Реферат: Тема Роль и место банков в накоплении и мобилизации ссудного капитала 2 > Происхождение и сущность банков 2

Банки и небанковские кредитные организации и их операции
Содержание
Содержание 1

Тема 1. Роль и место банков в накоплении и мобилизации ссудного капитала 2

1. Происхождение и сущность банков 2

2. Роль банков в накоплении и мобилизации денежного капитала 3

3. Эволюция банковских операций 3

Тема 2. Деятельность центральных банков промышленно-развитых стран 4

1. Организационно-правовые и национальные особенности центральных банков 4

2. Функции центральных банков. 4

3. Операции центральных банков. 5

Тема 3. Деятельность Центрального банка Российской Федерации (Банка России) 5

1. Организационно-правовые основы деятельности Банка России 5

2. Функции Банка России 5

3. Операции Банка России 9

4. Оценка текущего состояния банковской системы РФ 10

5. Роль Центрального банка в организации платежной системы России. 12

6. Контроль и надзор за деятельностью банков. 13

Тема 4. Организационно-правовые основы деятельности коммерческих банков, их функции 14

1. Создание, реорганизация, ликвидация коммерческих банков 14

2. Организационная и управленческая структура коммерческих банков. 14

3. Функции коммерческих банков 15

Тема 5. Операции коммерческих банков 15

1. Пассивные операции банков 16

2. Активные операции банков. 18

Тема 6. Организация кредитного процесса в коммерческом банке 20

1. Кредитная политика КБ 20

2. Классификация ссуд 20

3. Кредитный риск и методы его минимизации 21

4. Организация кредитного процесса в банке 22

Тема 7. Операции коммерческих банков с ценными бумагами. 25

1. Виды деятельности коммерческих банков на рынке ценных бумаг 25

2. Выпуск банками собственных ценных бумаг 26

3. Инвестиционная деятельность коммерческих банков 26

Тема 8. Расчетно-кассовое обслуживание юридических лиц в коммерческом банке 27

1. Принципы организации безналичных расчетов. 27

2. Виды счетов, открываемых в банке 28

3. Формы безналичных расчетов 28

4. Банковские карты 29

5. Кассовое обслуживание клиентов 30

Тема 9. Валютные операции коммерческих банков. 30

1. Правовые основы валютных операций коммерческих банков России 30

2. Виды валютных операций 31

Тема 10. Финансовые услуги коммерческих банков 32

1. Лизинг 32

2. Факторинг 33

3. Форфейтинг 33

4. Трастовые операции. 34

Тема 11. Ликвидность коммерческих банков и управление ликвидностью. 34

1. Ликвидность и факторы, ее определяющие 34

2. Управление ликвидностью коммерческого банка 35

Тема 12. Финансовые результаты деятельности коммерческого банка 36

1. Зарубежные методики оценки деятельности банков 36

2. Доходы коммерческих банков 37

3. Расходы коммерческих банков 37

4. Формирование и использование прибыли 38

5. Показатели рентабельности 39

6. Методика определения финансового состояния банка при вступлении в систему страхования вкладов 39

Тема 12. Сберегательные банки и их операции 42

1. Сберегательные банки промышленно развитых стран 42

2. Сберегательный банк РФ и его операции 42

Тема 13. Инвестиционные банки, банкирские дома и их операции 43

1. Инвестиционные банки первого типа 43

2. Инвестиционные банки второго типа 44

3. Перспективы развития инвестиционных банков в России 44

Тема 14. Ипотечные банки их операции 45

1. Основная деятельность ипотечных банков 45

2. Организационная структура и функции ипотечных банков 45

Тема 15. Банки внешнеэкономической деятельности 46

1. Внешнеторговые банки зарубежных стран 46

2. Банк внешней экономической деятельности 46

3. Банк внешней торговли 47

Тема 16. Международные банки 47

1. Банк международных расчетов 47

2. Международный банк реконструкции и развития 47

3. Европейский инвестиционный банк и другие международные банки 48

Тема 17. Роль небанковских кредитно-финансовых институтов в накоплении денежного капитала 48

