Реферат: Финансовое состояние предприятия

План

Введение 3

1.Содержание, значение и задачи анализа

  финансового состояния предприятия

5

2.Баланс как основной источник информации для

  анализа финансового состояния предприятия.

  Взаимосвязь актива и пассива

8

3.Анализ состава и структуры имущества

  предприятия

15

4.Анализ состава и структуры источников

  приобретения имущества

21 5.Анализ финансовой устойчивости предприятия 25 Заключение 28 Список используемой литературы 30

Введение

Переходк рыночной экономике требует от предприятия повышения эффективностипроизводства, конкурентоспособности продукции и услуг на основе внедрениядостижений научно-технического прогресса, эффективных форм хозяйствования иуправления производством, активизации предпринимательства и мобилизациинеиспользованных резервов. Важная роль в реализации этой задачи отводитсяанализу хозяйственной деятельности предприятий. С его помощью вырабатываютсястратегия и тактика развития предприятия, обосновываются планы и управленческиерешения, осуществляются контроль за их выполнением, выявляются резервыповышения эффективности производства, оцениваются результаты деятельностипредприятия, его подразделений и работников.

В связи с переходом к рыночным отношениям неизмеримовозрастает количество пользователей бухгалтерской информации (финансовойотчетности). Если она раньше, при нашей «открытости», предназначаласьдовольно узкому кругу лиц (вышестоящей организации, финансовому органу,учреждению, банку и территориальному органу статистики), то в рыночнойэкономике ее пользователями становятся практически все участники рыночныхотношений: лица, непосредственно связанные с предпринимательством (бизнесом),то есть менеджеры и самые различные работники управления, включая, естественно,бухгалтеров, которых в западной практике называют бухгалтерами-аудиторами ибухгалтерами-аналитиками; лица, непосредственно не работающие на предприятиях(фирмах), но имеющие прямой финансовый интерес — акционеры, инвесторы,различные кредиторы, покупатели и продавцы продукции (услуг) и так далее;третью группу представляют лица, имеющие косвенный финансовый интерес — различные финансовые институты (биржи, ассоциации и тому подобное), налоговыеслужбы, органы статистики, профсоюзы и другие. Такая ситуация, развитиерыночных отношений, значительное привлечение кредиторов и инвесторов повышаетответственность руководства предприятий в управлении капиталом и финансовымсостоянием путем принятия обоснованных управленческих решений по обеспечениюфинансовой устойчивости, маневренности капитала и эффективности егоиспользования. Эффективность управления хозяйственной деятельностью измеряетсясистемой показателей, находящихся во взаимосвязи и взаимозависимости. Измерениепоказателей, факторов их изменения и выявление результатов повышенияэффективности финансово-хозяйственной деятельности являются первоочереднымизадачами ее анализа.

Непременнымусловием полного качественного анализа финансово-хозяйственной деятельностипредприятия является умение читать финансовую отчетность, и, в частности,основную ее форму – бухгалтерский баланс. Важно понимать экономическоесодержание каждой балансовой статьи, способов ее оценки, роли в деятельностипредприятия, характера изменений сумм по той или иной статье и значение этихизменений для оценки экономики предприятия. Умение читать бухгалтерский балансдает возможность только на основании изучения балансовых статей получитьзначительный объем информации о предприятии.

Актуальнымявляется овладение методикой анализа баланса. Оно позволит объективно оценитьэффективность хозяйственной деятельности и выработать обоснованные управленческиерешения с целью выявления и использования резервов улучшения функционированиявсех производственных ресурсов предприятия. Уметь читать баланс должныруководитель предприятия, работники экономических и других служб для решениясамых разнообразных вопросов.

Вкурсовой работе будет дана общая характеристика бухгалтерского баланса, какосновного источника информации для анализа финансового состояния, оценкавеличины средств и источников на начало и на конец года, их изменение за год,структура актива и пассива и ее изменение за отчетный год, будут выявленыфакторы этого изменения, рассчитаны и оценены основные показатели хозяйственнойдеятельности предприятия. Анализ структуры баланса будет проводиться поматериалам ГП ВПО по птицеводству “Городская птицефабрика” за 1999 год.

Городскаяптицефабрика расположена в Харьковской области. Птицефабрика входит впроизводственное объединение по птицеводству и находится в подчиненииРеспубликанского объединения Укрптицепром Министерства сельского хозяйства и продовольствияУкраины. Фабрика специализируется на производстве пищевых яиц кур.

