Реферат: Механизмы и инструменты повышения инвестиционной привлекательности предприятий легкой промышленности в условиях глобализации

Механизмы иинструменты повышения инвестиционной привлекательности предприятий легкойпромышленности в условиях глобализации

Специальности:08.00.05 - Экономикаи управление народным хозяйством (4. Управление инновациями и инвестиционнойдеятельностью) 08.00.13 -Математические и инструментальные методы экономики

Автореферат диссертациина соискание ученой степеникандидата экономических наук

Москва

Работа выполнена вфилиале ГОУВПО «Московский энергетический институт (технический университет)» вг. Смоленске на кафедре менеджмента и информационных технологий в экономике

Научный руководитель:доктор технических наук, профессор Гимаров Владимир Александрович

Официальные оппоненты: докторэкономических наук, профессор Горшков Роман Константинович, кандидатэкономических наук, доцент Битюцкий Сергей Яковлевич

Ведущая организация: Московскаяфинансово-промышленная академия

Защита состоится “__26___”апреля_____2009 г. в____11.00____часов на заседании диссертационногосовета К 212.157.02 при ГОУВПО «Московский энергетический институт (техническийуниверситет)» по адресу: 111250, г. Москва, ул. Красноказарменная, д. 14, ауд.Ж-200.

Отзыв на автореферат (вдвух экземплярах, заверенных печатью) просим присылать по адресу: 111250, г.Москва, ул. Красноказарменная, д. 14, Ученый совет МЭИ

С диссертацией можноознакомиться в библиотеке МЭИ.

Автореферат разослан“_______”_________ 2007 г.

Ученый секретарьдиссертационного совета К 212.157.02к.э.н., доцент И.Н. Петрушко

Общаяхарактеристика работы

Актуальность темыисследования. Внастоящее время перед экономикой Российской Федерации остро стоит задачаразвития отраслей промышленности, осуществляющих глубокую переработку сырьевыхресурсов. К таким отраслям в первую очередь относится легкая промышленность,предприятия которой характеризуются достаточно быстрой оборачиваемостью вложенныхсредств.

В последние годы усилениеконкуренции со стороны зарубежных производителей привело к сокращению долиотечественной продукции на российском рынке по некоторым номенклатурным группамдо 30 — 35%, что, в свою очередь, негативно отразилось на предприятиях смежныхотраслей, в первую очередь агропромышленного комплекса, химической промышленности,машиностроения. Однако повышение издержек зарубежных конкурентов из Турции иКитая и эффективные меры борьбы с «серым» импортом создают для российскихпроизводителей новые возможности по завоеванию рынка продукции для потребителейсо средними доходами. О привлекательности рынка продукции легкой промышленностисвидетельствует устойчивый рост его емкости в среднем на 4-5% за год, причемнаибольшими темпами увеличивается спрос на продукции среднего ценовогодиапазона. Это также создает условия для развития российских предприятий, традиционноработающих на данном рыночном сегменте.

Очевидно, что даннойвозможностью смогут воспользоваться те предприятия легкой промышленности,которые на основе реализации эффективной корпоративной стратегии предложатотечественным потребителям продукцию требуемого качества по приемлемым ценам.

В тоже время, учитываястепень износа основных фондов (в 2005 г. этот показатель составил 32%) икоэффициент их выбытия (в 2005 г. — 37,2%), наметившийся рост инвестиций вотрасль не позволяет обеспечить требуемый уровень модернизации производствапродукции легкой промышленности. Данное обстоятельство определяет необходимостьповышения инвестиционной привлекательности отрасли.

Большой вклад в развитиетеории и практики управления инвестициями внесли такие отечественные изарубежные ученые, как Алексахина Л.И., Анискин Ю.П., Бард В.С.,Беренс В., Бланк И.А., Бочаров В.В., Бригхем Ю.,Бруман Ю.С., Гапенски Л., Гитман Л. Дж., Джонк Н.Д.,Епифанов В.А., Игонина Л.Л., Катасонов В.Ю., Ложникова А.В., МатиенкоН.Н., Поршнев А.Г., Румянцева Е.Е., Серов В.М., Ховранек П.М., ЧубБ.А. и др.

Вопросы повышенияинвестиционной привлекательности предприятий легкой промышленности рассмотреныв работах таких ученых как Т.А. Берлова,А.А. Капкаева, В.В. Лебедев, Л.Н. Фомченка, Т.И. Фрадина, Л.А. Цветкова, И.А.Шамис, К.В. Щиборщ.

В трудах данных авторовпоказано, что в последние годы особое значение приобретает комплексный подход кповышению инвестиционной привлекательности промышленных предприятий на основекоординации усилий всех участников инвестиционной деятельности в отрасли.Следует также отметить, что для оценки инвестиционной привлекательности отраслилибо отдельных предприятий используются математические модели экономическихсистем, использующие алгоритмы анализа статистической информации, рассмотренныев работах С.А. Айвазяна, Т. Андерсона, В.Н. Афанасьева, Дж. Бокса, В.Н.Буркова, Д.Е. Бэстенса, Г. Дженкинса, И.Н. Драгобытского, А.А.Емельянова, И.В.Зайцевского, А.Г. Ивахненко, А.Н. Колмогорова, М.Кэндэла, Ю.П. Лукашина, В.Л.Макарова, В.С. Мхитаряна, В.С. Пугачева, Р.Л. Раяцкаса, А.Ф.Тельнова, Е.М. Четыркинаи др.

