Реферат: Отчет по производственной практике
Введение.
Как известно, во многих странахмира страхование стало неотъемлемой чертой цивилизованной жизни. Услугамистраховых компаний пользуются частные лица, государственные и коммерческиеструктуры, бизнесмены, крупные корпорации. Именно поэтому страхование являетсяодним из самых мощных финансовых институтов и играет важную роль всоциально-экономической жизни своих стран.
В России, несмотря на все сложности становлениярыночных отношений, формируется круг крупных страховых компаний. До сих порпродолжается тенденция по увеличению их удельного веса на российском страховомрынке. Одно из ведущих мест среди первых ста по величине компаний занимает«Российское страховое народное общество «РОСНО»». При осуществлении страховойдеятельности РОСНО основное внимание уделяет индивидуальному подходу к каждомуклиенту и неукоснительному выполнению всех взятых на себя обязательств. Приразработке и внедрении новых страховых продуктов специалисты компаниируководствуются принципом их соответствия потребностям клиента по удобствуусловий, доступности тарифов и качеству сервиса.
Положительный эффект такого подхода к бизнесуподтвержден ведущими позициями в рейтингах страховщиков по объему собираемыхстраховых премий, которые РОСНО удерживает с 1995 года.
РОСНО уделяет большое внимание развитию и поддержаниюдолгосрочных взаимоотношений с каждым клиентом – и с частным лицом, и с крупнойорганизацией. Также общество рассматривает страхование как форму создания дляграждан благоприятной среды безопасности путем защиты их собственности,здоровья и финансовых интересов, как цивилизованный способ снижения рисков,связанных с ведением бизнеса, как важнейший механизм привлечения инвестиций внациональную экономику.
Существенную информационную итехническую поддержку РОСНО оказывают консалтинговые и аудиторские компании “Coopers&Lybrand” и “Andersen Consulting”. РОСНОимеет долгосрочные и прочные деловые отношения с западными перестраховочными иброкерскими компаниями: “Cologne Re”, “Munich Re”, “Sedgwick Group”, “Jardine Insurance International”.
Характерная черта РОСНО – разработка,совершенствование и предложение страхователям новых, самых современныхпродуктов. Спектр страховых предложений РОСНО юридическим и физическим лицамявляется самым широким среди российских страховых компаний. Разнообразие икачество услуг позволяют компании еженедельно заключать более 500 договоровстрахования. РОСНО готово предложить каждому гражданину, трудовому коллективу,предприятию и организации комплексный подход к страхованию, обеспечивающийполный учет потребностей и возможностей сторон в целях устойчивости иблагополучия в обществе.
Основные тенденции рынка:
· Российский страховойрынок пока еще слабо развит по сравнению с западными. Однако в последниенесколько лет он развивается очень активно и существует тенденция к повышениюпоказателя penetration страхового рынка в экономике.
· Наиболее значимыефакторы, которые влияют на развитие страхового рынка – законодательство исоциально-экономическая ситуация в стране.
· Страховой рынок вРоссии довольно концентрирован. 10 крупнейших страховых организаций собрали поитогам 1-го полугодия 41% национальной страховой премии, составившей по итогамполугодия 234,1 млрд. руб. Об этом свидетельствуют данные, предоставленныеВсероссийским союзом страховщиков.
· На конкурентныйсегмент страхового рынка вышли сразу несколько крупных игроков: три кэптивныекомпании — СОГАЗ, «КапиталЪ Страхование» и «Нефтеполис».Такая тенденция выхода кэптивных страховщиков на свободный конкурентный рынокпрослеживается уже несколько лет. Количество собственно кэптивных компанийсокращается, правда, они не исчезают, а превращаются в нормальные рыночныеуниверсальные компании.
· РОСНО является ведущейстраховой компанией на рынке и устойчиво занимает верхние строчки рейтинговстраховщиков на протяжении последних нескольких лет.
· Еще одна явная тенденция — этовероятное появление на рынке большого числа страховых брокеров. Множествонекрупных универсальных страховых компаний, не имея возможности работать склиентами от своего имени, уже сейчас предлагают клиентам пакеты страховыхуслуг разных компаний, оптимизированных под конкретного клиента. Для клиентатакой пакет выгоден тем, что он экономит время для оформления всех подобных сделоксамостоятельно, а страховой брокер получает свои проценты от сделок со всемизаинтересованными сторонами.
Результаты деятельности компании в 2003 г.выглядят следующим образом:
· Общая сумма страховой премии(взносов) по всем видам страхования составила за 9 месяцев 2003 года — 340,2млрд.руб., или 153,9 % по сравнению с соответствующим периодом 2002 года.
Виды страхования
Страховые взносы* ( в тыс. руб.)
IVквартал
Страховые взносы, ВСЕГО
1 428 166
1. Добровольное страхование – всего
1 193 869
в том числе:
Страхование жизни 49 091 Страхование иное, чем страхование жизни: 1 144 778 - личное страхование (кроме страхования жизни) 452 088 - имущественное 601 766 - ответственности 90 924
2. Обязательное страхование
234 297
— представлены страховые взносы, учтенные методом начислений, по договорам прямого страхования· По итогам деятельностив 1-м полугодии 2003г. РОСНО, как и в прошлые годы, основное внимание уделялоповышению уровня капитализации компании и обеспечению на этой основе финансовойнадежности и устойчивости. По состоянию на 30 июня 2003 года собственныесредства компании достигли 1 млрд. 437 млн. руб. и увеличились на 42 млн. руб.по сравнению с аналогичным периодом 2002 года, страховые резервы составляют 6млрд. 775 млн. руб., валюта баланса – 10 млрд. 343 млн. руб.