Предприятиебыло введено в действие в 1971 году. В 1972 году получено первое яйцо. С 1997года к фабрике присоединены бывшая «Укрптица» птицефабрика по выращиваниюмолодняка кур и бывший совхоз “Лосвидо” Харьковской области. С присоединениемназванных двух отделений изменился статус предприятия. Фабрика стала называтьсяГП УЛО по птицеводству “Городская птицефабрика”. Имеется, таким образом, триотделения: Городок, Укрптица, Лосвидо.

Посостоянию на 1.07.2000 г. на  Городской птицефабрике имеется 725 тысячптицемест кур – несушек, основных средств на сумму 1276 грн.

Организационнаяструктура отделения Городок состоит из следующих цехов:

кур– несушек, в которые входит 3 птицеводческие бригады из 24 птичников;

доработкикормов;

готовойпродукции;

убояптицы;

животнойпродукции (производство мяса КРС и гусей);

колбасногоцеха.

Системауправления таким большим предприятиям должна эффективно отвечать всемтребованиям, предъявляемым ей и рынком и производством. С уверенностью можносказать, что такая система управленческого и производственно – техническогоперсонала создана и успешно функционирует на Городской птицефабрике.

1. Содержание, значение и задачи анализа

финансового состояния предприятия.

Содержание и основная целевая установка финансового анализа — оценка финансового состоянияи выявление возможности повышения эффективности функционирования хозяйствующегосубъекта с помощью рациональной финансовой политики. Финансовое состояниехозяйствующего субъекта — это характеристика его финансовойконкурентоспособности, использования финансовых ресурсов и капитала, выполненияобязательств перед государством и другими хозяйствующими субъектами. Втрадиционном понимании финансовый анализ – это метод оценки и прогнозированияфинансового состояния предприятия на основе его бухгалтерской отчетности.

Финансовоесостояние предприятия может быть, устойчивым, неустойчивым (предкризисным) икризисным. Об устойчивом финансовом состоянии предприятия свидетельствует егоспособность полностью и в срок производить платежи, финансировать своюдеятельность на расширенной основе, без серьёзных последствий переноситьнепредвиденные потрясения и поддерживать свою платежеспособность, а отсутствиеперечисленных качеств с большой вероятностью говорит о неустойчивостифинансового состояния предприятия.

Дляобеспечения финансовой устойчивости предприятие должно не только обладатьгибкой структурой капитала, но обязательно уметь организовать движениефинансовых ресурсов таким образом, чтобы достичь постоянного превышения доходовнад расходами с целью создания условий для сохранения платежеспособности исамовоспроизводства. Посему, финансовая устойчивость предприятия представляетсобой, прежде всего способность хозяйствующего субъекта функционировать иразвиваться, сохранять равновесие своих активов и пассивов в изменяющейсявнутренней и внешней среде, которая гарантирует  его постояннуюплатежеспособность и инвестиционную привлекательность в пределах допустимого уровняриска.

Финансовоесостояние предприятия, его устойчивость и ста­бильность непосредственно зависятот результатов его производственной, ком­мерческой и финансовой деятельности.Если производственный и финансовый планы успешно выполняются, то это благоприятновлияет на финансовое положение предприятия, и, наоборот, из-за недовыполненияплана по производству и реализации продукции происходит повышение еесебестоимости, уменьшение выручки и суммы прибыли и как следствие ухудшениефинансового состояния предприятия и его платежеспособности. Значит, устойчивоефинансовое состояние предприятия – это итог грамотного и искусного управлениявсем комплексом факторов, непосредственно определяющим результаты хозяйственнойдеятельности предприятия. Устойчивое финансовое положение в свою очередьоказывает положительное влияние на выполнение производственных планов иобеспечение нужд производства необходимыми ресурсами. Следовательно, финансоваядеятельность как составная часть хозяйственной деятельности предприятия должнаобеспечивать планомерные поступления и расходования финансовых ресурсов,выполнение расчетной дисциплины, достижение рациональных пропорций собственногои заемного капитала и наиболее эффективное его использование.

Главнаяцель финансовой деятельности — решить, где, когда и как использовать финансовыересурсы для эффективного развития производства и получения максимума прибыли.