В качестве перспективногонаправления моделирования внешней среды промышленного предприятия в настоящеевремя часто рассматривают алгоритмы нечетко-логической (размытой) кластеризацииобъектов, предложенные в работах Л. Ангстенбергер, Н.А.Баумана, В.А. Гимарова,А.А. Дорофеюка, В.В.Круглова, В.П. Мешалкина.

Анализ работ в областиуправления инвестициями, а также математического моделирования инвестиционнойсреды промышленного предприятия показывают, что в существующий в настоящеевремя методический аппарат повышения инвестиционной привлекательностипромышленных предприятий не в полной мере учитывает специфические особенностифункционирования отрасли легкой промышленности в условиях глобализации экономикии в преддверии вступления России в ВТО. Учет указанных специфическихособенностей определяет целесообразность использования для анализа инвестиционнойпривлекательности математических моделей инвестиционной среды, использующихмодифицированные алгоритмы нечетко-логической (размытой) кластеризации.

В связи с этим, возникаетактуальная научная задача разработки алгоритмов мониторинга и анализаинвестиционной среды, а также механизмов повышения инвестиционнойпривлекательности предприятий легкой промышленности, позволяющих учестьспецифические особенности предприятий данной отрасли и динамические изменениявнешних и внутренних факторов, вызванные вступлением Российской Федерации вВТО.

Цель исследования заключается в разработке механизмовповышения инвестиционной привлекательности предприятий легкой промышленности,позволяющих учесть специфические особенности данной отрасли, а также алгоритмовмониторинга и размытого кластерного анализа инвестиционной среды и динамическиеизменения внешних и внутренних факторов, вызванные вступление РоссийскойФедерации в ВТО, обеспечивающих развитие методического аппарата анализа,оценки, моделирования и прогнозирования инвестиционной деятельности вэкономических системах.

Для достижения указаннойцели были поставлены и решены следующие задачи исследования:

Анализ современныхподходов и методического аппарата для повышения эффективности управленияинвестициями на предприятиях легкой промышленности в условиях глобализации.Определение роли инвестиций в повышении конкурентоспособности промышленныхпредприятий в условиях вступления Российской Федерации в ВТО.

Анализ и обобщениимирового опыта повышения инвестиционной привлекательности предприятий легкой промышленностии отрасли в целом в условиях глобализации и регионализации мировой экономики.

Экономический анализ иопределение основных тенденций развития легкой промышленности РФ и Смоленскойобласти. Определение основных направлений повышения инвестиционнойпривлекательности предприятий легкой промышленности в современных условияххозяйствования.

Выбор и обоснованиецелесообразности применения механизмов повышения инвестиционнойпривлекательности предприятий легкой промышленности, оказывающих комплексноевлияние на показатели конкурентоспособности предприятий и отрасли в целом.

Разработка методаповышения инвестиционной привлекательности предприятий легкой промышленности вусловиях глобализации, учитывающего динамические изменения факторов внешней ивнутренней среды.

Разработка алгоритмовпостроения математической модели инвестиционной среды предприятия легкойпромышленности, основанных на применении процедур размытой кластеризации субъектовинвестиционной деятельности и потребителей.

Разработка процедурынепрерывного мониторинга внешней инвестиционной среды предприятий легкойпромышленности, которая позволяет оценивать изменение характеристиксуществующих основных групп потребителей, а также прогнозировать появленииновых целевых сегментов рынка.

Разработка архитектуры ирежимов функционирования информационной системы поддержки принятия решений поуправлению инвестициями, реализующей предложенные алгоритмы построенияматематической модели инвестиционной среды предприятия легкой промышленности.

Выработка практическихрекомендации по применению предложенных механизмов и информационной системыподдержки принятия решений для повышения инвестиционной привлекательности предприятийСмоленской области.

Теоретической иметодологической базой исследования являются теория рыночной экономики, методы экономическогоанализа, эконометрики и экономико-математического моделирования, системныйподход к анализу экономических явлений и процессов, теория инвестиционного менеджмента,научные положения и выводы, сформулированные в трудах отечественных и зарубежныхученых по теории управления инвестициями.

Информационной базой исследования являются данныеГоскомстата РФ о состоянии отрасли легкой промышленности, статистическиеданные, отражающие мировой повышения инвестиционной привлекательности отраслейпромышленности, законодательные и нормативно-правовые акты Президента иПравительства РФ, связанные с тематикой диссертации, а также отчетные данныепредприятий легкой промышленности Смоленской области.

