Реферат: Управление рисками

Содержание

Введение………………………………………………………………………..2

Глава 1. Основы управления рисками………………………………………...3

1.1  Общие понятия управления рисками……………………………………3

1.2   Системный подход в управлении рисками……………………………..6

Глава 2.  Процесс управления рисками……………………………………….11

  2.1 Классификация решений управления рисками………………………….11

  2.2 Типовые алгоритмы риск-решений………………………………………14

  2.3 Финансовое управление рисками…………………………………………17

Заключение………………………………………………………………………22

 Список используемой литературы……………………………………………..23

ВВЕДЕНИЕ

Любое производствосвязано с определенными рисками – финансовыми, природно-естественными,экологическими, политическими, транспортными, имущественными,производственными, торговыми, коммерческими, инвестиционными, рисками,связанными с покупательной способностью денег, инфляционными и дефляционными,валютными, рисками ликвидности, упущенной выгоды, снижения доходности, прямыхфинансовых потерь, процентными, кредитными, биржевыми, селективными.

Что касаетсясельского хозяйства как наибольшей составной части АПК страны, то с нимсвязаны, прежде всего, природно-естественные, экологические риски, а такжериски снижения доходности. К первым можно отнести риск неурожая вследствиенеудовлетворительных природно-климатических условий, атаки насекомых и падежскота. Управление этими рисками является довольно проблематично, так как ихпредотвращение не в силах производителя продукции. Однако на предприятияхсоздаются специальные резервные фонды на случай убытков, связанных с этими видамирисков. Экологические риски – это ухудшение состояния почв, загрязнение вод ипр.  Риск снижения доходности связан с устойчивой тенденцией отставания цен нас.-х. продукцию от цен  в стране в целом. Управление этим риском – задачагосударства.

Для того, чтобысформировать систему эффективного управления рисками необходимо наличиеподготовленных специалистов в области риск-менеджмента. Наличие такогоогромного количества разновидностей рисков, которые для каждого отдельногопредприятия и производителя – свои, обуславливает необходимость их анализа,учета и управления.

ГЛАВА 1. ОСНОВЫ   УПРАВЛЕНИЯ   РИСКАМИ

1.1  Общие понятия управлениярисками

По мере развитияцивилизации, техники, технологий, по­вышением роли человеческого факторазначение управления рисками только возрастает.

Управлениерисками так же влияет на эффективность операции и системы, как и управ­лениеполучением целевого эффекта, управление ресурсами, что позволяет рассматриватьуправление рисками как одну из составляющих общеорганизационного процессауправления.

Для предприятия в равноймере важно управлять полити­ческими, финансовыми технологическими, кадровымирисками, обеспечивать противопожарную безопасность,  управлять действиями вуслови­ях чрезвычайных ситуаций, экологическую защиту и др.

Управление рисками должнобыть интегрировано в об­щеорганизационный процесс, должно иметь свою стратегию,тактику, оперативную реализацию. Отмечается, что важно не только осущест­влятьуправление рисками, но и периодически пересматривать мероприятия и средстватакого управления.

Высокая эффективностьрасходования ресурсов при вы­полнении программы управления рисками может бытьобеспе­чена только в рамках системного подхода. Этот подход в риск-менеджментеявляется самым распространённым.

Управление риском становитсяактуальным после обна­ружения риск-проблемы. При этом должны использоваться ре­зультатыанализа и моделирования риска.

Вообще же по отношению криску, как вероятной неудаче, возможны следующие управляющие действия: предупреждение,снижение, компенсация ущерба, поглощение.

Предупреждением(устранением) называют ис­ключение источника риска в результатецеленаправленных действий субъекта риска. В предупреждении риска же выделяютдва подхода: широкий и узкий.

Узкий подход состоит в предупреждениириска за счет конкретных мероприятий, проводимых за счет страховых сумм и поинициативе страховщика. Широкий подход реализуется вне рамок страхования.

Снижением(контролем) риска называется сни­жение вероятности реализации источника риска врезультате действия субъектов риска.

Снижение рисков можетосуществляться различными ме­тодами, в том числе посредством применения таких методов, как диверсификация, секьюритизация, лимитирование.

Дивесификация — распределение риска между несколь­кими, объектами, направлениями деятельности идр.

Секьюритизация — разделениеоперации кредитования на две части (разработки условий кредита и заключениедого­вора; кредитование) с выполнением каждой из этих частей различнымибанками.

Лимитирование — установлениепредельных размеров ин­вестиций, партий закупаемых товаров, выдаваемых кредитови др.

Финансовым инжинирингомназываютиспользование финансовых деривативов для управления рисками.

За рубежом считается, чтофинансовый инжиниринг уже достаточно оформился как отдельная финансоваяспециаль­ность. Вместе с тем известные зарубежные исследования методовуправления риском оставляют вне поля зрения такие важных направления, какиспользование специальных форм сде­лок (факторинг, аккредитив и др.),использование организацион­но-правовой формы для снижения риска субъектарыночной деятельности и др. Это позволило выделить нефондовое страхование.При нефондовой форме страхования расходы на страхование вклю­чают в цену припервичном распределении цены.