1. Виды и функции небанковских кредитно-финансовых институтов 48

2. Страховые компании 48

3. Пенсионные фонды. 50

4. Инвестиционные компании 50

5. Другие небанковские кредитно-финансовые институты 51

Тема 18. Небанковские кредитно-финансовые институты России. 52

1. Страховые компании 52

2. Негосударственные пенсионные фонды 52

3. Паевые инвестиционные фонды 54



^ Тема 1. Роль и место банков в накоплении и мобилизации ссудного капитала
1. Происхождение и сущность банков

2. Роль банков в накоплении и мобилизации денежного капитала

3. Эволюция банковских операций
^ 1. Происхождение и сущность банков
Слово «банк» происходит от итальянского «banko» и означает «стол». Предшественниками банков были средневековые менялы – представители денежно-торгового капитала; они принимали денежные вклады у купцов и специализировались на обмене денег различных городов и стран. Со временем менялы стали использовать эти вклады, а также собственные денежные средства для выдачи ссуд и получения процентов, что означало превращение менял в банкиров.

В УХ1- ХП вв. купеческие гильдии ряда городов (Венеции, Генуи, Милана, Амстердама, Гамбурга, Нюрнберга) создали специальные жиробанки для осуществления безналичных расчетов между своими клиентами-купцами. Жиробанки вели расчеты между своими клиентами в специальных денежных единицах, выраженных в определенных весовых количествах благородных металлов. Свои свободные денежные средства жиробанки предоставляли в ссуду государству, городам и привилегированным внешнеторговым компаниям.

В Англии банковская система возникла в ХУ1 в., причем банкиры вышли из среды либо золотых дел мастеров (например, приоре банковского промысла в Лондоне – Чайльд), либо купцов ( ряд провинциальных английских банкиров первоначально были торговцами мануфактурой и другими товарами). Первый акционерный банк (Английский банк) был учрежден в 1694 г., получив от правительства право выпуска банкнот.

Банки – особый вид предпринимательской деятельности, связанной с движением ссудных капиталов, их мобилизацией и распределением. Особенность банков состоит в том, что они в основном оперируют чужими капиталами. Роль банков в экономике очень важна. Банки содействуют рас­ширенному воспроизводству путем: предоставления ссуд пред­принимателям, использующим их для расширения предприятий; сокращения непроизводительных издержек обращения благодаря концентрации кассовых операций, развитию безналичных расчетов и замене металлических денег кредитными ору­диями обращения; мобилизации временно свободных денежных средств и превращения их в капитал.
^ 2. Роль банков в накоплении и мобилизации денежного капитала
В условиях рыночного хозяйства развитие банковского дела характеризуется следующими важными особенностями: гигантской концентрацией и централизацией банковского капитала, возникновением и ростом банковских монополий; укреплением банковского кредита, удлинением его сроков; выходом банков за рамки чисто кредитных операций и сращиванием банковского капитала с промышленным.

Основной причиной громадной концентрации капитала является гигантская концентрация производства. Чем крупнее размеры промышленных предприятий, тем больше и высвобождающиеся у них денежные капиталы, которые сосредотачиваются в банках. С другой стороны, удовлетворять потребности в кредите крупных промышленных предприятий могут только крупные банки, располагающие большими ресурсами.

Концентрация банковского капитала выражается в увеличении не только общей суммы банковских ресурсов, но и ресурсов, приходящихся на каждый банк. Различают открытую и скрытую формы концентрации банков. Открытыми формами проявления концентрационного процесса являются: увеличение банковских ресурсов при уменьшении числа банков, выделение горстки банков-гигантов, сосредотачивающих в своих руках большую долю банковских средств.

К скрытым формам концентрации банков относится фактическое превращение одних банков, сохраняющих свою юридическую самостоятельность, в дочерние компании других, скупающих контрольные пакеты их акций, а также использование ресурсов мелких банков крупными.

Наряду с концентрацией происходит также централизация банковского капитала, т. е. вытеснение мелких банков крупными и слияние крупных банков в крупнейшие, а также в росте филиальной сети крупных банков.