· В 1 полугодии 2003года РОСНО получило от Департамента страхового надзора Минфина РФ лицензии на 3новых вида страхования: лесного фонда, промышленных и коммерческих предприятий«от всех рисков» и обязательному страхованию гражданской ответственностивладельцев транспортных средств (ОСАГО). Таким образом, на сегодняшний деньРОСНО имеет лицензии на право осуществления 92 видов обязательного идобровольного страхования.
· В отчетном периодезначительно расширилась региональная сеть компании. В соответствии с решениемСовета директоров ОАО «РОСНО» было открыто 20 новых филиалов. Таким образом, внастоящее время РОСНО имеет более 100 филиалов и 186 территориальныхагентств практически во всех субъектах РФ, а также представительство вКазахстане и дочерние компании в Армении и Киргизии.
Общие положения:
РОСНО – открытое акционерноеобщество «Российское страховое народное общество «РОСНО» — создано в октябре1991 года в Москве и зарегистрировано в качестве юридического лица Московскойрегистрационной палатой 14 января 1992 года.
Свидетельство серии МРП №007.205.
Основные акционеры РОСНО –акционерная финансовая корпорация «Система» и германский концерн Allianz AG, а также Правительство Москвы, Федерация независимыхпрофсоюзов России, Московская федерация профсоюзов. В конце сентября 2001 г.была официально завершена сделка по покупке акций компании РОСНО крупнейшимнемецким страховщиком Allianz AG. В результатеэтого шага 45,27% акций компании сосредоточены теперь в руках иностранногоинвестора.
Местонахождение: РФ, г. Москва.
Юридический адрес: Россия,129010, Москва, Протопоповский пер. д.25
Почтовый адрес: Россия, 113184,Москва, Озерковская наб., д.30
Номер лицензии и дата ее получения:Лицензия № 4534 от 22 августа 1996 года.
Основная цель и предмет деятельностиОАО РОСНО:
Основной целью создания идеятельности ОАО РОСНО является развитие страхования для обеспечения защитыимущественных интересов юридических лиц, предприятий и организаций различныхформ собственности, и граждан РФ, иностранных юридических лиц и граждан, надоговорной основе, как на территории РФ, так и заграницей, в различных сферахих деятельности, посредством аккумулирования страховых платежей и выплат суммпо страховым обязательствам, а также получение прибыли на основе добровольногосоглашения юридических и физических лиц, объединяющих свои средства путемвыпуска акций.
Для достижения этой цели ОАОРОСНО осуществляет следующие виды деятельности:
üВсе виды личного и имущественного страхования;üПроведение всех видов перестрахования и сострахования;
ü Развитие различных видов деятельности, предотвращающих наступлениестраховых случаев и их последствий;
üИнвестиционная деятельность в интересах развития системы страхования,расширения технических, а также региональных возможностей деятельности ОАОРОСНО, создания новых направлений деятельности для осуществления его уставныхфункций, повышения эффективности и стабильности договорных отношений ОАО РОСНО,экономических, производственных и коммерческих связей с партнерами, а также вцелях развития инфраструктуры.
üОрганизация и проведение благотворительных акций в отношении социальнонезащищенных групп населения.
üОбщество вправе, помимо изложенного, осуществлять и иную необходимуюдеятельность, соответствующую его целям и не запрещенную действующимзаконодательством.
Основнаяхозяйственная деятельность эмитента:
Основным направлением деятельности ОАО «РОСНО» является страхование иперестрахование, доля доходов от основной деятельности составляет 94% в общихдоходах эмитента. ОАО «РОСНО» являясь универсальной страховой компанией,постоянно стремится к расширению спектра услуг, предлагаемых клиентам. За 2003год количество видов страхования увеличилось с 88 до 92.
Существенной тенденцией развития компании является устойчивоеувеличение объема страховых премий. По сравнению с 1-м полугодием 2003 года вцелом объем поступлений вырос на 28%, однако в3-м квартале, по сравнению с 1 и 2-м кварталами 2003, объем поступленийснизился, что вызвано межжзонностью при заключении договоров страхования, таккак заключение договоров с крупными корпоративными клиентами производится, какправило, на год в начале календарного года. Наибольшая часть страховых взносов приходится на имущественное и личное страхование. Увеличение объема поступленияпо обязательному страхованию связано с вступлением в силу с 01.07.03 «Законаоб обязательном страховании гражданской ответственности владельцевавтотранспортных средств».
Наибольшая частьстраховых взносов приходится на имущественное и личное страхование.
Основные показателиработы страховой организации за январь – сентябрь 2003 года.
Виды страхования
Страховые взносы* ( в тыс. руб.)
Доля
I квартал
II квартал
III квартал
ВСЕГО
в %
Страховые взносы, ВСЕГО
3 660 669
1 434 272
1 091 755
6 186 696
100,0%
1. Добровольное страхование – всего
3 658 480
1 431 281
946 643
6 036 404
97,6%
в том числе:
Страхование жизни 1 496 390 56 089 39 702 1 592 181 25,7% Страхование иное, чем страхование жизни: 2 162 090 1 375 192 906 941 4 444 223 71,9%
- личное страхование
(кроме страхования жизни)
2. Обязательное страхование
2 189
2 991
145 112
150 292
2,4%
* — представлены страховые взносы, учтенныеметодом начислений, по договорам прямого страхования
Основные конкуренты:
N
п/п
Наименование
Страна
регистрации
Объем
проданной
продукции[1]
(работ, услуг в 2002г., млн. руб.)
Доля на рыке, %
2002 2001 2000 1999 19981.
РОСНО
Россия
5,377 4.0 4.2 6.2 5.3 9.4 2. Ингосстрах Россия 7,178 5.3 4.7 5.7 7.2 6.4 3. РЕСО-Гарантия Россия 6,235 4.6 3.7 2.9 2.6 2.2 4. АльфаСтрахование Россия 1,488 1.1 1.3 1.9 1.5 0.0 5. Росгосстрах Россия 1,094 0.8 0.8 0.7 0.1 0.0 6. Согласие Россия 6,224 4.6 4.4 7.9 4.5 3.7 7. ВСК Россия 2,245 1.7 1.4 1.2 1.1 1.1
Страховой рынок, всего (без страхования жизни), млрд. руб.