Наиболее существенныенаучные результаты, полученные лично автором:

На основе анализапостроенной модели «спрос-предложение» рынка продукции легкой промышленностивыявлены и впервые классифицированы основные возможности и угрозы длястратегического развития предприятий отрасли в условиях глобализации экономики,показавшие возможность выпуска конкурентоспособной по цене продукции легкойпромышленности в высокоразвитых странах. Это позволило определить основныеподходы к повышению инвестиционной привлекательности легкой промышленности вусловиях вступления Российской Федерации в ВТО, а также классифицироватьосновные показатели для оценки инвестиционной привлекательности предприятий даннойотрасли.

Предложны механизмы повышенияинвестиционной привлекательности предприятий легкой промышленности в условияхглобализации, отличающиеся от известных комплексным характером влияния напоказатели конкурентоспособности предприятий и отрасли в целом, что позволяет выработатьрекомендации по координации деятельности государственных органов власти,предприятий и финансовых структур, направленной на повышение эффективности инвестицийв отрасли.

Разработан методповышения инвестиционной привлекательности предприятий легкой промышленности вусловиях глобализации, который в отличие от известных учитывает динамические измененияфакторов внешней и внутренней среды, а также специфические особенностисуществующих и формирующихся групп потребителей.

Предложены алгоритмы построенияматематической модели инвестиционной среды предприятия легкой промышленности,которые в отличие от уже известных используют процедуры размытой кластеризации потребителейпродукции легкой промышленности в условиях изменяющейся мировой экономической конъюнктуры,что позволяет на основе анализа результатов прогнозирования динамикикластерного поля субъектов инвестиционной деятельности принимать обоснованныерешения по выбору рациональных механизмов повышения инвестиционнойпривлекательности данной отрасли.

Предложена процедурамониторинга инвестиционной среды предприятий легкой промышленности, которая, вотличие от известных, дает возможность прогнозировать появление новых иизменения емкости существующих устойчивых сегментов рынка продукции, что позволяетна основе выбора обоснованной маркетинговой стратегии повысить инвестиционнуюпривлекательность предприятий отрасли в условиях глобализации.

Объектом исследования являются предприятия легкойпромышленности Российской Федерации, функционирующие в условиях ужесточенияконкуренции вследствие глобализации экономики.

Предметом исследования является процесс управленияинвестиционной

деятельностью в легкойпромышленности.

Обоснованность идостоверностьнаучных результатов, выводов и рекомендаций диссертации определяются корректнымприменением методов экономического анализа, экономико-математическогомоделирования, теории управления предприятиями и инвестиционного менеджмента.Выводы и предложения диссертационного исследования не противоречат известнымтеоретическим и практическим результатам, содержащимся в трудах отечественных изарубежных ученых в области управления инвестициями, математическогомоделирования экономических систем, а также экономики, организации и управленияпромышленными предприятиями.

Научная новизна работысостоит вобосновании механизмов и разработке метода повышения инвестиционнойпривлекательности предприятий легкой промышленности в условиях глобализации,позволяющие на основе прогнозирования учитывать динамические изменения фактороввнешней и внутренней инвестиционной среды, а также специфические особенности существующихи формирующихся групп потребителей, что расширяет возможности органовгосударственной власти и отдельных предприятий по созданию привлекательногоинвестиционного климата в легкой промышленности, а также построению иисследованию математических моделей для анализа отраслей народного хозяйства ипредприятий.

Значение полученныхрезультатов для теории и практики.

Предложенные вдиссертации механизмы иметод повышения инвестиционной привлекательности предприятий легкойпромышленности в условиях глобализации вносят вклад в теорию и практикууправления инвестициями.

Разработанные алгоритмыпостроения математической модели инвестиционной среды предприятия легкойпромышленности, которые используют процедуры размытой кластеризации, а такжепроцедура мониторинга инвестиционной среды предприятий легкой промышленностивносят вклад в развитие математических и инструментальных методов экономики.

Сведения о реализациии целесообразности практического использования результатов.

Предложенные механизмы иметод повышения инвестиционной привлекательности предприятий легкойпромышленности, а также реализующая их информационная система поддержкипринятия решений по управлению инвестициями использованы ЗАО «Смоленскаячулочная фабрика» (г. Смоленск). Это позволило на основе обоснованного выборамаркетинговой стратегии, повысить инвестиционную привлекательность предприятияи на основе рационализации инвестиционного портфеля улучшить показатели эффективностиего деятельности.

Теоретические иметодические результаты диссертации используются в учебном процессе филиалаМосковского энергетического института (технического университета) в г. Смоленске.

Предложные механизмы иметод повышения инвестиционной привлекательности предприятий легкойпромышленности в условиях глобализации могут быть практически использованиифедеральными и региональными органами власти при разработке инвестиционныхпрограмм развития отрасли, а также отдельным предприятиями легкой промышленностидля повышения эффективности инвестиционной деятельности.

Разработанная архитектураи режимы функционирования информационной системы поддержки принятия решений поуправлению инвестициями создает предпосылки для ее широкого применения напредприятиях различных промышленных отраслей промышленности, существенно зависящихот ситуации на мировых рынках.

Публикации. По теме диссертации опубликовано 11печатных работ общим объемом 12,3 п.л., в том числе лично автору принадлежит4,4 п.л.

