Реферат: Денежные системы и их эволюция
Введение
Деньгами в обширном смысле могут бытьназваны всякие знаки ценности, служащие для размена, приобретения другихпредметов, покупки или найма человеческого труда.
Деньги — это общественный институт,который увеличивает богатство, снижая издержки обмена и способствуя большейспециализации в соответствии с имеющимися у людей сравнительнымипреимуществами.
Преимущество использования денег, посравнению с натуральным обменом, огромны. Издержки обмена были бы намногобольше, а общественное богатство вследствие этого намного меньше, если бы несуществовало денег, значительно облегчающих весь этот процесс. В экономическойсистеме, ограниченной натуральным обменом, людям приходилось затрачиватьнепомерное количество времени на поиск тех, с кем им было бы выгоднообмениваться. Зная о таких издержках обмена, люди старались производить благадля собственного потребления, избегая необходимости разыскивать тех, с кемможно было бы обмениваться.
Однако, постепенно происходил процессспециализации, т.е. выделялись скотоводы, земледельцы, охотники и т.д.
На первых стадиях развития товарногообмена широко распространенными был скот, шкурки, которые выполняли роль денег у древнейших греков и славян. У многих народов, живших на берегах морей, в ролиденег выступали ракушки каури и рыба.
После отделения ремесла в отдельныйпромысел в роли денег начинают выступать металлы. Первыми металлическимиденьгами были медные и железные. Но постепенно у всех народов всеобщимэквивалентом становятся благородные металлы: серебро и золото, а затем толькозолото.
Отличительной чертой денег является ихликвидность. Деньги — это ликвидное (легко реализуемое) имущество. Чем болееликвидна вещь, тем более она похожа на деньги. Ликвидность какого-либоимущества непосредственно связана с издержками его обмена на другие видыимущества.
Таким образом, любое имущество вопределенной степени является деньгами.
Тот вид имущества, который свободнопринимается всеми в качестве средства обращения, образует денежную массуданного общества. Средство обращения — это «посредник», которымпользуются в процессе обмена одного товара на другой.
Принципиально важным для сохраненияценности денег является ограниченная доступность, ведь ценность являетсяследствием редкости. А редкость возникает вследствие спроса при ограниченнойдоступности, которая находится в ведении тех, кто регулирует денежноеобращение.
Возникновение и развитие различныхденежных систем почти во всех известных нам обществах является красноречивымсвидетельством выгод, которые дает общепринятое средство обращения — деньги.
1. Сущность и функцииденег
1. Как меры стоимости. Выражение стоимости товара в деньгах происходит путемустановления цен.
2. Как средство обращения и платежа.Деньги играют роль посредника в схеме Т-Д-Т (товар — деньги — товар), устраняянеудобство схемы Т — Т. В период инфляции функция денег как средство обращениярезко падает и правительство вынуждено прибегать к рационированию (введениюкарточной системы распределения).
3. Как средство накопления. Этафункция возникла в период обращения полноценных денег как стремление людей к богатству
4.Мировые деньги. Средствомежгосударственных расчетов (современная общеевропейская валюта — экю, в другихслучаях — золото).
Возникновение денег тесно связано систорическим процессом обмена товаров и смены форм собственности. На раннейступени обмен носил случайный характер. Такому обмену соответствовала простаяили случайная форма собственности, при котором один товар выражал своюстоимость в одном противостоящем ему товаре-эквиваленте. Товар-эквивалентслужит для выражения стоимости первого товара. Формула Т — Т.
Выделение скотоводческих иземледельческих племен привело к регулярному обмену и появлению полной формысобственности. Эта форма отличается от простой тем, что при ней в обменеучаствуют многочисленные товары, а потому каждый товар может быть обменян наразные товары-эквиваленты.
Развернутая форма собственностивыражала более развитый обмен. В то же время стоимость каждого товара неполучала законченного выражения. Поскольку число товаров-эквивалентов былонеопределенным, стоимость получала многообразное и разнородное выражение, анепосредственный товар оказывался очень затрудненным. Потому выделялись товары,которые в данный период времени на местном рынке товаров стали выражаться водном товаре, который становится всеобщим эквивалентом. Возникла всеобщая формастоимости. Постепенно в результате развития обмена из нескольких товароввыделился один товар, который стал играть эту роль постоянно. Рождаетсяденежная форма собственности.
Таким образом, деньги имеют товарнуюприроду, но являются не обычным, а специфическим товаром, постоянно выполняяроль всеобщего эквивалента. Разница между обыкновенными товарами проявляется вих потребительской стоимости. Каждый товар способен удовлетворять лишькакую-либо определенную человеческую потребность, т.е. имеет единичнуюпотребительскую стоимость. Денежный товар кроме этого обладает непосредственнойи всеобщей стоимостью (может быть легко обменян на другой товар). Поэтомуденьги обладают всеобщей потребительской стоимостью.
Итак, исторически деньги выделились изобщего мира товаров и сами поначалу являлись и обычным товаром, и специфическим товаром — деньгами. Дальнейший ход истории привел к ликвидациитоварной формы денег и переходу к новым формам.
Обращение полноценных металлическихденег, когда они совпадают с товарной формой, во-первых слишком дорого,во-вторых добыча металлов не поспевает за ростом потребности экономики всредствах обращения. Между тем в самой природе денег заложено решение этойпроблемы. Дело в том, что деньги как всеобщий эквивалент используются идеально.Выступая посредником в обмене товаров они играют мимолетную роль. Именно наэтой основе создаются предпосылки для появления знаков стоимости. Такимобразом, сам процесс обращения металлических денег по мере отклоненияобозначенного на них номинального содержания от реального веса предопределилпоявление первых функциональных форм денег, которые определили в будущем полныйотрыв денег от товарной формы и ее полное исчезновение.
Первоначально знаки полноценных денегтоже поступали в виде металлических монет (сначала медь, бронза, затем рольденег надолго закрепилась за золотом). Почему именно золото играет в историиразвития денег решающую роль. Золото — это вещь, а деньги не есть вещь. Золотовыполняет чисто общественную роль. С другой стороны, его трудно произвести(добыть, обработать), т.е. оно удовлетворяет определению денег.
По сравнению с другими металлами (кромеоткрытых в ХХ век) золото имеет более высокую стоимость, не ржавеет современем, обладает делимостью (что очень важно!); а потом у многих (да почти увсех народов мира) был культ Солнца, а золото на солнце имеет такой же блеск,как и светило. Наравне с ними такие качества, как портативность, легкость вчеканке, принимаемость везде, где развита торговля. Думается, что не последнююроль в утверждении золота как синонима богатства, денег сыграли женщины. Поданным археологов, практически все лучшие украшения для прекрасной половинычеловечества изготовлены из золота, причем старейшие из них датируются V-IVтыс. до н.э.
Затем в обороте стали использоватьсямонеты из неблагородных металлов, по мере того как стоимость золота росла.После этого стали появляться знаки полноценных денег, изготовленных из бумаги.
Бумажные деньги впервые изобрели (ихизобретали несколько раз) китайцы. Впервые они начали печататься в 812 г.н.э. иполучили распространение к 970 г.н.э. В XV-XVIII деньги, изготовленные избумаги появились в Европе и так сильно распространились и прижились, что сталиосновным заменителем полноценных денег.
2. Виды денег:
Бумажные деньги;
— разменные и сполнапокрытые металлическим фондом;
— разменные с частичным покрытием иливовсе без него;
— неразменные попредъявлению, но подлежащие изъятию и покрытые особыми обязательствами;
— неразменные илиразменные только в определенный срок и не имеющие особого покрытия;
2. Бумажные деньги с принудительнымкурсом;
-разменные сертификаты с полнымпокрытием металлическим фондом;
-разменные бумажные деньги с неполнымпокрытием или без него;
-неразменные процентные бумажные деньгис принудительным курсом;
-неразменныебезпроцентные бумажные деньги с принудительным курсом.