В банковском деле проявляется та же закономерность, что и в промышленности: свободная конкуренция ведет к концентрации, а концентрация, достигнув высшей ступени развития, порождает монополию. Банковские монополии – это объединение банков, или банки-гиганты, играющие господствующую роль в банковском деле и присваивающие наиболее высокие прибыли.
^ 3. Эволюция банковских операций
Ряд новых явлений обнаруживается в сфере банковского кредита: 1) укрупнение размеров банковских кредитов; 2) увеличение их сроков; 3) превращение кредита из орудия свободной конкуренции в орудие господства крупнейших банков.

Первоначально банки служили в основном посредниками в кредите и платежах, причем банковский капитал существовал отдельно от промышленного. В дальнейшем происходит взаимопереплетение, сращивание крупного банковского капитала с промышленным. Это выражается в том, что крупные банки вторгаются в промышленность, а промышленные корпорации – в банковское дело. Прямое внедрение банковского капитала в промышленность осуществляется путем: скупки банками акций промышленных компаний; выпуска и размещения банками акций промышленных предприятий; участия банков в учреждении новых предприятий.

Современная научно-техническая революция оказала большое влияние на характер банковских операций. Крупнейшие банки все в большем объеме внедряют для своих операций новое высокотехничное и дорогостоящее оборудование, непосильное многим обычным банкам. В результате установки мощного электронно-вычислительного оборудования еще больше усиливает зависимость мелких банков-корреспондентов от крупных банков, которые выполняют для мелких банков расчетные и вычислительные операции.

Большие изменения произошли и в характере привлеченных банками вкладов физических лиц. Привлечение сбережений населения на сберегательные вклады стало сейчас одной из основных операций не только сберегательных касс и банков, но и крупнейших коммерческих банков, которые длительное время считали такие операции «несолидными».

В активных операциях коммерческих банков и других звеньев кредитной системы наиболее существенным новым моментом является рост долгосрочного кредитования и расширение потребительского кредита.

Существенные изменения произошли в операциях с ценными бумагами. Широко используемая система участий позволяет банкам путем скупки контрольного пакета акций фактически распоряжаться всем капиталом акционерного общества и принадлежащих ему предприятий.

Дальнейшие изменения в банковских операциях произошли в 80-90 гг., когда прослеживается определенное уменьшение зависимости корпораций от банковского кредитования. В последние 20-25 лет корпорации по различным каналам выходят на фондовые рынки путем продажи своих высоколиквидных ценных бумаг для получения необходимых денежных ресурсов с целью обновления основного капитала, минуя таким образом привлечение кредитов от банков. Такая практика на Западе получила название «секьюритизация» ( от анг. securities – ценные бумаги).

Одним из основных направлений в этой практике являются выпуск и продажа корпоративным сектором коммерческих бумаг (commercial papers), представляющих необеспеченные долговые обязательства сроком от нескольких дней до 9 месяцев для привлечения краткосрочных денежных ресурсов. Эти бумаги служат компаниям для того, чтобы удовлетворить краткосрочные потребности в денежных средствах, и продаются либо через посредников, либо прямо инвесторам. Условия выпуска для последних согласовываются.

Указанные финансовые инструменты наряду с другими ценными бумагами корпораций, а также фьючерсные и опционные контракты на фондовых биржах позволяют иметь широкие мобилизационные возможности для получения денежных средств, минуя контроль и диктат коммерческих банков на рынках капиталов. Естественно, эта тенденция сузила масштабы операций банков с различными компаниями, способствовала миграции капиталов из банковской сферы на рынки ценных бумаг.
^ Тема 2. Деятельность центральных банков промышленно-развитых стран
1. Организационно-правовые и национальные особенности центральных банков

2. Функции центральных банков

3. Операции центральных банков
^ 1. Организационно-правовые и национальные особенности центральных банков
Название «центральный банк» отражает его роль в современной банковской системе. Центральный банк служит как бы осью, центром этой системы, занимая ее первый (верхний) уровень. Возникновение центральных банков в отдельных странах происходило по-разному. В одних оно было связано с централизацией банкнотной эмиссии немногими наиболее надежными банками, чьи банкноты широко использовались в качестве всеобщего кредитного орудия обращения. В других странах центральные банки были созданы государством, которое наделило их эмиссионной монополией. В ряде стран они были созданы как акционерные банки, а затем национализированы. В конце Х1Х – начале ХХ в. в подавляющем большинстве стран эмиссия всех банкнот была сосредоточена в одном банке. Он стал называться центральным эмиссионным банком, а на современном этапе – просто центральным банком.