Структура и объем работы.

Диссертационная работасостоит из введения, четырех глав, заключения, списка литературы, включающего 107наименований и двух приложений. Диссертация содержит 171 страницу машинописноготекста, 19 рисунков и 12 таблиц.

Содержаниеработы

Во введении обоснованы актуальность решаемойнаучной задачи, цель и отдельные задачи диссертации, определены предмет иобъект исследования, обоснована научная новизна, изложена практическаязначимость, приведены данные об апробации и публикациях по теме диссертации.

В первой главе «Анализ современных подходов иметодического аппарата для повышения эффективности управления инвестициями напредприятиях легкой промышленности в условиях глобализации экономики»определено значение инвестиции для повышения конкурентоспособности промышленныхпредприятий в условиях усиления конкуренции, проведена классификациясовременных подходов к оценке инвестиционной привлекательности и управлениюинвестициями промышленного предприятия, обоснована целесообразность учетатенденций изменения характеристик основных групп потребителей для оценкиинвестиционной привлекательности предприятий легкой промышленности.

Проведенный анализпоказал, что важнейшим этапом процесса управления инвестициями в промышленностиявляется этап анализа инвестиционной привлекательности отрасли и отдельныхпредприятий. При этом в основе большинства методик оценки инвестиционнойпривлекательной лежит модель движущих сил конкуренции М. Портера.

В диссертации показателиинвестиционной привлекательности предприятия предложено разделить на двенадцатьбольших групп: абсолютные (динамика объема производства, изменение доли рынка);технико-экономические (обновление, выбытие, физический и моральный износ основныхфондов); финансовые (показатели прибыльности и оборачиваемости); инвестиционные(показатели рентабельности активов и эффективности непосредственноинвестиционной деятельности); кадровые (характеризующие кадровый потенциал);внешней среды (уровень конкуренции и государственной поддержки);организационные (устойчивость интеграционных связей с поставщиками,потребителями и партнерами); инновационные (способность предприятия креализации и освоению инноваций); клиентские (степень соответствия деятельностипредприятия изменяющейся структуре рынка), дивидендные (размер и динамикавыплаты дивидендов) и показатели, характеризующие гудвил.

Анализ методическогоаппарата по оценке и формированию инвестиционной привлекательности отрасли иотдельных предприятий показывает, что существующие подходы не в полной мереучитывают необходимость постоянного мониторинга инвестиционной среды. В тожевремя, инвестиционная привлекательность предприятия, как был показано вдиссертации, в значительной мере зависит от степени ориентации егомаркетинговой и инвестиционной деятельности на наиболее привлекательныерыночные сегменты, структура и характеристики которых динамически изменяется. Длярешения указанной задачи целесообразно использовать модель инвестиционнойсреды, включающей процедуры непрерывного мониторинга, основанной на примененииалгоритмов кластеризации.

Построение данной моделипозволит решить две задачи. Во-первых, анализ кластерной структурыинвестиционной среды легкой промышленности в динамике позволит органамгосударственной и региональной власти выделить наиболее перспективные группыпредприятий с целью рационализации механизмов формирования благоприятногоинвестиционного климата. Результаты анализа данной кластерной модели в динамикетакже позволят крупным портфельным инвесторам выбрать группу предприятий,являющихся наиболее привлекательными с точки зрения эффективности инвестиций посравнению с другими предприятиями отрасли.

Во-вторых, динамическаякластерная модель рынка продукции легкой промышленности позволяет на основерезультатов прогноза ориентировать инвестиционную и маркетинговую деятельностьпредприятия на наиболее привлекательные рыночные сегменты.

Вторая глава «Определение механизмов и разработкаметода повышения инвестиционной привлекательности предприятий легкой промышленностив условиях глобализации» посвящена анализу мирового опыта управленияинвестициями в легкой промышленности, оценке современного состояния и тенденцийразвития легкой промышленности и Смоленской области, определение основныхмеханизмов промышленности.

Результаты анализапоказали, что за последние 10–15 лет в мировой легкой промышленности произошлисерьезные изменения. В результате глобализации мировой экономики центр производстватекстиля переместился из Европы и США в страны «третьего мира» – Юго-Восточнуюи Среднюю Азию, Южную Америку. За последнее десятилетие в Китае, Пакистане, Индии,Турции и других странах созданы десятки текстильных компаний с годовым оборотомоколо $500 млн. долларов и множество более мелких производителей, оснащенныхсамым современным оборудованием и выпускающих ассортимент из сотен видов тканейс тысячами вариантов отделки.

Сегодня в мире происходятдва процесса, которые можно образно назвать – глобализация противрегионализации. С одной стороны, факторы низких затрат способствовалипередислокации производства тканей, и, в большей степени одежды, в странытретьего мира, так как производство швейной продукции требует гораздо меньшихкапитальных затрат и уровня подготовки кадров, чем для текстиля. С другойстороны, наблюдается регионализация, выражающаяся в создании зон беспошлиннойторговли в рамках EC, NAFTA, ASEAN, MERCOSUR, способствующих интенсификации торговлимежду странами более близкими географически. Это позволяет сократитьлогистические издержки.