Кпоследней категории относятся рубли, доллары и т.д. Принудительный
курс устанавливается с целью искусственно удержатьизлишек бумажных денег в обращении и тем поддержать их ценность. Но эти мерыобыкновенно приводят к совершенно иным последствиям, прежде всего к тому, чтозолото и серебро исчезают из внутреннего обращения, становятся обыкновеннымтоваром и обмениваются на бумажные деньги с более или менее значительным лажем(приплатой). Но принудительный курс не в состоянии удержать ценность бумажныхденег на определенном уровне. Колебания курса хотя и находятся в связи сколичеством бумажных денег, находящихся в обращении, но испытывает влияниедругих причин. В стране с бумажно-денежным обращением большинство бумажныхденег находятся в связанном состоянии, т.е. на текущих счетах и в карманахграждан. В период застоя в экономике большая часть денег находится в свободномсостоянии, уменьшая курс данной денежной единицы. Также на курс влияют: спросна металлические деньги при межгосударственных расчетах, степень доверия кпрочности экономики страны. Влияние биржевых спекуляций является не основной,а косвенной причиной. На этом процесс формирования современных денег неостанавливается. Он приобретает новые формы в связи с развитием кредитныхотношений.
Кредитные деньги;
Исторически первым видом кредитныхденег являлся вексель как первое долговое обязательство, дающее правовладельцу право по истечении срока требовать от должника уплаты указаннойденежной суммы. Вексель также мог передаваться другому лицу, таким образом онпринимает некоторые черты денег, не выполняя роль всеобщего эквивалента.
К концу XIV века возниклабанкнота какразновидность кредитных денег. В условиях золотого монометаллизма банкнота естьничто иное, как вексель на банкира. Эмиссия (выпуск) вначале осуществляласьлюбым банком, но постепенно роль эмитента берет на себя государство.
В XVI-XVII веках появляются безналичныерасчеты. Появляется и новая форма кредитных денег — чек как письменныйприказ владельца счета банку выплатить или перевести владельцу чекаопределенную сумму денег.
Сегодня на практике товары идеальноприравниваются не к золоту, а к кредитно-бумажным деньгам, связь которых сзолотом разорвана, поскольку прекращен их свободный размен на драгоценныйметалл. Кредитно-бумажные деньги теперь выполняют роль золота, выступаявсеобщим эквивалентом. В то же время использование знаков стоимости в качестведенег придает им некоторые товарные черты: они покупаются и продаются,обмениваются на товар, но деньги лишены главного свойства товара — собственнойстоимости. Кредитно-бумажные деньги выполняют роль измерителя стоимости.
Золото, в свою очередь, осталосьобщепринятым материальным носителем стоимости.
Отрыв денег от золота — признание тогофакта, что деньги всегда есть какая-то особая вещь.
Соответственно степени развитияобщества носителем отношений между людьми на рынке товаров может быть золотоили бумажный документ, код на кредитной карточке.
Итак, с учетом всего вышеизложенногоможно дать следующее определение денег: это особый товар или инойобщепризнанный материальный носитель, выполняющий роль всеобщего эквивалента впроцессе обмена товаров на рынке.
Первобытные деньги;
Деньги возникли в период разложенияпервобытнообщинного строя, завершив процесс длительного развития форм стоимоститовара. Деньгами становится какой-либо наиболее важный предмет потребления. Умногих народов роль денег играл скот. Латинское название денег — pecunia — происходит от pecus — скот, как и русское слово товар от тюркского слова,означающего «скот». Гомер, говоря о некоторых видах оружия, оценивалих в быках. На территории современной Германии в I тыс. до н.э. имелись такназываемые «коровьи деньги». У северных народов денежной единицей служил олень. У других народностей деньгами являлись сахар, слоновая кость,меха, опиум, какао, и т.д. Особенно известны в качестве денег раковины каури(cowry) или Cyprala moneta (змеиная головка) — беловатая раковинка 2-3 смдлиной, добываемая в Индийском океане вывозимая в Индию, Цейлон, Африку. Вдревности она расходилась далеко: ее находили в скифских и русских погребальныхкурганах, в погребальных урнах северной Германии, в Англии, Швеции, вразвалинах Ниневии. У североамериканских индейцев из раковин вырезалициллиндрики, нанизываемые на нитку, и называлось это вампум (wampon). Пояса смногочисленными нитками с нанизанными на них разноцветными циллиндриками так,что получались изображения птиц, зверей, составляли сокровища. Другие народы (в основном северные) в качестве денег использовали ценные шкурки (СевернаяАмерика, Аляска, Сибирь), и долгое время на Руси ( шкурка белки составляла копейку,сто шкурок — рубль).
Не все народы додумались до денег,например, у первобытных народов Австралии был простой обмен.
В некоторых странах деньгами служилипродукты, получаемые от возделываемых культур. Так в Древней Мексике,Никарагуа, Гондурасе в качестве мелких денег употреблялись бобы какао. В некоторых областях Перу и Боливии ту же роль играл перец, в других областяхАмерики — листья табака, в Монголии — кирпичный чай. Знаменитый путешественникПржевальский платил за барана 12-15 кирпичей, за верблюда 120-150 кирпичей. ВАфрике у многих племен деньгами служила бутылка рома, а в Сибири до сих пор«денежной единицей» является бутылка водки. У многих народов единицей ценности и платежа был раб: тропическая Африка, Новая Гвинея, ДревняяРусь.
Многие народности в качестве денегиспользовали металлические бруски и пластины известного веса, порошка(золотого). Железные пластины были в употреблении в Спарте, у древних бритов, вСенегале (Африка). Медные т-образные пластинки шириной 4-5 см, оловянные,хлопчатобумажные полоски были деньгами в Древней Мексике.
Фараоны Египта брали подать с Сириисеребряными кольцами и железными кирпичами. Вообще кольца как деньги былираспространены и в Средней и Северной Европе еще в доисторическую эпоху. Да,женщины всегда оказывали огромное влияние на развитие общества.
Вавилоняне изобрели точные меры и весы,разделение на дюжины и шестидесятые, они использовали металлы как весовуюценность.
Финикийцы были древнейшими посредникамив деле обмена металлов. Различные металлы они добывали по всему миру.
«Рубленные» деньги были и наРуси.
Наконец, появляются монеты.
Античныеденьги;
Монеты впервые появились в Лидии иДревней Греции (о.Эгина) 8-7 в до н.э. Появляясь в развитых государствах,монеты быстро распространялись на соседние варварские племена, потом все далееи далее. В Древней Руси имели хождение римские и греческие золотые монеты.
Экономика средних веков(Европа);
Переход к феодализму был связан сподчинением крестьян крупным землевладельцам, превративших землю в своюмонопольную собственность. Феодализм ознаменовал собой прогресс в общественномразвитии. Эпоха феодализма характеризовалась расцветом мелкого товарногопроизводства в городах. В результате изменились аграрные отношения. Крестьяне вбольшинстве своем не являлись собственниками той земли, которую обрабатывали.Они платили ренту илиналог землевладельцу. Феодальная рентасуществовала в трех формах: отработочной (барщина), продуктовой (натуральныйоброк) и денежной.
С развитием товарно-денежных отношенийпреобладающее значение приобретает денежная рента, землевладельцы раздавализемлю крестьянам на держания, что способствовало росту производительностикрестьянского труда и расслоению крестьянства на умеющих и любящих работать иголытьбу.