Организационные формы деятельности центральных банков в разных странах различны. Они могут быть государственными кредитно-финансовыми институтами, когда 100% капитала принадлежит государству (Австралия, Аргентина, Великобритания, Германия, Индия, Ирландия, Испания, Канада, Нидерланды, Новая Зеландия, Норвегия, Финляндия, Франция, Швеция, Россия), акционерными компаниями (Италия – акционеры: сберегательные кассы, государственные кредитные институты, страховые компании, банки, совместные инвестиционные фонды; США – акционеры: коммерческие банки-члены ФРС), смешанными, когда часть акций принадлежит государству, местным органам управления, коммерческим банкам или деловым предприятиям (Швейцария, Австрия, Япония, Мексика, Бельгия, Чили, Турция, Греция).
^ 2. Функции центральных банков.
По вопросу функций центральных банков существует несколько концепций. Согласно первой к основным функциям современных центральных банков относятся: 1) эмиссия кредитных денег; 2) аккумуляция и хранение кассовых резервов других кредитных учреждений; 3) хранение официальных золотовалютных резервов; 4) кредитование коммерческих банков; 5) предоставление кредитов и выполнение расчетных операций для правительства, 6) осуществление расчетов и переводных операций; 7) денежно-кредитное регулирование экономики; 8) контроль за деятельностью кредитных учреждений.

В соответствии с другой концепцией функции центральных банков следует разделить на основные и дополнительные. Основные, без которых невозможно выполнение главной задачи центрального банка ( сохранение стабильности национальной денежной единицы), разделяются на регулирующие, контрольные и обслуживающие.

К регулирующим относятся: управление совокупным денежным оборотом; регулирование денежно-кредитной сферы; регулирование спроса и предложения на кредит. Контрольные функции включают: осуществление контроля за функционированием кредитно-банковской системы; проведение валютного контроля. Обслуживающие функции заключаются в: организации платежно-расчетных отношений коммерческих банков; кредитовании банковских учреждений и правительства; выполнении центральным банком роли финансового агента правительства.

Дополнительные функции центрального банка не связаны непосредственно с его главной задачей, но способствуют ее реализации. К дополнительным относятся такие функции как: управление государственным долгом, проведение аналитических исследований, ведение статистической базы данных, изготовление банкнот и др.

По мнению Зайцевой Л. Н., центральный банк выполняет три основные функции: а) регулирующую ( к ней относится регулирование денежной массы в обращении) ; б) контролирующую (которая включает определение соответствия требованиям к качественному составу банковской системы, а также разработку набора необходимых для кредитных институтов экономических коэффициентов и норм и контроль за ними) ; и в) информационно-исследовательскую - «Деньги, кредит, банки», учебник под ред. Лаврушина О. И., с. 382-383.

Тавасиев А. М. полагает, что под функциями банка следует понимать объективно обусловленные постоянные цели, которые центральный банк должен преследовать. Таким образом, функциями всякого национального центрального банка он считает две: обеспечение устойчивости национальной денежной единицы внутри страны и на мировых рынках, ее покупательной способности, минимизации инфляции для создания благоприятных условий экономического роста; и обеспечение эффективного развития банковской системы страны, включая организацию функционирования расчетно-платежного механизма в народном хозяйстве.

Представляется, что отождествление функций банка с его целями не вполне правомерно, хотя зависимость функций банка от его целей сомнений не вызывает. Что же касается других изложенных выше концепций, то они верно отражают основные направления деятельности центральных банков, однако, на наш взгляд, делают это в слишком обобщенной форме.