Многие зарубежныеполитики и экономисты осознают необходимость собственного производства текстиляи одежды, т.к. в эпоху автоматизации и повышения требований потребителей к качествуготовой продукции, выпуск конкурентоспособных по цене товаров легкой промышленностивозможен и в высокоразвитых странах. При этом прибыльность производствауказанной продукции может быть в данном случае даже выше, чем в странахтретьего мира с их дешевой, но зачастую низкоквалифицированной рабочей силой, вряде случаев не способной обслуживать гибкие автоматические производственные линии.

Мировой опыт показывает,что формирование благоприятного инвестиционного климата в легкой промышленностивозможно только на основе реализации механизмов государственной поддержкиотрасли. Так, во многих странах государство не только предоставляет банкамнеобходимые гарантии по инвестиционным кредитам для предприятий легкойпромышленности, но и погашают часть процентной. В результате, Доля отраслилегкой промышленности в общем объеме производства промышленной продукции в развитыхстранах, включая Германию, Францию, США, составляет около 6–8%, в Италии – 12%,в то время как в России в последние годы эта доля опустилась примерно до 1%.Такой объем производства товаров легкой промышленности в общем объемепроизводства позволяет развитым странам формировать до 20% бюджета за счетналогов и сборов от текстильной отрасли и производства одежды, а такжеобеспечивать наполнение внутреннего рынка на 75–85% продукцией собственногопроизводства.

В диссертации проведенанализ современного состояния и тенденций развития легкой промышленностиРоссийской Федерации и Смоленской области, результаты которого показали, что в2006 г. отрасль развивалась достаточно динамично. В результате ростпроизводства в среднем по отрасли составил примерно 10% (для сравнения – пообрабатывающим производствам в целом всего 4,5%), при этом, например, ростпроизводства пальто верхних меховых составил 28%, чулочно-носочных изделий –11%, постельного белья – 20%.

Проведенный анализпозволил определить основные механизмы повышения инвестиционнойпривлекательности отрасли и отдельных предприятий. Анализ построенной модели«спрос-предложение» рынка продукции легкой промышленности позволил выявить иклассифицировать основные возможности и угрозы для стратегического развитияпредприятий отрасли в условиях глобализации экономики.

На рисунке 1 показанымеханизмы повышения инвестиционной привлекательности отрасли легкойпромышленности, которые могут быть реализованы на уровне государственногоуправления, стратегического управления отдельными предприятиями, а также врамках совместной деятельности отечественных предприятий и государственныхструктур.

/>

Рисунок 1 – Механизмыповышения инвестиционной привлекательности легкой промышленности

Из рисунка видно, чтоосновные направления повышения инвестиционной привлекательности легкойпромышленности, относящиеся непосредственно к сфере стратегического уровняуправления предприятием, могут быть сформулированы следующим образом:реализация стратегии вертикальной интеграции «вперед», направленной на созданиесобственной сбытовой сети; реализация стратегии вертикальной интеграции«назад», направленной на уменьшение зависимости от поставщиков сырья иматериалов; повышение гибкости производственного оборудования на основеорганизации тесного взаимодействия с предприятиями машиностроения; интенсификацияпроцессов исследования рынка и организация долговременного сотрудничества сдизайнерскими фирмами; использование для снижения относительных издержекэффекта масштаба производства.

Одним из таких механизмоввоздействия на внутренний рынок продукции легкой промышленности со стороныгосударства является механизм таможенного регулирования, действие которогоосуществляется в области регулирования импортных и экспортных пошлин на сырье,материалы и готовую продукцию, а также импорта оборудования для легкойпромышленности.

В последние годыэффективность данного механизма не в полной мере соответствовала требованиямвремени. Так, данные Таможенного комитета РФ даже по официальному импорту изКНР отличаются в 10 раз от данных соответствующих служб Китая. В тоже время,даже при существующих таможенных механизмах некоторые фирмы из Китаярассматривают возможность строительства текстильных и швейных фабрик натерритории Смоленской области. В случае если данные механизмы будут реализованыв полном объеме, инвестиционная привлекательность отрасли резко возрастет.

Другим механизмомвоздействия на внутренний рынок продукции легкой промышленности являетсярегулирование импорта зарубежного оборудования. Следует отметить, что средиотраслей промышленности Смоленской области в последние годы легкаяпромышленность была одним из лидеров по показателям обновления основных фондов.Однако, учитывая степень износа основных фондов (в 2005 г. этот показательсоставил 32%) и коэффициент их выбытия (в 2005 г. — 37,2%), наметившийся ростинвестиций в отрасль не позволяет обеспечить требуемый уровень модернизациипроизводства.

Правительство РФ ввеловременные льготные таможенные пошлины на оборудование для легкойпромышленности, что, несомненно, положительно скажется на конкурентоспособностиотечественной продукции. В тоже время, чрезмерное снижение указанных пошлиннегативно влияет на деятельность российских машиностроительных предприятий.