В течении средневековья кореннымобразом изменились этнические общности и государственные образования. Вместопримитивных варварских государств и обособленных сеньорий появились крупныецентрализованные государства, несравненно развилась культура.
Чеканка в средние векав Европе;
Развитие промышленности к XV векупозволило увеличить добычу полезных ископаемых, в первую очередь, серебра изолота. Серебро в большом количестве добывала Германия (Саксония, позже г.Шнеберг), также много благородных металлов извлекали из недр Чехии (Табор,Зальцбург, Пржибрама, Куттенберг), Венгрии ( Кремнитц, Шемнитц), аТрансильвания еще при римлянах была местом добычи золота.
Частного владельца металла удерживалиот вложения в монету последнего большие потери металла от угара, оплатыиздержек чеканки и специальной монетной пошлины (сеньеража), а также нежеланиераскрывать размеры своего богатства.
Чеканка оставалась в руках богатыхземлевладельцев, а также монастырей. По тем временам это был весьма трудоемкийпроцесс. Вся работа — всего 12 операций - до XVI века выполнялась вручную.Важнейшие из них:
1. плавка металла и превращение его вслитки (кованины)
2. расплющивание металла (выделкалистов)
3. разрезывание листа начетырехугольные кусочки нужного веса
4. закругление этого кусочка ипревращение его в монетный круг
5. штамповка (производилась двумяштемпелями на каждой из сторон монеты
Во Франции со времен Филиппа IV помонетным заведениям стали рассылать свинцовые образцы монетных штемпелей.
В отношении пробы монеты следует отметитьразницу между Францией, где обычая выпуска низкопробной монеты был повсеместенуже в начале X века и Германией, где низкопробная серебряная монета появляетсяпозже и где прибавление лигатуры к серебру не стало всеобщим явлением.
В руках нарождающейся буржуазииоказалось довольно много золота и серебра, которые, как правило, хранились вслитках. Форма и вес слитков были различны. Удобство слитков было:
1. при перевозке
2. при осуществлении крупных сделок,когда монеты принимались на вес
3. возможность перечеканки на местнуюмонету
Разделение труда между слитками имонетами приобретает четкий характер.
Появление золотой чеканки означало, посуществу, новый этап в истории денежного обращения Европы. Это былодействительно началом эпохи господства монеты.
Тогда же делаются попытки датьприближенную к солиду укрупненную серебряную монету. Последняя возникла в видемонеты грошевого типа в Франции и Италии, затем распространяясь по всейЕвропе.
Развитие функций денег в средниевека в Европе;
Как мера стоимости
Развивалась,но достаточно медленно, по сравнению с капиталистическим периодом. Уровень ценвокруг стоимости колебался мало.
Каксредство обращения
Наталкивалась на феодальные препятствия, главное изкоторых заключалось в том, что основная часть сельской рабочей силы ипродукции, подлежащий отчуждению, отчуждалась бесплатно, в качестве натуральнойренты, десятины и т.д.
Как сокровища
Сокровище дробится,становится частным и продолжает играть очень важную роль в бытии денег.
Как средство платежа
Постепенное превращение натуральных повинностей вденежные принимает массовый характер, в Европе складывается система постоянных( фиксированных ) налогов.
Как средство оплаты военной игосударственной службы
В Англии с XI века появились оплачиваемые деньгаминаемники.
Как мировых денег
Не достигла зрелости, как и мировой рынок.
Кредитныеденьги в средние века;
После появлениябанков в X веке для упрощения расчетов появляются заменители денег. Роль менялвозрастает. Элементарная форма взаимного погашения платежей, а именно — ярмарочные зачеты (ярмарки Шампани) были давно известны. Стала появляться более высокая форма взаимного погашения платежей и вместе с ней появился вексель,возникший в Италии еще в XI веке, оттуда проникший во Францию, позже в Германиюи Англию.
Деньги в Древней Руси;
Хотя племена славяни англов, саксов, норманнов, варягов образовались приблизительно в одно и тоже время, после Великого Переселения Народов ( II век н.э.), по ряду причинобразование сильного госудаства на Руси началось с X века, но зарождение монетпроизошло много раньше.
Эволюцияденежной системы Руси;
На определенномэтапе экономического развития роль денег была за скотом. В древнейших списках«Русской Правды» встречаются упоминания о штрафах скотом.Существовала даже должность — «скотник», т.е. человек, взимающий подати.
В другое время рольденег выполнял мех куницы, также многократно упоминаемый в «РусскойПравде».
Встречающиеся в«Русской Правде» «куны», «резаны»,«векши,» «бели» означают, по видимому, уже металлическиеденьги, к которым перешли названия некоторых мехов. Судя по «РусскойПравде», гривна и «куна» служили основными металлическимиденежными единицами не только в торговле, но и в процессе взимания дани.
Другой древнерусскоймонетой былзлатник (золотник) — первая золотая монета на Руси, равная повесу византийскому солиду (4,2 г). Эта древнерусская монета со славянскойнадписью, портретом князя (Владимира Святославовича) и родовым гербомРюриковичей особой роли в торговле не играла, а скорее, служила символом силыгосударства. Чеканился, как и сребреник, в X-XI веках.
Сребреник(серебряник) первая серебрянаямонета Древней Руси. Для чеканки использовалось серебро арабских монет. Монетачеканилась в Киеве — Владимиром Святославовичем, в Новгороде — ЯрославомМудрым. Отдельную группу монет являют собой монеты тмутараканского князяОлега-Михайлы, чеканившиеся ок.1070 года. Еще до образования Киевскогогосударства, а затем и в период его существования, внешняя торговля и войнысодействовали получению металлических денег из стран Востока, Византии, позднееиз западных стран. По некоторым данным, славяне еще в IV-V веках имели золотыеденьги.
В денежном обращенииДревней Руси слитки играли более значительную роль, чем на Западе, гдеобращение слитков встречало противодействие со стороны феодалов, которыерасполагали правом чеканки монеты и рассматривали всякий слиток как материалдля чеканки. На Руси власти, наоборот, содействовали обращению слитков,которые называют гривнами. Как и в других странах, названия денежныхединиц вначале совпадали с весовыми. Гривна была и денежной, и весовойединицей. По мере роста общественного труда роль денег в большей степенипереходит к благородным металлам. Это стало возможным, когда ремесло как формадеятельности отделилась от земледелия.
Основой денежнойсистемы Древней Руси стала гривна, весовая единица, древняя славянскаяденежная, служащая для измерения золота и серебра. Золотые, серебряные,бронзовые гривны употреблявшиеся женщинами в качестве украшения в видеобруча, носимые на шее (на «загривке»- отсюда и название)впоследствии стали основной денежной единицей Руси. Вот яркий пример огромноговлияния женщин на жизнь общества, его развитие.
С вопросом о весе гривныобычно связывают и вопрос о ее происхождении. Если видеть в ней «русский фунт»,либо его половину, значит, гривна восходит к древнему месопотамскомуфунту, заимствованному Русью и сохранившимся у нас до введения метрическойсистемы. Но в кладах обнаруживают слитки разного веса. Некоторые исследователипришли к заключению, что вес гривны изменяется в зависимости от того, какаястрана имела наибольшие торговые связи с данной местностью. Смена влиянияВостока, Византии и Запада последовательно влияла на вес гривны (арабскаяунция, византийская литра, западная марка). Первой русской гривной принятосчитать киевскую шестиугольную гривну, вес которой колеблется от 34 до 39 золотников.Вначале разделения гривны не было, но затем в древней литературе появилисьназвания
«гривнасеребра» и«гривнакун». Первое упоминание о гривне кун встречается в Ипатьевскойлетописи в 1287 году. Вопрос о том, что являет собой гривна кун, в чемсостояло ее отличие от гривны серебра, является одним из спорныхвопросов истории денег на Руси.