Нефондовое страхование-это замкнутые отношения между участниками коммерческой сделки или проекта поумень­шению возможного ущерба за счет снижения уязвимости объек­тов рискапосредством специально разработанных финансовых инструментов, видов сделок,исполнения ролей и др.

При этом представляетсявозможным считать, что если фондовое страхование — это порождение защитнойфункции риска, то нефондовое страхование — это порождение кон­структивнойстимулирующей функции риска.

Фондовое страхованиеэкономически более целесообразно, если меры по предупреждению и снижению рисканедостаточно эффективны и(или) дороги.

Страхованием (фондовымстрахованием) называют пере­распределительные замкнутые отношения участниковдоговора страхования в денежной форме по поводу компенсации ущерба. Самострахование— принятие риска на себя, создание субъектом риска специального фонда длявозмещения вероят­ного убытка.

Поглощением рисканазываютпринятие его без допол­нительных мер предупреждения, снижения или страхования.

Необходимоделать принципиальное отличие между самострахованием и отказом от страхованиябез принятия каких бы то ни было мер (поглощением риска). Часто на поглоще­ниериска идут, если крупное государственное или муници­пальное предприятие имеетвозможность включить большую часть убытков в текущие расходы.

Поглощение риска характернодля современной социаль­но-экономической ситуации в России по следующимосновным  причинам:

-   отсутствия  финансовых ресурсов для  страхования    как у юридических, так и  у физических лиц;

— относительной ненадежностичасти страховщиков в усло­виях   политической   нестабильности,   инфляции,  отсутствия  до­ходных и надежных инвестиционных инструментов.

Это обстоятельства делаютдля предпринимателей управление риском особенно актуальным. Управление рискомдолжно рассматриваться на иерархических уровнях: госу­дарства и его подсистем(политической, социальной, регио­нальной, отраслевой), финансово-промышленныхгрупп и хол­дингов, предприятий, семьи и гражданина.

Процесс управление рискамивключает целеполагание, маркетинг, менеджмент.

Риск-целеполаганиеприуправлении рисками — процесс и результат выбора наилучшей цели в управлениириском с учетов располагаемых ресурсов и ограничений текущей соци­ально-экономической,рыночной ситуации.

Риск-маркетинг — выбор методов и инструментов управления рисками при определенных целяхуправления с учетом реально существующих ограничений на использование кон­структивных,технологических, организационных (охрана труда и техника безопасности),финансовых инструментов доступных для субъекта риска в конкретной ситуации.

Риск-менеджмент — поддержание баланса между ресур­сами, людьми, целями в процессе достиженияопределенных риск-целей с использованием найденных в процессе риск-марке­тингаконструктивных, технологических, организационных (охрана труда и техникабезопасности), финансовых инструментов.

Риск-менеджмент как и любойменеджмент, должен вклю­чать планирование, мотивацию, организацию и контроль.

Важно помнить, чтоуправление рисками одновременно является как наукой, так и искусством. Чемболее оригиналь­ным является проект, тем выше роль искусства в управлениирисками. Поэтому эффективность управления рисками может быть повышена не толькоза счет применения научных мето­дов, но и творческих удач субъекта риска.

Существенным для управлениярисками является и то обстоятельство, что субъект, а иногда и объект такогоуправ­ления, как правило, находится в стрессовом состоянии.

Управление рисками возможно как в направлении увели­чениявозможного выигрыша, так и в направлении снижения возможного проигрыша. Методыувеличения возможного выиг­рыша в настоящей книге не рассматриваются, как ивопросы противопожарной безопасности и техники безопасности, охраны (физическойзащиты сотрудников и имущества), охраны труда, управления конфликтами.

1.2   Системныйподход в управлении рисками.

В связи с усложнениемусловий производственно-хозяйст­венной деятельности, нарастающим многообразиемисточников и возможных последствий риска их необходимо рассматривать всистемной связи с другими факторами и параметрами хозяй­ственной ипроизводственной деятельности субъектов рынка.

Необходимость системногоподхода связана и с ростом расходов на контроль и управление рисками на всехиерархических уровнях (государство, предприятие, индивидуум). Эти расходыснижают эффективность общественного производства, а также могут влиять насоциально-экономическую ситуацию в стране.

Системный подход вуправлении рискамиосновывается на том, что все явления и процессырассматриваются в их си­стемной связи, учитывается влияние отдельных элементови ре­шений на систему в целом. Системный подход может находить свое выражение втом, что:

1)  целью обеспечениябезопасности деятельности должна быть системная параллельная защитагеополитических, полити­ческих,    социальных,    экономических,   финансовых    процессов, защита  окружающей  среды,  конструкторских  и технологических структур экономики от чрезмерных  (недопустимых)  рисков.  Од­новременно   должны    использоваться    техника    безопасности, охрана труда, управлениеконфликтами. Если не удается обес­печить баланс целей при управлении  рисками, то положитель­ный эффект не будет достигнут.  Если не удастся обеспечитьбезопасность  хотя бы по  одному фактору,   то  не удастся обеспечить  ибезопасность  в  целом.   Например,   если  отсут­ствует экологическаябезопасность, то одного этого уже доста­точно, чтобы население чувствовало себянезащищенным;

