Реферат: Синергетико-институциональный подход к оценке инвестиционной деятельности предприятия

На правах рукописи


Лисичкина Наталия Владимировна


Синергетико-институциональный подход к оценке инвестиционной деятельности предприятия



Специальность 08.00.05 –

Экономика и управление народным хозяйством (4. Управление инновациями и инвестиционной деятельностью)



автореферат

диссертации на соискание ученой степени

кандидата экономических наук


Москва – 2009

Работа выполнена в Московском энергетическом институте (техническом университете) на кафедре инженерного менеджмента.


Научный руководитель:


доктор экономических наук, профессор

Шманев Сергей Владимирович


Официальные оппоненты:


доктор экономических наук, профессор

Алексахина Людмила Ивановна

кандидат экономических наук, доцент

Кожемяко Николай Петрович


Ведущая организация:

ГОУ ВПО «Башкирская академия государственной службы и управления при Президенте Республики Башкортостан»


Защита состоится « » 2009 г. в часов на заседании Диссертационного совета Д 212.157.18 при МЭИ (ТУ) по адресу: 111250, г. Москва, ул. Красноказарменная, д. 14, аудитория Ж-200.


Отзыв на автореферат (в двух экземплярах, заверенных печатью) просим присылать по адресу: 111250, г. Москва, ул. Красноказарменная, д. 14, Ученый совет МЭИ (ТУ).


С диссертацией можно ознакомиться в библиотеке МЭИ (ТУ).


Автореферат разослан «____» _____________ 2009 г.


Ученый секретарь

диссертационного совета Д 212.157.18

к.э.н., профессор __________ А.Г. Зубкова

общая характеристика работы


Актуальность темы исследования. Одним из важнейших условий обеспечения экономического роста страны является сбалансированная инвестиционная политика государства, стратегически нацеленная на поддержание экономической и политической стабильности в долгосрочной перспективе.

В России инвестиционная ситуация в последние годы постепенно изменяется к лучшему, однако пока рано считать, что эти улучшения носят устойчивый характер. Несмотря на то, что необходимость активизации инвестиционного процесса декларируется в программных документах и законодательных актах, существенных результатов добиться до сих пор не удается.

Для решения проблемы необходима разработка принципиально новых методов и способов оценки инвестиционных проектов в реальном секторе экономики, позволяющих учесть такие характерные черты инвестиционного процесса, как неравновесность, нелинейность, неопределенность, подверженность флуктуациям, изменяющим течение инвестиционных процессов случайным и необратимым образом, то есть внедрение в теорию и практику управления инвестициями синергетического подхода.

Однако синергетический подход не лишен недостатков, и наиболее существенным из них автору представляется игнорирование, а зачастую даже отрицание роли институтов как важнейших элементов социально-экономической системы, что значительно снижает достоверность проводимых исследований.

Таким образом, объективная необходимость эффективного экономического развития страны, недостаточность разработки вопросов, связанных с проблемой формирования рациональной инвестиционной деятельности в промышленности и управления ею, определила актуальность данного диссертационного исследования, направленного на разработку теоретических положений и методики управления инвестиционными процессами в социально-экономических системах на основе развития синергетико-институционального подхода.

^ Степень разработанности темы. Исключительная важность, растущая актуальность и многоплановость проблем оценки эффективности и разработки адекватного механизма управления инвестициями обусловили неослабевающий интерес к данной теме со стороны ученых, как в России, так и за рубежом.

Основы инвестиционной теории были заложены в трудах Л. Вальраса, У. С. Джевонса, Д. М. Кейнса, Ф. Кенэ, Дж. Локка, Т. Манна, К.Маркса, К. Менгера, Дж. Ст. Милля, Э. Мисселдена, У. Петти, Д. Риккардо, А. Смита, Дж. Стюарта, Р. Харрода, Дж. Хикса, Д. Юма и др.

Дж. Шумпетер впервые исследовал проблему взаимосвязи динамического развития и инноваций, как факторов, нарушающих сложившееся равновесие экономической системы. Его теория послужила базой для дальнейшего развития научной мысли, результатом которой стала концепция синергетической экономики. Основоположником синергетической теории считается Г.Хакен.