134,4
96,6
61
39,3
14,8
Источник: ДСНМинфина РФ
Основнымиконкурентами РОСНО являются крупные универсальные страховщики:АльфаСтрахование, Военно-страховая компания, Ингосстрах, РЕСО-Гарантия,Росгосстрах.
Крометого, по отдельным видам страхования с РОСНО конкурируют кэптивные испециализированные страховые компании. Так, например, по имущественномустрахованию – Согласие (юридические лица); страхованию жизни – AIG Life; пострахованию грузов – Пари; по страхованию авиационных рисков — Авикос.
Вближайшее время конкурентная борьба может усилиться, из-за того, что несколькокрупных кэптивных компаний выходят на рыночный сегмент, а также возможногопоявления крупных иностранных страховщиков на российском рынке, которые до сихпор играли незначительную роль на рынке.
Правовой статус:
ОАО РОСНО является юридическимлицом, имеет самостоятельный баланс, расчетный, валютный и др. счета, может отсвоего имени приобретать и осуществлять имущественные и личные неимущественныеправа, нести обязанности, быть истцом и ответчиком в суде.
ОАО РОСНО является собственникомпринадлежащего ему имущества, включая имущество, переданное ему акционерами.ОАО РОСНО осуществляет согласно действующему законодательству владение ираспоряжение находящимся в его собственности имуществом в соответствии с целямисвоей деятельности и назначением имущества. Филиалы, представительства и др.обособленные подразделения ОАО РОСНО, не имеющие прав юридического лица,наделяются основными и оборотными средствами за счет ОАО РОСНО. Общество несетответственность по своим обязательствам всем принадлежащим ему имуществом.Акционеры не отвечают по обязательствам общества и несут риск убытков,связанных с деятельностью общества, в пределах стоимости принадлежащих имакций.
Место ОАО РОСНО на страховом рынке:
Несмотря на высокуюконцентрацию современного российского страхового рынка (20 страховщиковконтролируют 54,6% рынка) с 1995 года РОСНО занимает лидирующие позиции врейтинге страховых компаний России по объему собираемых страховых премий.Основное внимание в компании уделяется развитию добровольного медицинскогострахования, страхования от НС и болезней, страхования автотранспорта истрахования имущественных рисков организаций.
РОСНО имеет развитую страховую и сервиснуюинфраструктуру, позволяющую оказывать услуги высокого качества. Компанияявляется участником 17 страховых пулов, располагает постоянными контактами сразветвленной собственной сетью лечебно-профилактических учреждений и иныхсервисных структур, обеспечивающих клиентам РОСНО дополнительные услуги по всейстране.
В 2002 г. общий объемстраховых взносов составил 10 729 млн. руб. Наибольшая часть страховых взносов,поступившая по договорам страхования, приходится на имущественное и личноестрахование. В 2002 г. было собрано страховых взносов по договорам страхования:по страхованию иному, чем страхование жизни: 5 399 млн. руб. (прирост посравнению с аналогичным периодом 2001 года — 22 %), в том числе
личное страхование, кроме страхования жизни: 2 153 млн. руб.;
имущественное страхование: 2 940 млн. руб.,
страхованию ответственности: 306 млн. руб.
/>
ОАО«РОСНО» своевременно и в полном объеме выполняет свои обязательстваперед страхователями. Наибольший рост страховых выплат был отмечен вимущественном страховании и страховании ответственности.
/>
По итогам национального рейтингастраховых компаний России, проводимого рейтинговым агентством «Эксперт РА»,РОСНО третий год по результатам оценки финансового состояния и уровняплатежеспособности присваивается наивысший рейтинг А++ «Высокий уровеньнадежности с позитивными перспективами». РОСНО занимает первое место врейтинге стратегичности страховых компаний РФ Института экономическихстратегий-ИНЭС.
Три года подрядФинансовый пресс-клуб РФ, объединяющий более 100 журналистов, награждает РОСНО«Золотым дипломом» как наиболее информационно открытую страховую компаниюРоссии.
РОСНО являетсяпобедителем в категории «Страховая компания» в исследовании «Марка Доверия2002», проводимом журналом «Ридерз Дайджест» (5,4 млн. подписчиков в Европе) в18 европейских странах, включая Россию. Основными критериями оценки быликачество, надежность, положительный имидж и понимание нужд потребителя.
РОСНО — лауреатпремии «Компания 2002 года» в номинации «Социальные и бизнесуслуги» и внесено в реестр надежных партнеров ТПП РФ. РОСНО получилонациональную премию «Компания года» уже в третий раз. В 2001 и в 2002 годахРОСНО становилось лауреатом в номинации «Страхование».
РОСНО в ноябре 2002года присуждена Национальная награда в области создания и продвижения брэндов –Золотой БРЭНД ГОДА/EFFIE 2002.
РОСНО является самой известной страховой компанией. Входе проведения специального опроса общественного мнения выяснилось, чтостраховую компанию РОСНО назвали 57,2% участников.
Экспертный совет и Русскийбиографический институт за вклад в развитие страхового дела в России присвоилгенеральному директору ОАО РОСНО Е.А. Кургину звание «Человек 2000 года» ивручил ему Национальную премию. А 20 марта 2002 года в Торгово-ПромышленнойПалате РФ Е.Кургин получил Золотой диплом «Финансист 2001 года». Критериями для определения победителей являлись: динамика развития, устойчивые финансовыепоказатели, прозрачность, информационная открытость организации, которойруководит лауреат программы, его личные качества, профессионализм и деловаярепутация.