2)  риски    (различной   физической    природы    и    имеющие различные  источники),  связанные  с одним  объектом  или  опе­рацией, рассматриваются   как единый комплексфакторов,  вли­яющих   на   эффективность   и   расход   ресурсов.   3) рассматривается   связь   управления   рисками   с   эффек­тивностью  систем  и   расходом   ресурсов   на   нескольких  иерар­хических уровнях: государство; территория;  финансово-промыш­ленная группа  или холдинг; предприятие или  предприниматель без образования юридического лица;  семья  и гражданин.  Речь идет  о  том,   что  должен  соблюдаться   баланс   и  предусматри­ваться возможность создания или выделения необходимых дляуправления риском резервных ресурсов на различных иерархических  уровнях.  Если  будет  отдаваться  приоритет  управлению рисками  только   на   одном  из   иерархических  уровней,   то   это снизит   безопасность в   системы  управления   рисками   в   госу­дарстве в целом;

4)  как  некоторая  единая система  рассматриваются  меро­приятия    по   управлению   рисками   на:  различных   этапах   жиз­ненного цикла товара  (разработка,  производство,  эксплуатация,утилизация)  и  цикла  разработки  товара  (эскизный проект, техническийпроект, опытные образцы).

5)  мероприятия    по   подготовке,    проведению,    расчетам, учету  операции   (сделки)  формируются   и   рассматриваются  та­ким   образом,   чтобы   разумно  снизить   риски   этой   операции. Например, при    подготовке    операции   необходимо    убедиться в   состоятельности   партнеров,    выделить   в  условиях   сделки положения  снижающие  риск  (вплоть до  применения   приемов нефондового    страхования     -     специальных     видов     сделок — аккредитив,  факторинг,   лизинг  и  др.);   при   проведении   сделки нужно   уделитьособое    внимание   транспортным    рискам;    при проведении расчетов   исследуются факторы способные повли­ять на возможность отказа от платежа и  его своевременность; на   этапе  учета важно  правильно  отразить  полученные финан­совые результаты и др.;

6)  разрабатывается комплексмероприятий, ограничивающих риск   на   различных   циклах   предприятия  (создание,   развитие, зрелость,  старение;   инвестиционный,  текущих операций,  денеж­ный)  в их взаимной связи для защиты от рисков деятельностипредприятия в целом.  Например,  при осуществлении инвестици­онного   цикла  необходимо   особое   внимание   уделить   оценкам риска инвестиций вконкретный объект или финансовый инстру­мент;  в цикле текущих операций важнообеспечить бесперебой­ность  поставок  комплектующих  и  сырья,   но   не  «раздувать»   их запасы;  в денежном цикле важно обеспечить текущую деятель­ность  предприятия   необходимыми   денежными   ресурсами.   При этом  важно  учесть все   влияющие  факторы   (периодичность  по­ступлений, покупок, причины сбоеви др.);

7) определяется   множество   (совокупность)  действий  объ­единенных   целью  повышения   безопасности   деятельности   за счет использования  ограниченногообъема  ресурсов,  распреде­ленных   во   времени   и   пространстве,  рассматривают  операции по    предупреждению,    снижению,    страхованию    и   поглощению различных   по   своей   природе   рисков.   Речь   идет   о  том,   что каждая из существующих альтернативных возможностей по ис­пользованиюнекоторых ограниченных ресурсов на предупрежде­ние (исключение) риска, егоограничение (контроль) или страхо­вание рисков имеет свое отношение«эффективность /затраты». Поэтому важно определить, какая из альтернатив дастбольший эффект в конкретной ситуации, и использовать именно эти наи­болееэффективные действия или их комбинацию;

8)  некоторое  множество взаимосвязанных  элементов  рас­сматривают как систему управления рисками сиспользованием: законодательных   мер;   экономического   и   финансового  воздей­ствия;  конструктивных  и технологических  решений;   организаци­онных мер   (техника   безопасности   и   охрана   труда),   природо­охранных  мероприятий.   Для   государства   важно   обеспечить баланс  и эффективность   разносторонних  действий   по  сниже­нию   рисков  деятельности.   Для   этого   законодательно   запре­щают  определенные  опасные   и   вредные  для   общества   виды деятельности   (например,  производство   и   захоронение   особо опасных   веществ),   лицензируется  определенная   деятельность и др.    Одновременно    и    параллельно    с   этим    государство, местные органы власти устанавливают специальные налоги(например,  налог на воспроизводство минерально-сырьевой базы),    создают   и    руководят   деятельностью различного    родасанитарно-эпидемиологических,    технических и др. инспекций;

9)  рационально  обеспечить   некоторый   баланс   расхода ресурсов,  интенсивности  мер  поуправлению  рисками  и други­ми     направлениями    производственно-хозяйственной    деятель­ности.  Особенно  важно  соблюдать такой  баланс  в  отношении управлении рисками и целевой деятельностью приограничении на выделенные   ресурсы;

10)  в управлениицелесообразно исследовать риск целей, определения  способов   и   средств   ихдостижения   (риск-марке­тинга), менеджмента;

11)   в  менеджменте  могут  рассматриваться   риски   изуче­ния и действия; риски планирования,организации, мотивации и контроля;   риски  тайны   и   конфиденциальности;  риски   управле­ния конфликтом.

Всегда существует разумныйбаланс между стремлением к безопасности и необходимыми для ее обеспеченияресурсами.

