 свидетельствуют, что маржинальный доход в 1998 году по сравнению с предыдущим возрос более, чем в 3 раза, а объем продаж — в 3,05 раз.

Балансовая прибыль тоже располагает возможностями увеличения не только за счет мобилизации резервов роста прибыли от реализации, но и за счет снижения операционных и внереализационных расходов. Свод резервов роста балансовой прибыли в 1998 году по сравнением с предыдущим годом представлен в табл.5

Таблица 5

Свод резервов увеличения балансовой прибыли



Резерв роста балансовой прибыли

Сумма, тыс.р.

В % к итогу

Улучшение структуры реализации продукции

431,9

16,4

Снижение производственной себестоимости реализации

2164

82,2

Снижение коммерческих расходов

Х

Х

Снижение управленческих расходов

Х

Х

Снижение операционных расходов

36

1,4

Снижение внереализационных расходов

0

0

Всего

2631,9

100,0



          Как свидетельствуют данные табл.5, наибольшие суммы резервов роста балансовой прибыли обнаружены в снижении операционных расходов, доля которых в общем объеме составляет 1,4%, и в снижении производственной себестоимости реализации (82,2%).

          Завершается анализ прибыли от реализации оценкой динамики показателей эффективности реализации, приведенных в табл.6
Таблица 6

Динамика показателей эффективности реализации товаров, продукции, работ, услуг.
    продолжение
--PAGE_BREAK--
Показатели

Предыдущий год

Отчетный год

Отклонение (+,-)

1. Выручка от реализации товаров, продукции, работ, услуг, тыс. р.

3277

10007

+6730

2. Полная себестоимость реализации товаров, продукции, работ, услуг, включая коммерческие и управленческие расходы, тыс. р.

3493

9331

+5838

3. Прибыль от реализации, тыс. р.

-216

676

+892

4. Рентабельность реализации ,%

6,18

7,24

+1,06

5. Затраты на 1 р. реализации, коп

1,07

0,93

-0,14

6. Эффективность продаж, %

6,6

6,7

+0,1



Как свидетельствуют данные табл.6, все показатели эффективности реализации в 1998 году превысили свои качественные характеристики в сравнении с предыдущим годом; при этом рентабельность реализации составила 7,24%, эффективность продаж — 6,7%, а затраты на 1 р. реализации снизились с 1,07 коп до 0,93 коп.

Таблица 7

Факторы формирования прибыли (убытка) от финансово-хозяйственной деятельности, тыс. р.

Показатели

Предыдущий год

Отчетный год

Отклонение (+,-)

Темп роста, %

А

1

2

3

4

1. Прибыль от реализации

-216

676

+892

312,96

2. Проценты к получению

Х

Х

Х

Х

3. проценты к уплате

Х

Х

Х

Х

4. Доходы от участия в других организациях

Х

Х

Х

Х

5. Прочие операционные доходы

906

1

-905

0,11

В том числе:









прибыль от реализации основных средств

Х

Х

Х

Х

прибыль от реализации прочего имущества предприятия

Х

Х

Х

Х

А

1

2

3

4

доходы от списания основных средств с баланса по причине морального износа

Х

Х

Х

Х

доходы от сдачи имущества в аренду

Х

Х

Х

Х

суммы компенсации затрат на содержание законсервированных производственных мощностей и объектов, по аннулированным производственным заказам

Х

Х

Х

Х

другие операционные доходы

906

1

-905

0,11

6. Прочие операционные расходы

132

96

-36

72,73

В том числе:









убытки от реализации основных средств

Х

Х

Х

Х

убытки от реализации прочего имущества предприятия

Х

Х

Х

Х

убытки от списания основных средств с баланса по причине морального износа

Х

Х

Х

Х

затраты по аннулированным производственным заказам (договорам)

Х

Х

Х

Х

налог на имущество

45

33

-12

73,3

налог на рекламу

Х

Х

Х

Х

целевые сборы (на содержание муниципальной милиции, благоустройство территории)

6

4

-2

66,7

налог на уборку территории

26

19

-7

73,1

налог на содержание жилищного фонда и объектов социально-культурной сферы

12

9

-3

75

сбор на нужды образовательных учреждений

26

19

-7

66,7

другие операционные расходы

17

12

-5

70,6

7. Итого прибыль (убыток) от финансово-хозяйственной деятельности

558

581

+23

104,12

         

Результаты аналитической табл.7 показывают, что если прибыль от реализации продукции возросла в 1998 году по сравнению с предыдущим в 3,1 раза, то прибыль от финансово-хозяйственной деятельности увеличилась в 1,04 раза. Это обусловлено тем, что в отчетном году хотя и уменьшились операционные расходы на 36 тыс. р., тем не менее они не «перекрыли» существенное снижение операционных доходов – на сумму 905 тыс. р.