В последнее время важнейшимфактором повышения инвестиционной привлекательности предприятия являетсяформирование и реализация кадрового потенциала. Отечественная легкаяпромышленность, начиная с 2000 г., всегда ощущала проблему в кадрах, в связи сэтим механизм воспроизводства трудовых ресурсов для отрасли приобретает особуюзначимость. Потребность в квалифицированных кадрах в 2004 г. достигла уровня 40%,причем такой высокой потребности не испытывала в этом году ни одна из отраслейпромышленности. В легкой промышленности самая высокая потребность вквалифицированных кадрах отмечалась в хлопчатобумажной (55%) и швейной (42%)подотраслях. Очевидно, что отечественным предприятиям и учебным заведениям безгосударственной поддержки данную проблему не решить. Специалисты Министерстватруда сделали вывод о том, что обучение кадров непосредственно на предприятияхлегкой промышленности не компенсирует недостатка квалифицированных работниковна рынке труда.

Еще один механизм,который приобретает важное значение – это банковский механизм кредитования предприятийлегкой промышленности. Это обусловлено определенными трудностями в получениидолгосрочных кредитов, что, конечно, сдерживает процесс модернизациипроизводства. Ситуацию осложняют также проблемы с возвратом НДС при закупкесырья за рубежом. Одним из путей решения данной проблемы может стать созданиефинансовых структур с участием крупных предприятий легкой промышленности.

В диссертации показано,что повышение инвестиционной привлекательности российских предприятий легкойпромышленности возможно только на основе комплексного использованиярассмотренных выше механизмов.

Третья глава «Разработка математических моделейинвестиционной среды предприятия легкой промышленности» посвящена разработкаметода повышения инвестиционной привлекательности предприятий легкойпромышленности в условиях глобализации на основе учета изменений фактороввнешней и внутренней среды, а также алгоритмов размытой кластеризации субъектовконкурентной среды в условиях появления новых групп потребителей.

В диссертации разработанметод повышения инвестиционной привлекательности предприятий легкойпромышленности в условиях глобализации, который учитывает динамические измененияфакторов внешней и внутренней среды, а также специфические особенностисуществующих и формирующихся групп потребителей. В основе реализации методалежит построение и исследование динамической модели инвестиционной средыотрасли. В отличие от традиционных процедур анализа инвестиционнойпривлекательности отрасли и отдельных предприятий, процедура анализа указанноймодели может быть использована как государственными структурами при выработкерешений по повышению инвестиционной привлекательности отрасли в целом илиотдельных особо значимых предприятий, так и самими предприятиями дляобоснованного выбора маркетинговой стратегии. Ориентация маркетинговой ипроизводственной деятельности предприятия на выявленные перспективные с точкизрения их развития новые рыночные сегменты, в свою очередь, способствуетповышению его инвестиционной привлекательности.

Исходная модельинвестиционной среды строится следующим образом. Определяются характеристики объектовинвестиционной деятельности или потребителей, которые используются в рамкахвыбранной методики инвестиционного анализа. В результате каждый анализируемыйобъект может быть представлен как вектор

 xk= (x1k, x2k, …, xnk)T,

где k– номер объекта в совокупности, n– число выбранных характеристик.

Далее каждый j-й кластер (j = 1,2,…, K) описывается нечетким продукционнымправилом вида:

ЕСЛИ «xk– zj» ЕСТЬ «Aj(x)», ТО «хk» ЕСТЬ «кластер j»,

где Aj(x) – функция принадлежности (например, гауссова вида).

Построенная таким образомсистема нечетких продукционных правил позволяет относить объект к томукластеру, значение функции принадлежности к которому больше, чем к другим, ипри этом превышает заданное пороговое значение. Если последнее условие невыполняется, то считается, что данный объект образует новый кластер.

В диссертации предложеналгоритм выявление новых групп предприятий отрасли, которые характеризуются близостьюхарактеристик инвестиционной привлекательности, а также групп потребителейпродукции легкой промышленности, которые могут рассматриваться в качествесамостоятельного целевого сегмента.

Для того, что бы группаобъектов могла быть объявлена новым кластером необходимо, что для каждого из нихзначение функции принадлежности к существующим кластерам было ниже порога,причем данные объекты должны располагаться достаточно близко друг к другу впространстве признаков. Если сформированная указанным образом группасопоставима по численности с уже существующими кластерами, то ее можно считатьновым кластером. При определении размеров существующих кластеров учитываютсятолько объекты х*, для которых значение функции принадлежности Aj(x*) ≥L.

Предложенный алгоритмвыявления сливающихся групп предприятий отрасли или сегментов рынка (групппотребителей) включает следующие этапы.

1. Определение кластеров,размеры которых за период наблюдения увеличились по сравнению с их размерами впредыдущий период, т.е. выполняется неравенство:

Сj*(t) > Сj*(t– 1).

Определение близости каждойпары кластеров (i и j) из выделенного подмножества сиспользованием выражения:

/>.

Выбор пары кластеров смаксимальным значением Lij<sub/>и проверка превышения им порога L min<sub/>. При превышении порога кластерысчитаются объединившимися.