Большой вклад в развитие нелинейных систем внес И.Р. Пригожин, разработавший теорию диссипативных структур. Математический аппарат для описания катастрофических синергетических процессов (теория бифуркаций), был разработан, в основном, усилиями российского математика В.И. Арнольда и французского математика Р. Тома. Российская школа представлена, прежде всего, работами таких ученых, как М. В. Волькенштейн, С.П.Курдюмов, Г.Г.Малинецкий, Н.Н. Моисеев, А.А. Самарский, Д.С. Чернавский и др.

В плане развития темы исследования содержательными являются также труды российских экономистов, посвященные теоретическим и практическим аспектам развития инвестиционного сектора экономики, в частности, работы Ю.П. Алексеева, Н.А. Бланка, В.В. Бочарова, Л.С. Валинуровой, В.П. Варфоломеева, Ю.Ф. Воробьева, В.К. Гуртова, А.Ю. Егорова, А.А. Емельянова, Б.С. Жихаревича, М.В. Конотопова, В.Г. Лебедева, Д.С. Львова, М.А. Лимитовского, С.А. Масютина, С.А. Никитина, Н.Д. Рогалева, В.М. Серова, В.Н. Сергеенкова, С.А. Суспицына, С.В. Шманева и др.

В становлении теории и методологии современного институционализма важную роль сыграли работы Дж. Акерлофа, А. Алчияна, Б. Клейна, Р. Дж. Кроуффорда, Д.Норта, К. Поланьи, Т. Парсонса, Дж. Робертса, Н. Дж. Смелсера, Г. Саймона, О. Уильямсона, В. Холмстрома, и др. Основные положения институциональной теории основаны на работах Р. Коуза (трансакционные издержки), Г. Саймона (ограниченная рациональность), Дж. Стиглера (неполнота информации), Г. Беккера (принцип неопределенности выбора). Изучению проблем неопределенности и связанных с этим проблем поиска информации и ее последующей обработки посвящены работы Ф. Найта, Дж. фон Неймана и О. Моргенштерна. Наиболее заметные работы прикладного характера по проблемам институциональных преобразований на разных уровнях экономики принадлежат таким российским ученым, как: С.Б. Авдашева, А.А. Аузан, Г.Б. Клейнер, Я.И. Кузьминов, Ю.В. Латов, В.Л. Макаров, Р.М. Нуреев, А.Н.Олейник, В.М. Полтерович, Н.М.Розанова, Е.В. Попов, В.В. Радаев, О.С. Сухарев и др.

Анализ указанных работ показал, что имеющиеся в них теоретические и методические положения нельзя признать достаточными для решения обозначенных проблем в инвестиционной сфере, что определило объект, предмет, цели и задачи диссертационного исследования.

^ Цель и задачи исследования. Целью настоящего исследования является разработка новых методов управления инвестиционной деятельностью предприятий промышленности на базе интеграции институционального и синергетического подходов.

Для достижения цели в работе были поставлены следующие задачи:

- определить экономическую сущность инвестиций и их роль в развитии социально-экономических систем;

- исследовать современное состояние инвестиционной сферы в экономике России, выявить основные проблемы, возникающие у российских промышленных предприятий в процессе инвестиционной деятельности;

- изучить основные методы прогнозирования и планирования инвестиций, механизмы принятия инвестиционных решений, контроля и управления инвестиционной деятельностью;

- проанализировать основные теоретические аспекты применения синергетической и институциональной теорий в сфере управления инвестиционной деятельностью социально-экономических систем различных уровней;

- разработать комплексный метод оценки инвестиционных проектов и управления инвестициями, интегрирующий синергетический и институциональный подходы (институционально-синергетический метод);

- обосновать основные критериальные отличия, ограничения и преимущества институционально-синергетического метода исследования управления инвестиционной деятельностью промышленных предприятий;

- предложить методику отбора, разработки и контроля и управления инновационных проектов на примере конкретного промышленного предприятия.

^ Объект исследования – инвестиционная деятельность промышленного предприятия в современных условиях.