Слово«кун» дает повод причислить гривну кун к меховым деньгам.
ИсторикВ.О.Ключевский видел в гривне кун серебряный слиток, но меньшего веса.
По мнениюА.И.Черепнина, под гривной кун следует понимать количество чужеземноймонеты, соответствующее гривне серебра.
Нам кажется, что гривнакун была все же монетой, поскольку она оставалась основной денежнойединицей в торговой столице Древней Руси — Господине Великом Новгороде — до XVвека. Потом здесь начали чеканить свою монету, а до тех пор очень много былоиностранной монеты — ганзы. Тоже, вероятно, было в Пскове, Смоленске,Полоцке и Витебске. Достаточно быстрое падение курса гривны объясняетсяинтенсивной порчей ее на Западе, кстати, заставившая новгородцев начатьчеканить свою монету. Стоимость выпускаемых денег, т.е. вес чистого серебра вних, был в пропорции в западно-европейскими монетами.
Чеканка монеты вКиевской Руси началась раньше, чем во многих европейских государствах. Имеютсянеопровержимые доказательства чеканки монеты в X-XI веках на Руси — серебреникиВладимира Мономаха (1078-1125), киевская гривна (весом 140-160г)и др.Монеты в Древней Руси были гораздо крупнее, чем в Западной Европе тех времен.Укрупненная монета весом до 3-х граммов выше чеканилась за сотни лет раньше,чем в Европе. Монета киевского периода, особенно золотая, технически лучшевыполнена, нежели западно-европейская средневековая монета. Причем, необходимоотметить, что чеканка золота началась даже раньше, чем во Франции (если небрать в расчет ранний, меровинговский период). Однако монета чеканилась вограниченном количестве и доля гривен и иноземной монеты в обращении былабольше. Собственная массовая монета на Руси появилась позже. А иноземные монетырусские называли по-своему: "ногата", «резана»,«шеляг», «веверица» и т.д.
Период с XII по XIVвек вошел в историю России как «безмонетный». На северо-востоке Русипоявляются татарские монеты.
С XIII века, послепопадания русских земель под монгольское иго, развитие монет пошло двумяпутями. С XIV века в юго-западных землях появляются: пражский грош, денарий,квартник, полугрош, шеляг и другие западные монеты. Тогда же на северо-востокеРуси началась чеканка русских монет.
Деньга или денга появилась как монета в конце XIV века в Москве,затем и в других русских княжествах. Из гривны серебра (204г) чеканили 200 денег, составляющих московский счетныйрубль . Кроме денги чеканилисьполуденьги (полушки), в Новгороде и Пскове — четвертица, т.е. 1/4деньги.
Унификацию русскиймонеты осуществила Елена Глинская, регенша при малолетнем Иване IV в 1534 году.С той поры чеканилась одна общегосударственная серебряная монета, вдвое тяжелееденьги — новгородка, которая впоследствии получившая название копейкапо изображению всадника с копьем на ней; денга московская илимосковка, или просто деньга, которую также называли "сабельной"или "мечевой" по изображенному на ней всаднику с саблей; полушка(полуденьга), равнявшаяся половине деньги и четверти новгородки. Изгривны серебра чеканились 300 новгородок весом 0,68г, или 600 денег ,весом 0,34 г. Таким образом, с 1534 года 100 новгородок равнялись 1 рублю.История рубля также интересна. Название это получила новгородскаягривна (длинная серебряная палочка весом 204 г).
Развитие функций денег всредние века на Руси;
Как мера стоимости
Развивалась,но достаточно медленно, по сравнению с капиталистическим периодом. Уровень ценвокруг стоимости колебался мало.
Каксредство обращения
Превращались в торговый капитал, приносящий прибыль
Как сокровища
Сокровище дробится, становится частным и продолжаетиграть очень важную роль в бытии денег.
Как средство платежа
Постепенное превращение натуральных повинностей вденежные принимает массовый характер, на Руси складывается система постоянных (фиксированных ) податей.
Как мировых денег
Широко использовались в Киевской Руси, превращаясьв торговый капитал, приносящий прибыль.
Чеканкав Древней и Киевской Руси;
Древнерусские монеты(X-XI вв)
В первых выпусках златникии сребреники в основном повторяли тип византийских монет (на одной стороне- изображение князя, на другой — Христа), затем лик Христа заменили на родовойгерб Рюриковичей. На тмутараканских монетах на одной стороне было изображениеархангела Михаила, а на другой надпись «Господи, помози Михаилу».
Чеканка сребрениковбыла особенной. Их не вырезали из пластины, как в Византии, а отливали. Как и златников,сребреников выпущено было очень мало.
Есть мнение, чточеканка еще ранее началась в Нижегородском княжестве. Некоторые ученые,например Ильин А.А., считают, что первенство за рязанским княжеством. Онипризнают собственной рязанской монетой татарские монеты с подчеканкойславянских букв. Чеканка монет с восточными надписями, возможно, преследовалацель платить этой монетой дань и использовать ее для торговли с Востоком.
Безмонетный период
Это XII-XIV века,когда Русь попала под монгольское иго и вследствие упадка экономики ипроизводства собственная монета не чеканилась.
Возрождение чеканкиXIV-XV
В юго-западныхземлях появляются: пражский грош, денарий, квартник, полугрош, шеляг и другиезападные монеты. Тогда же на северо-востоке Руси началась чеканка русских монетиз серебра и меди. Иван III — мудрый и великий государь — установил единуюмонету для всего государства с надписями на монетах «Оспадарь всеяРуси». Большое ухудшение монеты в Московском княжестве произошло приВасилии Темном и позднее, в XV-XVI веках, с появлением многочисленныхобрезанных и поддельных монет. Возникла необходимость в реформировании иунификации денежной системы. После реформы Елены Глинской в 1534 году иприсоединения Новгородского княжества к Московской Руси закрепиласьобщегосударственная денежная система, основу которой заложили Иван III иВасилий III. Был учрежден монетный двор, монетная стопа была значительноснижена. Вместо 260 новгородок было положено чеканить 300. Однакоухудшение монеты наблюдалось и в последствии, в XVII веке. В 1620 году вводитсяновый чекан, на четверть более легкой монеты. Рубль новой чеканки становитсяравен 10 английским шиллингам вместо 14.
В середине XVII векафинансовое состояние России под влиянием многочисленных войн было оченьтяжелым. Важнейшим источником получения прибыли была внешняя торговля.Вырученные в ходе ее иоахимталеры (ефимки) перечеканили в русскуюмонету, содержащую меньше серебра. В условиях войны с Польшой правительствовыпускает медные деньги с принудительным курсом, которые очень быстро вытеснилииз обращения серебро. Но медные деньги легко подделывались, и, обесценившись,они вызвали Медный бунт 1662 года, после которого медные деньги были выкупленыпо цене «за рубль медных денег две серебряные деньги» .
Бумажныеденьги в средние века;
Бумажные денежныезнаки являются не полноценными деньгами, а только их знаками. Впервые они быливыпущены в VII веке в Китае купюрами больших достоинств для замены неудобныхполноценных медных денег. И пока купюры можно было свободно обменять наполноценные деньги, они успешно обращались. Позже, в XIII веке бумажные деньгибыли выпущены в Персии, а в XIV веке — в Японии.
В XII-XV вв купцы для удобстваторговли создают банки для замены через них наличных платежей безналичными,более удобными и безопасными. Но широкие возможности для развития бумажныхденег создает только капитализм с его развитой кредитной системой.