Стремиться к абсолютнойбезопасности засчет чрезмер­ного расхода ресурсов так же неразумно, как ипренебрегать опасностью без ее анализа.

Для всякой практическойситуации существует основанное на объективных рисках, располагаемых ресурсах исубъек­тивных оценках рациональное или оптимальное (наилучшее) соотношениемежду уровнем опасности и расходуемыми на обеспечение безопасности ресурсами.

Рассматривая управлениерисками на сельскохозяйственных предприятиях важно   помнить, что управление риском достигается  за  счет расхода  ресурсов (людских, финансовых,  времени идр.),  которые резервируются и   отвлекаются   из   производственной   сферы.  Это   несомненно снижает эффективность производства, поскольку расходы поконтролю ложатся на издержки производства,   ограничивают конкурентоспособность   отечествен­ных продовольственных товаров  на внутреннемрын­ке.   Малое и всё сокращающееся   число   предприятий-производителей  снижает   число   плательщиков налогов  в  бюджет.   Это  в  свою  очередь вынуждает повышать налоговое   бремя   на   существующих  налогоплательщиков,   что может приводить их к неплатежеспособности. Однако насегодняшний день в Российской Федерации продолжают вестись работы в этомнаправлении – введённый с 2002 г. упрощенный режим налогообложения длясельхозпредприятий  планируется еще более упростить, а именно – заменитьсуществующие налоги, уплачиваемые производителями сельскохозяйственнойпродукции в бюджет, на единый.

Работа в многочисленныхконтролирующих органах от­влекает трудоспособное население из производственнойсфе­ры, а их содержание требует расхода бюджетных средств. При этом непомерныйрасход средств на контроль может порож­дать политические и финансовые риски.

Вместес тем, как показала практика, в переходный пе­риод развития особенно важно,чтобы риски деятельности на рынке не были слишком велики, а рыночнаядеятельность -бесконтрольной. В частности, необходимо государственноерегулирование с целью защиты и поддержки отечественного производителяпродовольствия и минимизации главного на сегодняшний день риска – обеспечениепродовольственной безопасности страны.

Важно и то, что ограничениесфер и форм деятельности, сложный порядок лицензирования могут не толькоограничи­вать «экономическое поле» государства, но и нарушать рыноч­ный принциправенства возможностей;

12)  управление   рисками  должно   иметь   свою   стратегию, тактику и оперативную составляющие;

13)  управление   рисками  должно   рассматриваться   одно­временно и как наука, и как искусство. На всехстадиях проек­тирования   систем  должно  учитываться   влияние   человеческогофактора,  творчество,   необходимость   работы   в  условиях жест­кихограничений на время, влияние стресса.

ГЛАВА 2. ПРОЦЕСС УПРАВЛЕНИЯ РИСКАМИ

2.1Классификация решений управления рисками.

Решение — центральное звенолюбого управления. Классификация решений по управлению рисками позволяетвыделить характерные для них особенности, предусмотреть возможность снижениярисков при принятии решений.

По области принятия могутбыть выделены геополитиче­ские, внешнеполитические, внутриполитические,экономические, финансовые, технологические, конструкторские, эксплуатационныериск-решения. Эти типы решений находятся в системной связи и могут влиять другна друга. По месту в процессе управления риском могут быть вы­делены решения:

-  риск-целеполагания   по    выбору    целей    управления риском. Это решения, которые внаименьшей мере могут быть исследованы   и формализованы.   Формальные  методы   синтеза целей не разработаны;

- риск-маркетинга   по   выбору   способов   (предупредить,снизить,  страховать,  поглотить)  или   инструментов  (конструктив­ные,  технологические,   финансовые   и   т.п)   управления   риском.

Эти решения допускаютформализацию, в частности, использо­вание функционально-логических методов;

— риск-менеджментапоподдержанию баланса в тре­угольнике «люди — ресурсы — цели» в процесседостижения по­ставленных риск-целей при выбранных на этапе риск-маркетинга инструментахуправления риском.

Снижение риска возможно:

1)  на   этапе  планирования   операции   или   проектирования образцов — введениемдополнительных элементов и мер;

2)  на   этапе   принятия  решений   -   использованием   соответ­ствующих   критериев   оценки  эффективности   решения,   например, критериев    Вальда    («рассчитывай   на    худшее»)    или    Седвиджа («рассчитывай на лучшее») или  критерия, при котором  показатель риска  ограничен   по    величине   (при   этом   альтернативы,   не  удо­влетворяющиеограничению   на риск,   не рассматриваются);

3) на этапе выполненияоперации и эксплуатации техни­ческих систем — посредством строгого соблюдения иконтроля режимов эксплуатации.

В рамках каждого изнаправлений принимаемые меры бу­дут иметь различное отношение эффективности(снижения веро­ятности недопустимого ущерба) к затратам на их обеспечение. Этимеры связаны с расходами и требуют их увеличения при росте сложности систем,поэтому в определенных условиях эко­номически может оказаться болеецелесообразно расходовать денежные средства не на предупреждение или снижениерис­ка, а на возмещение возможного ущерба. В последнем случае используютмеханизм страхования.