Чтобывыжить в условиях рыночной экономики и не допустить банкротства предприятия,нужно хорошо знать, как управлять финансами, какой должна быть структуракапитала по составу и источникам образования, какую долю должны заниматьсобственные средства, а какую — заемные. Следует знать и такие понятиерыночной  экономики, как деловая активность, ликвидность, платежеспособность,кредитоспособность предприятия, порог рентабельности, запас финансовойустойчивости (зона безопасности), степень риска, эффект финансового рычага идругие, а также методику их анализа.

Главнаяцель финансового анализа — своевременно выявить и устранять недостатки вфинансовой деятельности и найти резервы улучшения финансового состоянияпредприятия и его платежеспособности.

Приэтом необходимо решить следующие основные задачи:

1.На основе изучения причинно-следственной взаимосвязи между различнымипоказателями производственной, коммерческой и финансовой деятельности датьоценку выполнения плана по поступлению финансовых ресурсов и их использованию спозиции улучшения финансового состояния предприятия.

2.Прогнозировать возможные финансовые результаты, экономическую рентабельностьисходя из реально сложившихся условий хозяйственной деятельности и наличиясобственных и заемных ресурсов, разработка моделей изменения финансовогосостояния при раз­нообразных вариантах использования ресурсов.

3.Разработка конкретных мероприятий, направленных на более эффективноеиспользование финансовых ресурсов и ук­репление финансового состоянияпредприятия.

Практикафинансового анализа выработала и использует для оценки финансового состоянияпредприятия и его устойчивости целую систему показателей, характеризующих:

а)наличие и размещение капитала, эффективность и интен­сивность егоиспользования;

б)оптимальность структуры пассивов предприятия, его фи­нансовую независимость истепень финансового риска;

в)оптимальность структуры активов предприятия и степень производственного риска;

г)оптимальность структуры источников формирования обо­ротных активов;

д)платежеспособность и инвестиционную привлекатель­ность предприятия;

е)риск банкротства (несостоятельности) субъекта хозяй­ствования;

ж)запас его финансовой устойчивости.

Внастоящее время из-за высокой инфляции (гиперинфляции) использовать для анализаабсолютные показатели представляется весьма затруднительным, так как их оченьтрудно привести в сопоставимый вид, посему ведущую роль в анализе финансовогосостояния предприятия играют главным образом относительные показатели.

Относительныепоказатели анализируемого предприятия можно сравнивать:

собщепринятыми или установленными нормами для оценки степени риска ипрогнозирования возможности банкротства;

саналогичными данными других предприятий (в особенности конкурентов), чтопозволяет вы­явить сильные и слабые стороны предприятия и его возможныйпотенциал;

саналогичными данными за предыдущие годы (периоды) для выявления и изучения тенденцийулучшения или ухудшения финансового состояния предприятия.

Финансовоесостояние предприятия приходится анализировать не только руководствупредприятия, но и его учредителям, инвесторам с целью изучения эффективностииспользования ресурсов, банкам — для оценки условий кредитования и определениястепени риска, поставщикам — для своевременного получения платежей, налоговыминспекциям — для выполнения плана поступления средств в бюджет и так далее.Согласно этому выделяют внутренний и внешний анализ.

Внутреннийанализ осуществляется на предприятии, то есть его службами, и результаты такогоанализа используются для прогнозирования, планирования финансового состоянияпредприятия и контроля за ним. Целью данного анализа является обеспечениепланомерного поступления денежных средств и размещение собственных и заемныхсредств наиболее оптимальным способом, чтобы создать условия для нор­мальногофункционирования предприятия и максимизации прибыли.

Инвесторами,поставщи­ками материальных и финансовых ресурсов, органами контроля на основепубликуемой годовой (квартальной) отчетности предприятия осуществляется внешнийанализ. Цель этого анализа — уста­новить возможность выгодно вложить средства,чтобы обеспе­чить максимум прибыли и исключить или минимизировать риск потери.

Первооснова,информационный источник для анализа фи­нансового состояния предприятия — отчетный бухгалтер­ский баланс, отчеты о прибылях и убытках, о движениикапитала, о движении денежных средств и другие формы отчетности, а также дан­ныепервичного и аналитического бухгалтерского учета, которые расшифровывают идетализируют отдельные статьи баланса.

2. Баланс как основной источник информации

для анализа финансового состояния предприятия.

Взаимосвязь актива и пассива

Основным(а в ряде случаев и единственным) источником  информации об экономической ифинансовой деятельности предприятия является  бухгалтерская отчетность, котораястала публичной. Отчетность предприятия в рыночной экономике базируется наобобщении данных финансового  учета и является информационным звеном, связывающим  предприятие  с обществом и деловыми партнерами  -  пользователями информации  о деятельности предприятия.