Деньги в эпохукапитализма
(конец XVII — современность):
Данный период прежде всегохарактеризуется развитием кредитно-бумажных денег и вытеснение имиметаллических монет. Для правильного восприятия изложенного ниже материаланеобходимо дать определения и разъяснения некоторым экономическим терминам ипонятиям, таким как "бумажные деньги" и "кредитныеденьги".
Бумажные деньги;
Бумажные денежные знаки бывают двухвидов: государственные, выпускаемые казначейством (казначейские билеты) ибанками (банковские билеты или банкноты — bank notes). Казначейские билетыпринято называть просто бумажными деньгами в отличие от банкнот, которые посвоей природе являются кредитными деньгами. Исторически бумажные деньгивозникли раньше кредитных. Банкноты появляются с развитием кредитных отношений.
Происхождение и сущностьбумажных денег;
Бумажные деньги — это знаки полноценныхденег. Деньги как средства обращения выполняют мимолетную роль приобмене товаров. Поэтому золото функционирует здесь только как кажущеесязолото, а так как деньги не являются всеобщим воплощением богатства, то дляпродавца не имеет значения, обладают ли деньги той стоимостью, которая на нихнаписана. Ему важно, чтобы эти деньги пользовались общественным признанием.Этим и тем, что бумажные деньги более удобны в обращении, объясняется фактперехода от металлических денег к бумажным. Возможность такого переходазаложена в функции денег как средства обращения. Использование этой возможностидля практического осуществления выпуска бумажных денег в обращение предполагаетналичие двух условий: относительно развитых товарно-денежных отношений иналичие доверия к бумажным деньгам. В докапиталистические времена бумажныеденьги существовали только до тех пор, пока происходил их свободный обмен наполноценные. С возникновением капитализма в лице буржуазного правительства,наконец, появился тот, кому люди могли верить.
Такимобразом, бумажные деньги — это неразменные на полноценные деньги денежныезнаки, выпускаемые для покрытия дефицита государственного бюджета.
Закон обращения бумажныхденег и причины их обесценения.
Выпуск бумажных денег должен бытьограничен количеством полноценных денег, необходимых для обращения в данныйпериод, другими словами, количеством золотых денег, которые они замещают вобращении. Эмиссия (выпуск) бумажных денег определяется не потребностьютоварного обращения, а дефицитностью госбюджета. Но сколько бы бумажных денегне выпустило государство, они буду представлять только то количество полноценныхденег, которые они замещают в обращении. В этом заключается сущность инфляции,то есть уменьшения покупательной способности бумажных денег. Но обесцениваниеденег может происходить и по другим причинам: упадок доверия к правительству,пассивное сальдо платежного баланса.
Кредитные деньги:
Кредитные деньги возникают из функцииденег как средства платежа, развитие которого происходит на основекапиталистического кредита. Существует три вида кредитных орудий обращения:вексель, банкнота и чек. Причем самым старым является вексель — он появился ужев XII веке как средство расчетов между купцами, а два последние были созданыбанками в качестве кредитных орудий.
Вексель;
Вексель — это письменное абстрактноеи бесспорное обязательство заемщика об уплате определенной суммыкредитору по истечении указанного в нем срока. Поясним некоторые слова изопределения.
Абстрактность — в векселе не указывают причину возникновениядолга.
Бесспорность — лицо, выдавшее вексель, не имеет права отказать вплатеже.
Векселя бывают простые и переводные.
Простой в. — письменное обязательство, выданное должникомкредитору об уплате по истечении срока.
Переводной в. - письменное обязательство, выданное должникомкредитору об уплате по истечении срока кредитору или тому, кому он скажет.
Кредитор может использовать вексельследующим образом:
1. получитьденьги по истечении срока платежа;
2. учестьвексель в банке получив при этом его сумму за вычетом учетного процента;
3. использоватькак средство платежа при покупке товаров (если поставщик согласен принятьвексель в качестве платежа.
Итак, благодаря своей абстрактности ибесспорности, вексель приобретает третье свойство — обращаемость.
Вексель — краткосрочное обязательство,обычно сроком до 3-х месяцев.
Замещение металлических денег вобращении векселями происходит двумя путями :
1. До наступления срока платежа векселямогут обращаться как платежное и покупательные средства.
2. Часть векселей взаимно погашается,исключая, таким образом, необходимость в деньгах.
Банкнота;
Банкнота — это вексель эмиссионного банка. Банкнота отличаетсяот векселя, поскольку не выпускаются только для какой-то конкретной сделки. Вотличие от векселя, банкнота является бессрочным обязательством банка,подлежавшая раньше обмену на золото по предъявлению(«Объявителю сейгосударственной ассигнации платитъ Ассигнацонный Банкъ… ходячеюмонетою»).
При учете векселей банк выпускал вобращение банкноты, один вид кредитных денег заменялся другим. При оплатевекселей банкноты возвращались обратно в банк.
Центральный банк тесносвязан с правительством, которое пользуется его кредитами под своикраткосрочные обязательства. Поскольку расходы правительства носит непроизводительный характер, то такое заимствование вызовет избыточную эмиссию.Чтобы воспрепятствовать этому, необходим свободный размен банкнот на золото,тогда количество банкнот будет определяться потребностями товарного обращения.
Неразменные на золотобанкноты;
С прекращением размена банкнот назолото механизм банковской эмиссии претерпевает значительные изменения, вместес этим меняется и природа банкнот. Наряду с коммерческими векселями в качествезаконного обеспечения банкнот используются облигации госзаймов и казначейскиевекселя. Реальное вексельное обеспечение уступило место фиктивному. Неразменныена золото банкноты полностью подчиняются закону обращения бумажных денег, и дляних характерно инфляционное обесценение .
Чек;
Чек есть письменный приказ владельцатекущего счета в банке о выплате указанной суммы определенному лицу, или комулицо прикажет, или предъявителю чека.
Используется как на внутреннем, так ина внешнем рынке. В отличие от векселя, он является бессрочным обязательством.
Для того, чтобы чек имел силу законногодолгового обязательства, он должен иметь:
1. указание натого, кто имеет право получить эти деньги;
2. сумму платежацифрами и прописью;
3. название иместонахождение банка;
4. подписьчекодателя.
Чеки подразделяются на:
именные:
— с правомпередачи третьему лицу (ордерные),
— без правапередачи третьему лицу ;
предъявительские
Инфляция.
Неизбежной спутницейбумажных денег является инфляция. Она возникаем из-за невозможности стихийногоприсобления бумажных денег к потребностям товарооборота и использованияправительствами эмиссии для покрытия дефицита госбюджета.
3.Денежное обращение и его регулирование в современных условиях
Денежныеагрегаты
Разделивденьги на наличные и кредитные, мы сделали только первый шаг в изучении составаденежной массы, определении её элементов. Следующий шаг связан с установлениемструктуры кредитных денег, т.е. необходимо определить и сгруппироватьприменяемые кредитные платёжные средства. Следует сразу же подчеркнуть – делоэто весьма непростое. В Украине вопрос агрегирования денежной массы проработанещё недостаточно и на теоретическом, и на практическом уровне. Но даже в техстранах, где эта работа осуществляется давно и подвижек больше, не устраненыразногласия по поводу того, что включать в состав денежной массы, а что нет.Контролировать эффективно денежную массу можно тогда, когда точно определён самобъект регулирования.