21 марта вКремлевском дворце прошло ежегодное вручение премии «Народная марка».РОСНО объявлено победителем в категории «Страховая компания».Победители «Народной Марки» определяются путем общенациональногонезависимого голосования. Рейтинг составляется по результатам опросапотребителей, проводимого по всей России. По сути, рейтинг показывает, какойбрэнд является №1 в своей категории. В ходе опроса выясняется, какую торговуюмарку в 20 категориях товаров и услуг россияне считают лучшей. В этом году вголосовании приняло рекордное число участников — более 65 тысяч человек,причем треть из них впервые голосовали через Интернет.
Предложения РОСНО своим клиентам:
По мнению экспертов, сегодняРОСНО является крупнейшей российской страховой компанией. Компания имеетлицензии на 92 добровольного и обязательного видов страхования, и это числопостоянно растет.
В РОСНО успешно применяетсясовершенно новая для российского страхового рынка система обслуживаниякорпоративных клиентов, построенная по отраслевому принципу. Это позволяетдетально изучить все потребности клиентов и разрабатывать страховые программы сучетом специфики каждой отрасли.
Полноту страховой защиты обеспечивает также и хорошо развитая региональная сеть. На сегодняшний день в региональную сеть РОСНО входят более 100 филиалов и 186 агентств практически во всех регионах РФ, что позволяет компании претендовать на статус «национального страховщика», способного удовлетворить потребности клиентов практически на всей территории страны.
Деятельность компании охватывает ключевые для экономики России регионы, где проходят основные потоки грузов, сконцентрирован отечественный и иностранный капиталы, а также возможна реализация федеральных и региональных инвестиционных проектов.
РОСНО проводит анализэкономической ситуации в странах СНГ, Балтии, изучая потребности потенциальныхстрахователей.
В июле 2000 г. приступило кработе представительство РОСНО в Республике Казахстан. В январе 2001 года быласоздана зависимая компания в Республике Армения (ЗАО«Госстрах-Армения»), а в сентябре 2001 года — дочерняя компания вРеспублике Кыргызстан (ЗАО СК «Камкор»).
В настоящее времяразрабатываются предложения о совместной деятельности РОСНО на Украине, вБелоруссии, Литве, Молдове, Туркмении и Чехии.
Страховые продукты компанииадаптируются к особенностям каждого отдельного региона (страны) в отдельности.Главная задача каждого филиала — это обеспечение конкурентоспособности правил,условий страхования, страховых тарифов, наборов рисков на страховом рынкеотдельно взятого региона.
Клиентами РОСНО являются более 7 млн.человек и свыше 50 тыс. предприятий и организаций. РОСНО имеет качественнуюоблигаторную перестраховочную защиту принимаемых рисков. Партнеры компании поперестрахованию – Allianz, Hannover Re, SCOR, Munich Re, Swiss Re, крупнейшиероссийские страховые компании. РОСНО также сотрудничает с брокерскимиагентствами корпорации Lloyd's. РОСНО является участником многихпрофессиональных и отраслевых объединений, а также членом Международной,Российско-британской, Российско-американской, Российской и Московской торговыхпалат; размещает свои средства на счетах крупнейших российских и надежныхиностранных банков, среди которых: Сбербанк РФ, Внешторгбанк, Deutsche Bank,ABN-Amro, ING Bank.
Финансовые показатели компании:
На протяжении 12 лет устойчиво идинамично увеличивается величина собственных средств ОАО «РОСНО».Рост собственных средств повышает финансовую устойчивость компании и создаетбазу для дальнейшего расширения деятельности. На конец 2002 г. собственныесредства увеличились на 38,05 % по сравнению с началом года и составили 1 435млн. руб. Чистая прибыль за 2002 г. составила 396 млн. рублей.
Постоянный рост собственныхсредств свидетельствует о повышении степени надежности компании. Устойчивыйрост поступлений страховой премии в последние годы, несмотря на кризисныеявления в российской экономике, отражает высокую степень доверия к РОСНО состороны ее клиентов даже в условиях нестабильной экономической ситуации встране.
/>
В настоящее время уставный капиталРОСНО составляет 432 млн. рублей.
/>
Многолетнее последовательное развитиекомпании и достижение ею своего нынешнего устойчивого финансового состояния илидерских позиций на страховом рынке нашло отражение в динамике основныхпоказателей деятельности РОСНО.
Размер иструктура капитала и оборотных средств эмитента
Наименование показателя
Значение показателя (тыс. руб.)
Уставный капитал 432,00 Общая стоимость акций эмитента, выкупленных эмитентом Резервный капитал 35,936 Добавочный капитал 331,610 Нераспределенная чистая прибыль 636,652 Целевое финансирование Общая сумма капитала 1,436,198Структура капиталаэмитента не изменилась по сравнению со структурой капитала за 6 месяцев 2003года и 2002 год.
Оборотныесредства формируются за счет собственных источников эмитента — поступившихстраховых премий.
Оборотные активы
9мес.2003г., тыс. руб.
Нематериальные активы (04,05) 2,783 Инвестиции 3,407,747 Депо премий у перестрахователей 832 Доля перестраховщиков в резервах по страхованию жизни (95/04/02) 603,663 Доля перестраховщиков в резерве незаработанной премии (95/01/02) 584,962 Доля перестраховщиков в резервах убытков (95/02/02, 95/03/02) 560,415 Дебиторская задолженность по операциям страхования, сострахования 1,189,274 Дебиторская задолженность по операциям перестрахования 625,213 Прочая дебиторская задолженность, платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты 209,368 Запасы 44,940 Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям 790 Денежные средства 307,567 Иные активы 3,766 ИТОГО 7,541,320Из приведенной структуры видно, что наибольшую долю в оборотныхсредствах компании составляют инвестиции в ценные бумаги и акции (45,2%),причем эта доля увеличилась по сравнению с 1-м полугодием 2003 года на 13%. Всостав инвестиционного портфеля входят государственные облигации РФ, депозиты ивекселя надежных российских банков, имеющих международные кредитные рейтинги (вчастности Сбербанк, Внешторгбанк, Еврофинанс, Ситибанк), облигациипервоклассных российских заемщиков (в частности РАО ЕС, ТНК).