            Каждыйсубъект анализа изучает информацию исходя из своих интересов. Так,собственникам необходимо  определить  увеличение  или уменьшение долисобственного капитала и оценить эффективность использования ресурсовпредприятия; кредиторам и поставщикам -  целесообразность продления кредита,условия кредитования,  гарантии возврата кредита; потенциальным собственникам икредиторам — выгодность помещения в предприятие своих капиталов.  Следует отметить, что только руководство предприятия  может  углубить  анализотчетности, используя данные производственного учета в рамках управленческогоанализа. Таким образом, становится очевидной верховная роль бухгалтерскогобаланса для оценки экономической и финансовой деятельности предприятия вусловиях рыночной экономики.

Ивсё-таки, прежде чем говорить о бухгалтерском балансе, следует разобратьпонятие “баланс” вообще.

Термин“баланс” происходит от латинских слов bis – дважды и lanx – чаша весов,буквально означает двучашие и употребляется как символ равновесия, равенства.Этот термин принят в экономической науке, как правило, для обозначения системыинтервальных показателей, характеризующих источники образования каких-либоресурсов и направление их использования за определенный период (интервал).Например, баланс производства и распределения валового внутреннего продукта,материальные балансы (угля, металла и др.), баланс денежных доходов и расходовгосударства (государственный бюджет), населения, организации и тому подобное

Балансовыйметод как способ представления данных в виде двусторонних таблиц с равнымиитогами широко используется в планировании, учете и экономическом анализе.

Всистему плановых балансов входят материальные, денежные и трудовые. При помощиэтих балансов планируются образование и распределение отдельных видовматериалов, продукции, денежных средств и трудовых ресурсов. Балансыиспользуются для проведения факторного анализа при изучении жесткодетерминированных зависимостей. Так, при сравнительном изучении планового иотчетного товарных балансов выявляется влияние на изменение реализации товаровтаких факторов, как запасы на начало и конец анализируемого периода, объемпоступления товаров, величина недокументируемого расхода. В подобных балансахможет и не быть равенства итогов. Например, могут быть балансы активные(превышение вывоза товаров над ввозом) и пассивные (с перевесом ввоза надвывозом).

Информационнойбазой анализа финансового состояния предприятия являются отчетный бухгалтерскийбаланс, форма 1 (см. приложение 1), отчет о прибылях и убытках, форма 2 (см.приложение 2), отчёт о движении фондов и других средств, форма 3 (см.приложение 3), отчет о движении денежных средств, форма 4 (см. приложение 4),приложение к бухгалтерскому балансу, форма 5 (см. приложение 5), данныепервичного и аналитического бухгалтерского учета, финансовый план предприятия.

Вбухгалтерском учете слово “баланс” имеет двоякое значение.

1.Равенство итогов, когда равны итоги записей по дебету и кредиту счетов, итогизаписей по аналитическим счетам и соответствующему синтетическому счету, итогиактива и пассива бухгалтерского баланса и так далее

2.Бухгалтерский баланс предприятия как наиболее важная форма бухгалтерскойотчетности, обобщенно показывающая состояние средств организации в денежнойоценке на определенную дату. По своей форме он представляет собой таблицу,разделенную на две части, в которой, с одной стороны (в активе), отражаютсясредства предприятия, а с другой (в пассиве) – источники их образования(горизонтальный баланс).

Равныеитоги формы по активу и пассиву располагаются, по большей части, на одномуровне, занимая строго горизонтальное положение, подобно коромыслу весов,находящихся в состоянии равновесия. В отличие от балансов, используемых припланировании и анализе, бухгалтерский баланс представляет собой системумоментных показателей, характеризующих финансовое положение предприятия наопределенную дату (момент), отражая имеющееся у предприятия имущество,собственный капитал и обязательства.

Значениебухгалтерского баланса при анализе финансового состояния предприятия настольковелико, что его часто выделяют в самостоятельную отчетную единицу, дополнениемк которой является отчет, то есть совокупность всех других форм бухгалтерскойотчетности. Роль отчета состоит в дополнении, расшифровке тех данных, которыесодержатся в балансе; баланс – стержень, вокруг которого группируются, вкачестве приложений к нему, все остальные формы бухгалтерской отчетности,составляющие в совокупности бухгалтерский отчет. Если в указанных отчетныхформах отражаются показатели, характеризующие ту или иную сторону деятельностиорганизации, то в балансе представлено состояние всех средств организации. Воснову построения бухгалтерского баланса положена классификация хозяйственныхсредств.