Более удачной следует признать «классическую» трактовку, согласно которой в большинстве промышленно развитых стран центральный банк выполняет пять основных функций: 1) денежно-кредитного регулирования, или проведения денежно-кредитной политики; 2) монопольной эмиссии банкнот; 3) банка банков; 4) банка правительства; 5) внешнеэкономическую.
^ 3. Операции центральных банков.
Функции центрального банка реализуются через его операции: пассивные и активные.

Пассивными называются операции по формированию банковских ресурсов. К пассивам центральных банков относятся: эмиссия банкнот; депозиты государства и коммерческих банков; обязательства по полученным кредитам и займам; капитал и резервы.

Активными называются операции по размещению банковских ресурсов. К активам центральных банков относятся: покупка иностранной валюты и золота; ссуды банкам и правительству; вложения в ценные бумаги.
^ Тема 3. Деятельность Центрального банка Российской Федерации (Банка России)
1. Организационно-правовые основы деятельности Банка России

2. Функции Банка России

3. Операции Банка России

4. Оценка текущего состояния банковской системы РФ.

5. Роль Центрального банка в организации платежной системы России

6. Контроль и надзор за деятельностью коммерческих банков.
^ 1. Организационно-правовые основы деятельности Банка России
Рассмотрим деятельность центральных банков на примере Банка России.

Федеральным за­коном «О Центральном банке Российской Федерации (Банке Рос­сии) » от 10 июля 2002 г. определены три цели деятельности Банка России (ст. З): защита и обеспечение устойчивости рубля; развитие и укрепление банковской системы Российской Федерации; обеспечение эффективного и бесперебойного функциони­рования платежной системы.

Получение прибыли не является целью деятельности Банка России.
^ 2. Функции Банка России
Для достижения этих целей Банк России выполняет следующие функции (ст. 4):

1) во взаимодействии с Правительством РФ разрабатывает и проводит единую государственную денежно-кредитную полити­ку;

2) монопольно осуществляет эмиссию наличных денег и ор­ганизует наличное денежное обращение;

3) является кредитором последней инстанции для кредитных организаций, организует систему их рефинансирования;

4) устанавливает правила осуществления расчетов в Российской Федерации;

5) устанавливает правила проведения банковских операций;

6) осуществляет обслуживание счетов бюджетов всех уровней бюджетной системы Российской Федерации, если иное не установлено федеральными законами, посредством проведения расчетов по поручению уполномоченных органов исполнительной власти и государственных внебюджетных фондов, на которые возлагаются организация исполнения и исполнение бюджетов;

7) осуществляет эффективное управление золотовалютными резервами Банка России;

8) принимает решение о государственной регистрации кредитных ор­ганизаций, выдает кредитным организациям лицензии на осуществление банковских операций, приостанавливает их действие и отзывает их;

9) осуществляет надзор за деятельностью кредитных органи­заций и банковских групп;

10) регистрирует эмиссию ценных бумаг кредитными органи­зациями в соответствии с федеральными законами;

11) осуществляет самостоятельно или по поручению Прави­тельства Российской Федерации все виды банковских операций и иных сделок, необходимых для выполнения функций Банка России;

12) организует и осуществляет валютное регулирование и валютный контроль в соответствии с законодательством Российской Федерации;

13) определяет порядок осуществления расчетов с международными организациями, иностранными государствами, а также с юридическими и физическими лицами;

14) устанавливает правила бухгалтерского учета и отчетности для банковской системы Российской Федерации;

15) устанавливает и публикует официальные курсы иностранных валют по отношению к рублю;

16) принимает участие в разработке прогноза платежного баланса Российской Федерации и организует составление платежного баланса Российской Федерации;

17) устанавливает порядок и условия осуществления валютными биржами деятельности по организации проведения операций по покупке и продаже иностранной валюты, осуществляет выдачу, приостановление и отзыв разрешений валютным биржам на организацию проведения операций по покупке и продаже иностранной валюты;

18) проводит анализ и прогнозирование состояния экономики Российской Федерации в целом и по регионам, прежде всего денежно-кредитных, валютно-финансовых и ценовых отношений; публикует соответствующие материалы и статистические данные;

19) осуществляет иные функции в соответствии с федераль­ными законами.