Необходимость запасов денежных средств у компании обусловленанеобходимостью выполнения текущих обязательств перед страхователями. Состабильным ростом поступлений, а соответственно и обязательств перед клиентами,наблюдается устойчивое увеличение денежных средств для поддержания текущейплатежеспособности.
Доля дебиторскойзадолженности по операциям страхования и перестрахования, а также долиперестраховщика в страховых резервах соответствуют структуре страховогопортфеля и практически не изменилась по сравнению с предыдущим отчетнымпериодом.
Достаточностькапитала и оборотных средств эмитента по состоянию на 30.06.2003 тыс. руб.
Наименование показателя
Значение показателя
Фактический размер маржи платежеспобности 1,397,636 Нормативный размер маржи платежеспобности 1,004,849 Отклонение фактического размера маржи платежеспобности от нормативного 392,787
Платежеспособность ОАО «РОСНО» устойчивымположительным значением соотношения фактического и нормативного размера маржиплатежеспособности в течение последних отчетных периодов. За 9 месяцев 2003года отклонение фактического размера маржи платежеспособности от нормативногосоставило 204 596 тысяч рублей.
Основными источниками поступления денежных средств компании являютсяпоступления по страховой и инвестиционной деятельности.
Факторы, влияющие на потребность компании в денежных средствах:
· Крупные незапланированные выплатыпо страховой и хозяйственной деятельности.
· Инвестиционная целесообразность.
Возможныеисточники получения необходимых денежных средств.
· Страховые премии
· Вывод средств из инвестиционногопортфеля
· Получение кредита банка в формеовердрафта.
При необходимости дополнительного финансирования внеплановых платежей, укомпании имеется возможность получения у основныхконтрагентов банковских кредитов в форме овердрафта или открытия кредитнойлинии общим объемом на сумму более 80 млн. рублей.
Посостоянию на 30.09.2003 у компании нет арестованных банковских счетов, а такжеотсутствует ссудная задолженность и задолженность по картотеке №2.
Дляобеспечения выполнения принятых страховых обязательств ОАО «РОСНО» впорядке и на условиях, установленных законодательством Российской Федерации,образует из страховых взносов необходимые для предстоящих страховых выплатстраховые резервы. Страховые резервы размещаются в высоколиквидные и доходные активы,которые удовлетворяют принципам диверсификации, возвратности, прибыльности иликвидности. Инвестиционный доход на 01.01.2003 г. составил 743 млн. руб.
/>
Характерной тенденцией развития компании являетсяустойчивый рост объемов страховых операций и увеличение доли физических лиц впортфеле компании.
/>
В 2002 г. общийобъем страховых взносов составил 10 729 млн. руб. Наибольшая часть страховыхвзносов, поступившая по договорам страхования, приходится на имущественное иличное страхование. В 2002 г. было собрано страховых взносов по договорамстрахования: по страхованию иному, чем страхование жизни: 5 399 млн. руб.(прирост по сравнению с аналогичным периодом 2001 года — 22 %), в том числеличное страхование, кроме страхования жизни: 2 153 млн. руб.; имущественноестрахование: 2 940 млн. руб., страхованию ответственности: 306 млн. руб.
В 2002 году общая чистая прибыльРОСНО составила 3963 млн. рублей и увеличился по сравнению с 2001 годом на 38%. Чистая прибыль за 6 месяцев 2003 года составила 1 млн. 634 тыс.рублей
РОСНО своевременно и в полномобъеме выполняет свои обязательства перед страхователями. Клиентам РОСНО быловыплачено страхового возмещения и обеспечения в размере 7 420 248 тыс. рублей.
Результатом успешной страховой ифинансовой деятельности компании стал дальнейший рост ее основных балансовыхпоказателей.
Основным гарантом выполненияРОСНО обязательств по договорам страхования являются страховые резервы. Именнопоэтому при проведении аудита и финансового анализа величина и структурастраховых резервов является одним из наиболее значимых финансовых показателей.
/>
Наименование показателя
2002 год
2001 год
2000 год
1999 год
Резервы по страхованию жизни, тыс. руб. 285,168 4,843,181 40,796 512,418 Резервы незаработанной премии, тыс. руб. 2,218,718 1,489,446 1,006,345 1,620,811 Резервы убытков, тыс. руб. 996,588 1,025,038 626,392 281,629 Другие страховые резервы, тыс. руб. Резерв предупредительных мероприятий, тыс. руб. - 130,068 91,503 55,147
Самыми значимыми составляющимиактивов являются основные средства и денежные средства.
Величина основных средстввозрастает как в абсолютных, так и в относительных значениях, что придает дополнительнуюфинансовую устойчивость компании и увеличивает гарантии клиентам и кредиторам.Увеличение основных средств происходит в, основном, за счет вложений внедвижимость.
Основные средства
Наименование
группы
основных
средств
Полная
стоимость
до
проведения
переоценки
Остаточная
(за вычетом амортизации)
стоимость
до проведения
переоценки
3 группа 87 459 342,79 62 825 030,11 4 группа 38 791 988,49 31 995 811,75 5 группа 127 110 817,0 106 610 294,36 6 группа 6 372 897,99 5 586 183,46 7 группа 3 024 317,78 2 640 937,10 8 группа 2 353 880,48 2 171 421,54 9 группа 1 650 521,0 1 387 670,60 10 группа 78 861 461,24 75 763 332,55 11 группа 5 455 010,83 4 690 709,59Итого, руб.: 351 080 237,60
293 671 391,06
Прибыль и убытки:
Наименование показателя
Значение показателя
Выручка, тыс. руб. 4,802,796 Валовая прибыль, тыс. руб. 17,011Чистая прибыль (нераспределенная прибыль
(непокрытый убыток)), тыс. руб.