Анализируяпрактику, сложившуюся в развитых странах мира, можно установить, что принятовыделять следующие денежные агрегаты: М0, М1, М2, М3. Наполнение этихагрегатов, с учётом принятых в Украине форм платежных обязательств, может иметьследующий вид:
Таблица 1. Денежные агрегаты
№ п/п Обозначение агрегата Состав агрегата1
2
3
4
М0
М1
М2
М3
Наличные деньги в обращении
М0+расчёты и текущие счета
М1+срочныедепозиты, сберегательные вклады
М2+депозитные сертификаты и некоторые другие обязательства
Формирование денежных агрегатов,указанных в табл. 1, осуществляется по степени ликвидности платежных средств.Степень ликвидности платёжных средств определяется тем, как быстро и с какимииздержками эти средства могут быть обменены на товары и услуги. Наличные деньги– самое ликвидное средство. Расчётные и текущие счета могут характеризоватьсякак высоколиквидные платёжные средства, так как банки обязаны по первомутребованию клиентов, например, предприятий осуществлять платежи другим лицам заприобретённые товары и услуги. Меньшей степенью ликвидности, по сравнению сналичными деньгами, расчётными и текущими счетами обладают срочные депозиты и сберегательныевклады (с учётом их характеристик, принятых в мировой практике). Срочныедепозиты – это вклады, которые размещаются на определённый срок. Досрочноевостребование владельцами размещённых средств обычно связано с определённымииздержками, выражающимися в некоторых денежных потерях и потерях времени.Депозитные сертификаты представляют собой свидетельства банка о депонированииих владельцами определённых денежных средств в учреждении банка. В этихсертификатах обычно дифференцируется вознаграждение клиента: величина процентаустанавливается в зависимости от величины срока, в течении которого сертификатне возвращается в банк для погашения, т.е. обмена на наличные деньги.Депозитный сертификат может быть использован как объект залога при получении кредита.Анализируя свойства депозитных сертификатов, многие экономисты приходят кмнению о том, что он обладает меньшей ликвидностью по сравнению свышеуказанными видами долговых обязательств. В М3 могут включатьсягосударственные облигации.
В системе показателей денежного обращения используется значение уровня
монетаризацииэкономики как отношение денежной массы к ВВП. Этот показатель характеризуетстепень наполнения экономики деньгами.
Сущность и происхождение банковБанки выступают основными институтамикредитно-денежной системы. Именно они организуют обращение значительнойкредитных денег, занимающих, как нам известно, доминирующее положение в общемобъёме денежной массы. Более того, банки располагают возможностями создаватьтакие деньги и, тем самым, увеличивать их предложение.
Коммерческий банк представляет собойфинансовый институт, который принимает вклады и выдаёт коммерческие ссуды.Иными словами, банк – это предприятие, которое покупает и продаёт деньги.
Банк выступает в роли посредника, этоодин из институтов рыночной инфраструктуры, — между держателями временносвободных денежных средств и теми, кто в них нуждается.
Резервы коммерческого банкаРезервы коммерческихбанков – это активы банков, которые могут быть использованы для немедленногоудовлетворения требований вкладчиков.
Норма резервов – это отношение суммырезервов к сумме вкладов, принятых банком.
Применение в банковском деле системычастичных резервов означает, что коммерческие банки в каждый данный моментвремени располагают только частью денежных средств, необходимых для покрытиявсех выданных ими обязательств. Банки удерживают (резервируют) только частьполученных от вкладчиков денег, а остальные деньги отдают в кредит. Рольрезервов-активов выполняют: наличные деньги, которыми располагает банк;средства, резервируемые в обязательном порядке на корреспондентских счетах вНациональном банке Украины; кредиты, выданные предприятиям, домашнимхозяйствам, другим банкам; ценные бумаги (акции, облигации); имущество банка идр.
Немаловажное значение имеет ликвидностьактивов банка.
Степень ликвидности активовопределяется тем, насколько быстро и с какими издержками эти активы могут бытьпроданы.
/> /> /> /> /> /> /> /> />Возможность создания денег
/> /> /> />Банковская система частичных резервов
/> /> /> />Возможность наплыва требований. Дестабилизация денежной системы
/> <td/> /> /> />Рис. 2. Явления, присущиебанковской системе с частичными резервами.
Так, например, наличные деньги имеют абсолютную ликвидность. Высокойликвидностью могут обладать акции ведущих предприятий. В то же время, акциипредприятий, снижающих эффективность, доходность своей деятельности, какправило, обладают низкой ликвидностью.
Применение банками порядка частичного резервирования придаёт банковскойсистеме ряд важных свойств (рис. 2): во-первых, у банков появляется возможностьувеличивать предложение денег и, во-вторых, возникает потенциальная угрозастабильности денежной системы в случае одновременного массового предъявлениятребований клиентов к банкам по возврату денег.
Уровни банковской системы.Современнаябанковская система имеет двухуровневое построение. Её основание – нижний ярус –составляют коммерческие банки, а вершину – верхний уровень – центральный банк.
В Украинедвухуровневая банковская система стала формироваться в начале 90-х годов. Доэтого в стране функционировала небольшая группа крупных государственныхспециализированных банков. Реформирование централизованно-плановой экономикипотребовало открытия возможностей свободного предпринимательства в кредитнойсфере, изменения роли и функций государства в этой области. В Украинезарегистрировано около 200 коммерческих банков.
Особую рольв банковской системе любой страны занимает центральный банк. В Украинецентральным является Национальный банк Украины. Это государственная структура,выполняющая очень важные функции по регулированию национальной экономики.
Привлечение денег.
Исходнымпунктом деятельности коммерческого банка является формирование денежной суммы,которую можно использовать для выдачи кредитов. Для этого банк должен привлечьвременно свободные денежные средства, Имеющиеся в распоряжении различныхэкономических субъектов. Поставщиками денег могут быть домашние хозяйства, предприятия,в том числе другие банки. Меры, принимаемые банком по привлечению временносвободных денежных средств, обычно называют депозитной политикой банка.
Вклады могутбыть помещены в банк на различных условиях, выполнять различные функции. Всвязи с этим выделяют следующие виды вкладов:
1) бессрочные(до востребования) – в этом случае стороны не обусловливают срок, накоторый помещаются в банк деньги. Роль таких
вкладов выполняютостатки денежных средств на расчётных счетах предприятий, текущие депозиты идр. По таким вкладам выплачиваются проценты или не выплачиваются вообще, таккак здесь для банка возникают трудности в планировании применения этих средств,поскольку клиент имеет право востребовать их немедленно;
2) срочные– это вклады, с огромным сроком их размещения в банке. Сам срок можетустанавливаться от одного месяца до года и более. За эти условия банк платитболее высокие проценты, такие вклады для него предпочтительней, так как даютвозможность лучше применить эти денежные ресурсы.
Существуютещё и другие виды вкладов: целевые, личные пенсионные счета и т.д.
Предприятияоткрывают расчётные счета в коммерческих банках и с их помощью осуществляютрасчёты по сделкам. Предприятие при выборе банка серьёзное внимание уделяетвопросу способности банка быстро и надёжно осуществлять расчётные операции.Скорость прохождения платежей является важным показателем эффективностиорганизации банковского дела. Хозяйственные результаты деятельности предприятиянередко оказываются в значительной зависимости от скорости осуществленияплатежей. Домашние хозяйства также могут иметь вклады в банках, дающиенекоторые возможности проведения платежей. Это может быть, например, счёт, накоторый перечисляется работодателем заработная плата. В последнее время рядбанков в Украине начинает практиковать выдачу пластиковых карточек, которыемогут служить средством расчёта при покупке некоторых товаров и услуг.
Выдача кредитов
Депозитнаядеятельность коммерческого банка формирует условия его функционирования.Образование кредитных ресурсов банка – её результат. Размещение привлеченныхденежных средств составляет вторую сторону деятельности банка. Процентнаяполитика – это меры, принимаемые банком по размещению заёмных денежныхсредств и получению соответствующих доходов. Размещение этих средствосуществляется в форме выдачи кредитов.
Кредит –предоставление денежных средств во временное пользование и за определённуюплату.