Факторы формирования балансовой прибыли представлены в табл.8, важнейшими составными частями которой являются прибыль (убыток) от финансово-хозяйственной деятельности, сложившаяся под воздействием совокупности факторов, приведенных в табл.7, а также внереализационные доходы и расходы. 

Таблица 8

Факторы формирования балансовой прибыли (убытка)

Показатели

Предыдущий год

Отчетный год

Отклонение (+,-)

Темп роста, %

А

1

2

3

4

1. Прибыль от финансово-хозяйственной деятельности

558

581

+23

104,12

2. Прочие внереализационные доходы

Х

Х

Х

Х

3. Прочие внереализационные расходы

8

8

0

100

В том числе:









суммы уценки производственных запасов, готовой продукции и товаров в соответствии с установленным порядком

Х

Х

Х

Х

убытки от списания дебиторской задолженности, по которой истек срок исковой давности

Х

Х

Х

Х

долги, нереальные для взыскания

Х

Х

Х

Х

убытки по операциям прошлых лет, выявленные в отчетном году

Х

Х

Х

Х



А



1



2



3



4

присужденные или признанные организацией штрафы, пени, неустойки и другие виды санкций за нарушение хозяйственных договоров, а также по возмещению причиненных убытков

Х

Х

Х

Х

потери от стихийных бедствий, в результате пожаров, аварий, других чрезвычайных событий

Х

Х

Х

Х

убытки от списания ранее присужденных долгов по недостачам и хищениям, по которым возвращены исполнительные документы с утвержденным судом актом о несостоятельности ответчика

Х

Х

Х

Х

убытки от списания недостач материальных ценностей, выявленных при инвентаризации

Х

Х

Х

Х

судебные издержки

Х

Х

Х

Х

убытки от курсовых разниц по операциям в иностранной валюте

Х

Х

Х

Х

другие внереализационные расходы

8

8

0

100

4. Итого балансовая прибыль (убыток)

550

573

+23

104,2
    продолжение
--PAGE_BREAK--
         

          Необходимо отметить, что прибыль от финансово-хозяйственной деятельности  и балансовая прибыль выросли в 1998 году по сравнению с предыдущим в 1,04 раза.

          Для более полного отражения структуры и динамики факторов, формирующих результаты финансово-хозяйственной деятельности предприятия, мною проведены исследования указанных категорий за 1999 год.

На основе представленных в форме №2 «Отчет о финансовых результатах» за 1999 год ОАО «Воронежстрой-Холдинг» (см. приложение 1)  оценивается состав, структура и динамика факторов (элементов) формирования финансовых результатов организации (табл.9).
Динамика и факторы изменения структуры формирования финансовых результатов, тыс.р.

Таблица 9

Показатели

Предыдущий год

Отчетный год

Отклонение  (+,-)

Темп роста, %



сумма

В % к итогу

сумма

В % к итогу





А

1

2

3

4

5

6

1. Выручка (нетто) от реализации товаров, продукции, работ, услуг (за минусом НДС, акцизов и аналогичных обязательных платежей)

10007



15105



+5098

150,9

2. Себестоимость реализации товаров, продукции, работ, услуг

9331



14823



+5492

158,8

3. Коммерческие расходы

X

Х

X

Х

X

X

4. Управленческие расходы

X

X

Х

X

X

X

5. Прибыль (убыток) от реализации

676

117,9

282

76,0

-394

41,7

6. Проценты к получению

X

X

X

X

X

X

7. Проценты к уплате

X

X

X

Х

X

Х

8. Доходы от участия в других организациях

X

Х

Х

Х

Х

X

9. Прочие операционные доходы

1

0,17

328

88,4

+327

32800

10. Прочие операционные расходы

96

16,75

96

25,9



100

11. Прибыль (убыток) от финансово-хозяйственной деятельности

581

101,4

514

138,5

-67

88,5

12. Прочие внереализационные доходы

X

Х

56

15,1

X

X

А

1

2

3

4

5

6

13. Прочие внереализационные расходы

8

1,4

199

53,6

+191

2487,5

14. Балансовая прибыль (убыток) отчетного периода

573

100,0

371

100,0

-202

64,7



Как свидетельствует представленная в табл.9 бухгалтерская и аналитическая информация, балансовая прибыль в 1999 году по сравнению с предыдущим годом уменьшилась  в 0,64 раза, в то время как прибыль от реализации — в 0,42 раза, прибыль от финансово-хозяйственной деятельности — в 0,88 раза. Уменьшение прибыли от реализации и финансово-хозяйственной деятельности сопровождался недостаточным ростом выручки от реализации в 1,5 раза и достаточно большим ростом себестоимости реализации товаров, продукции, работ, услуг — в 1,6 раза. Следует также отметить увеличение роста операционных доходов.