Как видно из приведенного перечня, функции Банка России в ос­новном совпадают с функциями центральных банков промышленно развитых стран.

Подобно центральным банкам других стран главной функцией Банка России является проведение денежно-кредитной политики. Ежегодно Совет директоров Банка России во взаимодействии с Правительством Российской Федерации разрабатывает проект основных направлений единой государственной денежно-кредитной политики и ее основные направления на предстоящий год и представляет эти документы для рассмотрения в Национальный банковский совет, а также Президенту РФ и в Правительство РФ. После этого, но не позднее 26 августа проект основных направлений представляется Банком России в Государственную думу. Не позднее 1 декабря в Государственную думу представляются основные направления единой государственной денежно-кредитной политики на предстоящий год.

Согласно Закону они должны включать следующие положения (ст. 45): концептуальные принципы, лежащие в основе денежно-кредитной политики, проводимой Банком России; краткую характеристику состояния экономики Российской Федерации; прогноз ожидаемого выполнения основных параметров денежно-кредитной политики в текущем году; количественный анализ причин отклонения от целей денежно-кредитной политики, заявленных Банком России на текущий год, оценку перспектив достижения указанных целей и обоснование их возможной корректировки; сценарный (состоящий не менее чем из двух вариантов) прогноз развития экономики Российской Федерации на предстоящий год с указанием цен на нефть и другие товары российского экспорта, предусматриваемых каждым сценарием; прогноз основных показателей платежного баланса Российской Федерации на предстоящий год; целевые ориентиры, характеризующие основные цели денежно-кредитной политики, заявляемые Банком России на предстоящий год, включая интервальные показатели инфляции, денежной базы, процентных ставок, изменения золотовалютных резервов; основные показатели денежной программы на предстоящий год; варианты применения инструментов и методов денежно-кредитной политики, обеспечивающих достижение целевых ориентиров при различных сценариях экономической конъюнктуры; план мероприятий Банка России на предстоящий год по совершенствованию банковской системы Российской Федерации, банковского надзора, финансовых рынков и платежной системы.

Из определения, которое дано Законом пер­вой функции Банка России, следует, что денежно-кредитная политика является единой государственной политикой, которая разрабатывается и проводится Банком России во взаимодействии с Прави­тельством, поэтому ее цели определяются задачами общей эко­номической политики государства.

Концептуальные принципы, лежащие в основе денежно-кредитной политики, проводимой Банком России, остаются по существу неизменными. Все 1990-е годы и начало 2000-х, а также в среднесрочной перспективе главная цель денежно-кредитной политики – последовательное снижение инфляции. При этом Банк России исходит из того, что достижение низкого уровня инфляции является наилучшим вкладом денежно-кредитной политики в развитие экономики. Последовательное снижение инфляции способствует улучшению ожиданий экономических агентов, уменьшению макроэкономических рисков, расширению внутреннего кредита, концентрации капиталов, необходимых России для модернизации основных фондов, укреплению на этой основе тенденции долгосрочного экономического роста.

Снижение инфляции согласуется как с первой целью деятельности Банка России, сформулированной Законом “О Центральном банке РФ ( Банке России) ”, так и с Конституцией РФ. По Конституции РФ основная функция Банка России – защита и обеспечение устойчивости российского рубля.

Как и центральные банки большинства стран Банк России осуществляет политику инфляционного таргетирования, т. е. установления целевых ориентиров (от англ. target – цель) роста цен, соответствующего проектируемому уровню увеличения валового внутреннего продукта.

Снижение инфляции – конечная цель денежно кредитной политики.. Следует, однако, иметь в виду, что ЦБ РФ, как и любой другой центральный банк, не в состоянии достичь конечной цели напрямую. Поскольку, по признанию Банка России, в настоящее время в России не существует какого-либо одного показателя, чья связь с инфляцией была бы стабильной, надежной и достаточно предсказуемой, для достижения конечной цели необходим анализ и учет широкого спектра макроэкономических индикаторов и их влияния на инфляцию. К наиболее тесно связанным с инфляцией количественным показателям денежно-кредитной политики Банк России традиционно относит темпы роста денежной массы и динамику валютного курса рубля.