Предмет исследования – организационно-экономические отношения, возникающие при формировании системы оценки и управления эффективностью инвестиционной деятельности промышленного предприятия, направленные на совершенствование процессов информационного обмена, обработки и структурирования информационных потоков.

^ Методологической и теоретической основой диссертационного исследования послужили результаты исследований отечественных и зарубежных ученых в области инвестиционной деятельности, синергетики и институциональной экономики; законодательные и нормативно-правовые акты федеральных и региональных органов Российской Федерации, посвященные вопросам управления инвестиционной деятельностью предприятий; материалы статистических изданий Федеральной службы государственной статистики РФ, отечественные и зарубежные публикации, включая специальные периодические издания по исследуемым проблемам, материалы научно-практических конференций, семинаров, официальные сайты и другие материалы.

При проведении диссертационного исследования использовались методы системного, синергетического, институционального анализа, статистические методы и методы организационного проектирования.

^ Научная новизна работы заключается в разработке и обосновании новых методических подходов к совершенствованию механизмов оценки эффективности и управления инвестиционной деятельности, способствующих гибкой адаптации предприятия к изменениям институциональной среды. Синергетико-институциональный подход, предлагаемый автором, позволяет моделировать инвестиционные процессы, протекающие на промышленном предприятии, в условиях неравновесной динамики инвестиционных потоков, с учетом нелинейного взаимодействия внешних и внутренних факторов инвестиционного развития и влияния на инвестиционную деятельность предприятия институциональных ограничений.

^ В числе основных положений, которые выносятся на защиту, можно выделить следующее:

1. Обоснованы теоретико-методические аспекты применения синергетико-институционального подхода к принятию управленческих решений инвестиционного характера, который позволяет не только оценить предполагаемую эффективность инвестиционной деятельности предприятия в стабильной экономической ситуации, но и учесть возможные изменения внешней и внутренней среды, происходящие под воздействием различных факторов.

2. Сформулированы и обоснованы методологические аспекты применения теории нечетких множеств для анализа инвестиционной деятельности промышленных предприятий, позволяющие определить вероятностные параметры институционально-синергетической модели оценки эффективности инвестиций.

3. Предложена авторская модель управления инвестиционным процессом как системой, поддающейся целенаправленному (управляющему) воздействию на основе определенного алгоритма обработки информационных потоков, раскрывающая влияние управляющего воздействия на эффективность инвестиционной деятельности предприятия.

4. Структурированы информационные процессы и операции, обеспечивающие принятие адекватных управленческих решений в сложных открытых системах (организациях).

5. Предложена схема и определены основные элементы процесса управления инвестициями на предприятии с учетом особенностей управляющей системы, степени влияния внешней среды и фактора случайности (синергетического эффекта непредсказуемых флуктуаций информационного потока), раскрывающая влияние управляющего воздействия на эффективность инвестиционной деятельности в условиях ограниченной возможности изменений системы управления.

6. На основе интеграции институционального и системно-синергетического подходов рассчитаны значения коэффициентов транзитивности и апробирована математическая модель управления инвестиционной деятельностью предприятий. Она позволяет учесть нелинейность, неравновесность, необратимость в процессах инвестиционного развития, и обеспечивает возможность формировать синергетические эффекты как результат согласованного, когерентного действия внутрисистемных факторов и развития институциональной среды.

^ Теоретическая и практическая значимость работы заключается в том, что представленные в диссертационной работе исследования позволяют повысить адаптивность и эффективность деятельности промышленных предприятий в условиях перехода на стратегии инновационного развития экономики России за счет освоения нового институционально-синергетического метода, новых методик и инструментов управления инвестициями. Результаты диссертационного исследования нашли практическое применение при оценке инвестиционной деятельности Орловского сталепрокатного завода, который является одним из ведущих российских предприятий по производству металлических изделий.

^ Реализация и апробация результатов исследования. Основные положения диссертации и научные результаты исследований были представлены автором и получили одобрение на межвузовских и региональных научно-практических конференциях и семинарах в 2006-2008гг, апробированы при чтении учебных лекций, проведении практических и семинарских занятий по дисциплинам «Экономика предприятия», «Информационные технологии в экономике», «Оптимизационное моделирование в экономике» при подготовке экономистов-менеджеров в Орловском государственном институте экономики и торговли.