Данная процедураповторяется для оставшихся пар кластеров из подмножества, выделенного в п. 1алгоритма.

На практике слияние двухили более рыночных сегментов позволяет предприятию легкой промышленностивыбрать инвестиционную и маркетинговую стратегию, ориентированную уже на вновьобразовывающийся сегмент.

В диссертации предложенапроцедура мониторинга инвестиционной среды предприятий легкой промышленности,которая предполагает использование для фиксации изменения кластерного полявременных окон двух типов: фиксированной и переменной длины. При этом показано,что окна переменной длины целесообразно использовать, когда выявлены, вчастности, быстрые перемещения центров кластеров или быстрые изменения ихгеометрических размеров.

В четвертой главе «Результаты практического применения разработанных механизма иинструментальных средств для повышения инвестиционной привлекательности предприятийлегкой промышленности Смоленской области» рассмотрены архитектура информационно-аналитическойсистемы поддержки принятия решений (СППР) по повышению инвестиционной привлекательностипредприятий легкой промышленности, методика построения и использования даннойсистемы, а также результаты практического применения разработанных механизма иинструментальных средств для повышения инвестиционной привлекательности ЗАО«Смоленская чулочная фабрика».

В диссертации предложенаструктура информационно-аналитической системы поддержки принятия решений поповышению инвестиционной привлекательности предприятий легкой промышленности,реализующая предложенные методы и алгоритмы. Хранилище данных указанной системыбыло организовано на основе реляционной СУБД Oracle.

Анализ вариантовинтеграции разработанной системы в состав используемой автоматизированнойсистемы управления предприятием (АСУП) показал, что предпочтительным вбольшинстве случаев является вариант использованияСППР в качестве надстройки к АСУП.

Основныерезультаты диссертации были практически использована в ЗАО «Смоленская чулочнаяфабрика» — крупнейшего производителя чулочно-носочных изделий в РоссийскойФедерации.

Экономический анализдеятельности предприятия показал, что, несмотря на устойчивое финансовоесостояние, показатели рентабельности в 2005 г. существенно ухудшились (рис. 2).Это в значительной степени было вызвано снижением инвестиционнойпривлекательности в 2003, что не позволило привлечь необходимый длямодернизации производства объем инвестиционных ресурсов.

/>

Рисунок.2 – Показателирентабельности ЗАО «Смоленская чулочная ф-ка»

Анализ целесообразностиприменения рассмотренных в диссертации механизмов повышения инвестиционнойпривлекательности позволил выбрать рациональный вариант стратегии вертикальнойинтеграции «вперед», заключающейся в развитии собственной сбытовой сети. Дляуспешной реализации данной стратегии было принято решение о покупке пакетаакций КБ «Смоленский банк».

В конце 2005 г. напредприятии была внедрена предложенная в диссертацииинформационно-аналитической системы поддержки принятия решений по повышениюинвестиционной привлекательности предприятий легкой промышленности. Применениеданной системы позволило выделить и спрогнозировать динамику развития новыхперспективных рыночных сегментов. Ориентация инвестиционной и маркетинговойдеятельности предприятия на данные сегменты (одним из которых является молодежьс доходами выше среднего уровня) позволило в 2006 г. увеличить рентабельностьактивов на 4,5%, а рентабельность собственного капитала на 3,6%.

В заключении приведены основные результатыработы, выводы и предложения.

В приложениях представлены результаты финансово-экономическогоанализа деятельности ЗАО «Смоленская чулочная фабрика » и справка о реализациирезультатов диссертации.

ОСНОВНЫЕ РЕЗУЛЬТАТЫРАБОТЫ И ПРЕДЛОЖЕНИЯ

Проведен анализсовременных подходов и методического аппарата для повышения эффективностиуправления инвестициями на предприятиях легкой промышленности в условияхглобализации, результаты которого позволили обосновать ведущую роль инвестицийв повышении конкурентоспособности промышленных предприятий в условияхвступления Российской Федерации в ВТО.

Обобщен и проанализированмировой опыта повышения инвестиционной привлекательности предприятий легкойпромышленности и отрасли в целом в условиях глобализации и регионализациимировой экономики, что позволило обосновать основные направления совместнойдеятельности государственных структур и предприятий по формированиюблагоприятного инвестиционного климата в отрасли.

На основе анализапостроенной модели «спрос-предложение» рынка продукции легкой промышленностивыявлены и классифицированы основные возможности и угрозы для стратегическогоразвития предприятий отрасли в условиях глобализации экономики, показавшиевозможность выпуска конкурентоспособной по цене продукции легкой промышленностив высокоразвитых странах.

Предложны механизмы повышенияинвестиционной привлекательности предприятий легкой промышленности в условияхглобализации, отличающиеся от известных комплексным характером их влияния напоказатели конкурентоспособности предприятий и отрасли в целом.

Разработан методповышения инвестиционной привлекательности предприятий легкой промышленности вусловиях глобализации, который учитывает динамические изменения фактороввнешней и внутренней среды, а также специфические особенности существующих иформирующихся групп потребителей.