Средстваклассифицируются по составу, источникам формирования, размещению, юридическойпринадлежности и так далее Наиболее важные классификационные признакихозяйственных средств: 1) состав (вид); 2) источники формирования.

Хозяйственныесредства по составу подразделяются на внеоборотные и оборотные, а по источникамформирования – на собственные и привлеченные. Что такое собственные средства,видно из названия. Привлеченные средства не собственность организации, ииспользуют их временно в течение определенного срока, по окончании которого онивозвращаются собственникам.

Формабаланса не имеет различий по отраслям и формам собственности. Он построен всоответствии с классификацией хозяйственных средств, то есть состоит из двухравновеликих частей: в одной отражаются средства по их составу (основныесредства, производственные запасы, готовая продукция, касса и так далее), а вдругой – по источникам формирования (уставный капитал, ссуды банка и такдалее).

Перваячасть баланса называется активом, а вторая пассивом. Актив от латинскогоactivus – деятельный, действующий; пассив от латинского passivus-страдательный, недеятельный. Применительно к балансу данные термины утратилипервоначальный смысл и имеют условное значение.

Важнейшейособенностью бухгалтерского баланса является равенство итогов актива и пассива,поскольку и в активе, и в пассиве отражается одно и то же – хозяйственныесредства организации, но с разных сторон: в активе показывается состав средств,а в пассиве – источники, за счет которых они сформированы.

Кромеделения на актив и пассив, баланс имеет разделы, группы, статьи (каждый элементактива и пассива) в соответствии с экономическим содержанием отдельных видовсредств, их значимостью и ролью в воспроизводстве. Это разграничениеобусловлено различием в источниках финансирования, также оно важно для контроляза направлением и использованием собственных и заемных средств предприятия.

Статьиактива и пассива, сходные по экономическому содержанию, в балансе объединяютсяв разделы, а внутри них – в группы таким образом, что определенным видамсредств актива в пассиве противостоят соответствующие им источники.

Вбалансе для сравнения приводятся показатели на начало и конец отчетногопериода. Для упрощения техники его составления и удобства пользования каждаястрока имеет свой порядковый номер, по каждой статье указывается кодсинтетического счета, используемого для ее заполнения.

Основнымусловием осуществления анализа финансового состояния является умение “читать”баланс. Для этого необходимо владеть техникой учета, знать план счетов, знатьсущность, экономический смысл и способ оценки каждой его статьи, связи сдругими статьями, характер изменения средств и их источников. Без этого нельзяправильно оценить какими ресурсами располагает предприятие для веденияхозяйственной деятельности, каковы его финансовые возможности. Рассмотрим болееподробно содержание основных статей баланса.

Врыночной экономике под активами баланса понимается имущественная масса, котораядолжна активно работать и приносить прибыль. Статьи актива располагаются поопределенной системе. В Республике Беларусь актив баланса строится в порядкевозрастающей ликвидности и делится на два раздела: внеоборотные активы иоборотные активы.

Раздел1 “Внеоборотные активы” объединяет разные по своему экономическому значениюстатьи баланса и содержит сведения о средствах, вложенных в основные фонды и надругие цели. Объединение их в одном разделе обусловлено принадлежностью кнаименее ликвидным активам. Эти активы не предназначены для продажи, аиспользуются для производства продукции, ее транспортировки и хранения.Производственные и финансовые вложения длительного пользования характеризуютдеятельность предприятия. Здесь сосредоточены следующие статьи.

Статья“Основные средства” включает стоимость основных средств как действующих, так инаходящихся в запасе.

Постатье “Нематериальные активы” показываются активы, не имеющие материальнойформы, но имеющие значительную стоимость: права пользования землей и др.природными ресурсами; патенты, лицензии, товарные знаки и проч.

Статья“Незавершенные капитальные вложения” предназначена для отражения фактическихзатрат предприятия на капитальное строительство, по монтажу оборудования.

Постатье “Долгосрочные финансовые вложения” отражаются финансовые вложения срасшифровкой по видам вложений: инвестиции в дочерние общества, в зависимыеобщества, займы на срок более 12 месяцев.

Общимдля активов первого раздела является то, что они не меняют свою экономическую ифизическую форму в течение нескольких лет и требуют длительных источниковпокрытия, которыми являются собственные средства и долгосрочные кредиты изаймы, которые в сумме составляют перманентный капитал.