Разработанная в процессе исследования методика анализа эффективности инвестиционной деятельности предприятия апробирована на ряде промышленных предприятий г. Орла и внедрена в практическую деятельность Орловского сталепрокатного завода.

Публикации. Основные положения и результаты диссертационного исследования были отражены в опубликованных автором 7 печатных работах общим объемом 4,9 п.л., одна из которых – в реферируемом ВАК журнале.

^ Структура диссертации: диссертация состоит из введения, трех глав, заключения, списка использованной литературы из 152 наименований и 5 приложений. Работа изложена на 192 страницах без учета приложений, содержит 11 рисунков и 11 таблиц.


основное содержание работы


Во введении обоснована актуальность темы исследования, обозначены цели и задачи исследования, определены объект и предмет, теоретическая и методологическая основа исследования, информационная база исследования, сформулирована научная новизна исследования, приведены данные о практической значимости, апробации работы, а также представлен перечень основных публикаций по теме диссертации.

^ В первой главе дано понятие инвестиций и рассмотрены основные виды инвестиций, обозначены основные проблемы и перспективы развития инвестиционных процессов в промышленности России. Исследованы методы прогнозирования и планирования инвестиционной деятельности, обоснованы теоретико-методические аспекты применения синергетико-институционального подхода к принятию управленческих решений инвестиционного характера, который позволяет не только оценить эффективность инвестиционной деятельности предприятия, но и учесть возможные изменения внешней и внутренней среды.

Классический (квазистационарный) подход к созданию математической модели инвестиций явно или неявно предполагает, что инвестиционный процесс, как и другие экономические процессы, протекает в условиях стабильной (стационарной) среды, которая большую часть времени находится в равновесии, последовательно переходя из одного стационарного состояния в другое. Предполагается также, что в динамике развитие инвестиционного процесса имеет линейный и обратимый характер, а все его участники действуют, исходя из рациональных предпосылок.

В реальной жизни устойчивое равновесие редко сохраняется на протяжении достаточно длительного периода, который был бы сопоставим со сроком осуществления инвестиционного проекта. Сложные социальные и экономические системы имеют большую неопределенность поведения и ориентируются в развитии на размытые, вероятностные пути совершенствования. Поэтому в последние годы все большее распространение в науке получает синергетический подход к прогнозированию инвестиций, который фиксирует свое внимание на неравновесности, как естественном состоянии открытых нелинейных систем, на множественности путей их развития.

Недостатком синергетического подхода и используемых им математических моделей и методов является игнорирование роли институтов как важнейших элементов социально-экономической системы.

В то же время, современные исследования показывают, что институциональная среда играет значительную роль в выборе направления экономического развития и оценке эффективности инвестиционной деятельности.

Поэтому для создания достоверной и адекватной экономической модели инвестиций необходимо объединить синергетический и институциональный подход. Синергетико-институциональная концепция управления инвестициями рассматривает экономические структуры как многоаспектные образования и многомерные образования, определяющие и проявляющие внутреннее устройство и его составляющих – отсоциально-экономический систем до индивидов. Они являются по существу основой экономических систем, обеспечивающей им качественную особенность и устойчивость. Как любые структуры они имеют свои временные параметры, которые рано или поздно вступают в рассогласование с изменяющимися внешними условиями. При прогнозировании развития инвестиционных процессов в рамках данной концепции используется теория нечетких множеств, позволяющая построить нечеткие аналоги всех основных математических понятий и создать необходимый формальный аппарат для моделирования человеческих рассуждений и человеческого поведения при принятии того или иного решения.

Таким образом, в современных условиях использование синергетико-институционального подхода к управлению инвестициями позволяет перейти на качественно иной уровень анализа, учитывающий объективные законы функционирования экономических систем. В этой ситуации использование эффективных форм управления, построенных на научных принципах, становится главным критерием успешного функционирования предприятия.