За 9месяцев 2003 года по сравнению в 1-м полугодием 2003 года валовая прибыльвыросла на 59% и составила 17 011 тысяч рублей.
Втечение 9 месяцев 2003 года сохранилась тенденция увеличения выручки отстраховой деятельности, отсутствовали факторы, существенно влияющие на размервыручки от страховой деятельности. Изменение курсов иностранных валют оказаловлияние на уменьшение выручки в размере менее 1%.
Ликвидность эмитента:
Наименование показателя
Значение показателя
Собственные оборотные средства, тыс. руб. 1,139,388 Коэффициент финансовой зависимости 4.6 Коэффициент автономии собственных средств 0.18 Обеспеченность запасов собственными оборотными средствами 25 Индекс постоянного актива 0,21 Текущий коэффициент ликвидности 1.174 Быстрый коэффициент ликвидности 1.167По сравнению спараметрами ликвидности за 1-е полугодие 2003 года за 9 месяцев 2003 года на0.12% увеличился размер собственных оборотных средств, текущий и быстрыйкоэффициенты ликвидности возросли почти на 4 %, индекс постоянного актива и обеспеченность запасов собственными оборотными средствами сохранились на уровне1-го полугодия 2003 года, снижение коэффициента финансовой зависимости на 36%обусловлено сокращением кредиторской задолженности и некоторым сокращениемразмера страховых резервов (за счет сезонного изменения структуры страховогопортфеля), увеличение коэффициента автономии собственных средств на 26% некоторым сокращением размера оборотных средств в основном за счет сокращениядебиторской задолженности.
Одним из наиболее значимых показателейдеятельности страховой компании является показатель платежеспособности.Российские страховые компании в соответствии с законодательством обязанысоблюдать нормативное соотношение активов и принятых обязательств по договорамстрахования и перестрахования. Благодаря успешной деятельности на страховомрынке, рациональному управлению активами и обязательствами, фактический размерсвободных активов ОАО «РОСНО» на 01.01.2003 г. составляет 1 408 млн.руб. и превышает нормативный размер почти в 2 раза (682 млн. руб.).
Фактический и нормативный размерсвободных активов(тыс. руб.) на 01.01.2003г.:
Фактический размер свободных активов 1408459 Нормативный размер свободных активов: 726726 для операций по страхованию жизни 14258 для операций по иному страхованию, чем страхование жизни 712468 Отклонение факт. от норм. размера свободных активов 681733Поступления и выплаты:
Прошедший год стал для страховой компании РОСНОгодом успешного развития. Было отмечено увеличение поступлений по всем видамстрахования. Общая сумма собранных премий по добровольным видам страхования за2002 год составила 11 836 млн. руб. А объем страховой премии (взносов) по всемвидам страхования составил за 9 месяцев 2003 года — 340,2 млрд.руб., или 153,9% по сравнению с соответствующим периодом 2002 года.
Общая сумма страховых выплат по всем видам страхованиясоставила за 9 месяцев 2003 года — 182,8 млрд.руб., или 149,4 % по сравнению ссоответствующим периодом 2002 года.
Динамика поступлений:
Виды страхования Страховые взносы по прямому страхованию (тыс. руб.) 1998 1999 2000 2001 2002 1. Добровольное страхование — всего, 1434237 4391310 8136759 16665205 10713921В том числе:
Страхование жизни
15927 2247685 4479078 12251945 5329995 Страхование иное, чем страхование жизни 1418310 2143625 3657681 4413261 5383926 -личное страхование (кроме страхования жизни) 895117 974411 1422839 1730565 2137847 -имущественное страхование 339430 756108 1628533 2168783 2939691 -страхование ответственности 183763 413106 606309 513913 306388 2. Обязательное страхование - 68 10569 13076 15382 Итого поступлений 1434237 4391378 8147328 16678282 10729303
Страховой портфель:
Будучи универсальной страховойкомпанией, РОСНО стремится к постоянному расширению спектра услуг, предлагаемыхсвоим клиентам. В марте-апреле 2002 г. компания получила очередную лицензию направо проведения 9 новых видов страхования, в начале 2003 г. – лицензию на 3новых вида страхования. На сегодняшний день РОСНО предлагает частным лицам икорпоративным клиентам 92 вида добровольного и обязательного страхования. Этипостоянно действующие лицензии позволили компании значительно диверсифицироватьее страховой портфель.
Страховой портфель РОСНО:
/>
Инвестиционная политика РОСНО:
Цели инвестиционной политики эмитента.
К целям инвестиционной политики следует отнести:возвратность, надежность, доходность и ликвидность инвестиционных вложений.Инвестиционный портфель компании, сформированный с учетом требованийконсервативной инвестиционной стратегии, призван диверсифицировать риски,обеспечить операционную ликвидность компании и получать стабильно высокий доходна инвестированный капитал.
Объекты инвестирования.
К объектам инвестирования компании относятсяинвестиционные инструменты, круг которых ограничен рамками Приказа МинистерстваФинансов РФ № 28н от 16.03.2000. Среди прочего, наиболее часто используемымиобъектами инвестирования компании являются банковские вклады и банковскиевекселя, государственные и муниципальные ценные бумаги, корпоративные облигациии акции, слитки золота, недвижимое имущество, паи инвестиционных фондов и долив общих фондах банковского управления, доли в уставном капитале обществ.
Риски инвестирования.