Раздел2 “Оборотные активы” включает оборотные активы предприятия, вовлекаемые впроизводственно-технологический процесс, долговые права предприятия, а такжекраткосрочные финансовые обязательства и денежные средства. Основные статьираздела следующие.

Вгруппе “Запасы” показываются запасы сырья, материалов, топлива, покупныхполуфабрикатов и комплектующих изделий, тара; наличие на складе законченныхпроизводством изделий; отгруженные товары до момента поступления платежей заних на расчетный счет предприятия; МБП; расходы будущих периодов, произведенныхв отчетном периоде, но не включенные в себестоимость продукции и др.

Вовтором разделе учитывается также дебиторская задолженность, которая образуетсяиз расчетных взаимоотношений предприятия с хозяйственными организациями.Дебиторская задолженность является важной частью оборотных средств. При наличииконкуренции и сложностей сбыта продукции предприятия могут продавать ее.

Постатье “Краткосрочные финансовые вложения” показываются краткосрочные (на срокне более одного года) вложения предприятия в ценные бумаги других предприятий,собственные акции, выкупленные у акционеров.

Постатьям группы “Денежные средства” указывается сумма денежных средств, которымив данный момент располагает предприятие. Они могут быть в кассе предприятия,размер наличности которой сводится до возможного минимума. Основная частьденежных средств находится на расчетном счете. Увеличение в динамике по этойстатье, как правило, свидетельствует об улучшении финансового состояния предприятия.

Врыночной экономике пассив баланса показывает, какая величина средств (капитала)вложена в хозяйственную деятельность предприятия, кто и в какой мере участвовалв создании имущественной массы предприятия. Он определяется как обязательстваза полученные ценности или как требования на полученные предприятием ресурсы.Обязательства различаются по субъектам: одни из них являются обязательствамиперед собственниками предприятия, другие – перед кредиторами, банками. Такоеделение обязательств в балансе имеет важное значение при определении срочностиих погашения. Статьи пассива группируются по степени срочности возвратаобязательств.

Вбухгалтерском балансе собственный капитал предприятия отражается в третьемразделе пассива “Собственный капитал”. Основная статья этого раздела “Уставныйфонд” показывает сумму средств, первоначально инвестированную собственникамидля обеспечения уставной деятельности предприятия.

Вэтом же разделе отражены остатки резервных фондов, образованных на предприятиив соответствии с законодательством и учредительными документами, целевыефинансирование и поступления, нераспределенная прибыль. По статье “Фондынакопления” отражаются средства, направляемые на производственное развитиепредприятия.

Привлечениесредств в виде банковских кредитов, займов и кредиторской задолженностиотражается в разделах 4 и 5 пассива.

Постатье “Заемные средства” раздела “Долгосрочные обязательства” показываютсясогласованные с банком суммы задолженности по полученным  от них долгосрочным(со сроком погашения более 1 года) кредитам: на затраты по техническомусовершенствованию, расширению производства, на техническое перевооружение,улучшение организации производства; показываются средства, полученные врезультате выпуска акций, облигаций.

Пятыйраздел “Краткосрочные обязательства” включает краткосрочные (до 1 года) кредитыбанков и займы, а также привлеченные в ходе расчетов средства кредиторов. Онипогашаются в течение года за счет текущих активов.

Общимдля 4 и 5 разделов является то, что здесь отражаются внешние источники. Они непринадлежат предприятию, но в течение определенного времени используются им вхозяйственной деятельности.

Необходимоотметить, что статьи белорусского баланса расположены не хаотично ипроизвольно, а в определённой последовательности. Принцип построения статейактива баланса по ликвидности заключается в том, что все статьи ранжируются,начиная от наименее ликвидных (Основные средства), к более ликвидным (Запасы),и заканчивая абсолютно ликвидной статьёй (Денежные средства). Статьи же пассивабелорусского баланса группируются по степени срочности возврата, арасполагаются по возрастающей срочности.

Междуактивом и пассивом баланса существует тесная взаимосвязь. В аналитическом планезначительный интерес представляют взаимосвязи балансовых статей.