Кредитор –это тот, кто выдаёт ссуду, заёмщик – это получатель ссуды.
Признакамикредита являются:
- возвратность;
- определённые сроки пользования;
- платность;
- материальное обеспечение или другое гарантийное покрытие.
Очевидно, чтокредит перестаёт быть кредитом, если его не нужно возвращать. До сих пор вотечественной практике не всегда, и прежде всего в деятельности государства,проявляется необходимая строгость в отношениях, которые именуются каккредитные. Массовые списания кредитных задолженностей не такое уж редкоеявление для экономической истории нашей страны.
По срокампользования кредиты обычно разделяются на кратко-, средне-, долгосрочные. Срокиопределяются целями использования кредитных средств. Так, если кредит берётсяна реконструкцию предприятия, то возврат его может состояться только поистечении более-менее продолжительного периода. Если же деньги занимаются длявыплаты заработной платы или приобретения сырья, то здесь стороныдоговариваются о коротких сроках пользования ссудой. В Украине в последние годыявно преобладают краткосрочные кредиты, что связано с многими обстоятельствами:инфляцией, спадом производства, неплатежами и др. Отсутствие или низкийудельные вес средне- и долгосрочных кредитов означает, что практически неработает такой важный источник инвестиций для экономического развития, каккредитные средства. Такие обстоятельства существенно ухудшают перспективынациональной экономики.
В условияхкредитного договора обычно содержится указание на то, что будет служитьпокрытием кредита в случае его невозврата. Материальным обеспечением кредитамогут быть капитал, ценные бумаги, земля, недвижимость и другое имуществоссудополучателя.
Деньги имеютсвою цену. Процент – это цена, которую должен уплатить заёмщик запользование кредитом. Величина процента определяется в денежных единицах. Процентнаяставка – это цена ссуды в процентах от её величины. В денежных сделкахобычно используется понятие процентной ставки.
Величинапроцентной ставки на рынке денег зависит от соотношения спроса и предложенияденег. Сами же спрос и предложение определяются, в свою очередь, рядомфакторов. Среди них можно назвать, в частности, текущий темп инфляции,ожидаемые изменения в темпе инфляции, стадию экономического цикла, политикуцентрального банка и др. Процентная ставка определяет величины спроса ипредложения. При меньшей цене денег согласно закону спроса происходит роствеличины спроса, т.е. заёмщики готовы пользоваться кредитами больше, приувеличении цены денег – наоборот, меньше. Рост процентной ставки ведёт кповышению величины предложения кредитов, её снижение – к уменьшению.
Как кредитвлияет на экономические процессы?:
Во-первых,кредит расширяет инвестиционные ресурсы предприятий. В качестве последних,выступают также амортизационный фонд, нераспределённая прибыль, средстваполученные от продажи собственных акций, и др. Кредит занимает одно из ведущихмест в структуре инвестиционных источников.
Во-вторых,кредитное дело способствует концентрации инвестиционных
ресурсов. Банки и другиефинансово-кредитные учреждения можно сравнить с озёрами, собирающими горныестоки с определённой территории. Реки и ручейки денег, резервируемые банками,обеспечивают, как правило, достаточно большие денежные средства, которые могутбыть использованы крупными инвесторами для реализации широких экономическихпроектов.
В-третьих,кредитные отношения способствуют эффективному распределению и использованиюденежных ресурсов. Согласитесь, одно дело получить деньги у родителей, другое –взять в долг у друзей или знакомых? В первом случае нередко деньги возвращатьне нужно, во втором – это следует сделать обязательно. А это означает, что,взяв деньги в кредит, применив их, нужно побеспокоиться относительно того, каких заработать, чтобы по истечении срока вернуть кредитору. Банки не выдаюткредиты всем клиентам подряд. Они предоставляют их только тем субъектам, в чьюнадёжность они верят. А надёжность степень доверия определяются главным образомрезультатами хозяйственной деятельности. Чем эффективнее предприятие, тембольше доверия к нему со стороны кредиторов. Это означает, что банк проводитотбор, своего рода конкурс за право получить деньги. И достаётся это право,если соблюдаются перечисленные условия, тем, кто способен их наиболееэффективно использовать. А взяв деньги в долг, заёмщик будет активнодействовать, чтобы получить доход, возвратить их, уплатить процент.
В-четвёртых,кредит ускоряет кругооборот фондов предприятий, способствует расширениюобменных операций. Фонды предприятий – их материально-вещественные и денежныересурсы – находятся в разных формах: производительной (капитал, материальныезапасы), товарной (готовая продукция), денежной (деньги на счетах).Хозяйственная деятельность предприятий связана со сменой этих форм – сырьёпереходит в готовый продукт, его реализация приносит деньги, деньгииспользуются для закупки ресурсов и т.д. Если, например, образуется разрыв междупоступлениями денег от реализации готовой продукции и необходимостью оплачиватьсырьё, то предприятие в принципе может и остановиться. В этом и других случаяхпроблему помогает решить кредит, который способствует ускорению кругооборота, атем самым, и более эффективной работе предприятия – за определённый срок ономожет выпустить и реализовать больше продукции, получить большую прибыль. Вприведённом примере можно увидеть и роль кредита в расширении или ускорениитоварообмена.
Всёизложенное выше даёт нам достаточно убедительные основания для следующеговывода: кредит является неотъемлемым элементом современной экономики, егоиспользование повышает уровень эффективности экономического сотрудничествалюдей.
Как банки создают деньги
Как ужеотмечалось, современная банковская система строится на принципе частичныхрезервов. Одним из следствий такого устройства банковского дела являетсяналичие у банков возможности расширять предложение денег или создавать новыеденьги. Рассмотрим теперь, как банкам удаётся это делать.
Например,Национальный банк Украины продаёт одному из коммерческих банков кредитныересурсы на сумму 1000 ДЕ. Коммерческий банк выдал эти деньги как кредитметаллургическому предприятию, которое использовало его для оплаты каменногоугля. Угольное предприятие, естественно, имеет свой расчётный счёт в одном изкоммерческих банков. Значит, деньги поступят именно на этот счёт, его величинавозрастёт на 1000 ДЕ. Эти деньги пополнят кредитные ресурсы данногокоммерческого банка. за минусом нормы обязательного резерва, составляющей,например, 20%, новый кредитный ресурс будет равняться 800 ДЕ. Банк егоиспользует, выдавая ссуду другому предприятию – например, строительнойорганизации для закупки цемента. После приобретения цемента на счёте цементногозавода, в уже третьем коммерческом банке, появятся дополнительно 800 ДЕ. Этисредства пополнят кредитные ресурсы данного банка: он может дополнительноиспользовать для кредитования 640 ДЕ.
Процессумножения кредитных денег будет продолжаться и дальше. Если бы не существовалоограничений – нормы обязательного резерва, устанавливаемой Национальным банкомУкраины, он был бы бесконечным. В результате выдачи Национальным банком Украины(в качестве исходного пункта может быть взята операция, осуществлённая другимбанком) кредита в размере 1000 ДЕ в денежное обращение было добавлено 800 ДЕ и640 ДЕ. Общую сумму дополнительных кредитных денег можно рассчитать, знаявеличину мультипликатора. Денежный мультипликатор (коэффициентумножения) определяется в результате деления 100 на новую норму резерва.Следовательно, если норма резерва равна 20%, то денежный мультипликатор будетравен 5. Это означает, что первоначальный кредит в 1000 ДЕ в нашем примере могбы увеличить предложение денег на 5000 ДЕ (1000*5). Чем выше нормаобязательного резерва, тем меньшей способностью обладает банковская система вмультиплицировании кредитных денег, и наоборот. Очевидно, что заёмщики должнывернуть кредиты, и тогда предложение кредитных денег сократится до прежнегообъёма.