Традиционно реализация конечной цели денежно-кредитной политики по снижению инфляции осуществляется Банком России через установление в качестве промежуточной цели темпов прироста денежной массы.

Следует подчеркнуть, что Банк России неоднократно признавал тот факт, что по мере ослабления инфляции в Российской Федерации связь между ростом денежной массы и инфляцией и соответственно роль денежных факторов при анализе и управлении инфляционными процессами снизились. «Поэтому Банк России рассматривает темпы роста денежной массы как расчетный ориентир денежно-кредитной политики, т. е. не ставит своей целью безусловное соблюдение прогнозного диапазона и предусматривает возможность его корректировки в течение года в зависимости от динамики спроса на деньги»

С 2002 года Банк России при принятии решений в области денежно-кредитной политики ориентируется не только на общий уровень инфляции, но также на уровень базовой инфляции. Банк России оценивает базовую инфляцию как прирост потребительских цен без учета влияния изменения цен и тарифов на платные услуги населению и цен на плодоовощную продукцию и бензин. Иначе говоря, при подсчете индекса базовой инфляции исключаются потребительские товары и услуги, цены на которые регулируются в основном на федеральном и региональном уровнях, а также подвержены воздействию неустойчивых, в том числе и сезонных факторов. Базовая инфляция, таким образом, представляет собой ту часть инфляции, которая непосредственно зависит от денежно-кредитной политики и политики валютного курса.

Доля базовой инфляции в общем приросте потребительских цен по данным Банка России составила в 2001 г. 70,8%. В 2002 г. – 55,6% (Годовой отчет Банка России за 2002 год, с. 14). При общем росте потребительских цен в 2003 г. на 12% уровень базовой инфляции должен составить 8,7 – 9,2%; в 2004 г. при общем росте цен на 8-10 % базовая инфляция составит 5,7 – 6,7%.

В соответствии с новым Законом в «Основных направлениях единой государственной денежно-кредитной политики» осуществляется среднесрочное (на три года) прогнозирование инфляции: В соответствии с прогнозом социально-экономического развития РФ на 2004 г. и сценарными условиями социально-экономического развития России на период до 2006 г., согласованными с Банком России, предполагается снизить темпы инфляции до 8-10% в 2004 г, 6,5-8,5% в 2005 г. и 5,5-7,5% в 2006 г. Для достижения цели по инфляции на уровне 8-10 % на 2004 г. увеличение спроса на деньги (М2) должно составить 18-25%, а денежной базы (в узком определении) 17-24%.

В соответствии с Федеральным законом «О Центральном банке РФ (Банке России) » от 10.07.2002 г. Банк России при выборе целей и инструментов денежно-кредитной политики рассмотрел два сценария экономического развития России. В рамках обоих сценарных вариантов для достижения поставленной цели по уровню инфляции Банк России планирует сохранять в 2004 г. политику режима управляемого плавания ( ранее Банк России называл этот режим плавающим валютным курсом). В 2004 г. продолжится политика умеренного повышения реального эффективного курса рубля: его рост может составить от 3 до 5%, в случае более значительного повышения цен на нефть - 7%.

В 2004 г. Банк России планирует влиять на стоимость рыночных кредитных ресурсов путем формирования коридора процентных ставок по своим операциям. Ставки по операциям рефинансирования будут служить верхней, а ставки по депозитным операциям – нижней границей коридора. В зависимости от внешнеэкономической конъюнктуры процентная политика Банка России будет направлена либо на предотвращение оттока капитала за рубеж (путем повышение ставок) либо на недопущение чрезмерного притока портфельного капитала из-за границы (путем снижения ставок).

В 2004 г. Банк России намерен применять систему инструментов денежно-кредитной политики, опробованную в 2202-2003 гг. Предполагается продолжить использовать смешанную стратегию, т. е. сочетание инструментов абсорбирования избыточной банковской ликвидности инструментов ее пополнения.