Ужеотмечалось, что бухгалтерский баланс как отчетная форма характеризуетхозяйственные средства предприятия в двух аспектах – по составу и источникамвозникновения. Поэтому статьи актива и пассива баланса взаимосвязаны.Корреспонденция балансовых статей по схеме “вид актива – соответствующийисточник покрытия в пассиве” особенно наглядно проявлялась в отчетности прошлыхлет. Достаточно жесткая регламентация формирования и использования различныхисточников средств, а также значительная детализация баланса позволялиустанавливать и контролировать многие аналитические взаимосвязи на уровнеразделов, групп статей и отдельных статей баланса. Изменения, связанные, вчастности, с усилением экономической самостоятельности хозяйствующих субъектов,а также с изменением порядка подготовки отчетности, привели к тому, чтоустановление аналитических взаимосвязей на уровне балансовых статей сейчасзатруднено.

Проиллюстрируемотмеченное выше. В условиях централизованной планируемой экономики предприятияторговли кредитовались банком на условиях долевого участия по укрупненномуобъекту (совокупности товарно-материальных ценностей и производственныхзатрат), а предприятия общественного питания такие запасы и затраты полностьюпокрывали собственными оборотными средствами; кредиты предоставлялись банкомлишь в исключительных случаях. Таким образом, одни и те же активы на предприятиях торговли и общественного питания имели в то время различныеисточники покрытия. В настоящее время таких единых ограничений по кредитованиюне существует, поэтому выявление взаимосвязей между активными и пассивнымистатьями баланса весьма ограничено. Тем не менее следует рассмотреть общиевнутренне присущие балансу взаимосвязи.

1.Сумма итогов всех разделов актива баланса равна сумме итогов всех разделов егопассива: А (1+2) = П (3+4+5). Это отношение количественно выражает основнуюидею баланса: одна и та же сумма средств предприятия представлена в двухразрезах – по составу и размещению и источникам образования.

2.Сумма собственных средств (“Собственный капитал”) нормально функционирующегопредприятия, как правило, превышает величину внеоборотных активов: А 1 < П3. Это отношение характеризует в целом использование собственных средствпредприятия: часть их идет на покрытие (то есть приобретение) основных средстви долгосрочных финансовых вложений, оставшаяся часть – на покрытие оборотныхсредств (производственные запасы, запасы товаров, тары и так далее). Впринципе, возможно и нарушение этого неравенства. Это означает, что предприятиефинансирует свои внеоборотные активы за счет заемных средств, что в нормальнойрыночной экономике практически невозможно, поскольку компания, имеющая баланс стаким соотношением активов и источников, является банкротом.

3.Общая сумма оборотных активов, то есть вложений в запасы, затраты, денежныеактивы и расчеты, превышает величину заемных средств: А 2 > П (4+5). Этоотношение корреспондирует с предыдущим неравенством и обусловлено тем, что принормальном функционировании значительная часть оборотных активов приобретаетсяза счет собственных финансовых средств.

Составстатей баланса постоянно меняется. Изменения идут по двум направлениям. Первоенаправление связано с агрегированием ряда статей, существенным уменьшениемколичества показателей в балансе. Многие статьи (производственные запасы,товары и др.) ранее приводились в балансах в развернутом виде. Второенаправление связано с введением в баланс новых видов активов и источниковпокрытия. Это обусловлено введением отдельных элементов рыночной экономики,выходом все большего числа предприятия на международный рынок. Так, например,статьями актива баланса, характеризующими становление рыночных отношенийявляются расчеты с дебиторами по векселям полученным и с дочернимипредприятиями.

Ив заключение данной главы следует рассмотреть мировой опыт балансоведения.Очевидно, что в разных странах существует большое разнообразие форм“Балансового отчета” и “Отчета о доходах и убытках”. Схематично можно выделитьтри основные формы. Первая чаще встречается в странах, практикующихбухгалтерский учет по англосаксонскому типу (“американский” баланс). В этойформе баланс представлен таким образом, что позволяет выявитьплатежеспособность предприятия. Статьи активов классифицируются здесь попринципу убывающей ликвидности:

Активы

Currentassets — текущие активы:

Cash — денежные средства

Temporaryinvestments — биржевые ценные бумаги по номинальной стоимости

Accountreceivables — счета дебиторов

Inventories —товарно-материальные запасы

Prepaidexpenses — всего оборотный капитал

Other assets(прочие активы) — основной капитал за минусом на­числения

Plant assets(иммобилизованный актив) — амортизационные отчис­ления — нематериальные активы

Total assets— всего активы

Чтокасается статей пассива, то они классифицируются в поряд­ке возрастаниядолговых обязательств:

 