^ Во второй главе представлены основные теоретико-методические положения синергетической парадигмы и концепции институциональной экономики. Сформулированы и обоснованы методологические аспекты применения теории нечетких множеств для анализа инвестиционной деятельности промышленных предприятий, позволяющие определить вероятностные параметры институционально-синергетической модели оценки эффективности инвестиций.

При моделировании инвестиционных процессов невозможно учесть воздействие всей совокупности реальных факторов, поскольку это привело бы к чрезмерному усложнению модели. Поэтому в модель приходится вводить ограниченное число факторов, которые по тем или иным соображениям считаются наиболее существенными. Неучтенные в описании модели факторы можно игнорировать или же можно явно не вводить "несущественные факторы" в математическую модель, но учитывать их влияние, допуская, что отклик модели на то или иное воздействие (выбор альтернативы) может быть известен лишь приближенно или нечетко. При рассмотрении процесса принятия инвестиционного решения с позиции теории нечетких множеств используется логическая схема, отличительной чертой которой является симметрия по отношению к целям и ограничениям, что устраняет противоречия между целями и ограничениями и позволяет достаточно просто принять на их основе решение.

Под нечеткой целью подразумевается цель, которую можно описать математически как нечеткое множество допустимых решений (результатов инвестиции) в соответствующем пространстве альтернативных возможностей развития событий. Пусть f = X, где X – заданное множество альтернатив. Тогда цель, Z, будет определяться фиксированным нечетким множеством Z в X. Подобным же образом нечеткое ограничение Q в пространстве X определяется как некоторое нечеткое множество в X. Проблема принятия решения в нечетких условиях интерпретируется как комплексное влияние нечеткой цели Z и нечеткого ограничения Q на выбор альтернатив и характеризуется пересечением Z ∩ Q, которое и образует нечеткое множество решений R, таким образом:

R = Z ∩ Q

В этой ситуации, функция принадлежности для множества решений задается соотношением:



В общем случае, если имеется n нечетких целей и m нечетких ограничений, то результирующее решение определяется пересечением всех заданных целей и ограничений, то есть по формуле:



Для достижения максимального полезного эффекта целесообразным представляется выбирать из множества возможных решений те альтернативы, которые имеют максимальную степень принадлежности к R. Если таких элементов несколько, то они образуют обычное множество, которое называется оптимальным решением, а каждый отдельный элемент этого множества – максимизирующим решением. В реальных ситуациях не всегда целесообразно проводить резкую границу для уточнения множества допустимых альтернатив. Может так случиться, что распределения, выходящие за эту границу, дадут эффект, более желательный для лица, принимающего решения.

Формы нечеткого описания исходной информации в задачах принятия инвестиционных решений могут быть различными; что обуславливает существование различий в математических формулировках соответствующих задач нечеткого математического программирования. Например, стандартная задача программирования может быть модифицирована в нечеткую форму, если допустить возможность нарушения заданных ограничений с той или иной степенью свободы.

Кроме того, нечеткость в постановке задачи математического программирования может возникнуть, если вместо максимизации целевой функции f (x) (максимизация эффективности инвестиционной деятельности) в качестве оптимального решения будет задано стремление к достижению некоторой константы (определенного числового значения), причем различным отклонениям значения f (x) от этой величины можно приписывать разные степени допустимости (чем больше отклонение, тем меньше степень его допустимости).

В практике инвестиционного анализа нередко встречается ситуация, когда нечеткие цели и нечеткие ограничения представляют собой нечеткие множества в разных экономических пространствах, например, целевая функция описывает коммерческую эффективность (прибыльность) проекта с точки зрения отдельного предприятия (инвестора), а ограничения задают допустимые пределы для макроэкономических, бюджетных, экологических и др. последствий инвестиции.

Задача с нечеткими коэффициентами может быть трансформирована в более простую задачу линейного программирования с четкими коэффициентами; при этом количество ограничений увеличивается в два раза, однако полученная в итоге задача решается с помощью стандартных методов экономико-математического моделирования, например, симплексным методом.