Таким образом, если впроцессе подготовки решения бу­дет выяснено, что меры по снижению рискамалоэффективны и дороги одновременно, то может оказаться экономически болеецелесообразно застраховать свои действия. При этом ставится задача непредотвращения, а возмещения ущерба.

В соответствии с подходами вменеджменте можно вы­делить риск-решения традиционного, системного, ситуаци­онного,социально-этичногоменеджмента.

По прогнозной эффективностив управлении рисками можно выделить: ординарные, синергические иасинергические варианты решений и систем.

Ординарные варианты риск-решений — это такие ва­рианты решений, при которых эффективность расходования ресурсов наединицу полученного эффекта при управлении риском соответствует нормам инормативам, принятым для рассматриваемой отрасли, вида деятельности.

Синергические варианты риск-решений — это варианты решений, при принятии которых эффективность расходования ресурсовпри управлении рисками резко возрастает, то есть эффект носит явно выраженныйнепропорционально воз­растающий характер.

Синергические решенияпоявляются при разработке но­вых безопасных технологий (в сельском хозяйстве –это новые виды удобрений и пищевых добавок), поиске и устранении или защитенаиболее уязвимых мест, конструировании оригинальных уст­ройств и др.

Посколькусинергический эффект в управлении рисками в любом случае в конце концоввыражают в денежной форме, то синергический эффект технологий, организациитруда и т.п. обнаруживается в финансовой сфере.

Асинергическими называютварианты реше­ний, не позволяющие получить нормативный эффект от инве­стированныхв управление рисками средств. В числе наиболее частых причин таких решенийможно назвать: запаздывание при исполнении решения, отсутствие необходимыхресурсов, отсутствие организации, мотивации, порождаемых решениями конфликтов идр.

По степени важности учетавременных ограничений на разработку, принятие и исполнение риск-решенийвыделяют системы, работающие в реальном масштаба времени-такиесистемы, в которых решения принимаются и реализуются достаточно быстро, чтобыконтролировать и управлять объек­том, в том числе и при возникновении нештатныхситуаций управления, принятии кризисных решений. Такое положение наиболеехарактерно для растениеводческой отрасли сельского хозяйства, в частности, припринятии решений о начале сева и уборки при наличии соответствующих природныхусловий и ресурсов.

Представляется возможнымвыделить из решений в ре­альном масштабе времени «кризисные решения». Известенпе­ревод слова «кризис» как «момент принятия решений».

Кризисным решениемназываетсярешение, прини­маемое в момент, соответствующий моменту перехода объектауправления в область неуправляемых или недопустимых состояний.

Управление рисками занимаетособое место в инвестици­онных решениях. Причины, обуславливающие необходимостьэкономических инвестиций, — это обновление материально-тех­нической базы,наращивание объемов производственной дея­тельности, освоение новых видовдеятельности. Для россиийского АПК самым актуальным является обновление иувеличение материально-технической базы. По последним статистическим даннымоснащенность сельскохозяйственной техникой в расчете на 100 га посевной площадив России в 12-15 раз ниже, чем в западноевропейских странах. Нагрузка натрактора и прочую технику превышает нормативную. Таким образом, существует ещеи риск недостатка технических средств для уборки и обработки почвы.

Для управления рисками впроцессе инвестиционной дея­тельности часто используется диверсификация-распределение инвестиций, а следовательно и рисков, между несколькими объ­ектами,для которых характерны различные по своей физической природе и временипроявления риски. Возможны пространствен­ная и временная оптимизацияраспределения инвестиций.

Пространственная оптимизацияраспределения ин­вестиций — это такая оптимизация, при которой общаясумма финансовых ресурсов на конкретный период ограничена свер­ху. Имеетсянесколько взаимно независимых инвестиционных проектов, каждый из которыххарактеризуется различными по своей природе, интенсивности, времени проявлениярисками. Временная оптимизация распределения инвестиций — это такаяоптимизация, при которой общая сумма финансовых ресурсов, доступная дляфинансирования в планируемом году, ограничена сверху. Имеется несколькодоступных независимых инвестиционных проектов, которые не могут бытьреализованы в планируемом году одновременно. Однако в следующем году оставшиесяпроекты либо их части могут быть реализованы. Требуется оптимально распределитьпроекты по годам с уче­том эффективности инвестиций, располагаемых ресурсов,сред­них по времени рисков.

Принятиерешения инвестиционного характера, как и лю­бой другой вид управленческойдеятельности, основывается на использовании различных формализованных инеформализо­ванных методов.

2.2.           Типовые алгоритмы риск-решений.

Если проблема хорошоструктурирована на основе пред­метной и статистической информации, то возможноприменение запрограммированных решений. Тогда методические особен­ностиразличных типов менеджмента находят отражение при разработке алгоритмовподготовки и принятия риск-решений.

Разработка специальных алгоритмовпринятия риск-реше­ний может обеспечить необходимый уровень качества организа­ционныхрешений, снизить роль субъективных факторов. Очень важно, что это можетускорить процесс управления рисками.

Вообщеговоря, для каждой из типичных для организации риск-проблем можетразрабатываться конкретный алгоритм приня­тия решений. Вместе с темпредставляется возможной разработка алгоритма принятия риск-решений дляразличных типов менеджмента.