                                 Пассивы

Liabilities andstockholders eguity — краткосрочные обязательства (текущие пассивы):

Currentliabilities (dettes a court terme) — текущиекраткосрочные обязательства

Notes pauable tosuppliers and others — расчеты с поставщиками и разными кредиторами

Accrued payrolls, taxes —задолженность по кредитам банка или других предприятий

Divdidend payables —задолженность по издержкам к оплате

Accrued income taxes —задолженность перед федеральным бюдже­том

Всего краткосрочныеобязательства

Long term debts —долгосрочные обязательства

Other liabilities —другие долгосрочные обязательства

Deferredincome taxes — отложенные налоги

Minority interests —нераспределенная прибыль

Stockhoders eguity —акционерный капитал

Capital stock — акции(обыкновенные и привилегированные)

Capital surplus —избыточный капитал

Earnings retained in busintss — полученная прибыль к распределению

Всего пассивы

Втораяи третья формы бухгалтерского отчёта распространены преимущественно вевропейских странах. Причём вторая форма отчёта классифицирует статьи баланса(в основном пассива) исходя из юридических критериев.)

Итак,пассив баланса, например, французских предприятий подразделяется на две части:собственные капиталы и долговые обязательства.

Пассив баланса  предприятия «Конэкс» Собственные капиталы

Капиталы

Резервы

Прибыль

Долговыеобязательства

Долги финансовые

Долги поставщиков

Долги социальные

Долги фискальные

Напрактике долговые обязательства классифицируются преимущественно не по степенивозрастания их величины, а по происхождению. Создатели  балансового отчетапредпочли расположить информацию по степени возрастания или убытия долговыхобязательств.

Третьяформа отчета направлена на то, чтобы выявить связь между некоторыми статьямипассива и актива.

Некоторыеаналитики особенно предпочитают для потребностей финансового анализа“функциональный баланс”, построенный таким образом, чтобы выявить илиподчеркнуть основные функции предприятия, как на уровне размещения средств, таки на уровне источников средств. Вот при­мерная схема функционального баланса:

Функциональный баланс

Актив Пассив

Активы для инвестирования (иммобилизации)

Активы эксплуатационной деятель­ности (запасы, должники и так далее)

Активы ликвидные

Финансирование инвестирования

Финансирование эксплуатационной деятельности (долги, поставщики и так далее)

Финансирование ликвидных активов

Длятого чтобы подвести черту под этим балансом, необходимо отметить, что напрактике в большинстве случаев при построении официального баланса используютнесколько подходов.

Так,официальный балансовый отчет  предприятий представляет функциональный типбаланса в активе (третий подход) и юридический — в пассиве (второй подход):

Форма  балансового отчета

Актив Пассив

Иммобилизованные активы (инвестиционная деятельность)

Текущие активы

(эксплуатационная деятельность и ликвидные активы)

Собственный капитал

Долговые обязательства (классифицированные по происхождению)

Насовременном этапе развития Украина стремится к упрощению бухгалтерскойотчётности, достижению общепринятых мировых параметров состава и структурыбухгалтерского баланса.

 

3.Анализ состава и структуры

имуществапредприятия

Аналитическая характеристика имущества предприятия осуществляетсяпо данным актива баланса. Общая стоимость имущества равна итогу баланса. Так,на Городской птицефабрике на начало 1999 года она составила 319 грн, на конецгода − 1193 млн. руб., за отчётный год стоимость имущества увеличиласьна  874 грн (1193 − 319), или в 3,7 раза (1193:319).

Однако стоимость отдельных видов имущества (средств)предприятия за отчётный год изменялась не в одинаковой степени, что обусловилоструктурные сдвиги в его составе.

Для анализа состава и структуры имущества целесообразно использоватьтаблицу 1.

Данные таблицы показывают, что сумма внеоборотных активов заотчётный год увеличилась почти в семь с половиной раз и составила 741,45% от ихстоимости на начало года. Менее значительными темпами увеличилась стоимостьоборотных средств – активов; их рост за отчётный год составил 435,61%, то естьпо сравнению с началом года их сумма возросла в четыре с лишним раза.Вследствие этих изменений произошли структурные сдвиги в составе имуществапредприятия в пользу увеличения доли внеоборотных активов. Так, еслисоотношение внеоборотных и оборотных активов на начало года соответствовало1,628: 1 (61,92: 38,08), то на конец года оно уже было равно 2,768: 1 (73,46: 26,54).