^ В третьей главе изучены концептуальные основы формирования системы управления инвестициями и методы принятия управленческих решений в инвестиционной сфере. Как результат проведенного исследования была предложена авторская модель управления инвестиционным процессом на основе определенного алгоритма обработки информационных потоков, раскрывающая влияние управляющего воздействия на эффективность инвестиционной деятельности предприятия.

Поскольку управление инвестиционными процессами, как и любыми процессами – специфическая функция, то она реализуется определенными элементами системы. Система в процессе своего функционирования разделяется на управляющую и управляемые подсистемы. К управляемой подсистеме относятся все элементы, обеспечивающие непосредственный процесс создания материальных и духовных благ или оказания услуг. К управляющей подсистеме относятся все элементы, обеспечивающие процесс целенаправленного воздействия. Связь между управляющей и управляемой системами осуществляется с помощью информации, которая служит основой для выработки управленческих воздействий и решений.

Существует объективный закон управления системой, под которым понимают формирование (выработку решения) и реализацию управляющих воздействий (управлений), выработанных из множества возможных на основании определенной информации, обеспечивающей желаемое движение (функционирование, поведение) объекта, приводящее к поставленной цели. Схематически эту систему можно представить с помощью рисунка 1.

Где f-закон управления подсистемой;

y-функция входа модели управления;

x1,2…,n– факторы влияющие на управляющее воздействие;

S- энтропия;

N-объем исходной информации;

- свойства внешней среды;

-случайный фактор;

In- объем информационного потока;

Р
исунок 1 – Система управления инвестиционными процессами

На рисунке 1 показано, что система управления инвестициями представляет собой единство субъекта и объекта управления, которое достигается в результате как саморегулирования в экономических системах, так и целенаправленного воздействия объекта управления на субъект. При этом подразумевается, что всякая экономическая система в качестве необходимых элементов включает активные субъекты, которые осуществляют целенаправленную инвестиционную деятельность в соответствии с принимаемыми решениями и способны к самооценке своих действий и оценке действий других субъектов, то есть изменяют стратегию и тактику без жесткой привязки к внешним условиям, следовательно, в результате их действий (реальных или потенциальных) организация становится внутренне неустойчивой. Неустойчивость усугубляется периодическим возникновением в процессе функционирования организации случайных факторов (флуктуаций), определяющих расхождение реальной динамики развития организации со статистически вероятной траекторией, обусловленной прошлыми событиями. Причем осуществляемые в целях адаптации корректировки приводят к непредсказуемым заранее результатам.

Из этого следует, что бессмысленно делать детальный прогноз на большой период времени, поскольку даже очень малые случайные флуктуации могут разрушить любой стратегический план, как бы тщательно он не был продуман. Поэтому в рамках синергетического подхода к планированию инвестиций вырабатывается только генеральная линия инвестиционной политики и осуществляется попытка направить процесс в нужное русло, давая возможность самоорганизации согласовать все мелкие детали адаптирующейся системе в стремительно меняющемся мире. Для успешного применения этого подхода на практике, необходимо хотя бы приблизительно знать наступление момента, где принятие управленческих решений позволит сохранить вектор движения и даст возможность продолжения функционирования организации в новых условиях. Ключевым моментом при этом будет являться сама информация и организация процессов по ее накоплению, обработке, хранению и использованию.

Организация информационного процесса наглядно представлена на следующем рисунке (рис. 2) как результат структурирования обычного комплекса процедур обработки информации, необходимой для принятия управленческих решений в инвестиционной сфере.




Рисунок 2 – Фрагмент структуры информационного процесса

В соответствии с данной схемой, если представить информационный процесс в виде определенной последовательности (совокупности) отдельных операций (подпроцессов) по преобразованию информации, то для его качественной характеристики необходимо ввести ряд дополнительных показателей, определяющих следующие подпроцессы:

1.Процесс подготовки информации (Q) для преобразования и передачи.

2. Процесс передачи информации от источника к потребителю (W).

3. Содержание (качество) информации (S). Причем процесс обработки информации является центральным в системе управления, т.к. именно от качества информации и уровня ее обработки зависит в конечном итоге эффективность управляющего воздействия.

4. Процесс хранения информации (Т).