Центральный банк (Кредитная система)
В составкредитной системы входят банковские и небанковские финансово-кредитныеинституты (рис.3). Банковская структура представлена центральным банком икоммерческими банками. В состав небанковских финансово-кредитных институтов входят:а) страховые компании; б) финансовые фонды; в) кредитные союзы; г) ломбарды инекоторые другие. Выдача ссуд не является их основной функцией, но ониоказываются в том числе и услуги как кредиторы.
/>
Рис.3. Структура кредитной системы
Национальныйбанк Украины не занимается прямым кредитованием предприятий и домашниххозяйств. В кредитной системе, в экономике в целом у него иные функции. Это«банк банков», основное звено в кредитно-денежном регулированииэкономики.
Функции центрального банка
В Украине, ив большинстве стран, центральный банк принадлежит государству. Основные функциицентрального банка:
1. Кредитно-денежное регулирование. Управляя предложением денег внациональной экономики, центральный банк имеет возможность влиять на степеньделовой активности предприятий, занятость и инфляцию. Центральный банк являетсяединственным центром наличных денег. Что касается предложения кредитных денег,то его расширение может быть связано не только с деятельностью центральногобанка, но, как нам уже известно, и с работой коммерческих банков, способныхсоздавать кредитные деньги. Центральный банк имеет возможность толькоограничить или расширить эту способность коммерческих банков.
2. Контроль за деятельностью коммерческих кредитных учреждений. Системачастичных резервов, применяется в банковском деле, создаёт потенциальнуюопасность наплыва требований и появления банковской паники, что мы отмечалиранее. «Эффект падающего домино», когда крах одной финансовойструктуры влечёт за собой серию последующих падений (банкротств), может иметьразрушительные последствия для экономики. Поэтому банковское дело нуждается вдостаточно строгих «правилах игры», разработкой которых и должензаниматься центральный банк. Эта его деятельность должна обеспечить надёжность,оперативность, безопасность осуществления денежно-кредитных расчётов.
3. Кредитно-расчетное обслуживание правительства. Национальный банкУкраины функционирует в качестве банка, обслуживающего финансовые операцииправительства страны.
4. Формирование и хранение официальных золото-валютных резервов страны. Такиерезервы стремится иметь любое государство. Они, в частности, необходимы длярегулирования валютных курсов, обеспечения определённых внешнеэкономическихопераций и т.д.
Инструменты кредитно-денежного регулирования
Центральныйбанк располагает рядом инструментов, которые он использует длямакроэкономической стабильности экономики. Их действие, вся кредитно-денежнаяили монетарная политика в целом основываются на регулировании объёма денежноймассы.
1.Изменениеучётной ставки.На рис.3 показано, что центральный банк можеткредитовать коммерческие банки. Эти ссуды, как и любые другие, выдаются заплату. Учётная ставка – это процентная ставка по ссудам, предоставленнымцентральным банком коммерческим банкам. Изменяя учётную ставку, центральныйбанк оказывает определённое влияние на процессы, происходящие в экономике.Например, пусть Национальный банк Украины принял решение повысить учётнуюставку с 10 до 15%. На денежном рынке, как и на любом другом, действует законспроса: количество покупаемого товара уменьшается при повышении цены заединицу и увеличивается – при её снижении. Учётная ставка – это ценакредитных денег, продаваемых Национальным банком Украины. Её повышение будетстимулировать сокращение займов, в результате чего произойдёт ограничениеденежного предложения. Последнее должно выступить сдерживающим фактороминфляции. И наоборот, снижение учётной ставки делает кредитные деньгицентрального банка более доступными для коммерческих банков, что в конечномсчёте приводит к увеличению денежного предложения, которое, в свою очередь,может стать стимулом повышения деловой активности, роста производства, созданияновых рабочих мест.
2.Изменениерезервной нормы. Мы уже отмечали, что коммерческие банки в обязательномпорядке должны резервировать какую-то часть средств от принятых вкладов. Этиплатёжные средства не могут быть использованы коммерческими банками длякредитования. Резервная норма – это обязательный резерв платёжных средств,который должны иметь коммерческие банки по отношению к сумме принятых вкладов.
Резервнаянорма для коммерческих банков Украины устанавливается Национальным банком. Онаможет быть дифференцированной по видам вкладов. В результате применениярезервной нормы происходит ограничение кредитных возможностей коммерческихбанков: фактические кредитные ресурсы становятся меньше потенциальных (рис.4).
Резервная
норма
Фактические кредитные
ресурсы
/>
Потенциальные кредитныересурсы(принятые вклады)
Рис.4. Потенциальные ифактические кредитные ресурсы коммерческого банка
Изменяя величину резервной нормы, центральный банк влияет на объёмыденежного предложения. Повышение резервной нормы будет означать ограничениеденежного предложения, уменьшение способности коммерческих банков создаватьденьги путём кредитования, а снижение – расширение денежного предложения,увеличение указанной способности.
3.Проведение операций на открытом рынке. Государство в экономикевыступает также в роли продавца и покупателя ценных бумаг. Операциями наоткрытом рынке называются операции государства по покупке и продаже своихценных бумаг, осуществляемые с домашними хозяйствами и предприятиями. Основнымпредметом купли-продажи в этих операциях выступают государственные облигации.Когда государство покупает ценные бумаги у коммерческих банков, предприятий инаселения, оно осуществляет денежные выплаты и, тем самым, увеличивает денежноепредложение. У коммерческих банков, в частности, увеличиваются кредитныересурсы и возрастает потенциал кредитования. Если же государство осуществляетпродажу ценных бумаг, то это приводит к уменьшению денежного предложения, таккак у коммерческих банков снижается потенциал кредитования. В Украине этотинструмент стал в 90-е годы реальным элементом кредитно-денежной и финансовойполитики.
Библиографические ссылки:
1. БрегельЭ.Я. «Денежное обращение и кредит капиталистических стран» 3-е изд.М. Финансы 1973 г.
2. «Бумажные денежные знаки России и СССР» М. «Финансы и статистика», 1991 г.
3. Гумилев Л.Н. «ДревняяРусь и Великая Степь» М. Мысль, 1992
4. Э.Д. Долан «Деньги,банковское дело и К.Д. Кэмпбел кредитно- денежная политика» пер. сР.Д.Кэмпбелл англ. М-Л 1991 г.
5. ДьяченкоВ.П. «Денежное обращение и кредитная система СССР за 20 лет» М.Госфиниздат, 1939 г.
6. ЗлобинИ.Д. и др. «Деньги, кредит и финансы в социалистическомобществе» Финансы 1975 г.
7. КрасавинаЛ.Н. и др. «Денежное обращение и кредит при капитализме» 3-е изд. М.Финансы и статистика 1989 г.
8. МатюхинГ.Г. «Мировые финансовые центры» М. Международные отношения 1979 г.
9. МихайлевскийФ.И. «История денег и кредита» хрестоматия Издание коммунистическогоуниверситета им Я.Свердлова М.1925г.
10. Михалевский Ф.И. «Очеркиистории денег и денежного обращения»
Госфиниздат 1948 г.
11. Нечаев Г.М.«Монеты России (от Древней Руси до 1917 г.)» Омское кн. изд-во,1994г.
12. Падалкина Л.С.«Современная денежно-кредитная система капитализма» М. Изд. ВЗФЭИ,1982 г.
13. Камаев В.Д. «Учебник поосновам экономической теории» М. Изд. ВЛАДОС, 1994 г.
14. Задоя А.А., Петруня Ю.Е.«Основы экономической теории» Учебн. пособие – М.: Рыбари, 2000 г.