Алгоритм   принятия  риск-решений   при   традиционном менеджменте   может включать следующиеоперации:

— обнаружение риск — проблемы;

-  сбор   информации обисточниках, особенностях вредных факторов,  уязвимости  объекта  риска,  порожденных  воздействи­ем вредных факторах последствиях и ущербах;

— отображение этой информациив удобном для анализа виде;

— анализ этой   информации орисках, уязвимости объекта, возможной тяжести ущерба;

-  определение   целей  управления   при   решении   риск-про­блемы;

— идентификацияриск-проблемы с ранее практически имев­шей место;

-  изучение  применявшихся при  этом  приемов  управления

рисками и их последствий;

-выбор варианта действий наосновании аналогии и здра­вого смысла;

Алгоритм принятия решенийпри системном риск-менеджменте может включать следующие операции:

— контроль и обнаружениериск- проблемы;

— сбор информации;

— отображение информации вудобном для анализа виде;

— анализ информации о рискахв системе;

-  исследование соотношений   рисков  отдельных  элементов

системы;

— исследование соотношенийрисков различной физической

природы;

— исследование соотношенийчастоты и тяжести рисков от­дельных элементов;

— генерация перечнявозможных управляющих воздействий по отношению к каждому из рисков каждогоэлемента системы и прогноз эффективности этих воздействий для более высокогоиерархического уровня — уровня системы;

— оценка и верификациявариантов решений;

— принятие,  оформление,доведение до  исполнителей,  ис­полнение, контроль выполнения   решений.

Алгоритм принятия  решений при   ситуационном риск-менеджменте   может   включать   следующие   операции:

— обнаружение (контроль)риск-проблемы;

-  сбор   информации   о  рисках,   вредных   факторах,   уязви­мости в конкретной ситуации;

— отображение информации вудобном для анализа виде;

— анализ  информации  о рисках ситуации (источники,  объ­екты   риска;   возможные  управляющие  воздействия;   прогноз   их

эффективности);

-диагностика   проблемы иранжирование рисков ситуации;

— определение целей управления риском в конкретной си­туации с учетомрасполагаемых ресурсов;

-  разработка   критерия  оценки   эффективности  управления рисками в конкретной ситуации;

— верификация и оценкавариантов риск-решений;

— принятие,  оформление, доведение до  исполнителей,  ис­полнение,  контроль выполнения решений.

Алгоритм принятия решенийпри социально-этическом менеджменте Суть этого типа менеджмента в недопущенииката­строфического воздействия на объекты и субъекты менеджмента.

Один из возможных вариантовтакого специального алго­ритма принятия риск-решений включает:

-  сбор   информации  относительно:   источников   риска,   их физической природы, частоты, состоянияи уязвимости объекта управления,    располагаемых   управляющих  воздействий,   пара­метров недопустимых состояний объекта управления;

— анализ этой информации;

— диагностика риск-проблемы;

— определение целейуправления при решении проблемы;

— разработка критерия оценкикатастрофического (недопус­тимого) состояния;

-  разработка  критерия оценки  эффективности  управления рисками;

-  генерация    перечня   возможных    управляющих    риском воздействий;

-  прогноз   последствий  каждого   из   управляющих   риском воздействий;

— оценка того, являются лидопустимыми последствия при каждом из располагаемых воздействий;

— если  последствия управляющего  риском  воздействия  не являются   допустимыми,   то   такое  воздействие   исключается   из множества рассматриваемых;

-  если    последствия   управляющего    риском    воздействия признаны   допустимыми,   то   оно  относится   к   множеству   рас­сматриваемых   управляющих   воздействий;

-  разрабатывается  критерий   оптимальности   принимаемого решения по управлению риском;

— верификация и оценкавариантов решений;

— из множестварассматриваемых решений выбирают наи­лучшее   в соответствии с принятым критериемоптимальности;

— оформляют принятоерешение;

— доводят  принятое решение  до  исполнителей   или  соот­ветствующих органов управления;

— исполняют решение;

-  контролируют,  изменяются   ли,   и   если   изменяются,   то насколько критически, параметрынедопустимых состояний объ­екта управления;

- если   имеет   место   критическое   изменение   параметров недопустимыхсостояний объекта,  то  возвращаются  к реализа­ции п.1  настоящего алгоритма.

Поскольку морально-этический(японский) менеджмент при­меняется по отношению к персоналу, то алгоритмпринятия риск-решений при таком менеджменте здесь не рассматривается.

Алгоритм принятия решенийпри стабилизационном риск-менеджментеможет включать следующие операции:

— обнаружение риск-проблемы;

— сбор информации обизменении параметров риска;

-  исследование   динамики  изменения   состава   и   величин параметров риска объекта управления;

— оценка времени, имеющегося в распоряжении,  на выпол­нение операций управления риском (то естьвремени, в течении которого  объект управления  еще  будет  находиться   в управляе­мом состоянии с вероятностью не менее заданной);

— распределение времени наоперации  подготовки,  приня­тия и исполнение решений с целью обеспечения риска объек­та управления  на  приемлемом  уровне  с  вероятностью  не  ме­нее  заданной;

— системный анализинформации о рисках;

— диагностика риск-проблемы;

-  определение   целей  управления    риском   при    решении

проблемы;

— генерация перечнявозможных управляющих риском  воз­действий;

-  прогноз   последствий  (ухудшение   или   улучшение   риск-ситуации) при их применения;

-  определение  рациональной   интенсивности   управляющих риском  воздействий,  обеспечивающихнужную тенденцию  изме­нения риска;

-  принятие, оформление, доведениедо исполнителей, кон­троль выполнения и времени выполнения решений.