Для связывания ликвидности планируется регулярно проводить аукционы по продаже государственных ценных бумаг с обязательством обратного выкупа, операции биржевого модифицированного РЕПО, депозитные аукционы по привлечению средств банков, выпускать собственные облигации (ОБР), продавать государственные облигации из собственного портфеля Банка России, а также проводить депозитные операции с использованием системы “Рейтерс-Дилинг” на стандартных условиях по фиксированной ставке.

Для пополнения банковской ликвидности Банк России предполагает предоставлять средства банкам путем проведения аукционов по покупке государственных облигаций с обязательством обратной продажи, использовать операции РЕПО в ходе вторичных торгов по гособлигациям, предоставлять расчетные кредиты “овернайт” и внутридневные кредиты, проводить сделки “ва-лютный своп”, а в случае необходимости возобновить проведение ломбардных кредитных аукционов на срок до трех месяцев и покупку государственных облигаций на вторичных торгах, допускается также возможность снижения нормативов обязательных резервов, которыебыли изменены в 2004 г.

-Банк России монопольно осуществляет эмиссию наличных денег (банкнот и монет) и организует их обращение. В отличие от промышленно развитых стран удельный вес наличных денег в России очень велик — около 40% денежной массы, поэтому эмис­сионная функция Банка России имеет особенно большое значение. Кон­троль за ростом денежной базы, более 70% которой составляют на­личные деньги в обращении, является важной составляющей регу­лирования Банком России денежной массы.

Банкноты и монеты Банка России являются де-юре единственным законным средством платежа на террито­рии РФ: они обязательны к приему по нарицательной стоимо­сти при всех видах платежей, а также для зачисления на счета, во вклады и для перевода на всей территории РФ. Это означает, что зачисленные на счета рубли (т. е. рубли в безналичной фор­ме) обладают де-факто таким же статусом законного платежного средства, как и наличные рубли.

В целях организации налично-денежного обращения на тер­ритории Российской Федерации Банк России: осуществляет прогнозирование и организует производство, перевозку и хранение банкнот и монет, создает их резервные фонды; устанавливает правила хранения, перевозки и инкассации наличных денег для кредитных организаций; устанавливает признаки платежеспособности денежных зна­ков, порядок уничтожения банкнот и монет Банка России, а также замены поврежденных банкнот и монет; определяет порядок ведения кассовых операций.

Выполняя функцию «банка банков», Банк России принимает на хранение кассовые резервы коммерческих банков, оказывает им кредитную поддержку, являясь для них кредитором последней инстанции.

Банк России является органом банковского регулирования и надзора за деятельностью банков. Главная цель банковского ре­гулирования и надзора — поддержание стабильности банков­ской системы, защита интересов вкладчиков и кредиторов.

В соответствии с Законом «О Центральном банке РФ (Банке России) » регулирующие и надзорные функции Банка России осуществляются через действующий на постоянной основе орган – Комитет банковского надзора, объединяющий структурные подразделения Банка России, обеспечивающие выполнение его надзорных функций (ст. 56).

Действующая в России система пруденциального (от англ. prudence – осторожность, благоразумие, расчетливость) надзора в целом соответствует ключевым принципам эффективного бан­ковского надзора, определенным Базельским комитетом по бан­ковскому надзору («Комитетом Кука»). Банк России осуществляет регулирование деятельности кредитных организаций и надзор за ними по следующим основным направлениям: постоянный надзор за соблюдением кредитными организациями и банковскими группами банковского законодательства, нормативных актов Банка России, установленных ими обязательных нормативов; принятие решения о государственной регистрации кредитных организаций и ведение Книги государственной регистрации кредитных организаций, выдача им лицензий на осуществление банковских операций, приостановление действия и отзыв указанных лицензий; установление обязательных для кредитных организаций и банковских групп правил проведения банковских операций, бухгалтерского учета и отчетности, организации внутреннего контроля, составления и представления бухгалтерской и статистической отчетности, а также другой информации, предусмотренной федеральными законами; регламентация обязательных экономических нормативов для кредитных организаций ; регулирование размеров и определение порядка учета открытой позици