Следует учитывать то обстоятельство, что все реальные процессы и системы, а, следовательно, и структуры информационных процессов уникальны. Специфика функционирования конкретной социально-экономической системы, особенности осуществления различных инвестиционных проектов проявляются не только в содержании самой информации, но и в составе и алгоритме действий по ее подготовке, передаче, обработке, хранению и использованию.

Назовем систему, формирующую управляющие воздействия инвестиционными процессами ut, управляющей системой. Тогда система, «испытывающая» на себе внешнее воздействие – управление (управляющие воздействия), должна называться управляемой системой (объектом управления). Управляющие воздействия в эффективно работающей организации всегда направлены на то, чтобы функционирование (движение) системы управления способствовало достижению цели. Совокупность воздействий управляющей системы на объект управления, по сути, представляют собой процесс последовательной смены значений ut. Таким образом, процесс управления можно наглядно представить в виде определенной схемы (рис. 3).

На рисунке наглядно показано, что состояние выхода управляющей системы ut – управляющего воздействия в любой момент времени t зависит от состояния ее входов, которые являются одновременно выходами объекта управления yt-1 . Следует отметить, что сами управляющие воздействия во многом зависят от свойств управляющей системы (ее структуры, параметров и др.) – γ.

Процесс управления в общем виде можно представить следующим образом:



где ^ F - функция управления для данной системы.

Сущностью закона управления является нахождение функции F, т.е. оценка степени несоответствия выходов объекта управления yt-1 и модели объекта управления (модели желаемого результата). Эффективность управления, в этом случае, можно интерпретировать как степень соответствия фактического результата требуемому или, иными словами, степень достижения цели.




Рисунок 3 – Элементы процесса управления инвестиционными процессами на предприятии


Для оценки эффективности управления инвестициями необходимо формализовать и измерить реальный (фактический или ожидаемый) результат y и требуемый (желаемый) результат yтр. Как правило для большинства типовых практических задач принимается, что значение показателей, определяющих цель yтр, является фиксированным, а реальный результат y будет зависеть от значений варьируемых частных показателей h, т.е. y = y(h).

В этом случае информация In, вызывающая синергетический эффект при управлении инвестиционными процессами вычисляется по формуле:

.

где ω– частота поступления информации;

ζ – сдвиг фаз между информационными потоками;

А0 – амплитуда колебательного процесса вызывающая синергетический эффект, рассчитывается по формуле:

.

где – коэффициент, определяющий качество информационного потока;

На современном этапе развития экономической науки становится очевидным необходимость учета синергетического эффекта при построении экономико-математических моделей. Несмотря на кажущуюся бесперспективность попыток управляющего воздействия, направленных на стабилизацию инвестиционных процессов в стремительно меняющемся иррациональном мире, результаты проведенных исследований показали, что направленное влияние человека не только возможно, но и существенно. Принципиально новый взгляд на управление организациями заключается в том, что в хаотической, неустойчивой с микроэкономической точки зрения, системе поддерживается порядок и стабильность, если рассматривать ее с позиции макроэкономических перспектив. То есть сложная социально-экономическая система (организация) должна быть неустойчивой в деталях для того, чтобы поддерживать глобальную устойчивость.

На основе интеграции институционального и синергетического подходов С.В. Шманевым была разработана математическая модель управления инвестиционной деятельностью предприятий, позволяющая учитывать нелинейность, неравновесность, необратимость в процессах инвестиционного развития и возможность за счет управляющих воздействий формировать синергетические эффекты как результат согласованного, когерентного действия внутрисистемных факторов и развития институциональной среды.

Для характеристики эффективности инвестиционной деятельности в модель введены три основные переменные: эффективность работы данной системы Р, адекватность структуры внешним воздействиям Y, объем достоверной информации об экономическом состоянии А, между которыми существует устойчивая нелинейная обратная связь. В результате формируется следующая система математических уравнений:



,

где P(t) – эффективность инвестиционной деятельности;

Y(t) – степень организованности, выражающаяся в адекватности реагирования на внешние и внутренние воздействия;

^ A(t) – объем достоверной информации о состоянии;

(k1 и k2) – константы интенсивности изменения п