Естественно, что для решенияконкретных задач с исполь­зованием того или иного типа менеджмента этиалгоритмы могут изменяться в соответствии со спецификой конкретной задачи.

2.3.           Финансовое управление рисками.

Управление финансовым рискомзанимает в управлении риском особое место. Во-первых, это связано с тем, что лю­бойриск имеет финансовые последствия. Во-вторых, это важ­но потому, что выделениефинансовых ресурсов позволяет, а объем располагаемых финансовых ресурсовсущественно влияет на выбор метода и эффективность управления риском.

Центральнымдействующим лицом риск-менеджмента являются субъекты риска. Условимся называтьсубъектами рискатех, кто принимает риск на себя и управляет изме­нениемвероятности реализации риска или размером воз­можного ущерба.

Выделение субъектов риска иформулировка их опреде­лений важны потому, что определяют основные цели и на­правленияисследования их деятельности в условиях риска.

Выделяют следующие субъектыриска:

этнос — совокупностьлюдей, объединенных общими свой­ствами, поведением, и ведущая экономическуюдеятельность  на определенной географической территории;

элита этноса — эточасть этноса, принимающая от его имени управленческие решения или другимобразом влияющая на его поведение;

активная часть этноса-это та часть этноса, которая способна влиять на принимаемые решения иэффективность их реализации в силу участия в работе органов государствен­ногоуправления, экономической деятельности, участия в обще­ственных организациях;

предприниматель — это членэтноса, осуществляющий экономическую деятельность, который вкладывает всобствен­ное дело, управляемое им непосредственно (или с его учас­тием), свойсобственный или заемный капитал с учетом ре­зультатов анализа и оценки такихпараметров дела, как про­гнозируемые затраты, доход, ликвидность, безопасность;

инвестор вкладывает в чужоедело, влиять на управ­ление которым он не может или не хочет, свой или заемныйкапитал на продолжительный срок, руководствуясь оценкой таких параметров дела,как прогнозируемые затраты, доход, ликвидность, безопасность,

стратегический инвестор-это инвестор, владелец крупного пакета обыкновенных (голосующих) акций,использую­щий его для участия в управлении эмитентом, для выдвижения своихпредставителей в совет директоров. Его представители в совете директоровучаствуют и отстаивают интересы такого инвестора в стратегическом,перспективном, текущем, опера­тивном управлении эмитентом;

спекулянт — тот участникрыночных отношений, кто на относительно короткий период вкладывает свои илизаемные средства в операции купли-продажи (тем самым осуществляя ролевоестрахование изменения цены) актива. Спекулянт ана­лизирует операции с оценкойпрогнозируемых параметров: за­траты, доход, ликвидность, безопасность.Спекулянт готов идти на определенный повышенный риск ради возможной реальнойвыгоды. Он использует компенсирующую (вознаграждающую) функцию риска. Врезультате ряда совершенных за определен­ный период актов купли-продажи спекулянтв основном имеет определенную прибыль; игрок — тот участник рынка, ктоидет на риск в условиях заведомо малой вероятности выигрыша в силупсихофизических особенностей характера. Суммарным итоговым результатом рядасовершенных игроком за определенный период актов купли-продажи и другихрыночных действий обычно является убыток.

Необходимо заметить, чтоменеджер является наемным работником, который имеет подчиненных и наделенправом при­нимать решения в оговоренной сфере. Менеджер может быть субъектомриска жизни, здоровья, трудоспособности подчинен­ных ему сотрудников иимущественного риска для предприятия.

Субъект риска долженсинтезировать возможные вариан­ты действий в рамках, определяемых финансовым идругими отраслями права.

Представляется возможнымутверждать, что риск в ме­неджменте имеет три составляющие:

1) объективную   составляющую,    учитывающую    область деятельности, положение ОПС на рынке ит. п.;

2)  методическую составляющую   риска,   определяемую  це­лями   и технологиями различных типовменеджмента;

3)  индивидуальную  составляющую,   определяемую   психо­физическими особенностями конкретногоменеджера.

Приступая к реализации любойпроизводственной или коммерческой программы, предприниматель или менеджердолжны оценить связанные с этим риски и выбрать соответ­ствующие этим рискамспособы действий. Принимая решения, менеджер должен включать в правило выборанаилучшего ва­рианта действий (то есть в критерий) параметр риска.

Ущерб от финансового  риска   может   быть возмещен:

1)  страхованием   на  случай   потери   прибыли   (косвенных убытков);

2) страхованием неплатежа(невозврата кредита);

3)гарантийного страхования.

При этом нужно учитывать,что финансовый риск отож­дествляют с коммерческим. А для страхованиякоммерческих рисков характерно, что страховой случай (неполучение ожи­даемойприбыли) имеет место по окончанию срока договора страхования.

Хеджирование позволяетпроизвести оплату риска и убытка по мере реализации товаров или финансовыхинстру­ментов по форвардным или фьючерсным контрактам.