Предложены алгоритмы построенияматематической модели инвестиционной среды предприятия легкой промышленности,которые используют процедуры размытой кластеризации потребителей продукциилегкой промышленности в условиях изменяющейся мировой экономической конъюнктуры.

Предложена процедурамониторинга инвестиционной среды предприятий легкой промышленности, котораяпозволяет прогнозировать появление новых и изменения емкости существующихустойчивых сегментов рынка продукции, что дает возможность на основе выбораобоснованной маркетинговой стратегии повысить инвестиционную привлекательностьпредприятий отрасли в условиях глобализации.

Предложенные механизмы иметод повышения инвестиционной привлекательности предприятий легкой промышленности,а также реализующая их информационная система поддержки принятия решений поуправлению инвестициями использованы ЗАО «Смоленская чулочная фабрика» (г. Смоленск).Это позволило на основе обоснованного выбора маркетинговой стратегии, повыситьинвестиционную привлекательность предприятия и на основе рационализацииинвестиционного портфеля улучшить показатели эффективности его деятельности.

Теоретические иметодические результаты диссертации используются в учебном процессе филиалаМосковского энергетического института (технического университета) в г. Смоленске.

Доказано, что предложные механизмы и метод повышенияинвестиционной привлекательности предприятий легкой промышленности в условияхглобализации могут быть практически использовании федеральными и региональнымиорганами власти при разработке инвестиционных программ развития отрасли, атакже отдельным предприятиями легкой промышленности для повышения эффективностиинвестиционной деятельности.

Показано, чторазработанная архитектура и режимы функционирования информационной системыподдержки принятия решений по управлению инвестициями создает предпосылки дляее широкого применения на предприятиях различных промышленных отраслей промышленности,существенно зависящих от ситуации на мировых рынках.

Основныеработы, опубликованные по теме диссертации

1.        Тютюнник А.А.Повышение конкурентоспособности легкой промышленности на основе интеграции снефтехимическими предприятиями // Нефтегазовое дело. — 2007. — №5. – Т.1. С.28-32

2.        Тютюнник А.А.,Мешалкин В.П., Дли М.И. Основные направления повышения конкурентоспособностипредприятий легкой промышленности в условиях глобализации экономики //Менеджмент в России и за рубежом – 2007- №3 — С. 13-17

3.        Тютюнник А.А.,Дли М.И., Гимаров В.А. Механизмы повышения инвестиционной привлекательностипредприятий легкой промышленности в условиях глобализации (монография) – Смоленск:Из-во «ЦНТИ» — 2006 – 156 с.

4.        Пыхтина И.Н.,Тютюнник А.А., Фомченкова Л.В. Стохастические модели величин рыночного спросаразличного вида // Математические методы в технике и технологиях: Сб. тр. XIII Межд… науч. конф. Т.4. Секции 6, 9.– Смоленск: СФМЭИ — 2001 – С. 213

5.        Пыхтина И.Н.,Тютюнник А.А., Фомченкова Л.В. Стохастическое моделирование величин рыночногоспроса в электроэнергетике // Информационные технологии, энергетика иэкономика: Тез.докл. науч.-техн. конф. Т.1. – Смоленск: СФМЭИ – 2001-С.214-215.

6.        Пыхтина И.Н.,Тютюнник А.А. Формирование политики ценообразования с учетом географическогорасположения рынка // Информационные технологии, энергетика и экономика: Мат.докл. межрег. науч.-техн. конф. Т.4./ — Смоленск: СФМЭИ, — 2004 – С. 100 -101

7.        Пыхтина И.Н.,Тютюнник А.А. Повышение конкурентоспособности производственно-хозяйственнойорганизации на основе логистического подхода к ценообразованию //Информационные технологии, энергетика и экономика: Мат. докл. межрег.науч.-техн. конф. Т.4./ — Смоленск: СФМЭИ, — 2004 – С. 101 -102

8.        Тютюнник А.А.Разработка методики сбалансированной системы оценочных показателей дляпредприятий легкой промышленности //Радиотехника, электротехника и энергетика:Тез. докл. XI межд. науч.-техн. конф. Т.2./ — М.: МЭИ — 2005 – С. 464

9.        Тютюнник А.А.Разработка управленческих мероприятий, направленных на повышение экономическойэффективности льноводства в Смоленской области // Радиотехника, электротехникаи энергетика: Тез. докл. XIмежд. науч.-техн. конф. Т.2./ — М.: МЭИ – 2005 – С. 465

10.     Пыхтина И.Н.,Тютюнник А.А. Возможности развития регионального рынка на этапе вступленияРоссии в ВТО // Информационные технологии, энергетика и экономика: Сб. тр.межрег. науч.-техн. конф. Т.3 ./ — Смоленск: СФМЭИ, — 2006 – С. 211 -212.

11.     Тютюнник А.А.,Зайцева В.В., Дли М.И. Нечетко-логический метод кластеризации объектовинвестиционной деятельности // Методы и алгоритмы прикладной математики втехнике, медицине и экономике: Мат. межд. науч.-практ. конф – Новочеркасск: НПО«Темп» — 2007 – С. 32-41.