Инвестиции на российском финансовом рынке несут в себевысокие риски. Среди них необходимо выделить следующие:
1. кредитные риски эмитентов ценныхбумаг (т.е. риск финансовой несостоятельности или банкротства),
2. рыночные риски рынка ценных бумаг(т.е. высокая амплитуда колебаний цены актива в зависимости от внешнихфакторов),
3. валютные риски (т.е.неблагоприятные изменения валютных курсов),
4. политические риски (например,смена политического руководства страны или возможность принятия политическихрешений, препятствующих выполнению обязательств эмитентами ценных бумаг),
5. законодательные риски (т.е.несовершенство законодательства о ценных бумагах, валютного законодательства,законодательства об акционерных обществах, ведущих к потенциальному нарушениюзаконодательства).
При реализации инвестиционной политики компанияисходит из того, что данные риски не являются диверсифицируемыми, а также то,что данный список не является исчерпывающим.
Структураактивов.
Структура активов,которую использует компания при реализации инвестиционной политики, являетсядинамической величиной, ограниченной рамками валютного законодательства (Закон«О валютном регулировании и валютном контроле»), законодательства в областистрахования (Приказ Министерства Финансов РФ № 28н от 16.03.2000г.) иуправленческих решений принимаемых при управлении инвестиционным портфелем. Насегодняшний момент структура активов компании выглядит следующим образом.
Структура инвестиционного портфеля по валюте риска:
1. Доля инструментов в USD 60-100%,
2. Доля инструментов в RUR 0-40%
Доля инструментов в EURO 0-10%
Структура инвестиционного портфеля по категориям:
Вид инструмента Доля Категория
Доля от инвестиционного портфеля
Акции 0-5% Торговые инструменты 0-50% Золото 0-5% Вложения в ПИФы 0-5% Облигации в рублях 0-20% Облигации в долларах США 0-15% Депозиты/векселя (банковские) 20-100% Банковские инструменты 20-100% Недвижимость 0-10% Инвестиционные проекты и недвижимость 0-20%Инвестиционную политику компанииможно охарактеризовать как умеренно-консервативную и взвешенную. Основной цельюинвестиционной политики РОСНО было и остается обеспечение высокого уровня еефинансовой устойчивости и своевременное выполнение своих финансовыхобязательств перед клиентами. Компания не осуществляет вложения, связанные сповышенным риском, не использует кратковременно появляющиеся конъюнктурныеинструменты.
Структура инвестиционного портфеляРОСНО является оптимальной в условиях современного фондового и валютного рынкови определяется на принципах диверсификации, ликвидности, прибыльности ивозвратности вложений.
Валютные риски контролируются спомощью инструментов финансовых рынков, выраженных в иностранной валюте.
Диверсифицированностьинвестиционного портфеля, а также размещение своих счетов в надежных российскихи иностранных банках (Сбербанк РФ, Внешторгбанк, Альфа Банк, Deutsche Bank, ABN-Amro, ING Bank) позволяет минимизировать кредитные риски.
Портфель компании разделен нанесколько секторов.
Ликвидность портфеляобеспечивают краткосрочные государственные ценные бумаги – ГКО/ОФЗ, а такжебанковские нерыночные инструменты – векселя и депозиты. Использование высоконадежныхдолгосрочных валютных облигаций – ОВВЗ – создает базу для обеспечения будущегопостоянного устойчивого финансового состояния компании. Эти финансовые вложения– основа стабильности страховой компании. Высокодоходный сектор инвестиционногопортфеля формируют векселя Газпрома.
Объем инвестиций за последние пятьлет:
Год
Инвестиции (в тыс.руб.)
2002 2 930 591 2001 4 135 061 2000 672 182 1999 953 666 1998 364 476 /> <td/> />Результатом успешнойинвестиционной деятельности стал высокий показатель доходов, полученных отинвестирования страховых резервов и собственного капитала – около 3 млн.долларов.
Высокий показательинвестиционных доходов по итогам года свидетельствует о повышении устойчивостикомпании.
Стабильную работу РОСНО обеспечиваеттакже и правильно построенная перестраховочная защита. Как на российском рынке,так и на западных рынках, РОСНО всегда выбирает наиболее надежных иавторитетных перестраховщиков.
В течение ряда лет РОСНОсотрудничает с такими крупнейшими зарубежными перестраховочными компаниями, какКельнское ПО, Мюнхенское ПО, Марш LTD, Швейцарское ПО, синдикат Ллойдс.
Партнерами РОСНО являются около50 российских страховых и перестраховочных компаний. Кроме того, на протяжениипоследних лет РОСНО связывают прочные партнерские отношения с такими крупнымибанками, как Дойче Банк, Внешторгбанк, ИНГ Банк.
За 11 лет работы на страховомрынке России РОСНО заслужило доверие клиентов и уважение партнеров. Во многомэтому способствовала абсолютная прозрачность деятельности компании.Достоверность регулярно публикуемых финансовых результатов деятельностикомпании подтверждена аудиторскими проверками, проводимыми на протяжениипоследних лет международной аудиторской фирмой PriceWaterhouseCoopers и АРНИ.
Аудиторское заключение:
Аудиторская проверка ОАО «РОСНО»была проведена международной независимой аудиторской компанией PriceWaterhouseCoopers (Закрытое акционерное общество«ПрайсвотерхаусКуперс Аудит», лицензия № 007121 от 3.11.2000) и ЗАО “АРНИ”(лицензия № 012676 от 12.03.1998).
В процессе аудита не былиобнаружены факты нарушений установленного порядка ведения бухгалтерского учетаи подготовки бухгалтерской отчетности.
По данным аудиторской проверкибыло дано заключение, что бухгалтерская отчетность компании достоверна, т.е.подготовлена таким образом, чтобы обеспечить во всех существенных аспектахотражение активов и пассивов ОАО «РОСНО» по состоянию на 31 декабря 2002 года ифинансовых результатов его деятельности за 2002 год.