Особое внимание в процессе анализа и оценки финансовых результатов следует обратить на наиболее значимую статью их формирования – прибыль (убыток) от реализации товаров, продукции, работ, услуг как важнейшую составляющую балансовой прибыли и зачастую по своему объему превышающую ее. Так данные табл.9 свидетельствуют о том, что в предыдущем периоде прибыль от реализации составляла -117,9 % в балансовой прибыли, то в 1999 году –  76,0 %.  Балансовая прибыль формируется преимущественно из прибыли от реализации и тех объективных и субъективных факторов, которые воздействуют на ее величину. В этих целях рекомендуется проводить многофакторный анализ изменения прибыли от реализации продукции в отчетном периоде по сравнением с предыдущим под воздействием факторов, оказывающих либо положительное, либо отрицательное влияние на ее изменение.

Для проведения факторного анализа используется необходимая информационная табл.9 и аналитическая табл.10, исходные данные которых позволяют рассчитать влияние факторов на изменение прибыли от реализации продукции.

Таблица 10

Динамика факторов формирования прибыли от реализации товаров, продукции, работ, услуг, тыс. р.

Показатели

Предыдущий год (базисный)

Цены и затраты по базису на фактический объем реализации отчетного года

Отчетный год

А

1

2

3

1. Выручка от реализации товаров, продукции, работ, услуг (без НДС, акцизов и аналогичных обязат. платежей)

10007

8885

15105

2. Себестоимость (производственная) реализации товаров, работ, услуг

9331

8719

14823

3. Коммерческие расходы

X

X

X

4. Управленческие расходы

X

Х

X

5. Полная себестоимость реализации товаров, продукции, работ, услуг

9331

8719

14823

6. Прибыль (убыток) от реализации

676

165

282

7. Темп роста объема реализации, рассчитанный в ценах базисного года, %

10007

8885

104,7



Расчет влияния факторов на изменение прибыли (убытков) от реализации приведен в табл.11
Таблица 11

Расчет влияния факторов на изменение прибыли (убытков) от реализации товаров, продукции, работ, услуг



Фактор изменения прибыли от реализации

Результат расчета, тыс. р.

Влияние фактора на изменение прибыли, тыс. р. (+,-)

А

2

3

А. Общее изменение прибыли от реализации

-394

Х

1. Изменения объема реализации

676*



2. Изменения производственной себестоимости реализации

14823-8719=+6104

-6104

3. Изменение коммерческих расходов

Х

Х

4. Изменение управленческих расходов

Х

Х

5. Изменение цен

15105-8885=+6220

+6220

6. Структура реализации

-394-(6104+6220-гр1)=



7. Совокупное влияние факторов на изменение прибыли от реализации

Х

-394



          Приведенные расчеты в табл.11 наглядно показывают, что данная организация располагает достаточными резервами увеличения прибыли от реализации продукции и прежде всего за счет снижения производственной себестоимости реализации, а также за счет возрастания удельного веса в объеме реализации более рентабельных товаров и изделий.

          Используя данные формы №2 «Отчет о финансовых результатах» и табл.10, можно рассчитать ряд показателей оценки качественного уровня достижения определенных финансовых результатов деятельности хозяйствующих субъектов, в частности таких как:

·        маржинальный доход, обеспечивающий покрытие постоянных затрат и получение прибыли (МД), тыс. р.;

·        запас финансовой прочности (ЗВП), тыс. р. Оптимальное значение этого показателя – свыше 60% от объемов продаж;

Порядок исчисления названных показателе представлен в табл.12

Таблица 12
Исходные данные для расчета показателей оценки качественного уровня достижения финансовых результатов



Показатели

Код строки ф. №2

Сумма, тыс.р.

Изменение (+,-)





Баз.

отч.



А

1

2

3

4

1. Объем продаж N

010

10007

15105

+5098

Себестоимость (производственная) продаж –переменные затраты Sпре

020

9331

14823

+5492

3. Маржинальный доход МД

Х

676

282

-394

4.Доля маржинального дохода в объеме продаж К

Х

0,067

0,019

-0,048

5. Постоянные затраты Sпос

030+040

X

Х

X

6.Запас финансовой прочности ЗФП

Х

10007

15105

+5098

7. Прибыль от объема продаж

-

676

282

-394



Данные табл.12 свидетельствуют, что маржинальный доход в отчетном году по сравнению с предыдущим уменьшился более, чем в 4 раза, а объем продаж увеличился- в 1,5 раз.

Балансовая прибыль тоже располагает возможностями увеличения не только за счет мобилизации резервов роста прибыли от реализации, но и за счет снижения операционных и внереализационных расходов. Свод резервов роста балансовой прибыли в отчетном году по сравнением с предыдущим годом представлен в табл.13
Таблица 13

Свод резервов увеличения балансовой прибыли



Резерв роста балансовой прибыли

Сумма, тыс.р.

В % к итогу

Улучшение структуры реализации продукции

П6гр3п2



Снижение производственной себестоимости реализации

6104



Снижение коммерческих расходов

Х

Х

Снижение управленческих расходов

Х

Х

Снижение операционных расходов





Снижение внереализационных расходов





Всего



100,0
    продолжение
--PAGE_BREAK--