Маркетинг финансовыхинструментов риск-менедж­ментавключает алгоритм выбора такихинструментов (в том числе страховой услуги и конкретного страховщика) для реше­ниязадач обеспечения бесперебойности реализуемого им вос­производственногопроцесса или его части.

Для того, чтобы выбрать одиниз альтернативных ин­струментов и вариантов действий может быть предложенследующий алгоритм финансового управления рисками:

1) сформулировать цельдействий;

2)  синтезировать критерий-  правило  выбора  наилуч­шего варианта действий из ряда возможных;

3)  провести  анализ  внешней   среды,   в   которой   прово­дится операция  или  работает системадля выделения  возмож­ных источников риска,

4) провести анализразрабатываемой операции или си­стемы с целью выделения возможных источниковриска

5)  провести анализ внешнейсреды,  в  которой  прово­дится   операция   или   работает   система   с  целью   выделения объектов, уязвимых по отношению к поражающим факторам,которые могут возникнуть при реализации источников риска;

6) оценить частоту появленияисточника риска для от­дельных элементов системы и(или) операции.  На основеэтой информации   составить   перечень   наиболее   вероятных   страхо­выхслучаев (пожар, кража, неурожай, падеж скота и т.д.);

7) разработать прогноз — оценить  вероятность  страхо­вого случая и средний возможный ущерб при каждомиз стра­ховых   случаев;

8)  оценить  финансовыезатраты на  то,   чтобы   пред­упредить  (исключить  возможность  реализации или  снизить  ве­роятность) возможность реализации риска;

9)  используя  критерий,  провести  рациональное   распреде­ление     и(или)    оптимизировать  распределение финансовых ресурсов между мероприятиями:

— по устранению источникариска;

-  по снижению  риска посредством  уменьшения  интенсив­ности поражающих факторов или уязвимостиобъектов, которые могут подвергнуться воздействию поражающих факторов;

-  по   компенсации  ущерба   (последствий)   риска   (В   этом случае заключают договорстрахования.  При наступлении стра­хового  случая   и   возникновении  ущерба   его   компенсируют  за счет сумм, полученных по страховке.);

10)  оценить   уровень   безопасности    и    достаточность принятых мер. А если будет признананедостаточность мер по предупреждению и снижению рисков, то оценитьрасполагаемые остаточные  финансовые  ресурсы,  которые  могут быть  направ­ленына страхование;

11)  если   окажется  более   целесообразным   страхование, то   вначале   необходимо   оценить  возможность   использования в условиях конкретной операции нефондовогострахования.

12) в противном случае(использовать нефондовое стра­хование невозможно) оценить рациональную ценустрахо­вой услуги. Для этого страхователь должен сам оценить воз­можныйущерб от реализации источников риска с учетом веро­ятности появлениясоответствующих страховых случаев.

13)выбрать страховщика — страховую организацию для заключения договорастрахования с учетом размера соб­ственного капитала страховщика, деловойрепутации, цены услуги, результатов аудита деятельности этой страховой компа­нииза предшествующий период и всей другой доступной ин­формации.

ЗАКЛЮЧЕНИЕ


Управлениерисками – это одна из составляющих общеорганизационного процесса производства,поэтому оно должно быть интегрировано в этот процесс, должно иметь свою стратегию,тактику, оперативную реализацию. При этом важно не только осущест­влятьуправление рисками, но и периодически пересматривать мероприятия и средстватакого управления. Учитывая то, что в состав АПК входит не только сельское,лесное хозяйство, а с недавних пор и рыбная отрасль, но также и предприятияперерабатывающей промышленности и производства средств производства, можносказать, что для первых характерна нестандартность риск-проблем и,следовательно, особый подход к управлению ими, а для вторых применимыобщераспространённые способы риск-менеджмента.

Высокая эффективностьрасходования ресурсов при вы­полнении программы управления рисками может бытьобеспе­чена только в рамках системного подхода. Этот подход в риск-менеджментеявляется самым распространённым.

Одной из важной составляющих системы управлениярисками является управление финансовыми рисками, с которыми сталкивается всякоепроизводство в ходе своей деятельности. При этом важным моментом являетсяограниченность в финансовых ресурсах. Однако существует страхование отфинансовых рисков, которое довольно распространено в развитых странах.

Для предприятия в равноймере важно управлять полити­ческими, финансовыми технологическими, кадровымирисками, обеспечивать противопожарную безопасность,  управлять действиями вуслови­ях чрезвычайных ситуаций, экологическую защиту и др. Всё это требуетзатрат ресурсов, поэтому многие предприятия отказываются от риск-менеджмента,однако в сельском хозяйстве необходимо активизировать это направлениеуправления.

СПИСОК ИСПОЛЬЗУЕМОЙ ЛИТЕРАТУРЫ

1.    Балабанов И.Т. «Риск-менеджмент»- М., 1996 г.

2.    Бляхман Л.С. «Основыфункционального и антикризисного менеджмента» — СПб., 1999 г.

3.    Глущенко В.В. «Управлениерисками. Страхование» — Железнодорожный, 1999 г.

4.    «Менеджмент в АПК», под ред.Королёва Ю.Б. – М., 2000 г.

Минаев Э.С.«Управление производством и

еще рефераты
Еще работы по управлению