Использование информационныхтехнологий:
В своей деятельности ОАО РОСНОшироко использует последние достижения в компьютерных технологиях. В 1998 годубыла внедрена информационная система, обеспечивающая работу круглосуточного пульта,позволяющего вести обслуживание клиентов непрерывно. В ОАО РОСНО эффективноприменяется локальная сеть, а также разветвленная система электронной почты,которая имеет особое значение в связи с тем, что подразделения и филиалы РОСНОрасположены на значительном удалении друг от друга. Использование собственныхпрограммных средств позволяет РОСНО полностью удовлетворять свои информационныепотребности. Уже в 1997 году ОАО РОСНО разработало и открыло в Интернете своесобственное представительство на русском и английском языках.
Планы будущей деятельности эмитента:
РОСНО активно работает на конкурентных сегментахстрахового рынка более двенадцати лет. В связи с этим, клиентская база являетсяразвитой и устойчивой, компания обладает значительным опытом работы, как сфизическими лицами, так и с предприятиями крупного бизнеса, имеет развитуюфилиальную сеть.
Рейтинговоеагентство «Эксперт РА» подтвердило рейтинг надежности А++ («Высокий уровеньнадежности с позитивными перспективами»), присвоенный РОСНО 2 года назад.Основными факторами, позволившими высоко оценить деятельность компании, сталиее устойчивая и надежная работа на страховом рынке, сбалансированностьстрахового портфеля, универсальный характер деятельности, высокий уровеньперестраховочной защиты, качество инвестиционной политики, а такжепрофессионализм менеджеров.
Приоритетными видами страховой деятельности для РОСНОявляются страхование имущества предприятий, автострахование, медицинскоестрахование, страхование от несчастных случаев и болезней. В настоящее времякомпания стремится к еще большей универсальности, ориентируясь на развитиеклассических видов страховой деятельности.
РОСНО располагает качественной облигаторной ифакультативной защитой принимаемых рисков. Собственное удержание компании вполной мере отвечает ее финансовому потенциалу. Партнерами компании поперестрахованию выступают крупнейшие иностранные и российские перестраховщики.С 17 января 2004 года, в связи с вступлением в силу новой редакции Закона оборганизации страхового дела в РФ, все операции РОСНО по входящемуперестрахованию осуществляет дочерняя компания ОАО «Перестраховочная компания«РОСНО-Центр».
Предполагаемыйденежный поток на 2004 год:
Период Денежный поток за период (нетто), USD'000 1 кв 2004 8,024 2 кв 2004 11,704 3 кв 2004 4,554 4 кв 2004 17,094 <p/>Основнымиисточниками поступления денежных средств компании являются поступления постраховой и инвестиционной деятельности.
Факторы,влияющие на потребность компании в денежных средствах:
· Крупные незапланированные выплатыпо страховой и хозяйственной деятельности.
· Инвестиционная целесообразность.
· Возможные источники получениянеобходимых денежных средств.
· Страховые премии
· Вывод средств из инвестиционногопортфеля
· Получение кредита банка в формеовердрафта.
Принеобходимости дополнительного финансирования внеплановых платежей, у компанииимеется возможность получения у основных контрагентовбанковских кредитов в форме овердрафта или открытия кредитной линии общимобъемом на сумму более 80 млн. рублей.
Заключение.
В августе 2002 года Рейтинговоеагентство «Эксперт-РА» присвоило РОСНО высшую оценку А++ «Высокий уровеньнадежности с позитивными перспективами». Рейтинг надежности российскихстраховых компаний представляет собой комплексную оценку деятельности компании,учитывающую как финансовые показатели, так и множество других факторов,оцениваемых косвенно на основе отчетности компании и дополнительных сведений.Компании, участвующие в рейтинге, прошли процедуру рейтинговой оценки,предоставив агентству на условиях конфиденциальности беспрецедентно большойобъем информации о своей деятельности.
РОСНО являетсяучастником 17 страховых пулов, имеет собственную сетьлечебно-профилактических учреждений.
По итогам национального рейтинга страховых компаний России, проводимогорейтинговым агентством «Эксперт РА», РОСНО второй год по результатамоценки финансового состояния и уровня платежеспособности присваиваетсянаивысший рейтинг А++ «Высокий уровень надежности с позитивными перспективами».РОСНО занимает первое место в рейтинге стратегичности страховых компанийРФ Института экономических стратегий-ИНЭС.
Три года подряд Финансовыйпресс-клуб РФ, объединяющий более 100 журналистов, награждает РОСНО «Золотымдипломом» как наиболее информационно открытую страховую компанию России.
РОСНО являетсяпобедителем в категории «Страховая компания» в исследовании «МаркаДоверия 2002», проводимом журналом «Ридерз Дайджест» (5,4 млн.подписчиков в Европе) в 18 европейских странах, включая Россию. Основнымикритериями оценки были качество, надежность, положительный имидж и пониманиенужд потребителя.
РОСНО — лауреатпремии «Компания 2002 года» в номинации «Социальные и бизнес услуги»и внесено в реестр надежных партнеров ТПП РФ.
РОСНО получилонациональную премию «Компания года» уже в третий раз. В 2001 и в 2002годах РОСНО становилось лауреатом в номинации «Страхование».
РОСНО в ноябре 2002года присуждена Национальная награда в области создания и продвижения брэндов –Золотой БРЭНД ГОДА/EFFIE 2002.
21 марта 2004 вКремлевском дворце прошло ежегодное вручение премии «Народная марка».РОСНО объявлено победителем в категории «Страховая компания».
Надежность РОСНО уже проверилиболее 7 000 000 человек и свыше 50 000 предприятий и организаций.
Среди крупнейших клиентов РОСНО: Компания IBS – Информационные Бизнес-Системы, Hexal AG,Европа Плюс, Международный аэропорт “Шереметьево”, Вимм-Билль-Данн.